Инструменты управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятия тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Инструменты управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятия"

На правах рукописи

Метешкина Марина Сергеевна

ИНСТРУМЕНТЫ УПРАВЛЕНИЯ ОБОРОТНЫМИ СРЕДСТВАМИ

ПРИ РЕАЛИЗАЦИИ МАРКЕТИНГОВЫХ ПЛАНОВ ПРЕДПРИЯТИЯ

Специальность 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством (маркетинг)

АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Сочи - 2005

Диссертационная работа выполнена в лаборатории информационных технологий Научно-образовательного Центра Российской Академии образования в г. Сочи.

Научный руководитель: - действительный член Российской

Академии образования, доктор педагогических наук, профессор

Берулава Михаил Николаевич

Официальные оппоненты: - доктор экономических наук

Шуремов Евгений Леонидович

- кандидат экономических наук Соколов Дмитрий Владимирович

Ведущая организация: - Черноморская гуманитарная академия

Защита состоится пОл " октября 2005 г. в ^ часов на заседании диссертационного совета К 008.016.01 при Научно-образовательном центре Российской Академии образования по адресу: 354008, г. Сочи, ул. Ландышевая, 12, к. 4.

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Научно-образовательного центра РАО в г.Сочи

Автореферат разослан О Я 2005 г.

Ученый секретарь диссертационного совета:

кандидат экономических наук, доцент С.А. Наконечная

Uff-?'

SHit^f

Общая характеристика работы

Актуальность темы исследования. В условиях современной российской экономики многие предприятия и организации испытывают острый недостаток оборотных средств. Во многих случаях это является следствием неэффективного управления ими, что приводит к замораживанию значительной части средств предприятий в дебиторской задолженности и сверхнормативных запасах товарно-материальных ценностей. Возникающий из-за этого недостаток денежных средств может приводить к технической неплатежеспособности и потере бизнеса, а пополнение оборотных средств за счет дорогостоящих кредитов, в конечном итоге, только усугубляет ситуацию. В этих условиях совершенствование управления оборотными средствами является одним из важнейших источников оптимизации хозяйственно-финансовой деятельности предприятий.

Различные вопросы управления оборотными средствами рассматривались в работах М.И. Баканова, С.Б. Барнгольц, H.A. Благова, Н.Р. Вейцмана, А.Г. Грязновой, Н.В. Дембинского, Д.А. Ендовицкого, О.В. Ефимовой, Н.Д. Ильенковой, И.И. Каракоза, З.В. Кирьяновой, В.В. Ковалева, М.И. Кутера, Л.Г. Макаровой, A.M. Маргулиса, М.В. Мельник, Е.А. Мизиковского, В.Ф. Палия, Г.В. Савицкой, П.И. Савичева, P.C. Сайфулина, Е.С. Стояновой, С.К. Татура, Г.М. Тация, В.А. Тереховой, А.Я. Усачева, А.Д. Шеремета и других ученых. Однако в них акцент делался, главным образом, на исследовании влияния состояния оборотных средств на финансовое положение предприятия и выработке соответствующих финансовых стратегий по управлению ими.

Вопросы разработки маркетинговых планов подробно рассматривались в работах А. Г. Аганбегяна, Г. Армстронга, К. Боумена, X. Виссема, А.П. Градова, П.Ф. Дракера, Ф. Котлера, Д. Кэмпбела, Дж. Стоунхауза, Ж.-Ж. Ламбена, Э. А. Уткина и других ученых. В их работах исчерпывающе рассмотрены общие вопросы методологии формирования маркетинговых планов, предложены рекомендации по их формализации и практическому воплощению.

Однако маркетинговые планы, направленные на максимальное расширение сбыта, увеличение прибыли и повышение рентабельности часто игнорируют требования ликвидности. В силу этого возникает проблема увязки маркетинговых и финансовых планов, методология решения которой пока разработана недостаточно.

В работах Р. Брейли, Ю. Бригхема, Д.А. Ендовицкого, В.В. Ковалева, С. Майерса, Е.С. Стояновой, Ван Хорна Дж.К. и других ученых рассматривались вопросы управления движением денежных потоков, дебиторской задолженностью, оптимизации запасов товарно-материальных ценностей. Однако представленные ими рекомендации направлены, главным образом, на определение статических оценок рационального уровня соответствующих элементов оборотных средств и не позволяют в полной мере задействовать инструменты их динамического мониторинга, потенциально доступные в условиях комплексной автоматизации управления.

В последние годы значительное |чредо н£^щ^(пу€ликаций было

3 I библиотека

посвящено различным аспектам применения информационных технологий как .действенного инструмента управления предприятием Однако проблематика их применения при решении задач управления оборотными средствами, рассматривалась, главным образом, с общесистемных позиций, вне увязки с особенностями маркетингового и финансового планирования. В частности, остались без должного внимания проблемы формирования требований к информационным технологиям управления элементами оборотных средств и их комплексной взаимоувязки в рамках единой информационной системы управления предприятием. Вследствие этого многие современные программные продукты не имеют необходимого функционала, а их внедрение во многих случаях не дает должного результата.

Необходимость систематизации научных взглядов на возможности комплексного применения инструментов управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятий и выработки требований к поддерживающим их информационным технологиям определили выбор темы и основных направлений исследования.

Цель и задачи исследования. Целью диссертационного исследования является систематизация научных взглядов на возможности комплексного применения инструментов управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятий и выработка требований к поддерживающим их информационным технологиям

В соответствии с данной целью в диссертации были поставлены и решены следующие задачи:

- исследовать существующие методы анализа эффективности управления оборотными средствами и выявить присущие им ограничения;

- исследовать методы выработки финансовых стратегий комплексного управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятий;

- выявить роль и возможности современных информационных технологий при организации управления оборотными средствами;

- исследовать прикладные методы решения задач управления элементами оборотных средств и выработать требования к поддерживающим их информационным технологиям.

Объект исследования. Оборотные средства предприятий

Предмет исследования. Инструменты управления оборотными средствами. <

Методологической основой исследования явился диалектический подход к изучению конкретных явлений, событий, фактов на базе применения основных теоретических положений рыночной экономики, современных теорий 1

менеджмента и маркетинга. Информационной базой диссертационного исследования были работы отечественных и зарубежных ученых и специалистов в области управления, маркетинга и информационных технологий. В качестве инструмента исследования использовались методы и принципы структурного, системного, комплексного и экспертного анализов.

Научная новизна исследования состоит в систематизации научных взглядов на возможности комплексного применения инструментов управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятий и разработке требований к поддерживающим их информационным технологиям.

Элементы научной новизны содержат следующие результаты исследования:

1) выявлены ограничения методов анализа эффективности управления оборотными средствами, основанных на использовании коэффициентов ликвидности и деловой активности;

2) сформулированы требования к информационным системам мониторинга и управления движением денежных средств;

3) уточнен комплекс мероприятий по организации управления дебиторской задолженностью;

4) сформулированы требования к информационным системам мониторинга и управления дебиторской задолженностью;

5) определена роль и выявлены преимущества факторинга как инструмента управления дебиторской задолженностью;

6) определена роль и выявлены способы использования информационных технологий при решении задач управления товарно-маггериальными запасами;

7) определены способы использования матрицы финансовых стратегий при выборе маркетинговых инструментов комплексного управления оборотными средствами;

8) выявлены возможности современных информационных технологий при организации комплексного управления оборотными средствами;

9) даны рекомендации по использованию динамического мониторинга себестоимости для повышения эффективности управления оборотными средствами в условиях комплексной автоматизации.

Практическая значимость исследования заключается в том, что его положения ориентированы на широкое использование при организации управления оборотными средствами в процессе реализации маркетинговых планов предприятий.

Практическую значимость имеют следующие результаты исследования:

-требования к информационным системам мониторинга и управления движением денежных средств;

- уточненный комплекс мероприятий по организации управления дебиторской задолженностью;

-требования к информационным системам мониторинга и управления дебиторской задолженностью;

- рекомендации по использованию информационных технологий при решении задач управления товарно-материальными запасами;

- рекомендации по использованию динамического мониторинга себестоимости для повышения эффективности управления оборотными средствами в условиях комплексной автоматизации.

Апробация результатов исследования. Материалы и результаты

исследования докладывались и обсуждались на заседаниях лаборатории информационных технологий государственного Научно-образовательного Центра Российской академии образования, на всероссийской научной конференции "Развитие системы высшего образования в условиях гуманистической образовательной парадигмы" (Сочи, 2002); на международном симпозиуме "Современные проблемы маркетинговых исследований" (М, 2003); на всероссийской научно-практической конференции "Проблемы современной молодежи" (Сочи, 2003); на конференции ученых Юга России "Развитие личности в образовательных системах южно-российского региона" (Сочи, 2003); на научно-практических конференциях Научно-образовательного центра РАО (2001-2004 годы), межинститутских конференциях профессорско-преподавательского состава Черноморской гуманитарной академии.

Материалы диссертационного исследования используются в учебно-педагогическом процессе Черноморской гуманитарной Академии, а также в ходе подготовки аспирантов при НОЦ РАО в г. Сочи.

Основные результаты исследования опубликованы в 4 работах общим объемом 4,8 п.л.

Объем и структура работы. Состав изучаемых проблем, характер и направленность выполненного исследования обусловили структуру диссертационной работы, которая включает введение, три главы, заключение и список использованной литературы.

Основные положения диссертационной работы

При формировании маркетинговых планов в погоне за высокой прибылью и рентабельностью могут игнорироваться требования постоянной поддержки необходимого уровня ликвидности. Вследствие этого необходимо согласование маркетинговых и финансовых планов в части управления оборотными средствами, что особенно важно в условиях российской экономики, поскольку большинство предприятий испытывают острый дефицит оборотных средств.

Одним из важнейших инструментов анализа эффективности использования оборотных средств является исследование текущих значений и динамики изменения коэффициентов деловой активности и ликвидности. Однако анализ значений соответствующих коэффициентов должен проводиться в комплексе с реальной оценкой состояния отдельных элементов оборотных активов. Кроме того, финансовые коэффициенты выводятся по данным на начало и конец периода в результате чего оценка качества управления оборотными средствами в течение всего периода может искусственно занижаться или завышаться.

В диссертации показано, что вследствие возможного несовпадения сроков платежей и поступлений, удовлетворительные значения коэффициентов ликвидности не дают гарантии от технической неплатежеспособности Исходя из этого сделан вывод, что планирование маркетинговых акций, направленных на увеличение прибыли за счет расширения сбыта путем предоставления дополнительных товарных кредитов и увеличения дебиторской задолженности

должно увязываться с движением денежных потоков, необходимых для осуществления требуемых расходов. Это требует оперативного мониторинга и составления детальных прогнозов движения денежных средств.

В общем случае, комплексное управление текущими активами и пассивами предприятия требует решения задач:

- превращения показателя финансово-эксплуатационных потребностей предприятия СФЭП) в отрицательную величину;

- ускорения оборачиваемости оборотных средств предприятия;

- выбора подходящего для фирмы типа комплексного управления текущими активами и текущими пассивами.

Отрицательное значение показателя финансово-эксплуатационных потребностей предприятия означает, что фирма имеет избыточные оборотные средства. В противном случае имеет место нехватка оборотных средств, что характерно для большинства российских предприятий.

Оптимизации финансово-эксплуатационных потребностей, в общем случае, требует одновременного сокращения величины запасов и дебиторской задолженности при увеличении кредиторской задолженности. При этом важно учитывать, что чем больше относительная величина добавленной стоимости, тем выше финансово-эксплуатационные потребности предприятия. В условиях высокой рентабельности это накладывает существенные ограничения при формировании маркетинговых планов, направленных на расширение сбыта путем предоставления значительных товарных кредитов. В этой связи в диссертации показано, что максимальное увеличение рентабельности не всегда целесообразно, а в условиях эластичного спроса и инфляции, превышающей нормальный уровень, скорость оборота важнее нормы прибыли.

Для формирования комплексной политики управления текущими активами и пассивами необходимо определить достаточный уровень и рациональную структуру текущих активов и источников их финансирования. Для этого может использоваться различное сочетание агрессивной, консервативной и умеренной политик управления текущими активами и текущими пассивами (таблица 1).

Таблица 1

Матрица выбора политики комплексного управления текущими активами

и текущими пассивами ______________

Политика управления текущими активами

консервативная | умеренная ц агрессивная

не сочетается | умеренная ПКУ | агрессивная ПКУ умеренная ПКУ I умеренная ПКУ Т умеренная ПКУ

консервативная умеренная ПКУ 1 не сочетается

ПКУ _!________]_________|

Агрессивная

1 Умеренная , Консервативная

В диссертации отмечается, что при достижении отрицательной величины

финансово-эксплуатационных потребностей предприятие должно найти оптимальные условия использования излишка оборотных средств. В настоящее время в российской экономике наибольшую эфффективность при получении доходов, не связанных с операционной деятельностью, обеспечивает манипулирование пакетами собственных акций и акций других компаний, эрзац-деньгами (векселши, взаимозачетами, бартером и т.д.), а также процентными ставками при "прокручивании" предприятиями своих собственных денежных средств за счет роста кредиторской задолженности.

При осуществлении маркетинговых планов, требующих реализации инвестиционных проектов, необходимо учитывать их влияние на изменение текущих и перспективных финансово-эксплуатационных потребностей, структуру капитала и экономическую рентабельность активов Это связано с тем, что реализация инвестиционного проекта приводит к возникновению дефицита оборотных средств. Поэтому необходимо анализировать не только затраты, связанные с его реализацией, но и такие показатели, как норма кредитного покрытия инвестиций, норма самофинансирования инвестиций, норма покрытия финансово-эксплуатационных потребностей предприятия.

Эффективное управление оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятия требует реализации комплекса действий по оптимизации движения денежных средств, регулирования дебиторской ?адолженности и состояния товарно-материальных запасов.

Определение минимально необходимой потребности в денежных активах для осуществления текущей хозяйственной деятельности направлено на установление нижнего предела остатка необходимых денежных активов в национальной и иностранной валютах. На предприятиях, осуществляющих внешнеэкономическую деятельность, необходимо также проводить дифференциацию минимально необходимой потребности в денежных активах по используемым валютам с учетом объема планируемых хозяйственных операций.

В случае неопределенности плана предстоящего поступления и расходования денежных активов, оценка минимального, оптимального, среднего и максимального их остатков может быть получена с помощью моделей Баумоля и Миллера-Орра. Однако, в силу возможной неравномерности поступления и расходования денежных активов во времени, наряду с определением статических оценок, необходимо осуществлять мониторинг денежных активов и оперативное управление ими с учетом краткосрочных прогнозов предстоящих поступлений и платежей. Для решения этой задачи целесообразно использовать компьютерные системы, позволяющие составлять и балансировать платежные календари.

В диссертации показано, что наиболее эффективным инструментом ведения платежных календарей являются комплексные системы автоматизации управления, позволяющие вести единую базу данных плановой, учетной и аналитической информации, интегрирующей все информационные потоки системы управления предприятием. При этом отмечается, что возможность

оперативного согласования работы финансовых и сбытовых служб за счет применения прогрессивных информационных технологий приводит к ускорению оборота, повышению качества и оперативности обслуживания клиентов.

В работе сделан вывод, что для эффективного решения задач мониторинга движения денежных средств компьютерная система должна поддерживать выполнение следующих функций:

- формирование, сбор и накопление заявок на оплату от подразделений на основе счетов контрагентов;

-формирование сведений о периодических платежах (аренда, зарплата, налоги и т.п.);

- контроль соответствия заявок бюджету или лимитным планам подразделений;

- оценку величины поступлений денежных средств в различные периоды;

- формирование платежного календаря;

- моделирование различных вариантов балансировки платежного календаря для решения проблемы возможного возникновения дефицита платежных средств у предприятия в определенные периоды;

- построение графиков движения финансовых ресурсов в различных разрезах (по статьям бюджета, контрагентам, подразделениям, диапазонам сумм и т.п.);

- автоматическое формирование платежных документов по данным платежного календаря;

- контроль фактического исполнения финансовых обязательств.

Дебиторская и кредиторская задолженности возникают в результате

несовпадения даты появления обязательств с датой платежей по ним. На финансовое состояние предприятия оказывают влияние как размеры балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности, так и период оборачиваемости каждой из них При этом оценка влияния балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности на финансовое состояние предприятия должна осуществляться с учетом соответствия периодичности превращения дебиторской задолженности в денежные средства периодичности погашения кредиторской задолженности. Вследствие этого сделан вывод, что планирование движения дебиторской и кредиторской задолженностей должно осуществляться согласованно.

Практическое осуществление управления дебиторской и кредиторской задолженностями требует наличия информации об их реальном состоянии и оборачиваемости в данном периоде. Для этого из балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности следует исключать долгосрочную и просроченную, поскольку они относятся к другим временным периодам.

На основе анализа рекомендаций различных исследователей, в диссертации представлен уточненный комплекс мероприятий по управлению дебиторской задолженностью при реализации маркетинговых планов предприятий. Он подразумевает выполнение следующих действий:

- определение политики предоставления кредита и инкассации для различных групп покупателей и видов продукции,

- анализ и ранжирование покупателей в зависимости от объемов закупок, истории кредитных отношений и предлагаемых условий оплаты,

- контроль расчетов с дебиторами по отсроченным или просроченным задолженностям;

- определение приемов ускорения востребования долгов и уменьшения безнадежных долгов;

- задание условий продажи, обеспечивающих гарантированное поступление денежных средств.

В работе сделан вывод, что для оптимального управления дебторской задолженностью могут применяться следующие основные подходы.

- учет заказов, оформление счетов и установление характера дебиторской задолженности;

- проведение АВС-анализа дебиторов;

- анализ задолженности по видам продукции для определения невыгодных с точки зрения инкассации товаров;

- оценка реальной стоимости существующей дебиторской задолженности и ее уменьшение на сумму безнадежных долгов;

- адекватный контроль за соотношением дебиторской и кредиторской задолженностей;

- определение конкретных размеров скидок при досрочной оплате;

- применение факторинга (продажи дебиторской задолженности).

Эффективным инструментом реализации указанных мероприятий

являются информационные технологии, без использования которых эффективный мониторинг дебиторской задолженности зачастую оказывается практически невозможным. По мнению автора, компьютерные системы мониторинга дебиторской задолженности должны обеспечивать выполнение следующих функций:

- ведение аналитического учета дебиторской задолженности в разрезе всех покупателей и клиентов по состоянию на любой выбранный момент времени, а также документов-оснований (контрактов, договоров, счетов и т.д

- контроль хода исполнения многосторонних сделок;

- учет взаиморасчетов по операциям с использованием эрзац-денег (векселей, бартера, взаимозачетов и т.д),

- классификации дебиторов по различным критериям: величине задолженности, степени платежеспособности, географическому и отраслевому признакам, видам проданных товаров и предоставленных услуг и тд с возможность получения информации о задолженностях в соответствующих разрезах,

- формирование данных о динамике изменения дебиторской задолженности и тенденций изменения состояния взаиморасчетов,

- проведение АВС-анализа клиентов;

- проведение анализа клиентов по стадиям взаимоотношений с ними;

- осуществление мониторинга изменения структуры дебиторской задолженности по отдельным периодам с учетом видов реализованной продукции, изменений в ценах и условиях поставок;

- ведение календарных планов движения товаров, услуг и платежей по заявкам потребителей;

- формирование отчетности о претензиях и исках по взысканию задолженности и убытков, а также по претензиям и искам, предъявленным к предприятию;

- прогнозирование и планирование задолженностей.

В диссертации сделан вывод о том. что эффективным инструментом управления дебиторской задолженностью является факторинг - выкуп дебиторской задолженности Поставщика товаров (услуг) специализированным финансовым институтом - факторинговой компанией (Фактором) с принятием ей обязанностей по взысканию задолженности с Покупателя.

Основными преимуществами факторинга для Поставщика являются:

- возможность пополнения оборотных средств;

- ускорение оборачиваемости оборотных средств;

- расширение ассортимента;

- предоставление более льготных условий оплаты для Покупателей;

- рост объема продаж;

- улучшение структуры баланса.

В диссертации выявлены основные отличия факторинговых операций от операций кредитования (таблица 2).

Таблица 2

Различия факторинговых и кредитных операции

Кредит Факторинг

Кредит возвращается Банку заемщиком Факторинговое финансирование погашается из денег, выплачиваемых дебиторами клиента

Кредит выдается на фиксированный срок Факторинговое финансирование выплачивается на срок фактической отсрочки платежа

Кредит выплачивается в обусловленный кредитным договором день Факторинговое финансирование выплачивается в день поставки товара

Кредит, как правило, выдается под )алог Для факторингового финансирования никакого обеспечения не требуется

Кредит выдается на заранее обусловленную сумму Размер фактического финансирования не ограничен и может безгранично увеличиваться по мере роста объема продаж клиента

Кредит погашается в заранее обусловленный день Факторинговое финансирование погашается в день фактической оплаты дебитором поставленного товара

Кредит

Факторинг

Для получения кредита необходимо оформлять о!ромное количество документов

Факторинговое финансирование выплачивается автоматически при предоставлении накладной и счета-фактуры

Погашение кредита не гарантирует получение нового

Факторинговое финансирование продолжается бессрочно

' Затраты на уплату процентов по банковскому Затраты на уплату факторинговой комиссии кредиту относятся на себестоимость в относятся на себестоимость полностью

, пределах учетной ставки ЦБ РФ + 3%

При кредитовании помимо перечисления денег Банк не оказывает заемщику никаких услуг

Факторинговое финансирование сопровождается управлением дебиторской задолженностью

Факторинг предоставляет также ряд преимуществ Покупателю. Ими являются:

- возможность получения товарного кредита (отсрочки платежа), если он не предоставлялся Поставщиком по причине нехватки оборотных средств или неприемлемого для него уровня риска,

- возможность увеличения срока отсрочки платежа;

- возможность получения более льготных цен за счет улучшения платежеспособности Поставщика при его расчетах с контрагентами;

- возможность расширения ассортимента закупаемых товаров (услуг).

Важным источником повышения эффективности использования

оборотных средств является совершенствование управления товарно-материальными запасами (ТМЗ) Практика показывает, что уже минимальное сокращение сверхнормативных запасов позволяет высвободить значительные финансовые ресурсы и получать устойчивую прибыль. Однако при широкой номенклатуре поставляемых товаров или необходимости использования большого перечня сырьевых компонент и полуфабрикатов для производства задачи оптимизации уровня запасов решать очень сложно, поскольку есть риск не предвидеть заранее исчерпание того или иного вида ресурсов, что может привести к срыву поставок товаров или производственной программы.

Эффективное управление товарно-материальными запасами позволяет:

- уменьшить производственные потери из-за дефицита материалов;

- ускорить оборачиваемость этой категории оборотных средств:

- свести к минимуму излишки товарно-материальных запасов;

- снизить риск старения и порчи товаров;

- снизить затраты на хранение товарно-материальных запасов.

Критерием оптимизации объема и структуры запасов является

минимизация совокупных издержек по закупкам и содержанию запасов, а также потерь из-за отсутствия необходимых покупателям товаров.

Одним из наиболее эффективных инструментов поддержки принятия решений по управлению запасами являются информационные технологии На примере ряда популярных программных продуктов в диссертации показано, что в результате применения современных информационных технологий становится

12

возможным:

1) проводить анализ оборачиваемости товарно-материальных ценностей;

2) минимизировать потери, связанные с их хранением;

3) выявлять наиболее эффективные способы организации поставок;

4) осуществлять рациональное нормирование запасов;

5) эффективно планировать поставки.

Первым шагом к оптимизации управления запасами в условиях использования компьютерных систем является анализ оборачиваемости товарно-материальных запасов и их разделение по классам в результате применения инструментов ABC-анализа. Это создает условия для своевременного выявления дефицитных и неликвидных позиций. В результате снижается риск срыва поставок и недополучения прибыли из-за вынужденного отказа от заказов клиентов. Положительный эффект проявляется также в высвобождении оборотных средств за счет сокращения или отказа от закупок малорентабельных или слабо востребуемых товаров.

Еще более полные возможности оптимизации величины и структуры складских запасов реализуются в компьютерных системах, обеспечивающих составление календарных графиков закупок в соответствии с планами поставок покупателям, имеющимися заказами и прогнозами сбыта. В работе показано, что наиболее эффективным для решения указанной задачи является применение программных систем, поддерживающих методологию MRP (Material Requirements Planning), предполагающей увязку планов сбыта и снабжения. Они позволяют составить прогноз выпуска и продаж и, на основе данных по категориям материальных затрат в себестоимости выпуска, определяют все необходимые для обеспечения производственного процесса товарно-материальные ценности. Производственная потребность сопоставляется с текущими остатками ТМЗ в разрезе их отдельных видов. Если необходимы дозакупки, программа оценивает логистический цикл (время от момента заказа до поступления партии на склад предприятия) и затем "выводит" временной график закупок и ежедневную производственную потребность в разрезе видов товарно-материальных ценностей (рис 1).

Каткистм ПвТ»1««С!» !

■ Я«Г>* |

МОТ»1 ТВЦ 1

ГНОМ! К11ЛШИ11

■мшили мм» I

n«iirt»KT»i | UMMM ncltcn ]

ЛщМметя ! ■ DSr

Рис 1. Управление движением товарно-материальных запасов с испольванием MRP-системы

В диссертации показано, что маркетинговая стратегия предприятия должна увязываться с финансовыми потоками с целью поддержания необходимого уровня ликвидности. Для этого маркетинговые инструменты управления отдельными элементами оборотных средств должны применяться в комплексе.

На основе анализа литературы по финансовому менеджменту автором сделан вывод о целесообразности формирования стратегии управления оборотными средствами предприятия исходя из текущих значений показателей "результат хозяйственной деятельности" (РХД), "результат финансовой деятельности" (РФД), существующих тенденций их изменения и содержания маркетинговых планов по развитию бизнеса. При этом выбор методов и инструментов комплексного управления оборотными средствами должен базироваться на оценке положения предприятия в определенном квадранте матрицы финансовых стратегий (таблица 3).

Таблица 3

Матрица финансовых стратегий

РФД«0 РФД*=0 РФД»0

РХД»() РФХД=0 1 РФХД>0 4 РФХД>Х) 8

РХД=0 РФХД<0 7 РФХД-0 2 РФХД>0 5

РХД«0 РФХД«0 9 РФХД<0 6 РФХД=0 3

Здесь "РФХД" - показатель "результат финансово-хозяйственной деятельности", определяемый как сумма РХД и РФД.

В диссертации определены общие направления увязки маркетинговых и финансовых планов, вытекающие из различных вариантов сочетания показателей РХД и РФД. Сделан вывод, что российская специфика формирования финансовых стратегий состоит в том, что соответствие показателей РХД и РФД квадрантам 6 и 7 матрицы финансовых стратегий не обязательно является признаком кризиса и даже может свидетельствовать об определенной стабильности в рамках существующих условий макроэкономической среды.

Реорганизация управления на базе внедрения систем комплексной автоматизации, обеспечивающих взаимосвязанное решение задач планирования, учета и анализа, позволяет торговым и производственным предприятиям существенно снижать издержки, увеличивать скорость и объем товарооборота Показано, что системы комплексной автоматизации управления предприятиями, поддерживающие методологию MRP II (Manufacturing Resource Planning) позволяют управлять всеми элементами оборотных средств предприятия в их взаимосвязи за счет согласования планов сбыта, производства и снабжения, а также их взаимоувязки с движением финансовых потоков.

В диссертации отмечается, что до сих пор на многих предприятиях планирование сбыта, производства и закупок основывается на традиционном калькулировании полной себестоимости по данным бухгалтерского учета. Однако, в силу того, что данные бухгалтерского учета фиксируются только по прошествии достаточно длительного периода (месяца, квартала), то для принятия управленческих решений в нестабильных условиях такая оценка оказывается слишком статичной и недостаточно оперативной. В результате из-за быстрого изменения внешних условий фактические показатели могут существенно отклоняться от плановых, что грозит серьезными финансовыми потерями.

Вследствие этого, в условиях комплексной автоматизации управления целесообразно осуществлять динамический мониторинг себестоимости, позволяющий принимать оперативные управленческие решения и проводить необходимую корректировку планов при изменении внешних условий

хозяйствования. Он может быть реализован за счет увязки нормативных данных о потребности в различных видах ресурсов в расчете на единицу выпускаемых видов продукции, запланированных и фактических объемов производства и цен ресурсов. На основе этой информации может производиться оценка себестоимости выпуска с любой степенью детализации и мониторинг уровня нормативных затрат по данным о фактическом выпуске. При изменении стоимости ресурсов должен производиться пересчет плановой (прогнозной) себестоимости выпуска, основанный на нормативах ресурсоемкости изделий, с учетом фактически произведенной продукции и уровня текущих запасов каждого вида ресурсов. Это создаст предпосылки для оперативной корректировки планов сбыта и производства продукции, что, в свою очередь, позволит более гибко управлять оборотными средствами в условиях инфляции, превышающей нормальный уровень, и колебаний цен на товары, материалы и комплектующие.

Выводы

1) Использование финансовых коэффициентов как инструмента анализа эффективности управления оборотными средствами имеет ряд ограничений, связанных с достоверностью реальной оценки состояния оборотных активов. Кроме того, они выводятся по данным на начало и конец периода, в результате чего оценка качества управления оборотными средствами в течение всего периода может искусственно занижаться или завышаться.

2) Управление оборотными средствами предприятия предполагает реализацию комплекса мероприятий, направленных на достижение отрицательной величины финансово-эксплуатационных потребностей за счет ускорения оборачиваемости элементов оборотных средств и выбора наиболее эффективной стратегии управления текущими активами и текущими пассивами.

3) Вследствие возможного несовпадения сроков платежей и поступлений, удовлетворительные значения коэффициентов ликвидности не дают гарантии от технической неплатежеспособности. Это требует оперативного мониторинга и составления детальных прогнозов движения денежных средств. Для решения этой задачи целесообразно использовать соответствующие информационные технологии, которые должны обеспечивать выполнение функций формирования, сбора и накопления заявок на оплату от подразделений на ? основе счетов контрагентов; формирования сведений о периодических платежах (аренда, зарплата, налоги и т.п.); контроля соответствия заявок бюджету или лимитным планам подразделений; оценки величины поступлений денежных средств в различные периоды; формирования платежного календаря и моделирования различных вариантов его балансировки; построения графиков движения финансовых ресурсов в различных разрезах; формирования платежных документов по данным платежного календаря; контроля фактического исполнения финансовых обязательств.

4) Управление дебиторской задолженностью предполагает определение

политики предоставления кредита и инкассации для различных групп покупателей и видов продукции; ранжирование покупателей в зависимости от объемов закупок, истории кредитных отношений и предлагаемых условий оплаты; контроль расчетов с дебиторами по отсроченным или просроченным задолженностям; определение приемов ускорения востребования долгов и уменьшения безнадежных долгов; определение условий продажи, обеспечивающих гарантированное поступление денежных средств.

5) Компьютерные системы мониторинга дебиторской задолженности должны обеспечивать выполнение функций ведения аналитического учета дебиторской задолженности в разрезе всех покупателей и клиентов по состоянию на любой выбранный момент времени, а также документов-оснований (контрактов, договоров, счетов и т.д.); контроля хода исполнения многосторонних сделок; учета взаиморасчетов по операциям с использованием эрзац-денег (векселей, бартера, взаимозачетов и т.д); организации классификации дебиторов по различным критериям: величине задолженности, степени платежеспособности, географическому и отраслевому признакам, видам проданных товаров и предоставленных услуг и т.д. с возможностью получения информации о задолженностях в соответствующих разрезах; формирования данных о динамике изменения дебиторской задолженности и тенденций ее изменения в любых интересующих пользователя аналитических разрезах; АВС-классификации покупателей и клиентов; классификации покупателей и клиентов по стадиям взаимоотношений с ними; мониторинга изменения структуры дебиторской задолженности по отдельным периодам с учетом видов реализованной продукции, изменений в ценах и условиях поставок; ведения календарных планов движения товаров, услуг и платежей по заявкам потребителей; формирования отчетности о претензиях и исках по взысканию задолженностей и убытков, а также по претензиям и искам, предъявленным к предприятию; прогнозирования и планирования задолженностей.

6) Эффективным инструментом управления дебиторской задолженностью является факторинг, предоставляющий Поставщику возможности пополнения оборотных средств; ускорение их оборачиваемости; расширения ассортимента; предоставления более льготных условий оплаты для Покупателей; увеличения объема продаж; улучшение структуры баланса.

7) Применение современных информационных технологий делает возможным: проведение детального анализа оборачиваемости всей номенклатуры товарно-материальных ценностей; минимизацию потерь, связанных с хранением товарно-материальных ценностей и злоупотреблениями персонала предприятия; определение наиболее эффективных способов размещения заказов и организации поставок; рациональное нормирование запасов, эффективное планирование поставок.

8) Выбор методов и инструментов комплексного управления оборотными средствами должен базироваться на оценке положения предприятия в определенном квадранте матрицы финансовых стратегий.

9) Системы комплексной автоматизации управления предприятиями, поддерживающие методологию MRP II, позволяют управлять всеми элементами оборотных средств предприятия в их взаимосвязи за счет согласования планов сбыта, производства и снабжения, а также их взаимоувязки с движением финансовых потоков.

10) В целях наиболее эффективного управления оборотными средствами в условиях инфляции, превышающей нормальный уровень, и колебаний цен на материалы и комплектующие, современные системы автоматизации управления должны обеспечивать решение задач динамического мониторинга себестоимости продукции и формирования предложений по оперативной корректировке планов сбыта, производства и снабжения.

Список работ, опубликованных по теме диссертации

1 ) Метешкина М.С. Информационные технологии маркетингового мониторинга оборотных средств // Особенности функционирования коммерческих организаций в условиях рыночной экономики. - Сочи. НОЦ РАО, 2001,-0,2 п.л.

2) Метешкина М.С. Мониторинг движения денежных средств в комплексных системах автоматизации управления // Актуальные проблемы маркетинга и управления экономикой курортного региона Сборник научных трудов. - Сочи: НОЦ РАО, 2004. - 0,3 пл.

3) Метешкина М.С. Информационные технологии как инструмент управления дебиторской задолженностью // Актуальные проблемы маркетинга и управления экономикой курортного региона. Сборник научных трудов. -Сочи: НОЦ РАО, 2004. - 0,2 п.л.

4) Метешкина М.С. Методы управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятий - Сочи: НОЦ РАО, 2005. -4,1 пл.

Подписано в печать 14.08 05. Формат 60x84/16. Бумага офсетная. Печать копировально-множительная. Тираж 100 Заказ 5342 ОАО "СП", 354000, г. Сочи, ул. Советская, 42

IM 58 97

РНБ Русский фонд

2006-4 11187

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Метешкина, Марина Сергеевна

Введение.

Глава 1. Методы управления оборотными средствами и проблемы их применения.

1.1. Методы анализа эффективности управления оборотными средствами и проблемы их применения.

1.2. Основные механизмы комплексного управления текущими активами и пассивами.

Выводы по первой главе.

Глава 2. Методы и инструменты управления элементами оборотных средств.

2.1. Методы и инструменты управления денежными активами.

2.2. Методы и инструменты управления дебиторской задолженностью.

2.3. Методы и инструменты управления товарно-материальными запасами.

Выводы по второй главе.

Глава 3. Инструменты комплексного управления оборотными средствами.

3.1. Финансовые стратегии управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятий.

3.2. Информационные технологии мониторинга и управления оборотными средствами.

Выводы по третьей главе.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Инструменты управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятия"

Актуальность темы исследования. В условиях современной российской экономики многие предприятия и организации испытывают острый недостаток оборотных средств. Во многих случаях это является следствием неэффективного управления ими, что приводит к замораживанию значительной части средств предприятий в дебиторской задолженности и сверхнормативных запасах товарно-материальных ценностей. Возникающий из-за этого недостаток денежных средств может приводить к технической неплатежеспособности и потере бизнеса, а пополнение оборотных средств за счет дорогостоящих кредитов, в конечном итоге, только усугубляет ситуацию. В этих условиях совершенствование управления оборотными средствами является одним из важнейших источников оптимизации хозяйственно-финансовой деятельности предприятий.

Различные вопросы управления оборотными средствами рассматривались в работах М.И. Баканова, С.Б. Барнгольц, HJA. Блатова, Н.Р. Вейцмана, А.Г. Грязновой, Н.В. Дембинского, Д.А. Ендовицкого, О.В. Ефимовой, Н.Д. Ильенковой, И.И. Каракоза, З.В. Кирьяновой, В.В. Ковалева, М.И. Кутера, Л.Г. Макаровой, A.M. Маргулиса, М.В. Мельник, Е.А. Мизиковского, В.Ф. Палия, Г.В. Савицкой, П.И. Савичева, Р.С. Сайфулина, Е.С. Стояновой, С.К. Татура, Г.М. Тация, В.А. Тереховой, А.Я. Усачева, А.Д. Шеремета и других ученых. Однако в них акцент делался, главным образом, на исследовании влияния состояния оборотных средств на финансовое положение предприятия и выработке соответствующих финансовых стратегий по управлению ими.

Вопросы разработки маркетинговых планов подробно рассматривались в работах А. Г. Аганбегяна, Г. Армстронга, К.

Боумена, X. Виссема, А.П. Градова, П.Ф. Дракера, Ф. Котлера, Д. Кэмпбела, Дж. Стоунхауза, Ж.-Ж. Ламбена, Э. А. Уткина и других ученых. В их работах исчерпывающе рассмотрены общие вопросы методологии формирования маркетинговых планов, предложены рекомендации по их формализации и практическому воплощению.

Однако маркетинговые планы, направленные на максимальное расширение сбыта, увеличение прибыли и повышение рентабельности часто игнорируют требования ликвидности. В силу этого возникает проблема увязки маркетинговых и финансовых планов методология решения которой пока разработана недостаточно.

В работах Р. Брейли, Ю. Бригхема, Д.А. Ендовицкого, В.В. Ковалева, С. Майерса, Е.С. Стояновой, Ван Хорна Дж.К. и других ученых рассматривались вопросы управления движением денежных потоков, дебиторской задолженностью, оптимизации запасов товарно-материальных ценностей. Однако представленные ими рекомендации направлены, главным образом, на определение статических оценок рационального уровня соответствующих элементов оборотных средств и не позволяют в полной мере задействовать инструменты их динамического мониторинга, потенциально доступные в условиях комплексной автоматизации управления.

В последние годы значительное число научных публикаций было посвящено различным аспектам применения информационных технологий как действенного инструмента управления предприятием. Однако проблематика их применения при решении задач управления оборотными средствами, рассматривалась, главным образом, с общесистемных позиций, вне увязки с особенностями маркетингового и финансового планирования. В частности, остались без должного внимания проблемы формирования требований к информационным технологиям управления элементами оборотных средств и их комплексной взаимоувязки в рамках единой информационной системы управления предприятием. Вследствие этого многие современные программные продукты не имеют необходимого функционала, а их внедрение во многих случаях не дает должного результата.

Необходимость систематизации научных взглядов на возможности комплексного применения инструментов управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятий и выработки требований к поддерживающим их информационным технологиям определили выбор темы и основных направлений исследования.

Цель и задачи исследования. Целью диссертационного исследования является систематизация научных взглядов на возможности комплексного применения инструментов управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятий и выработка требований к поддерживающим их информационным технологиям.

В соответствии с данной целью в диссертации были поставлены и решены следующие задачи:

- исследовать существующие методы анализа эффективности управления оборотными средствами и выявить присущие им ограничения;

- исследовать методы выработки финансовых стратегий комплексного управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятий;

- выявить роль и возможности современных информационных технологий при организации управления оборотными средствами;

- исследовать прикладные методы решения задач управления элементами оборотных средств и выработать требования к поддерживающим их информационным технологиям.

Объект исследования. Оборотные средства предприятий.

Предмет исследования. Инструменты управления оборотными средствами.

Методологической основой исследования явился диалектический подход к изучению конкретных явлений, событий, фактов на базе применения основных теоретических положений рыночной экономики, современных теорий менеджмента и маркетинга. Информационной базой диссертационного исследования были работы отечественных и зарубежных ученых и специалистов в области управления, маркетинга и информационных технологий. В качестве инструмента исследования использовались методы и принципы структурного, системного, комплексного и экспертного анализов.

Научная новизна исследования состоит в систематизации научных взглядов на возможности комплексного применения инструментов управления оборотными средствами при реализации маркетинговых планов предприятий и разработке требований к поддерживающим их информационным технологиям.

Элементы научной новизны содержат следующие результаты исследования:

1) выявлены ограничения методов анализа эффективности управления оборотными средствами, основанных на использовании коэффициентов ликвидности и деловой активности;

2) сформулированы требования к информационным системам мониторинга и управления движением денежных средств;

3) уточнен комплекс мероприятий по организации управления дебиторской задолженностью;

4) сформулированы требования к информационным системам мониторинга и управления дебиторской задолженностью;

5) определена роль и выявлены преимущества факторинга как инструмента управления дебиторской задолженностью;

6) определена роль и выявлены способы использования информационных технологий при решении задач управления запасами товарно-материальных ценностей;

7) определены способы использования матрицы финансовых стратегий при выборе маркетинговых инструментов комплексного управления оборотными средствами;

8) выявлены возможности современных информационных технологий при организации комплексного управления оборотными средствами;

9) даны рекомендации по использованию динамического мониторинга себестоимости для повышения эффективности управления оборотными средствами в условиях комплексной автоматизации.

Практическая значимость исследования заключается в том, что его положения ориентированы на широкое использование при организации управления оборотными средствами в процессе реализации маркетинговых планов предприятий.

Практическую значимость имеют следующие результаты исследования:

- требования к информационным системам мониторинга и управления движением денежных средств;

- уточненный комплекс мероприятий по организации управления дебиторской задолженностью;

- требования к информационным системам мониторинга и управления дебиторской задолженностью;

- рекомендации по использованию информационных технологий при решении задач управления запасами товарно-материальных ценностей;

- рекомендации по использованию динамического мониторинга себестоимости для повышения эффективности управления оборотными средствами в условиях комплексной автоматизации.

Апробация результатов исследования. Материалы и результаты исследования докладывались и обсуждались на заседаниях лаборатории информационных технологий государственного Научно-образовательного Центра Российской академии образования, на всероссийской научной конференции "Развитие системы высшего образования в условиях гуманистической образовательной парадигмы" (Сочи, 2002); на международном симпозиуме "Современные проблемы маркетинговых исследований" (М., 2003); на всероссийской научно-практической конференции "Проблемы современной молодежи" (Сочи, 2003); на конференции ученых Юга России "Развитие личности в образовательных системах южно-российского региона" (Сочи, 2003); на научно-практических конференциях Научно-образовательного центра РАО (2001-2004 годы), межинститутских конференциях профессорско-преподавательского состава Черноморской гуманитарной академии.

Материалы диссертационного исследования используются в учебно-педагогическом процессе Черноморской гуманитарной Академии, а также в ходе подготовки аспирантов при НОЦ РАО в г. Сочи.

Основные результаты исследования опубликованы в 4 работах общим объемом 4,8 п.л.

Объем и структура работы. Состав изучаемых проблем, характер и направленность выполненного исследования обусловили структуру диссертационной работы, которая включает введение, три главы, заключение и список использованной литературы.

Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Метешкина, Марина Сергеевна

Выводы по третьей главе

1) Маркетинговая стратегия предприятия должна увязываться с финансовыми потоками с целью поддержания необходимого уровня ликвидности. Для этого маркетинговые инструменты управления отдельными элементами оборотных средств должны применяться в комплексе.

2) Выбор финансовой стратегии развития фирмы целесообразно осуществлять, основываясь на текущих значениях показателей "результат хозяйственной деятельности" (РХД) и "результат финансовой деятельности" (РФД), существующих тенденциях их изменения и содержании маркетинговых планов по развитию бизнеса.

3) Выбор методов и инструментов комплексного управления оборотными средствами должен учитывать положение фирмы в определенном квадранте матрицы финансовых стратегий, а также доступных направлений развития, определяемых особенностями ее маркетинговой стратегии.

4) Российская специфика формирования финансовых стратегий состоит в том, что соответствие показателей хозяйственной и финансовой деятельности фирмы квадрантам 6 и 7 матрицы финансовых стратегий не является признаком кризиса, а свидетельствует об определенной стабильности в рамках существующих условий макроэкономической среды.

5) Реорганизация управления на базе внедрения систем комплексной автоматизации, обеспечивающих взаимосвязанное решение задач планирования, учета и анализа, позволяет торговым и производственным предприятиям существенно снижать издержки, увеличивать скорость и объем товарооборота.

6) Системы комплексной автоматизации управления предприятиями, поддерживающие методологию MRP II позволяют управлять всеми элементами оборотных средств предприятия в их взаимосвязи за счет согласования планов сбыта, производства и снабжения, а также их взаимоувязки с движением финансовых потоков.

7) В целях наиболее эффективного управления оборотными средствами в условиях инфляции, превышающей нормальный уровень, и колебаний цен на материалы и комплектующие, современные системы автоматизации управления должны обеспечивать решение задач динамического контроллинга себестоимости продукции и формирование предложений по оперативной корректировке планов сбыта, производства и снабжения.

Заключение

Проведенное исследование позволяет сформулировать следующие основные выводы.

1) При формировании маркетинговых планов в погоне за высокой прибылью и рентабельностью могут игнорироваться требования ликвидности. Поэтому необходимо согласование маркетинговых и финансовых планов в части управления оборотными средствами, что особенно важно в условиях российской экономики, поскольку большинство предприятий испытывают острый дефицит оборотных средств.

2) Использование финансовых коэффициентов как инструмента анализа эффективности управления оборотными средствами имеет ряд ограничений, связанных с достоверностью реальной оценки состояния оборотных активов. Кроме того, они выводятся по данным на начало и конец периода, в результате чего оценка качества управления оборотными средствами в течение всего периода может искусственно занижаться или завышаться.

3) Управление оборотными средствами предприятия предполагает реализацию комплекса мероприятий, направленных на достижение отрицательной величины финансово-эксплуатационных потребностей за счет ускорения оборачиваемости элементов оборотных средств и выбора наиболее эффективной стратегии управления текущими активами и текущими пассивами.

4) При формировании маркетинговых планов, требующих осуществления инвестиционных проектов, должно учитываться их влияние на изменение текущих и перспективных финансово-эксплуатационных потребностей, структуру капитала и экономическую рентабельность активов.

5) Вследствие возможного несовпадения сроков платежей и поступлений, удовлетворительные значения коэффициентов ликвидности не дают гарантии от технической неплатежеспособности. Это требует оперативного мониторинга и составления детальных прогнозов движения денежных средств. Для решения этой задачи целесообразно использовать соответствующие информационные технологии.

6) Компьютерные системы мониторинга движения денежных средств должны обеспечивать выполнение функций:

- формирования, сбора и накопления заявок на оплату от подразделений на основе счетов контрагентов;

- формирования сведений о периодических платежах (аренда, зарплата, налоги и т.п.);

- контроля соответствия заявок бюджету или лимитным планам подразделений;

- оценки величины поступлений денежных средств в различные периоды;

- формирования платежного календаря;

- моделирования различных вариантов балансировки платежного календаря для решения проблемы возможного возникновения дефицита платежных средств у предприятия в определенные периоды;

- построения графиков движения финансовых ресурсов в различных разрезах (по статьям бюджета, контрагентам, подразделениям, диапазонам сумм и т.п.);

- формирования платежных документов по данным платежного календаря;

- контроля фактического исполнения финансовых обязательств.

7) Управление дебиторской и кредиторской задолженностями должно осуществляться совместно, в целях обеспечения наибольшего соответствия сроков и периодичности их погашения. При этом следует стремиться к уменьшению сроков оборачиваемости дебиторской задолженности и увеличению сроков оборачиваемости кредиторской задолженности.

8) Управление дебиторской задолженностью предполагает реализацию следующих мероприятий:

- определение политики предоставления кредита и инкассации для различных групп покупателей и видов продукции;

- ранжирование покупателей в зависимости от объемов закупок, истории кредитных отношений и предлагаемых условий оплаты;

- контроль расчетов с дебиторами по отсроченным или просроченным задолженностям;

- определение приемов ускорения востребования долгов и уменьшения безнадежных долгов;

- определение условий продажи, обеспечивающих гарантированное поступление денежных средств.

9) Компьютерные системы мониторинга дебиторской задолженности должны обеспечивать выполнение функций:

- ведения аналитического учета дебиторской задолженности в разрезе всех покупателей и клиентов по состоянию на любой выбранный момент времени, а также документов-оснований (контрактов, договоров, счетов и т.д.);

- контроля хода исполнения многосторонних сделок;

- учета взаиморасчетов по операциям с использованием эрзац-денег (векселей, бартера, взаимозачетов и т.д);

- организации классификации дебиторов по различным критериям: величине задолженности, степени платежеспособности, географическому и отраслевому признакам, видам проданных товаров и предоставленных услуг и т.д. с возможностью получения информации о задолженностях в соответствующих разрезах;

- формирования данных о динамике изменения дебиторской задолженности и тенденций ее изменения в любых интересующих пользователя аналитических разрезах;

- ABC-классификации покупателей и клиентов;

- классификации покупателей и клиентов по стадиям взаимоотношений с ними;

- мониторинга изменения структуры дебиторской задолженности по отдельным периодам с учетом видов реализованной продукции, изменений в ценах и условиях поставок;

- ведения календарных планов движения товаров, услуг и платежей по заявкам потребителей;

- формирования отчетности о претензиях и исках по взысканию задолженностей и убытков, а также по претензиям и искам, предъявленным к предприятию;

- прогнозирования и планирования задолженностей.

10) Эффективным инструментом управления дебиторской задолженностью является факторинг. Основными преимуществами факторинга для Поставщика являются:

- возможность пополнения оборотных средств;

- ускорение оборачиваемости оборотных средств;

- возможность расширения ассортимента;

- возможность предоставления более льготных условий оплаты для Покупателей;

- возможность увеличения объема продаж;

- улучшение структуры баланса.

Основными преимуществами факторинга для Покупателя являются:

- возможность получения товарного кредита (отсрочки платежа), если он не предоставлялся Поставщиком по причине нехватки оборотных средств или неприемлемого для него уровня риска;

- возможность увеличения срока отсрочки платежа;

- возможность получения более льготных цен за счет улучшения платежеспособности Поставщика при его расчетах с контрагентами;

- возможность расширения ассортимента закупок.

11) Критерием оптимизации запасов является минимизация совокупных издержек по закупкам и содержанию запасов, а также потерь от срыва производственно-сбытовых программ из-за отсутствия необходимых товарно-материальных ценностей.

12) Эффективное управление товарно-материальными запасами позволяет:

- уменьшить производственные потери из-за дефицита материалов;

- ускорить оборачиваемость товарно-материальных запасов;

- свести к минимуму излишки товарно-материальных запасов;

- снизить риск старения и порчи товарно-материальных запасов;

- снизить затраты на хранение товарно-материальных запасов.

13) Применение современных информационных технологий делает возможным:

- проведение детального анализа оборачиваемости всей номенклатуры товарно-материальных ценностей;

- минимизировать потери, связанные с хранением товарно-материальных ценностей и злоупотреблениями персонала предприятия;

- выявлять наиболее эффективные способы размещения заказов и организации поставок;

- осуществлять рациональное нормирование запасов;

- эффективно планировать поставки;

- эффективно управлять ценообразованием.

14) В целях поддержания необходимого уровня ликвидности при реализации маркетинговой стратегии предприятия выбор методов и инструментов комплексного управления оборотными средствами должен учитывать положение фирмы в определенном квадранте матрицы финансовых стратегий.

15) Реорганизация управления на базе внедрения систем комплексной автоматизации, обеспечивающих взаимосвязанное решение задач планирования, учета и анализа, позволяет существенно снижать издержки, увеличивать скорость и объем товарооборота.

16) Системы комплексной автоматизации управления предприятиями, поддерживающие методологию MRP II позволяют управлять всеми элементами оборотных средств предприятия в их взаимосвязи за счет согласования планов сбыта, производства и снабжения, а также их взаимоувязки с движением финансовых потоков.

17) В целях наиболее эффективного управления оборотными средствами в условиях инфляции, превышающей нормальный уровень, и колебаний цен на материалы и комплектующие, современные системы автоматизации управления должны обеспечивать решение задач динамического мониторинга себестоимости продукции и формирования предложений по оперативной корректировке планов сбыта, производства и снабжения.