Разработка инструментария для анализа кредитоспособности предприятия в условиях неопределенности тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Разработка инструментария для анализа кредитоспособности предприятия в условиях неопределенности"

На правах рукописи ВОРЫХАНОВ Максим Викторович

РАЗРАБОТКА ИНСТРУМЕНТАРИЯ ДЛЯ АНАЛИЗА КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ В УСЛОВИЯХ НЕОПРЕДЕЛЕННОСТИ.

Специальность 08.00.13 «Математические и инструментальные методы экономики»

АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Иваново 2003

Работа выполнена в Ивановском государственном энергетическом университете

Научный руководитель

доктор экономических наук, профессор Карякин Александр Михайлович

Официальные оппоненты

доктор технических наук, профессор Бобков Сергей Петрович кандидат экономических наук Давидюк Глеб Васильевич

Ведущая организация

Ивановский государственный университет

Защита состоится 20 декабря 2003 г. в диссертационного совета Д 212.063.04 в Ивановском

часов на заседании государственном

химико-технологическом университете (153460, г. Иваново, пр. Ф. Энгельса, 7, Г 101).

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Ивановского государственного химико-технологического университета.

Автореферат разослан

4

ноября 2003 г.

Ученый секретарь диссертационного совета

Дубова С. Е.

755*0

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. Несмотря на положительные тенденции в банковской сфере в последнее время, ситуация, возникшая после кризиса 1998 года, привела к существенному уменьшению финансовых ресурсов, выделяемых банками на автоматизацию своей деятельности, что в большей мере касается систем поддержки принятия решений (СППР). Но с другой стороны, условия деятельности коммерческих банков в рамках нестабильной экономики требуют наличия развитых СППР, позволяющих решать вопросы как оперативного, так и стратегического управления банком.

В настоящее время есть только локальные системы, реализующие позадачный подход, ориентированные на банковскую деятельность, и в частности в области кредитования, наиболее сложной и рискованной сфере деятельности банка. Вместе с тем создание полностью развитых СППР должно существенно облегчить задачу банковских работников, занимающихся выдачей кредитов, а также предельно минимизировать риски, максимально устранить неопределенность и помочь избежать проблем, возникающих в результате определения кредитоспособности заемщика.

Актуализация данной проблемы, вследствие повышения внимания кредитных учреждений к вопросам анализа кредитоспособности заемщиков и автоматизации собственной деятельности, ввиду увеличения потерь по ссудам из-за необоснованности выдачи кредитов, привела к появлению в последнее время целого ряда публикаций отечественных ученых и специалистов в области банковского кредитования и систем поддержки принятия решений. Например, можно выделить работы Д. Абдрахимова, С. Архипенков, М. И. Баканова, И. В. Вишнякова, Л. Т. Гиляровской, В. Г. Загория, А. И. Ковалева, В. И. Колесникова, Т. М. Костериной, П. Сахарова, Л. П. Кроливецкой, О. И. Лаврушина, Г. П. Макарова, В. А. Москвина и ряда других.

В данных работах широко рассматривается проблема использования методов оценки кредитоспособности таких заемщиков, у которых уже существует кредитная история, и банк располагает некоторой информацией об их надежности. Однако, до сих пор остается малоизученным вопрос о целесообразности предоставления ссуд новым клиентам, появившимся на кредитном рынке сравнительно недавно.

Для нахождения оптимальной кредитной политики банка необходимо определить наиболее точно кредитоспособность предприятия-заемщика. Большинство методик, применяемых банками (особенно в условиях нашей страны) для анализа кредитоспособности заемщика, основаны на анализе статистических данных (по балансу предприятия и формам отчетности). Это достаточно эффективно, если заемщик контактирует с банком давно, у банка имеется информация о поведении клиента в рамках кредитных отношений; и рассчитанных коэффициентов будет достаточно для оценки его текущего состояния. Однако, если банк сталкивается с новым заемщиком или с долгосрочным кредитованием, ему приходится действовать в ситуации, протекающей в условиях неопределенности, что намного повышает величину

кредитного риска. Связать в единое целое все многообразие факторов, влияющих на поведение оцениваемого объекта, и, тем более, дать некую интегральную оценку представляется невозможным для лица, принимающего решение. Тем более, что решаемая задача осложнена отсутствием четких (точных) описаний влияющих факторов (т. к. отсутствует механизм формализации нефинансовых (качественных) показателей), и анализ кредитоспособности клиента приходится проводить на основе субъективных вероятностных оценок банковских экспертов. Именно такая картина присуща ситуации принятия решения о предоставлении кредита новому для банка заемщику. Поэтому в данном случае целесообразность применения СППР, в основе которой бы лежал механизм, позволяющий оперировать с субъективными вероятностными оценками не вызывает сомнений.

Указанные факторы определили цели и задачи исследования.

Цели и задачи исследования. Целью диссертационной работы является разработка системы поддержки принятия решений для анализа кредитоспособности нового для банка заемщика. Разработка СППР основана на предлагаемом нами комплексном подходе анализа кредитоспособности банковского клиента, включающем комбинацию банковских инструкций анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия-заемщика и метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств

В соответствии с поставленной целью были сформулированы основные задачи исследования, которые отражают общую логику исследования:

• Проанализировать социально-экономические предпосылки применения систем поддержки принятия решений;

• Проанализировать основные принципы построения и концепции развития СППР на современном этапе;

• Определить основные проблемы при оценке кредитного риска коммерческого банка;

• Доказать необходимость использования СППР в области кредитования, как наиболее рискованной области банковской деятельности;

• Провести классификацию методик оценки рисков, как. применяемых в процессе кредитования, так и имеющих возможность быть адаптированными к данному процессу. Выявить наиболее целесообразные пути развития подходов к решению проблемы оценки кредитного риска в условиях неопределенности;

• Разработать модель принятия решений в условиях неопределенности;

• Используя комплексный подход разработать систему поддержки принятия решений для оценки кредитоспособности предприятия-заемщика в условиях неопределенности.

Объект исследования. Кредитная организация.

Предмет исследования. Процесс принятия решений по кредитованию предприятия-заемщика.

Методологической и теоретической основой исследования являются системный анализ, труды отечественных и зарубежных ученых, теория

финансового менеджмента, теория нечеткой логики, анализ статистических данных и научных публикаций.

По мнению автора, научная новизна диссертационной работы заключается в следующем:

• применительно к анализу кредитоспособности предприятия-заемщика выявлены и научно обоснованы преимущества применения аппарата нечеткой логики для анализа процессов, протекающих в условиях неопределенности;

• предложено применение метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств в качестве инструмента оценки кредитного риска;

• разработан комплексный подход для анализа кредитоспособности предприятия-заемщика посредством использования метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств;

• для анализа кредитоспособности предприятия заемщика в условиях неполной информации и/или отсутствия точной информации разработана СППР на основе метода упорядочения альтернатив.

Практическая значимость заключается в следующем:

• методические подходы по созданию и функционированию системы поддержки принятия решений для анализа кредитоспособности заемщика кредитной организации могут быть использованы для оптимизации кредитной политики банка, устранения возможных ошибок органистического происхождения, а также для высвобождения рабочего времени работников отдела Управления кредитования, выделенного на анализ кредитоспособности клиентов;

• методические разработки, полученные в данной работе, могут использоваться в учебном процессе, при преподавании дисциплин, связанных с банковской деятельностью, с использованием информационных систем.

Апробация работы. Основные положения и выводы диссертационного исследования нашли отражение в девяти научных публикациях автора общим объемом 1,6 п. л., в т. ч. вклад соискателя 1,25 п. л.

Структура работы. Диссертация состоит из введения, четырех глав, заключения и списка использованной литературы.

ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ

Во введении обосновывается актуальность темы исследования, цели и задачи, объект и предмет исследования, научная новизна, практическое значение, дается методологическая и теоретическая база исследования.

В первой главе - "Системы поддержки управленческих решений как средство оптимизации управления в условиях неопределенности для кредитных учреждений" - исследуются социально-экономические предпосылки применения систем поддержки принятия решений, анализируются основные принципы построения и концепции развития

систем поддержки принятия решений на современном этапе и осуществляется оценка кредитного риска.

Условия деятельности коммерческих банков, определяемых особенностями современной экономики, привели к необходимости использования развитых СППР, позволяющих существенно облегчить процесс принятия решений. Создание таких СППР определяет ряд ключевых аспектов:

1. Скорость и качество обработки информации.

2. Большой объем информации.

3. Сложность решаемых задач.

4. Необходимость снятия неопределенности, связанной с невозможностью численного измерения каких-либо факторов.

5. Важность принимаемых решений (надежность).

6. Необходимость существования единых норм оценки.

Как известно, в современном мире информация играет столь же важную, если не большую, роль, как земля, рабочая сила, капитал и сырье. Можно также сказать, что экономическая информация и знания выступают в качестве решающих рычагов, обеспечивающих получение прибыли и процветания в рыночной ситуации. А СППР в современном понимании -необходимое и наиболее удобное средство обработки информации.

Следует различать два вида СППР: оперативные СППР, предназначенные для немедленного реагирования на текущую ситуацию, и стратегические СППР - основанные на анализе большого количества информации из разных источников с привлечением сведений, содержащихся в системах, аккумулирующих опыт решения проблем.

Наибольшего внимания заслуживают СППР второго класса, которые предназначены для целенаправленной поддержки решения поставленных задач и представляют собой единство методов и средств поиска, накопления, анализа информации и в конечном итоге, предоставления потребителям требуемой информации в желаемой форме и объеме.

Принятие управленческих решений представляет собой один из наиболее сложных процессов человеческой деятельности. Необходимость принятия обоснованных решений для задач управления привела к накоплению и систематизации знаний об объектах самого различного характера. Однако этих знаний недостаточно для достижения поставленных целей, причиной чему является неопределенность, которая обусловлена динамичностью окружающего нас мира.

Неопределенность в процессе принятия решения об определенном объекте объясняется количеством факторов, определяющих состояние объекта во времени, а также взаимодействием объекта с окружающей средой. Все эти факторы в полной мере соответствуют процессу анализа кредитоспособности нового для банка заемщика, причем ситуация усугубляется еще и отсутствием количественного описания влияющих факторов, поэтому анализ подобной ситуации ведется на основе субъективных вероятностных оценок экспертов, которые при получении

данных об исследуемом объекте должны проверить их на достоверность и высказать собственные суждения относительно их значений и возможных изменений в дальнейшем.

Таким образом, для наиболее эффективного анализа кредитоспособности новых для банка заемщиков необходим соответствующий подход к анализу его финансово-хозяйственной деятельности, в основе которого лежал бы механизм, позволяющий оперировать с субъективными вероятностными оценками; учитывать максимальное число факторов, определяющих его кредитоспособность; использовать интегрированный подход к оценке финансово-хозяйственной деятельности предприятия; получить количественную оценку деятельности заемщика.

Хотя современный методический инструментарий направлен на облегчение принятия кредитных решений, он далеко не идеален и в ряде случаев может даже дезориентировать банковских специалистов, т. к. большинство существующих методов основано на анализе точных данных, которые не позволяют оперировать с субъективными оценками экспертов, зачастую являющимися единственными данными для анализа.

Следовательно, необходимы новые пути для решения данного вопроса, которые бы позволяли бороться с действием фактора неопределенности, которые предложены нами в последующих главах

Во второй главе - "Исследование методов и подходов по оценке кредитного риска" - в результате анализа наиболее часто применяемых методик анализа кредитоспособности банковских заемщиков предлагаются критерии классификации существующих методик, как применяемых при анализе кредитоспособности предприятия-заемщика, так и имеющих возможность быть адаптированными к данному процессу; проведена классификация, позволяющая выявить новый подход к проблеме оценки кредитного риска в условиях неопределенности, и предложено новое направление в оценке кредитоспособности предприятия-заемщика.

Многие известные банковские аналитики трактуют кредитный риск в наиболее широком смысле, как какую-то совокупную величину, характеризующую качество активов банка (кредитного портфеля банка). В данном же диссертационном исследовании для последующей оценки нами рассматривается кредитный риск, который банк берет на себя при кредитовании отдельно взятого заемщика, т. е. «единица кредитного риска». В дальнейшем при использовании понятия кредитный риск следует понимать именно это его определение.

После проведенного анализа существующих методов оценки риска нами предложены основные критерии классификации:

- непосредственное отношение к процессу кредитования;

- характер ситуации, в которой проводится анализ риска;

- характер исходных анализируемых данных.

Далее на основе предложенных критериев нами проведена классификация существующих методов (табл. 1):

Таблица 1.

Классификация методов анализа кредитоспособности заемщика_

Методики анализа кредитоспособности заемщика, используемые банками Методики анализа кредитоспособности заемщика, не используемые банками

- Методы, основанные на анализе баланса и форм финансовой отчетности - Методы, основанные на анализе финансово-хозяйственной деятельности предприятия - Система рейтинговой оценки Методы оценки риска, основанные на аппарате нечеткой логики, имеющие возможность быть адаптированными к процессу кредитования.

Как видно из данной классификации, разбиению на группы были подвержены не только методы анализа кредитоспособности заемщика, используемые банками и в прошлом, но и те методики оценки риска, которые раньше не применялись в данной области, что, по нашему мнению, дает возможность создания нового направления для оценки кредитного риска.

Также, проведенный анализ позволил нам выявить целый ряд недостатков наиболее часто применяемых методов (рис. 1). Традиционные методы, основанные на анализе собранных статистических данных (в основном по балансу предприятия), являются достаточно эффективными, если заемщик контактирует с банком давно и у банка имеется накопленная статистическая информация о своем клиенте. Но существуют и новые заемщики, такие, о которых банк не располагает достаточной информацией, чтобы объективно оценить картину его финансового состояния. Приходится принимать решение в плохо определенной нечеткой ситуации, в которой отсутствуют точные цифры, а есть только субъективные оценки экспертов.

Следовательно, необходимо дальнейшее развитие методов и подходов по оценке рисков с учетом выявленных недостатков. В частности, нами предлагается подход к оценке кредитного риска на основе применения метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств, адаптированного к процессу кредитования, который и будет рассмотрен в последующих главах.

В третьей главе - "Разработка математического аппарата нечеткой логики как средства поддержки принятия решений для кредитных учреждений" - обосновывается преимущество использования аппарата нечеткой логики в качестве наиболее предпочтительного средства анализа в условиях неопределенности, предлагается метод упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств в качестве инструмента для оценки кредитного риска и разрабатывается комплексный подход для анализа кредитоспособности предприятия-заемщика на основе метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств.

• неспособность осущестялэтъ оценку риска 1 условиях

• невозможность соитии единых требований для

предварительный характер амааюа (отсутствие прогжпмроааниа

неопределенности

- воэыожность преоспаяеиия

амалнза оредпрнп

состояния

Рис.1. Недостатки наиболее часто применяемых методов оценки кредитного риска

В последнее время многие традиционные технологии принятия решений кардинально изменились и стали наиболее адаптированными к реальным условиям неопределенности, в которых приходится работать тому или иному руководителю. Исходя из этого, в современной математике получили развитие новые неклассические разделы, такие как математическая логика, теория возможностей, теория алгоритмов и рекурсивных функций, теория нечетких множеств, дискретная математика и другие.

После анализа данных моделей в качестве наиболее предпочтительного математического аппарата исследования ситуации в условиях неопределенности нами предложен механизм нечеткой логики, который обладает рядом преимуществ:

1. В отличие от традиционных нечеткие методы обладают более гибким принципом задания "точки", осуществляемым путем введения понятия функции принадлежности.

2. Нечеткие методы дают возможность качественно, т.е. вербально, описать решаемую задачу путем введения понятия лингвистической переменной, смысл которой характерен для человеческого мышления.

3. Применение аппарата нечеткой логики позволяет формализовать более гибкие связи между параметрами, что в большей степени соответствует природе изучаемых реальных явлений.

4. Нечеткие методы дают возможность принятия решения в условиях неполноты информации путем обобщения и анализа качественных значений.

5. Применение нечетких методов, таких как нечеткие соответствия, нечеткие отношения позволяет эффективно решать сложные задачи распознавания образов, оптимизации и другие.

В отличие от традиционной математики, требующей на каждом шаге моделирования точных и однозначных формулировок закономерностей, нечеткая логика предлагает совершенно иной уровень мышления, благодаря которому творческий процесс моделирования происходит на" наивысшем уровне абстракции, при котором постулируется лишь минимальный набор закономерностей. К тому же при этом происходит подключение человеческих опыта и интуиции.

Определить первый интервал значений для первого критерия

Рис.2. Алгоритм метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств

Исходя из анализа преимуществ использования нечеткой логики при исследовании процессов, протекающих в условиях неопределенности, мы предлагаем новый подход к оценке кредитоспособности заемщика. Выявив недостатки наиболее часто используемых методик определения кредитоспособности банковских заемщиков, в качестве основы для предлагаемого подхода мы будем использовать метод упорядочения

альтернатив на основе условных нечетких свидетельств, алгоритм реализации которого приведен на рис. 2.

Как видно из данного алгоритма, реализация предложенного нами метода предполагает сначала диалог с банковским аналитиком, который выскажет свои суждения и выдаст субъективную оценку по каждому из анализируемых параметров, а затем, согласно соответствующим формулам -расчет интегральных оценок риска на основе заключений экспертов.

Применение метода имеет в рассматриваемой ситуации следующие преимущества:

• данный метод позволяет принимать решения в условиях отсутствия точных данных, имеются лишь субъективные оценки экспертов;

• данный метод позволяет учесть при анализе финансового состояния предприятия максимальное число факторов, от которых оно зависит, а не только оценивается его баланс и формы отчетности;

г • предлагаемый нами метод дает интегральную количественную оценку

финансового состояния заемщика;

• анализ при использовании предложенного нами метода ведется в терминах лингвистических переменных, что упрощает задачу понимания анализируемого процесса и облегчает проблему представления данных средствам ЭВМ.

В отличие от уже существующих методов анализа кредитоспособности заемщика разработанный нами подход позволяет: во-первых, проводить анализ кредитоспособности заемщика в условиях неопределенности; во! вторых, осуществить гораздо более четко структурированный и удобный для самой организации процесса анализ; в-третьих, получить количественную интегрированную оценку вероятности возврата кредита; в-четвертых, не просто учесть субъективные оценки экспертов, а обработать их на основе ? специального минимаксного и максиминного подхода, позволяющего дать два интегральных показателя, включающие в себя минимальный и максимальный риски; в-пятых, с помощью использования лингвистических X переменных создать единую систему оценки как количественных (финансовых), так и качественных (нефинансовых) показателей и, наконец, в-шестых, осуществить как бы двойной анализ: сначала оценивается результат в зависимости от поведения каждой отдельной характеристики (в терминах лингвистических переменных, с присвоением вероятностных оценок), а затем на основе данной подготовленной информации рассчитываются интегральные оценки, на основе которых уже проводится окончательный анализ кредитного риска.

В четвертой главе - "Разработка СППР для кредитных учреждений" -предложены организационно-технологические аспекты функционирования создаваемой СППР, а также предложена схема ее функционирования; проведена подготовка, группировка и нормализация входных данных системы; выведены формулы расчета интегральных показателей, ' характеризующих вероятность возврата кредита; проведено тестирование

системы, на основе которого сделаны соответствующие выводы; предложен наиболее целесообразный подход к применению СППР в реальных условиях. В данной главе предложена схема функционирования СППР (рис. 3).

ч

Рис. 3. Схема работы СППР.

Из всей совокупности финансовых характеристик деятельности банковских клиентов на основе анализа ряда методик оценки кредитоспособности заемщиков, применяемых в различных коммерческих банках, нами выделены соответствующие переменные (входные критерии) для анализа, сгруппированные в дальнейшем в соответствии с особенностями их исследования и подготовки для системного анализа (таблица 2.).

Таблица 2.

Входные критерии анализа кредитоспособности заемщика

Входные критерии анализа статистических данных Входные критерии анализа характеристик финансово-хозяйственной деятельности Входные критерии оценки обеспечения кредита

Анализ баланса Анализ форм отчетности

!. Коэффициент абсолютной ликвидности; !. Промежуточный коэффициент покрытия; 1. Общий коэффициент покрытия; \. Коэффициент независимости; >. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами. 1. Темпы изменения выручки по отношению к себестоимости; 1. Показатели прибыли; 3. Коэффициент рентабельности 1. Условия работы (площади, занимаемые предприятием); 2. Основные поставщики; 5. Место на рынке (спрос на продукцию); \. Взаимодействие с покупателями; 5. Источники возврата; 5.Формы расчета 1. Ликвидность обеспечения; 2. Залоговая стоимость имущества

На основе анализа соответствующей литературы, а также изучения ряда методик, применяемых различными банками для анализа

кредитоспособности заемщиков, нами сформулированы соответствующие нормативные ограничения для каждой из входных переменных, накладываемой банком (табл. 3).

Таблица 3.

■

Далее нами предложено разбиение всех значений критериев на соответствующие интервалы, а также представлен алгоритм сопоставления интервалам значений входных переменных значений лингвистических переменных. Результаты представлены в Таблице 4.

Таблица 4.

л

Затем нами предложена процедура организации диалога с банковским экспертом, и описан алгоритм присвоения вероятностных оценок интервалам ! значений на примере отдельно взятых переменных из каждой группы.

Рассмотрим этот алгоритм на примере переменной "темпа изменения ' выручки по отношению к себестоимости"

Допустим, увеличение выручки за отчетный период составило 29532, > повышение себестоимости за отчетный период составило 17641,

Нормативные ограничения банка (фрагмент таблицы)

Входные переменные Нормативные ограничения банка

Коэффициент текущей ликвидности Норма - от 2 до 4 Невозможна меньше 1 . Если слишком большой - то неэффективное использование ресурсов, снижение оборачиваемости средств, вложенных в производственные запасы, неоправданный рост дебиторской задолженности и т. д.

Условия работы (площади, занимаемые предприятием) Здесь для банка важно соотношение собственных и арендуемых площадей. Более надежно, если у заемщика все площади собственные, т. к. у арендуемых может истечь срок аренды или измениться условия договора. Если все же есть арендуемые площади - то обязательно условие, что срок аренды должен быть больше срока кредитования.

Ликвидность обеспечения В качестве обеспечения должны приниматься высоколиквидные средства. В качестве оборотных средств - запасы готовой продукции (учитываются сроки годности), для основных средств - ликвидность (место, состояние, возможность реализации ...)

Оценка события для каждого интервала значений (фрагмент таблицы)

Название переменной Интервалы значений Значение лингвистической переменной

Коэффициент текущей ликвидности - значение коэффициента - менее 1 - значение коэффициента от 1 до 2 - значение коэффициента - более 2 Малая Средняя Большая

Условия работы - доля арендуемых площадей - 90 -100 % - доля арендуемых площадей - 70 - 90 % - доля арендуемых площадей - 30 - 70 % - доля арендуемых площадей - 0 - 30 % Очень малая Малая Средняя Большая

Ликвидность обеспечения - неликвидное обеспечение - среднеликвидное обеспечение - ликвидное обеспечение Очень малая Малая Средняя

следовательно, ухудшение финансового положения не произошло по причине превышения темпа увеличения выручки над темпом повышения себестоимости. Таким образом, с наибольшей вероятностью значение данного критерия будет принадлежать интервалу "темп увеличения выручки превышает темп повышения себестоимости". Конечное распределение вероятностей выглядит следующим образом (табл. 5):

Таблица 5.

Распределение вероятностей для интервалов значений критерия " темп

изменения выручки по отношению к себестоимости "

Интервал значений критерия Вероятностная оценка данного интервала, %

Уменьшение выручки, повышение себестоимости 0

Темп уменьшения выручки менее темпа снижения себестоимости 5

Темп увеличения выручки превышает темп повышения себестоимости 90

Темп увеличения выручки намного превышает темп повышения себестоимости 5

Хотя, с наибольшей вероятностью эксперт определил 3 интервал значений, существует вероятность изменения положения, хотя и незначительная, поэтому двум соседним интервалам отводится для данного примера такая малая вероятность. Аналогичным образом производится распределение вероятностей для остальных критериев.

Для вывода формул для расчета ожидаемых возможности и необходимости для данного набора входных переменных нами предложен соответствующий алгоритм, в результате реализации которого нами выведены следующие формулы расчета интегральных оценок (форм. 1,2)

л1 я2 пп ...

ЕП(0)= 1Р26... 1Р17о*шахгтп(/^,/Я1а,/Я2й,...,/Л,179) (1)

а=1 Ь=1 ч=\

ЕС(0)= 1«о 1Р2й...1Я7?*тттах(/^е,(1-тах(/Я1а,/Я2А,...,/Я17?))) (2)

а=1 й=1 д-1

где ЕП(<3) - ожидаемая возможность, ЕС (СЙ - ожидаемая необходимость,

1у - значение ¡-ой лингвистической переменной для j -ого интервала значений соответствующего критерия,

Ру - вероятность попадания 1 -го критерия в .¡-ый интервал значений,

ш - количество интервалов ¡-ой переменной,

ц(3 - значение лингвистической переменной "очень большая",

В целях анализа результатов работы системы, СППР протестирована на примере трех заемщиков, финансово-хозяйственное положение которых было соответственно "наихудшим", "средним" и "наилучшим".

Таблица 6.

Результаты тестирования системы

Заемщик Ожидаемая необходимость Ожидаемая возможность

Наихудший 0,0000 0,1700

Средний 3,4400 0,1905

Наилучший 11,7699 0,3000

В результате тестирования системы нами получены результаты (табл. 6), на основе которых были сделаны следующие выводы:

• полностью подтверждается тенденция роста значений как ожидаемой необходимости, так и ожидаемой возможности с улучшением показателей, характеризующих финансовое положение заемщика;

• значения же ожидаемой необходимости на практике получились больше значений ожидаемой возможности, что противоречит теории.

Данный характер полученных результатов, по нашему мнению, можно объяснить следующим образом. В литературе приведены примеры использования данного метода для 2 критериев оценки, т. е. задача не имела применений в реальных ситуациях, приближенных к действительности, поэтому неизвестно точно поведение подобной системы при таком количестве влияющих факторов. Объяснение подобному поведению ожидаемой необходимости может быть следующим: эта величина дает предварительную обобщенную оценку вероятности возврата кредита, достаточно грубую и приближенную, поэтому разброс ее значений для различных кредитов такой большой. Что же касается самой величины значений, то, возможно, вероятность возврата кредита при предварительном рассмотрении без учета конкретных факторов принимает оптимистическое значение, которое в дальнейшем рассеивается при более глубоком анализе финансового состояния заемщика (при расчете ожидаемой возможности).

Далее нами предложен наиболее целесообразный подход к применению разработанной СГПТР в реальных условиях, включающий следующие этапы:

1. Тестирование системы на реальных кредитных делах, имевших место в прошлом с целью установления пороговых значений интегральных показателей, характеризующих вероятность возврата кредита.

2. Составление заключений на предоставление кредита, исходя из рассчитанных значений данных показателей, руководствуясь их пороговыми значениями. Причем, значение ожидаемой необходимости целесообразно использовать для моделирования предварительной картины финансового положения банковского клиента, а окончательное заключение делать уже на основе значения ожидаемой возможности, т. к. в ней (согласно теории, да и что подтверждает практические исследования) заложены те группы риска, которые присутствуют в конкретном случае.

3. На основе конечных результатов кредитных сделок изменять пороговые значения интегральных показателей, характеризующих

вероятность возврата кредита для совершенствования функционирования системы По теме диссертации опубликованы следующие работы:

1. Ворыханов М.В. Оценка кредитоспособности на основе нечеткой

логики // Перспективы развития Волжского региона: Материалы ,

Всерос. заочной конфер.. - Вып.4. - Тверь: ТГПУ: Лилия Принт, I

2002.0,1 п. л. . 1

2. Ворыханов М.В. Нетрадиционный подход к оценке кредитоспособности банковского заемщика // Молодая наука в , классическом университете: Тез. докл. научных конфер. фестиваля

студентов, аспирантов и молодых ученых. - Иваново: Издательство ИвГУ, 2002. 0,1 п. л.

3. Ворыханов М.В. Некоторые аспекты создания СППР в области * банковского кредитования // Компьютерное и математическое моделирование в естественных и технических науках: Материалы 4- ^ й Всерос. научной Intemet-конфер. / Гл. ред. Серии проф. A.A. » Арзамасцев-Тамбов: ИМФ и ТГУ им. Г. Р. Державина, 2002. 0,05 п.

л.

4. Ворыханов М.В., Карякин A.M. Новый подход к созданию СППР в области банковсдаго кредитования // Предприятия России в транзитивной экономике. Материалы междунар. научно-практ. конфер. молодых ученых и аспирантов.- Ярославль: Подати, 2002. 0,2 п. л., в т. ч. соиск. 0,1 п. л.

5. Ворыханов М.В. Новый подход к оценке кредитоспособности банковского заемщика // Проблемы региональной экономики. Материалы Всерос. научно-практ. конфер.. - Иваново: Изд-во ИвГУ, 2002.0,1 п. л.

6. Ворыханов М.В. Оценка кредитоспособности банковского заемщика г на основе аппарата нечеткой логики // Экономика, экология и

общество России в 21-м столетии. Труды 4-й Междунар. научно-

практ. конфер. Т.4.-СП6.: Нестор, 2002. 0,15 п. л. Л

7. Ворыханов М.В., Карякин A.M. Создание СППР для анализа кредитоспособности заемщика кредитной организации на основе аппарата нечеткой логики // Сборник статей «Вестник ИГЭУ». -Иваново: Изд-во ИГЭУ, 2002. 0,3 п. л., в т. ч. соиск. 0,15 п. л.

8. Ворыханов М.В., Карякин A.M. Проблемы, возникающие при оценке кредитных рисков // Современное состояние, проблемы и перспективы развития российской экономики. Тез. докл. научно-практ. конфер. - Иваново: Изд-во ИГЭУ, 2002. 0,2 п. л., в т. ч. соиск. 0,1 п. л.

9. Ворыханов М.В. Применение метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств для анализа кредитоспособности нового для банка заемщика // Банковская система и реальный сектор экономики. 2-я межрег. научно-практ. конфер. - Иваново, 2003. 0,4 п. л.

г

I

Тираж 100 экз. Заказ 811

Формат бумаги 60x84 1/16. Печать плоская.

Отпечатано в ОМТ МИБИФ 153003, г. Иваново, ул. Рабфаковская, 34, оф. 101, тел. (0932) 38-37-36

t

г *

г

/

г

I

if

M

>755° 117 5 5 0

i

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Ворыханов, Максим Викторович

д ВВЕДЕНИЕ

ГЛАВА 1. СИСТЕМЫ ПОДДЕРЖКИ УПРАВЛЕНЧЕСКИХ РЕШЕНИЙ КАК СРЕДСТВО ОПТИМИЗАЦИИ УПРАВЛЕНИЯ В УСЛОВИЯХ

НЕОПРЕДЕЛЕННОСТИ ДЛЯ КРЕДИТНЫХ УЧРЕЖДЕНИЙ

1.1. Социально-экономические предпосылки применения систем поддержки принятия решений

1.2. Основные принципы построения и концепции развития СППР на современном этапе

1.2.1. Основные принципы построения и анализ основных характеристик СППР на современном этапе

1.2.2. Уровень развития и необходимость использования

СППР на современном этапе

1.3. Оценка кредитного риска

1.3.1. Основные задачи при оценке кредитного риска

1.3.2. Проблемы, возникающие при оценке кредитного риска 37 Выводы по главе

ГЛАВА 2. ИССЛЕДОВАНИЕ МЕТОДОВ И ПОДХОДОВ

ПО ОЦЕНКЕ КРЕДИТНОГО РИСКА

2.1. Методы оценки риска, связанные непосредственно с процессом кредитования 58 + 2.1.1. Методы, основанные на анализе баланса и форм финансовой отчетности предприятия-заемщика

2.1.2. Методы, основанные на анализе финансово-хозяйственной деятельности предприятия-заемщика

2.1.3. Система рейтинговой оценки

2.2. Методы оценки риска, не связанные непосредственно с процессом кредитования

Выводы главы

ГЛАВА 3. РАЗРАБОТКА МАТЕМАТИЧЕСКОГО АППАРАТА

НЕЧЕТКОЙ ЛОГИКИ КАК СРЕДСТВА ПОДДЕРЖКИ

ПРИНЯТИЯ РЕШЕНИЙ ДЛЯ КРЕДИТНЫХ УЧРЕЖДЕНИЙ

3.1. Аппарат нечеткой логики как наиболее предпочтительное средство анализа в условиях неопределенности

3.1.1. Анализ неклассических математических моделей и методов принятия решений в условиях неопределенности

3.1.2. Нечеткие модели как эффективное средство анализа ситуации в условиях неопределенности

3.2. Разработка модели принятия решений на основе применения аппарата нечеткой логики

Выводы по главе

ГЛАВА 4. РАЗРАБОТКА СППР ДЛЯ КРЕДИТНЫХ

УЧРЕЖДЕНИЙ

4.1. Организационно-технологические аспекты функционирования СППР

4.2. Подготовка и нормализация входных данных

4.3. Организация диалога с банковским экспертом

4.4. Представление системой результатов

4.5. Анализ полученных результатов 139 Выводы по главе

Диссертация: введение по экономике, на тему "Разработка инструментария для анализа кредитоспособности предприятия в условиях неопределенности"

Ситуация, возникшая в банковской сфере после кризиса 1998 года, характеризуется не только резким уменьшением количества работающих коммерческих банков (в том числе и наиболее крупных), но и существенным уменьшением финансовых ресурсов, выделяемых оставшимися банками на решение вопросов автоматизации своей деятельности, что в большей мере касается систем поддержки принятия решений (СППР). Но с другой стороны, условия деятельности коммерческих банков в рамках нестабильной экономики и постоянно меняющихся "правил игры" требуют (и возможно, как никогда раньше) наличия развитых СППР, позволяющих решать вопросы как оперативного, так и стратегического управления банком.

В настоящее время есть только локальные системы, реализующие позадачный подход, ориентированные на банковскую деятельность, а особенно СППР, призванные облегчить принятие решений в области кредитования, которая является одной из наиболее сложных и рискованных сфер деятельности банка. Вместе с тем создание полностью развитых СППР должно существенно облегчить задачу банковских работников, занимающихся выдачей кредитов, а также предельно минимизировать риски, максимально устранить неопределенность и помочь избежать проблем, возникающих в результате определения кредитоспособности заемщика.

Актуализация данной проблемы, вследствие повышения внимания кредитных учреждений к вопросам анализа кредитоспособности заемщиков и автоматизации собственной деятельности, ввиду увеличения потерь по ссудам из-за необоснованности выдачи кредитов, привела к появлению в последнее время целого ряда публикаций отечественных ученых и специалистов в области банковского кредитования и систем поддержки принятия решений. Например, можно выделить работы Д. Абдрахимова, С. Архипенков, М. И. Баканова, И. В. Вишнякова, JT. Т. Гиляровской, В. Г.

Загория, А. И. Ковалева, В. И. Колесникова, Т. М. Костериной, П. Сахарова, JI. П. Кроливецкой, О. И. Лаврушина, Г. П. Макарова, В. А. Москвина и ряда других.

В данных работах широко рассматривается проблема использования методов оценки кредитоспособности таких заемщиков, у которых уже существует кредитная история, и банк располагает некоторой информацией об их надежности. Однако, до сих пор остается малоизученным вопрос о целесообразности предоставления ссуд новым клиентам, появившимся на кредитном рынке сравнительно недавно.

Для нахождения оптимальной кредитной политики банка, обеспечивающей наиболее выгодное отношение между прибылью и риском, необходимо определить наиболее точно кредитоспособность предприятия-заемщика, позволяющую выявить заслуживающих внимание клиентов. Большинство методик, применяемых банками (особенно в условиях нашей страны) для анализа кредитоспособности заемщика, основаны на анализе статистических данных (по балансу предприятия и формам отчетности). Это достаточно эффективно, если заемщик контактирует с банком давно, у банка имеется информация о поведении клиента в рамках кредитных отношений; и рассчитанных коэффициентов (характеризующих ликвидность активов, сущность дебиторской и кредиторской задолженности, соотношение собственных и заемных средств), будет достаточно для оценки его текущего состояния. Однако, если банк сталкивается с новым заемщиком или с долгосрочным кредитованием, ему приходится действовать в ситуации, протекающей в условиях неопределенности, что намного повышает величину кредитного риска. Неопределенность в данном случае объясняется большим числом факторов, определяющих положение исследуемого объекта во времени, взаимодействием его с окружающей средой, а также отсутствием количественного описания влияющих факторов. В данном случае банку приходится анализировать все характеристики финансово-хозяйственной деятельности предприятия (спрос на продукцию, реализация товаров, взаимодействие с покупателями и поставщиками, условия производственной деятельности, характер расчетов, характеристики возможного обеспечения). Причем, данный анализ ведется на основе субъективных вероятностных оценок (т. к. отсутствует механизм формализации нефинансовых (качественных) показателей) банковских экспертов (которые хорошо разбираются в текущих проблемах заемщика, понимают, что раскрывает тот или иной показатель в финансовой отчетности и владеют информацией о том, насколько перспективна та область, в которой сегодня работает предприятие), которые при получении данных о деятельности заемщика должны проверить их на достоверность и высказать собственные суждения относительно их значений и возможных изменений в дальнейшем (на основе собственного опыта и интуиции). Именно такая картина присуща ситуации принятия решения о предоставлении кредита новому для банка заемщику

Таким образом, для наиболее эффективного анализа кредитоспособности новых для банка заемщиков необходима СППР в основе который бы лежал механизм, позволяющий оперировать с субъективными вероятностными оценками, учитывать максимальное число факторов, определяющих его кредитоспособность, использовать интегрированный подход к оценке финансово-хозяйственной деятельности предприятия, получить количественную оценку деятельности заемщика.

Указанные факторы определили цели и задачи исследования.

Цель работы состоит в разработке системы поддержки принятия решений для анализа кредитоспособности нового для банка заемщика. Разработка системы поддержки принятия решений основана на предлагаемом нами комплексном подходе анализа кредитоспособности банковского клиента, включающем в себя комбинацию банковских инструкций анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия-заемщика и метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств.

В диссертации поставлены и решены следующие теоретические и практические задачи, которые отражают общую логику исследования:

1. Проанализировать социально-экономические предпосылки применения систем поддержки принятия решений.

2. Проанализировать основные принципы построения и концепции развития СППР на современном этапе.

3. Определить основные проблемы при оценке кредитного риска коммерческого банка.

4. Доказать необходимость использования СППР в области кредитования, как наиболее рискованной области банковской деятельности.

5. Провести классификацию методик оценки рисков, как применяемых при анализе кредитоспособности, так и имеющих возможность быть адаптированными к анализу кредитоспособности. Выявить наиболее целесообразные пути развития подходов к решению проблемы оценки кредитного риска в условиях неопределенности.

6. Разработать модель принятия решений в условиях неопределенности.

7.Используя комплексный подход разработать систему поддержки принятия решений для оценки кредитоспособности предприятия-заемщика в условиях неопределенности.

В качестве объекта исследования выбрана кредитная организация.

Предметом исследования является процесс принятия решений по кредитованию предприятия-заемщика.

На защиту выносятся следующие основные научные результаты работы, отличающиеся, по мнению автора, научной новизной:

1. Применительно к анализу кредитоспособности предприятия-заемщика выявлены и научно обоснованы преимущества применения аппарата нечеткой логики для анализа процессов, протекающих в условиях неопределенности.

2. Предложено применение метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств в качестве инструмента для оценки кредитного риска.

3. Разработан комплексный подход для анализа кредитоспособности предприятия-заемщика посредством использования метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств.

4. Для анализа кредитоспособности предприятия заемщика в условиях неполной информации и/или отсутствия точной информации разработана СППР на основе метода упорядочения альтернатив

Методологической основой исследования являются системный анализ, труды отечественных и зарубежных ученых, теория финансового менеджмента, теория нечеткой логики, теория принятия решений, анализ статистических данных и научных публикаций.

Практическая значимость работы заключается в следующем: методические подходы по созданию и функционированию системы поддержки принятия решений для анализа кредитоспособности заемщика кредитной организации могут быть использованы для оптимизации кредитной политики банка, устранения возможных ошибок органистического происхождения, а также для высвобождения рабочего времени работников отдела Управления кредитования, выделенного на анализ кредитоспособности клиентов; методические разработки, полученные в данной работе, могут использоваться в учебном процессе, при преподавании дисциплин, связанных с банковской деятельностью, с использованием информационных систем.

Работа состоит из четырех глав, введения, заключения и списка использованной литературы.

В первой главе "Системы поддержки управленческих решений как средство оптимизации управления в условиях неопределенности для кредитных учреждений" проведены исследования социально-экономических предпосылок применения систем поддержки принятия решений, проанализированы основные принципы построения и концепции развития систем поддержки принятия решений на современном этапе и осуществляется оценка кредитного риска.

Во второй главе "Исследование методов и подходов по оценке кредитного риска" предложены критерии классификации методик оценки рисков, как применяемых при анализе кредитоспособности предприятий-заемщиков, так и имеющих возможность быть адаптированными к данному процессу, проведена классификация, позволяющая выявить новый подход к решению проблемы оценки кредитного риска в условиях неопределенности, и предложено новое направление к оценке кредитоспособности предприятия-заемщика в условиях неопределенности.

В третьей главе "Разработка математического аппарата нечеткой логики как средства поддержки принятия решений для кредитных учреждений" выявлены и научно обоснованы преимущества использования аппарата нечеткой логики в качестве наиболее предпочтительного средства анализа в условиях неопределенности, предложено применение метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств в качестве инструмента оценки кредитного риска и разработан комплексный подход для анализа кредитоспособности заемщика на основе сочетания банковских инструкций анализа финансово-хозяйственной деятельности предприятия-заемщика и метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств.

В четвертой главе "Разработка СППР для кредитных учреждений" разработана СППР для анализа кредитоспособности предприятия-заемщика в условиях неопределенности: предложены организационно-технологические аспекты функционирования СППР, предложена ее схема функционирования; проведено тестирование системы, на основе которого сделаны соответствующие выводы; предложен наиболее целесообразный подход к применению разработанной системы в реальных условиях.

Автор выражает глубокую благодарность профессорско-преподавательскому составу кафедр «Менеджмента и маркетинга»,

Экономики и управления производством» Ивановского государственного энергетического университета, оказавшим поддержку и помощь в ходе исследований и принявшим активное участие в обсуждении результатов работы.

Основные положения и результаты работы обсуждены и апробированы на научных семинарах кафедры «Менеджмента и маркетинга» Ивановского государственного энергетического университета, на Всероссийской заочной конференции «Перспективы развития Волжского региона (Тверь,2002), на Научной конференции студентов, аспирантов и молодых ученых «Молодая наука в классическом университете» (Иваново, 2002), на Всероссийской научной Internet-конференции «Компьютерное и математическое моделирование в естественных и технических науках» (Тамбов, 2002), на Международной научно-практической конференции молодых ученых и аспирантов «Предприятия России в транзитивной экономике» (Ярославль, 2002), на Всероссийской научно-практической конференции «Проблемы региональной экономики» (Иваново, 2002), на 4-й Международной научно-практической конференции «Экономика, экология и общество России в 21-м столетии.» (Санкт-Петербург, 2002), в сборнике статей «Вестник ИГЭУ» (Иваново, 2002), на Научно-практической конференции «Современное состояние, проблемы и перспективы развития российской экономики» (Иваново, 2002), 2-й межрегиональной научно-практической конференции «Банковская система и реальный сектор экономики» (г. Иваново, 2003).

Содержание работы опубликовано в 9 статьях и материалах конференций общим объемом 1,6 п. л., в т. ч. вклад соискателя 1,25 п. л.

Диссертация: заключение по теме "Математические и инструментальные методы экономики", Ворыханов, Максим Викторович

Основные результаты исследования поставленных в работе проблем могут быть кратко сформулированы следующим образом.

Ситуация, возникшая в сфере банковской деятельности после кризиса 1998 года, характеризуется двумя различными оценками. С одной стороны, произошло не только резкое уменьшение количества работающих коммерческих банков (в том числе и наиболее крупных), но и существенное уменьшение финансовых ресурсов, выделяемых оставшимися банками на решение вопросов автоматизации своей деятельности. Но с другой стороны, условия деятельности коммерческих банков в рамках нестабильной экономики требуют наличия развитых СППР, позволяющих решать вопросы как оперативного, так и стратегического управления банком, особенно в таких наиболее сложных и рискованных областях банковской деятельности как кредитование.

В настоящее время есть только локальные системы, реализующие позадачный подход, ориентированные на банковскую деятельность, а особенно СППР, призванные облегчать принятие решений в области кредитования. Таким образом, создание развитых СППР должно существенно облегчить задачу банковских работников, занимающихся выдачей кредитов, а также предельно минимизировать риски, максимально устранить неопределенность и избежать проблем, возникающих в результате определения кредитоспособности заемщика.

Хотя современный методический инструментарий (методы по оценке кредитоспособности банковских клиентов) направлен на облегчение принятия кредитных решений, он далеко не идеален и в ряде случаев может даже дезориентировать банковских специалистов. Аналогичная ситуация характерна и для самого механизма устранения рисков, также основанного на детальных расчетах, схемы которых могут содержать методологические изъяны, ведущие к соответствующим проблемам, которые, в свою очередь, приводят к непогашению ссуд.

Поэтому, прогнозирование финансово-хозяйственной деятельности предприятия-заемщика, определение его кредитоспособности, оценка ликвидности залога под кредит к моменту возврата представляется трудно реализуемо из-за действия неопределенности. Тем более, что все существующие методы основаны на анализе точных данных, которые не позволяют оперировать с субъективными оценками экспертов, зачастую являющимися единственными данными для анализа в подобных ситуациях.

В работе основной акцент сделан именно на анализе ситуации, характеризующейся действием фактора неопределенности. Для описания факторов неопределенности на практике могут быть использованы различные модели, после анализа которых в качестве наиболее предпочтительного математического аппарата исследования ситуации в условиях неопределенности нами предложен механизм нечеткой логики, который обладает следующими преимуществами:

1. В отличие от традиционных методов нечеткие методы обладают более гибким принципом задания "точки", осуществляемым путем введения понятия функции принадлежности.

2. Нечеткие методы дают возможность качественно, т.е. вербально, описать решаемую задачу путем введения понятия лингвистической переменной, смысл которой характерен для человеческого мышления.

3. Применение аппарата нечетких множеств, нечеткой логики позволяет формализовать более гибкие связи между параметрами, что в большей степени соответствует природе изучаемых реальных явлений.

4. Нечеткие методы дают возможность принятия решения в условиях неполноты информации путем обобщения и анализа качественных значений.

5. Применение нечетких методов, таких как нечеткие соответствия, нечеткие отношения, нечеткие графы и гиперграфы, позволяет эффективно решать сложные задачи распознавания образов, многокритериального выбора альтернатив, оптимизации и т. п.

Проведенный анализ существующих методик оценки кредитоспособности банковских заемщиков показал, что традиционные методы, основанные на анализе собранных статистических данных, являются достаточно эффективными, если заемщик контактирует с банком давно, у банка имеется накопленная статистическая информация о своем клиенте. Но существуют и новые заемщики, такие, о которых банк не располагает достаточной информацией, чтобы объективно оценить картину его финансового состояния, т. е. в большинстве случаев приходится принимать решение в неопределенной ситуации.

Таким образом, после анализа существующих методов оценки кредитного риска, выявив целый ряд их недостатков, нами предложен комплексный подход к оценке кредитоспособности банковских заемщиков. Данный подход позволяет объединить два метода оценки риска:

1. Объединенная концепция оценки кредитоспособности банковского заемщика. В данную концепцию нами включены наиболее важные аспекты и характеристики, наиболее полно, по-нашему мнению характеризующие кредитоспособность предприятия-заемщика, взятые из различных методик, применяемых банками на практике.

2. Метод упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств.

После анализа существующих методов оценки кредитоспособности банковских заемщиков нами были отобраны соответствующие входные критерии, наиболее полно, по нашему мнению, характеризующие кредитоспособность клиентов. В соответствии с особенностями их исследования и спецификой подготовки для системного анализа данные критерии сгруппированы следующим образом:

1. Анализ статистических данных:

1.1 Расчет коэффициентов по балансу предприятия;

1.1.1. коэффициент абсолютной ликвидности;

1.1.2. промежуточный коэффициент покрытия;

1.1.3. общий коэффициент покрытия;

1.1.4. коэффициент независимости;

1.1.5. коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами.

1.2. Анализ формы отчета о прибылях и убытках:

1.2.1. темпы изменения выручки по отношению к себестоимости;

1.2.2. показатели прибыли;

1.2.3. коэффициент рентабельности;

2. Анализ характеристик финансово-хозяйственной деятельности предприятия:

2.1. условия работы (площади, занимаемые предприятием);

2.2. основные поставщики;

2.3. место на рынке (спрос на продукцию);

2.4. взаимодействие с покупателями;

2.5. источники возврата;

2.6. формы расчета предприятия;

3. Оценка обеспечения кредита:

3.1. ликвидность обеспечения;

3.2. залоговая стоимость имущества.

В дальнейшем данные критерии (входные переменные) анализируются с помощью СППР на основе приемов, предусмотренных алгоритмом метода упорядочения альтернатив на основе условных нечетких свидетельств, который при анализе событий, протекающих в условиях неопределенности, имеет следующие, выявленные нами, преимущества:

- данный метод позволяет принимать решения в случаях, в которых отсутствуют точные данные, а имеются лишь субъективные оценки экспертов;

- данный метод позволяет учесть при анализе финансового состояния предприятия максимальное число факторов, от которых оно зависит;

- предлагаемый нами метод дает интегральную оценку финансового состояния заемщика, что рисует наиболее общую картину состояния клиента;

- анализ при использовании предложенного нами метода ведется в терминах лингвистических переменных, что упрощает задачу понимания анализируемого процесса и облегчает проблему представления данных средствам ЭВМ для лица, принимающего решение.

На основе анализа соответствующей литературы, а также изучения ряда методик, применяемых различными банками для анализа кредитоспособности заемщиков, с учетом алгоритма используемого метода для каждой входной переменной нами были сформулированы соответствующие нормативные ограничения, накладываемые банком, которые представлены в таблице 4.1.

Далее согласно алгоритму используемого метода предложено разбиение всех значений входных переменных на соответствующие интервалы, а также представлен алгоритм сопоставления интервалам значений входных переменных значений лингвистических переменных. Присвоение значений лингвистических переменных интервалам значений входных переменных представлено в таблицы 4.2.

Затем предложена процедура организации диалога с банковским экспертом, и описан алгоритм присвоения вероятностных оценок интервалам значений на примере отдельно взятых переменных из каждой группы.

На основе подготовленных подобным образом входных данных система рассчитывает интегральные показатели (ожидаемую необходимость и ожидаемую возможность), формулы для расчета которых нами выявлены с учетом данного набора входных переменных.

В целях анализа результатов работы системы, данная СППР была протестирована на примере трех заемщиков, финансово-хозяйственное положение которых было соответственно "наихудшим", "средним" и "наилучшим".

В результате тестирования системы были получены результаты, представленные в таблице 4.4., на основе которых были сделаны следующие выводы:

- полностью подтверждается тенденция роста значений как ожидаемой необходимости, так и ожидаемой возможности с улучшением качества показателей, характеризующих финансовое положение заемщика;

- значения же ожидаемой необходимости на практике получились больше значений ожидаемой возможности, что противоречит теории.

Данный характер полученных результатов, по нашему мнению, можно объяснить следующим образом. В литературе приведены примеры использования данного метода для 2 критериев оценки, т. е. задача не имела применений в реальных ситуациях, приближенных к действительности, поэтому неизвестно точно поведение подобной системы при таком количестве, действующих на нее факторов. Объяснение подобному поведению ожидаемой необходимости может быть следующим: эта величина дает предварительную обобщенную оценку вероятности возврата кредита, т. е. достаточно грубую и приближенную, поэтому разброс ее значений для различных кредитов такой большой. Что же касается самой величины значений, то, возможно, вероятность при предварительном рассмотрении без учета конкретных факторов принимает оптимистическое значение, которое в дальнейшем рассеивается при уже более глубоком рассмотрении финансового состояния заемщика (при расчете ожидаемой возможности).

Таким образом, разработанная системы функционирует по схеме, содержащей следующие этапы:

1. Получение заявки на предоставление кредита.

2. Подготовка и нормализация входных данных.

3. Диалог с банковским экспертом.

4. Ввод данных в систему.

5. Расчет соответствующих интегральных показателей.

6. Анализ интегральных показателей.

7. Составление заключения на предоставление кредита.

Разработанная система преследует следующие цели:

- на основе существующих методик анализа кредитоспособности банковского заемщика выявить те характеристики финансово-хозяйственной деятельности, которые наиболее полно характеризуют кредитоспособность клиента; на основе применения аппарата нечеткой логики описать анализируемое событие, протекающее в условиях неопределенности;

- на основе алгоритма метода, применяемого системой, дать интегрированные оценки возможности возврата кредита.

Применение разработанной СППР производится в три шага:

Шаг 1. Тестирование системы на реальных кредитных делах, имевших место в прошлом. Причем, в данном случае важно брать кредитные сделки как с благоприятным исходом (ситуация возврата кредита), так и с неблагоприятным (ситуация невозврата кредита), что необходимо для установления пороговых значений интегральных показателей, характеризующих возможность возврата кредита.

Шаг 2. Составление заключения на предоставление кредита, исходя из рассчитанных значений интегральных показателей, руководствуясь их пороговыми значениями, пользуясь следующими соображениями:

- выдавать кредиты только тем заемщикам, для которых рассчитанные значения ожидаемых необходимости и возможности превышают установленные пороговые значения;

- в случае получения заявки на предоставление кредита от нескольких заемщиков одновременно, выдавать кредит тем из них, у которых рассчитанные значения ожидаемых необходимости и возможности окажутся наибольшими.

Причем, при составлении заключения о выдачи кредита целесообразно использовать значение ожидаемой необходимости для моделирования предварительной картины финансового положения банковского клиента, а окончательное заключение делать уже на основе значения ожидаемой возможности, т. к. в ней (согласно теории, да и что подтверждает практические исследования) заложены те группы риска, которые присутствуют в конкретном случае.

Шаг 3. Изменение пороговых значений интегральных показателей после завершения очередной кредитной сделки на основе ее конечных результатов в целях совершенствования функционирования системы.

Таким образом, основным научным результатом настоящей работы является обоснование необходимости и разработка СППР для анализа кредитоспособности нового для банка заемщика .

Результаты диссертационного исследования могут быть использованы для повышения эффективности кредитной политики банка, а также сокращения временных затрат на анализ кредитоспособности банковского заемщика.

Заключение

В диссертационной работе рассмотрены вопросы оценки кредитного риска на основе создания СППР для анализа кредитоспособности банковского заемщика, где в качестве базисного элемента используется аппарат нечеткой логики как наиболее эффективное средство принятия решений в условиях неопределенности. Материал данного исследования базируется на основе российского и международного опыта.