Механизм формирования и развития корпоративных образований на региональном уровне с учетом глобализации мировой экономики тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Механизм формирования и развития корпоративных образований на региональном уровне с учетом глобализации мировой экономики"

На правах рукописи

МАКАРЕВИЧ Владимир Леонидович

)

МЕХАНИЗМ ФОРМИРОВАНИЯ И РАЗВИТИЯ КОРПОРАТИВНЫХ ОБРАЗОВАНИЙ В СИСТЕМЕ ПРОМЫШЛЕННОГО ПРОИЗВОДСТВА РЕГИОНА

Специальность 08.00.05 - экономика и управление народным хозяйспюм (промышленность)

АВТОРЕФЕРАТ Диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Нижний Новгород 2005 год

Работа выполнена в Нижегородском государственном университете им Н.И.Лобачевского

доктор экономических наук, профессор Касаткина Лидия 11рокофьевна

доктор экономических наук, профессор Сидоренко Юрий Александрович

кандидат экономических наук, доцент Золин Игорь Евгеньевич

Институт региональной экономики и конкурентоспособности

1

I

Защита состоится 17 июня 2005 в 12-00 часов на заседании диссертационного совета Д 212.166 03 при Нижегородском государственном университете им Н И Лобачевского но адресу: 603000, г Н Новгород, ул К Покровская, 60, ауд 512.

С диссертацией можно ознакомится в фундаментальной библиотеке Нижегородского государственного университета им. Н.И Лобачевского

Автореферат разослан «мая 2005 г.

Ученый секретарь диссертационного совета

Научный руководитель

Официальные оппоненты

Ведущая организация

Лебедев Ю А

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. Становление рыночных отношений в российской экономике характеризуется коренной трансформацией средств и форм ее организации и функционирования Особое значение приобретают структуры корпоративного типа, соответствующие мировому уровню и имеющие высокую эффективность, конкурентоспособность и динамичность экономического развития, что дает определенные основания на решение с их помощью проблем развития ключевых сфер отечественной экономики.

Формирование динамичных корпоративных образований поставило на повестку дня множество вопросов, связанных с перспективами и особенностями их развития в современной российской экономике, влиянием корпоративных структур на стабилизацию экономической ситуации и решение задачи удвоения валового внутреннего продукта к 2010 году, повышением уровня жизни, инвестированием денежных средств в производство конкурентоспособной продукции, что особенно актуально на этапе усиления процессов глобализации мировой экономики

В настоящее время, на пути решения данных задач в российской экономике, в целом, и в регионах, в частности, возникает множество проблем экономического, социально-политического и научно-методологического плана. Среди них - недостатки в создании единой стратегии развития предприятий, с учетом оценки влияния различных форм капитала на современном этапе, в разработке и функционировании комплексного механизма формирования и развития корпоративных образований, в разработке методики и обоснования эффективности различных направлений развития корпораций

Таким образом, разработка теоретических и методологических вопросов, обеспечивающих реализацию единого подхода к решению совокупности проблем связанных с образованием эффективных корпораций мирового уровня, разработка и совершенствование механизма их формирования, направленного на их эффективное функционирование и развитие определяет актуальность диссертационной работы.

Содержание диссертационной работы соответствует п. 15.3 паспорта специальности 08 00 05 - экономика и управление народным хозяйством (промышленность)' «Механизмы формирования корпоративных образований в российской экономике с учетом глобализации мировой экономики».

С1епень разработанности проблемы. В научных трудах Я Вар1а, Р Гильфердинга, С Загородско! о, С Фармаковского, Г.Цыперовича, Б.Эфруси, А.Аникина, И.Белова, С Лазарева, С Меньшикова, В Мотугина, Э.Плетнева, А.Юданова, С.Батчикова, И.Беляевой, В Дементьева, В Ивантера, А Куликова, Б Мильнера, А.Мовсесяна, Ю Никольского, Ю.Петрова, В.Алтухова, М Делягина, Д.Львова, Д Сакса, Ю Трифонова, С Фишера, М Хесселя, А Эльянова, Ф Юрлова достаточно подробно рассмотрены вопросы о границах государственного регулирования деятельности корпоративных образований, об основных противоречиях в процессе их становления, о месте финансово-промышленных структур в инвестиционных процессах и роли финансовых институтов в их развитии, об особенностях

Тем не менее, некоторые аспекты становления и развития корпоративных обраюваний в российской экономике еще не полностью раскрыты Недостаточно изучен механизм развития корпоративных образований, не выделена специфика их станов тения и развит ия то корпораций мирового уровня Не проработан ряд методологических аспектов, в том чисте и по определению и оценке эффективности корпорации для выбора их оптимальной модели Неоднозначно определено влияние процесса глобализации на экономику России Не! системного анализа предпосылок к формированию корпоративных образований в условиях региональной экономики Недостаточно раскрыто влияние различных видов капитата и финансовых составляющих на развитие эффективных корпоративных образовании

Все >ти вопросы гребуют глубокою исследования и развития на современном этапе рыночных преобразований в экономике России.

Целью диссертационной работы является исследование функционирования современных форм корпоративных образований в российской экономике, совершенствование, разработка и обоснование теоретико-методологических подходов к процессу формирования, становления и развития корпоративных структур с учетом глобализации, направленного на увеличение роста валового внутреннею продукта и конкурентоспособности российских корпоративных образований

В соответствии с поставленной целью предполагается решить следующие задачи.

- проанализировать современные подходы к определению понятия корпоративных образований, выделить их виды и сущность, и дать авторское толкование данного понятая,

- провести анализ состояния и перспектив развития корпоративных образований в российской экономике и системе промышленного производства Нижегородского региона,

- выделить особенности функционирования и развития корпоративных образований на современном этапе с учетом процессов I лобализации;

- выявить основные закономерности создания корпоративных образований и обозначить подходы к разработке механизма их становления и формирования.

- разработать комплексный механизм формирования и развития корпоративных образований в системе промышленного производства;

- предложить систему критериев и факторов, влияющих на оценку экономического потенциала корпорации и ее эффективности;

совершенствовать методику определения экономической эффективности корпоративных образований, включающую алгоритм определения целей и расчета экономической эффективности.

Объектом исследования явились процессы формирования и развития промышленных корпоративных образований в Нижегородском регионе

Предметом исследования является совокупность теоретических и методологических проб тем. связанных с формированием и развитием корпоративных образований в современной российской экономике с учетом глобализации мировой экономики

Теоретической и методологической основой исследования послужили труды отечественных и зарубежных авторов, а также законодательные акты Российской Федерации, определяющие правовое поле формирования корпоративных образований и их внешнеэкономической деятельности

8 процессе исследования использовались такие общенаучные методы и приемы, как логический и системный анализ, синтез, классификация и типология, обобщение, графический и табличный методы представления информации, факторный анализ, а также экономико-матсматические методы.

Научная новизна. Наиболее существенные, обладающие научной новизной, положения, разработанные в процессе исследования и выносимые на защиту, заключаются в следующем.

- исследована и определена сущность корпорации как более эффективной организационной формы, способной преодолевать противоречия рыночного хозяйства, сформулированы требования к созданию жизнеспособных хозяйственных структур корпоративного типа мирового уровня, дано авторское определение корпорации, выявлены основные закономерности формирования корпоративных образований в российской экономике на современном этапе;

- изучена роль процесса глобализации, обозначено ее влияние на развитие корпораций, внесен элемент новизны в трактовку понятия «глобализации»;

- проведен системный анализ предпосылок формирования и развития корпоративных образований в Нижегородском регионе;

- разработан комплексный механизм формирования и развития корпоративных образований, способствующий сохранению основных принципов хозяйствования по повышению эффективности и конкурентоспособности корпораций;

- исследовано влияние финансового механизма на развитие эффективных корпоративных образований и разработана финансовая модель формирования корпорации;

- предложена система критериев и факторов, влияющих на оценку экономического потенциала корпорации и ее эффективности, усовершенствована методика определения эффективности корпоративных образований, включающая алгоритм выбора целей и расчета экономической эффективности корпорации

Практическая значимость диссертационного исследования состоит в следующем- выработаны методологические принципы и конкретные практические рекомендации, позволяющие осуществлять комплексный подход по совершенствованию механизма формирования корпоративной структуры;

- разработан комплексный механизм формирования и развития корпоративных образований, способствующий повышению эффективности деятельности предприятий, конкурентоспособности выпускаемой продукции и позволяющий начать движение в направлении создания корпоративной структуры мирового уровня,

- усовершенствована методика определения эффективной модели корпоративного образования и стратегии развития корпорации;

- полученные результаты могут быть использованы руководителями и ведущими специалистами промышленных предприятий, работниками банков для повышения эффективности их деятельности, а так же в учебном процессе.

Апробация результатов исследования Теоретические положения и практические результаты диссертационного исследования отражены в различных научных сборниках и журналах Основные положения диссертационной работы докладывались на региональных и

международных научно-практических конференциях' «Государственное регулирование экономики Региональный аспект», г Н Новгород, ИНГУ (2001), (2003), межрегиональных банковских конференциях «Перспективы развития региональной банковской системы,> (2002), межрегиональной конференции' «10 лет НВФБ Основные итоги и перспективы развития», г Н. Новгород (2004).

По результатам исследований опубликовано 9 научных работ общим объемом 11.25 печатного листа.

Структура диссертации и ее логика соответствуют цели исследования Работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и приложений. Работа изложена на 163 страницах, содержит 35 таблиц, 28 рисунков и 16 приложений При подготовке работы использовались 132 литературных источника.

Во введении обосновывается актуальность темы исследования, формируется его цель и основные задачи, показывается научная новизна и практическая значимость полученных результатов.

Б первой главе «Теоретические основы формирования корпоративных образований в условиях глобализация» раскрыты сущность и содержание понятий «корпоративные образования» и «глобализация», рассмотрены типы корпораций, выделены проблемы их развития и сформулированы основные пути решения, показано определяющее влияние финансового и интеллектуального капитала на корпоративное строительство в современной экономике.

Во второй главе «Исследование возможности формирования и развития корпоративных образований в Нижегородском регионе» проведен комплексный анализ состояния функционирования корпоративных образований в Нижегородском регионе, разработан механизм их формирования, который основан на использовании экономическог о интереса при достижении целей корпоративного строительства и включающий в себя ряд механизмов правового, экономического, организационного, мотивационного, финансового, маркетиш ового; предложена финансовая модель корпорации, усовершенствована организационная структура в системе управления корпорацией, учитывающая особенности функционирования разработанного механизма, выделены информационные потоки в промышленном корпоративном образовании.

В третьей главе «Обоснование экономической эффективности функционировании корпоративных образований» предложена система критериев и факторов, влияющих на оценку экономического потенциала корпорации, а так же выбор сегментов рынка для наиболее эффективного продвижения собственной продукции, усовершенствована методика расчета экономической эффективности корпоративных образований, включающая алгоритм определения целей и расчета экономической эффективности

В заключении сформулированы основные выводы, полученные в результате диссертационного исследования

б

Основные положения диссертационной работы

1. Категория «корпорация» и основные закономерности формирования корпоративных образований в современной российской экономике

Понятие корпорации очень многогранно В экономической литературе встречается множество разнообразных определений данной категории, в которых делаются акценты на правовой, исторический, социальный и экономический аспекты При этом следует обозначить, что в большинстве случаев содержание категории делится на две основные группы.

К первой - относятся определения, в которых выделяется основная сущность данной категории Согласно общему определению, данному Д.Мерсером «корпорация - это группа людей, объединенная одной целью». С Фишер определяет данную категорию следующим образом «Корпорация - это объединенная группа, круг лиц одной профессии, одного сословия». С правовой точки зрения, корпорация - совокупность лиц, объединившихся для достижения какой-либо цели и являющаяся юридическим лицом В данных определениях можно выделить то, что основой категории «корпорация» является такие понятия, как объединение, союз, общество и наличие цели.

Ко второй группе определений относятся определения, содержащие основные классификационные признаки и конкретизирующие цели В качестве примера данного подхода следует, прежде всего, сослаться на определение, предлагаемое МХесселем-«Корпорация - это широко распространенная в развитых странах форма организации предпринимательской деятельности с целью максимизации получаемой прибыли, предусматривающая долевую собственность, юридический статус и сосредоточение функций управления в руках верхнего эшелона профессиональных управляющих, работающих по найму» Классическая корпоративная структура предполагает четкое разграничение собственности и управления и противопоставляет наемных рабошиков, топ менеджеров и владельцев компании

Существуют и иные подходы к определению категории «корпорация». Очень часто корпорация отождествляется с крупным предприятием их группой, имеющей транснациональный характер Однако термин корпорация, как видно, имеет весьма широкую трактовку и, по нашему мнению, его нельзя относить только к крупным компаниям. В определение данной категории, с нашей точки зрения, должен входить ряд элементов, отражающих основную сущность, конкретизирующих основные цели и указывающих на отношение к масштабу производства и доли на рынке.

Нами предлагается следующее определение корпорация, вне зависимости от размеров и доли на рынке, - это объединение физических, юридических лиц и различных форм капитала для извлечения экономической выгоды и осуществления социальнополезной деятельности.

В предла) аемом определении, нами выделено три элемента новизны, которые обосновываются на стр 10, 11, 15, 16, 17, 18 диссертационной работа:

- корпорации при своем функционировании взаимодействуют и учитывают интересы различных экономических составляющих общества, таких как потребители, наемные работники, местное население, государство и общество в целом. При этом главной

обязанностью перед обществом является забота о поддержании собственной экономической жизнеспособности в качестве производителя товаров и услуг, нанимателя и создателя рабочих мест Этим обосновывается принцип социальной полезности

- выделяется, что при образовании корпорации присутствуют розничные виды капитала, влияние которых неравномерно При этом основное влияние на формирование эффективного корпоративного образования оказывает финансовая и интеллектуальная форма капитала

- указывается на свойство независимости от размера корпорации при достижении основных экономических целей, что является существенным при выделении отдельного нила - корпорации мирового уровня.

Базируясь на определениях данной категории и выделенных особенностях можно утверждать, что корпоративное образование представляет собой открытую совокупное гь внутренних элементов, взаимодействующих между собой и внешними категориями Это позволяет представить корпорацию, и ее взаимосвязи в виде схемы, приведенной на рис 1

Из данной схемы видно, что внутренняя и внешняя среда корпорации довольно сложна, и включает три подсистемы' производственно-технологическую, маркетингово-сбытовую и инвестиционно-финансовую

Для любой корпорации, вне зависимости от величины, достижение интегральной эффективности определяется экономическим потенциалом объединения, составляющими которого являются' совокупность активов (промышленных, финансовых и нематериальных), динамичность системы (способность к экономическому росту), занимаемое место в рыночной нише и возможности его расширения, накопленный опыт и экономическую информацию, социальные навыки и принципы.

Наилучшие результаты в данном направлении показывают корпорации мирового уровня, которые могут относиться к любому типу корпораций, но представляют собой новый вид, основной особенностью которого является изготовление и продвижение на ' внутреннем и мировом рынке конкурентоспособной продукции, базируясь на нишевой

стратегии и уникальности используемых идей и разработок и являющийся, поэтому, наиболее жизнеспособным.

При развитии российских корпораций до мирового уровня нельзя не учитывать влияние капитала, для которого характерно непрерывное, устойчивое движение, г е. смена форм, видов, стадий, периодов труда, осуществляемое во времени и пространстве При этом степень влияния различных видов капитала не однородна. Наибольшее воздействие на современные корпоративные образования оказывают финансово-промышленный и интеллектуальный капитал, скорость оборота которых наиболее соогветствует современному состоянию мировой экономики, и позволяют повысить устойчивость корпораций за счет диверсификации не только производства, но и капитала

2. Влияние глобализации на развитие корпораций и предпосылки к формированию корпоративных образований в Нижегородском регионе

Для современного этапа развития экономики характерно усиление влияния глобализации на развитие и участие в международном разделении труда корпоративных образований В современной научной литературе обычно под термином «глобализация» I понимают собирательное обозначение современных общемировых процессов и

ограничиваются перечислением некоторых феноменов современного мира

К одной из особенностей глобализации можно отнести стремительное увеличение совокупного мирового производства материальных благ, способных принимать товарную форму и перемещаться в пространстве. Углубление процессов специализации и кооперирования промышленного производства на современном этапе привело к модификации видов международного разделения труда и соотношений между ними. Так, произошел переход от межотраслевого к внутриотраслевому разделению труда, что в свою очередь усиливает специализацию не только стран, но и корпораций Из этого следует значительное усиление роли внешнеэкономической деятельности при формировании и развитии тюбого корпоративного образования, а также интенсификации пооперационного разделения труда. В результате изменяется и товарная структура мировой торговли, которая приводится в таблице 1

Табп 1

Товарная структура мирового экспорта (% к итогу, в текущих ценах)

Экспортируемые товары 1955 г 1973 г 1985 г 2002 г

Продукция добывающей промышленности 18 5 Ш 227 101

Руды и минералы 3 7 26 /« 10

Энергоносители и топливо 110 НО 185 7 3

Цветные металлы 38 3 6 2 4 1 8

11ромышленные изделия 34.3 449 488 660

Машины оборудование и транспортные средства 289 33 7 35 5 419

Автотранспортные средства 45 7 2 82 11)0

Обменов и телекоммуникационное оборудовать 09 40 5 1 141

Продукция сечьского хозяйства 34 9 21 1 13 8 100

Продовольствие 219 150 104 80

Сырье 130 6 1 3 4 20

Продукты химии 5.3 1Ъ 85 9.6

Текстиль и одежда 70 95 62 4-3 |

Состояние мировой экономики в настоящее время и в перспективе будет определяться достижением нового качественного уровня двумя фундаментальными процессами развитием новых технологий, в первую очередь информационных, и опирающейся на него быстрой 1 лобализацией конкуренции

При рассмотрении феномена глобализации в экономической литературе присутствуют два противоположных подхода к данному процессу, суть которых состоит или в поддержке данного процесса с выявлением позитивных моментов, или в полном его неприятии, вылетая негативное влияние на большинство суверенных экономик Кроме этого, существуют и другие трактовки данной категории Например, по одному из определений М.Делягина «глобализация - процесс стремительного формирования единого общемирового финансово-информационного пространства на базе новых компьютерных технологий» Каждая из этих позиций верна, так как различные интерпретации отражают определенные черты реальности При эгом нельзя не согласиться с мнением М Портера «Плох не сам объективно неизбежный процесс, а методы его реализации, навязываемые миру богатыми странами»

На основании проведенного сравнительного анализа, нами предлагаются следующие элементы, которые по нашему мнению должны входить в трактовку данного понятая

- определение категории «глобализация» необходимо понимать как процесс,

- выявление характера и содержания этого процесса;

- определение условий, при которых данный процесс реализуется;

- основные цели, реализуемые в рамках данного процесса на современном этапе развития экономики.

Таким образом, предлагаемая нами трактовка имеет следующий вид: глобализация -это объективный процесс интеграции инвестиционных, интеллектуальных, людских, товарных потоков в мировой экономике в условиях нарастания дефицита ресурсов в интересах максимизации прибыли транснациональных корпораций

Нами выделяется, что интеграция затрагивает все потоки в современной мировой экономике, в том числе и людские, и происходит в условиях нарастания дефицита ресурсов, таких как. материальные, сырьевые, эколог ические, трудовые и научные

В этих условиях наиболее значимым становится определение места России в процессе глобализации и возможностей для экономического роста, и, как следствие, наличия

Ю

перспектив развития и интеграции в постиндустриальную экономику российских корпоративных образований.

В современной российской экономике наметились позитивные тенденции по интеграции в мировую экономику, что в частности подтверждается данными платежного баланса России, приведенными в таблице 2.

Табл 2

Платежный баланс России с 1994 по 2004 год, (млрд. долл. США)

Статья 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004

Экспорт 67,4 82,4 89,7 86,9 74,4 75,6 105,0 101,6 102,1 135,9 181,5

Импорт- 50,5 62,6 68,1 72,0 58,0 39,5 44,9 53,8 56,9 76,7 75,6

Торговый баланс 16,9 19,8 21,6 14,9 16,4 36,1 60,1 47,8 45,2 59,2 105,9

Баланс услуг -7,0 -9,6 -5,4 -5,9 -4.1 -4,3 -6,7 -8,3 -8,8 -10,9 -11,6

Однако, на наш взгляд, в России, необходимо коренным образом изменить структуру экспорта, основу которого должны составлять конкурентоспособная продукция обрабатывающей промышленности и новые технологии При этом 1лавной движущей силой должен бьггь внутренний платежеспособный спрос. Данные аспекты характерны для всех регионов России и прежде всего для регионов с большим числом работающих промышленных предприятий, таких как Нижегородский.

В ходе исследований был проведен анализ состояния и определены предпосылки к формированию корпоративных образований в Нижегородском регионе

По состоянию па 01.01 2004 в регионе функционировало 589 крупных и средних предприятий различных форм собственности, на которых занято 448,2 тыс человек и сосредоточено 88 045 млн. руб. основных промышленно-производственных фондов. Отраслевой обьем промышленного производства в Нижегородском регионе представлен в таблице 3

Табл 3

Объем промышленного производства по крупным и средним предприятиям в разрезе отраслей

Отрасли в которых осуществляют деятельность предприятия региона Количество предприятий, единиц Январь 2004, (в факт ценах, млн рублей) В%к январю 2003 Справочно 1 январь 2003 в%А январю 2002 |

Объем промышленной продукции 589 15031,2 112.5 97 2 1

¡■и общего итога по отраслям

Электроэнергетика 10 1697 7 85 2 106 2

Топливная 5 423.5 102.8 103 3

Черная металлургия 9 2132 105 9 118 5 |

Химическая и нефтехимическая 25 1020.2 1107 77.6

Машиностроение и металлообработка 167 6484.3 135 6 87 3 1

Лесная, деревообрабатывающая и целлюлозно-бумажная 52 699.8 105.7 98.9 |

Промышленность строительных материалов 31 201.1 110.2 101 7 1

Стекольная и фарфоро-фаянсовая 5 389 6 132 3 131 2 |

Легкая 91 165 69 9 100 5

Пищевая 104 1357.8 96.1 102 8

Микробиологическая 2 1.5 - 68.1

Мукомольно-крупяная 11 136 7 73 2 108 4

Полиграфическая 37 23 3 70 2 1117

Из табл 4 видно, что после нескольких лет снижения показателей, в 2003 году наметился рост по основным отраслям. При этом особенно важно то, что наибольший рост (135,6%) демонстрирует основная, базовая отрасль региона - машиностроение и металлообработка, в которой сосредоточено 28% от общего числа работающих предприятий

Структуру промышленного производства в регионе может охарактеризовать с помощью следующей диаграммы, представленной на рисунке 2

Сдамтомоде

818% |Я4 2«)

Рис. 2. Структура объема выпуска продукции по всем видам деятельности по результатам 2004 года по отраслям, (в скобках данные за 2003 год)

Важным фактором, определяющим инвестиционную привлекательность в условиях глобализации является внешнеэкономическая деятельность предприятий региона, сравнение итогов которой приведено в таблице 4

Табл 4

Итоги ВЭД предприятий Нижегородской области за период 2000 - 2004

Год Всего за год Март Июнь Сентябрь Декабрь

Объем экспорта продукции на растающим итогом, во внешнеторговых ценах по данным таможни (млн долл )

2000 722,6 147,7 340,2 526,6 722,6

2001 846,97 155,3 364,8 608,3 846,97

2002 1219,7 246,8 475,4 857,3 1219,7

2003 1330,3 305,6 625,5 930,8 1330,3

2004 1406,5 376,4 686,9 998,7 1406,5

Из проведенного анализа видно, что в Нижегородском регионе имеются все предпосылки для укрупнения и развития уже существующих, а так же формирования новых корпоративных образований. Среди них

- наличие в регионе большого числа промышленных, агропромышленных, научно-исследовательский предприятий и финансовых институтов, которые смогли преодолеть негативные последствия кризиса 1998 года и сохранить свою инфраструктуру, производственный, кадровый и научный потенциал;

- значительная доля предприятий владеет уникальными технологиями и ориентирована на производство наукоемких, отвечающих требованиям лучших мировых образцов технических изделий;

- наметились позитивные изменения в объемах и структуре внешне-экономической деятельности предприятий региона.

3. Комплексный механизм формирования и развития корпоративных образований

Одним из необходимых аспектов для успешного образования новых корпоративных образований и совершенствования существующих является разработка комплексного механизма формирования и развития корпоративных образований до корпораций мирового уровня, которые, в разрезе работы, выступают не средством достижения цели, а объектом механизма, призванного упорядочить экономические процессы в соответствии с целями, в данный момент формулируемыми отдельными субъектами экономики Практическая реализация требует комплексного подхода и выражения через методы, находящиеся в упорядоченной совокупности.

Разработка саморазвивающегося механизма корпоративного построения позволит постепенно эволюционировать в сторону нормального процесса применения эффективных принципов управления и акционирования капитала При этом такой механизм должен быть всгроен в систему стратегического развития и управления экономических субъектов, взаимодействовать с корректирующим воздействием человека и носить комплексный характер, охватывая все основные элементы корпоративного управления.

Механизм существует при наличии цели и при постоянном воздействии на его функционирование внешних и внутренних факторов В связи с этим нами рассматривается целый комплекс взаимосвязанных и параллельных целей, который представлен в виде схемы, приведенной на рис. 3.

Рис. 3. Комплекс основных целей при формировании и развитии корпоративного обраювании

Совет директоров с учетом предложений высококвалифицированных профессиональных топ-менеджеров определяет приоритетные цели из выделенных на рис.3 направлений. Исходя из этого строится стратегия развития корпоративного образования Правильное построение общей стратегии является определяющим для эффективного

распоряжения собственностью и эффективной организации жизнедеятельное™ корпоративной структуры. Кроме этого, успешность деятельности корпоративного образования зависит от профессионального руководства, наличия экономических ресурсов, потенциальных возможностей рынка, от уровня и прочности внешних связей, что со г чает возможности получения устойчивого дохода При этом корпоративное построение охватывает широкий спектр отношений - внутрикорпоративных, сотрудничества с контрагентами, с представителями внешней среды.

Первым этапом после определения целей является изучение ресурсной базы, включающей определение возможности привлечения внешних инвестиций в требуемых объемах и на определенный срок, объемов использования собственною финансового капитала; наличие интеллектуального капитала и кадрового потенциала для достижения определяющей цели; возможности лоббирования интересов корпорации; анализ и инвентаризация средств производства, находящихся в распоряжении корпорации и определение средств производства, которые возможно приобрести в требуемые сроки. Следующим этапом определяются средства достижения и подготавливается детализированная стратегия и план ее реализации, который основан на используемых корпоративных технологиях и информационных потоках.

Формирование корпоративного образования происходит под воздействием постоянно меняющихся внешних и внутренних факторов. Рассматривая корпорацию как «открытую» систему, можно сделать вывод, что главные предпосылки успеха не столько внугри системы, а скорее вне ее, т е. успех деятельности зависит от того, насколько быстро она адаптируется к внешним условиям Получить позитивный результат позволяе-1 маркетинговый механизм, который функционирует начиная с самой ранней стадии на этапе формирования корпоративного образования, решения задач стратегического менеджмента, и непрерывно при последующей, ежедневной работе корпорации Для формирования корпораций мирового уровня необходим проактивный подход к маркетингу на постоянной основе, с централизованным формированием главной маркетинговой идеи И строгого ее соблюдения всеми структурами корпоративного образования

Разработанный нами механизм носит комплексный характер, что определяется прежде всего тем, что он включает в себя правовой, экономический, организационный, мотивационный, финансовый и маркетинговый механизмы. Каждый из этих механизмов имеет характерные особенности и реализуется через систему взаимосвязанных методов. При этом основой являются экономические методы, обеспечивающие организацию управления через интерес управляемого субъекта.

В процессе исследования нами была выделена следующая особенность механима механизм функционирует в системе управления корпоративным образованием и в рамках концепции стратегического развития корпораций. Поэтому важным становится корректирующее воздействие со стороны основных акционеров, менеджеров верхнего и среднего звена, на всех этапах функционирования механизма, что способствует понижению возможности саморегуляции, саморазвития и степени «механичности», но создает предпосылки для повышения его эффективности.

Таким образом, в разработанном нами комплексном механизме, который преде гавлен на рис 4, выделяются не только механические элементы, но и этапы стратегического менеджмента.

Группа целей

Изучение ресурсной базы

Возможность инвестиций

Финансовый капитал

Человеческий фактор

Интеллектуальный

Возможность лоббирования

Средства достижения

Дилера ифнкат»я производства

Спрос на продукцию/услугу

Конку рентоспособ ность

Средства производства

Завоевание доли на рынке

Стратегия развития

Совокупность экономических ресурсов, информационных потоков и технологий

Система корпоративных ценностей

Анализ слабых сторон

I

План реализации

Прогноз доходов и прибыли

Потенциальные объекты

слияния / поглощения

Объединение финансовых ресурсов

Образование управляющей группы

Задачи управления

Правовом

Механизмы

Экономический

Организационный

Мотивацнон ный

Финансовый

Маркетинговый

Методы

Ресурсы управления, рычаги

Внешние

Факторы

Внутренние

Функционирование корпорации

Рис 4. Кпмп 1 ексный меганит» формирования и развития корпоративных обраговатш

Одним из важнейших элементов в рамках функционирования комплексною механизма является организация соответствующего финансового управления.

Доступ к финансовым ресурсам, организация финансового управтения и мобилизация финансовых потоков зависят от типа корпорации, занимаемой ниши на рынке и воздействия внутренних и внешних факторов Тем не менее, функционирование любого корпоративного образования как финансовой системы имеет много общего, что позволяет выделить финансовый механизм, представленный на рисунке 5

Рис. 5. Финансовый механизм функционирования корпоративного образования

Как видно из рис. 5 финансы выступают инструментом воздейавия па производственно-торговый процесс в корпоративном образовании в являются элементом инвестиционно-финансовой подсистемы В состав финансового механизма входят четыре основных элемента финансовые методы, финансовые приемы, норма гивно-правовос и информационное обеспечение. При этом финансовая модель корпорации является очень

важным аспектом инвестиционного развития для любого типа корпораций, определяет параметры функционирования финансового механизма и влияет на экономический потенциал корпорации и эффективность ее функционирования.

Особенностью организационного механизма в рамках корпорации, формируемой на основе однот о предприятия, является появление в организационной структуре наемных топ-менеджеров, осуществляющих исполнительное руководство и управляющего органа - совета диреморов Для крупных корпоративных структур, объединяющих различные предприятия, характерно создание отдельных управляющих общекорпоративных структур При этом в органи ¡ационной структуре создаются или усиливаются структурные единицы в соответствии со всеми механизмами, входящими в разработанный нами комплексный механизм, что позволяет повысить эффективность корпоративного образования.

4. Сис1ема критериев и факторов, влияющих на оценку экономического потенциала

корпорации

Существуют два основных подхода к оценке эффективности корпоративного образования' качественный и количественный Для целей диссертационной работы, нами выбраны метод оценки экономического потенциала и привлекательности сегмента рынка, как реализация качественного подхода и анализ финансового состояния корпорации, как реализация количественного подхода Выявлено, что увеличение объемов продаж, темп роста этою показателя, конкурентоспособность продукции, прибыль и устойчивость к колебаниям рыночной цены определяют экономический потенциал корпорации Именно эта комплексная характеристика является определяющей при развитии корпоративного образования и характеризует эффективность механизма его формирования и функционирования.

Исходя из выбранного направления оценки экономического потенциала, нами выделены определяющие внешние и впутренние факторы, которые представлены в таблице 5

Табя 5

Факторы, влияющие на экономический потенциал корпоративных образований

Внешние Внутренние

Государств Финансового Состояния Показатели Организационно- Маркетин- Научно-

ретироватя воздействия рынка состояния управленческие говые произв-нные

-оюлжетная -уровень -характерис- -ликвидность -организационно- - качество про - уровень

политика инфляции тика роста -прибыль- управленческая дукции средств пр-ва

- налоговая -уровень цен на рынка ность структура -уровень биз - доступ к

политика энергоносители -уровень -рентабель- -квалификация нес связей ресурсам

-правовая среда сырье конкуренции ность персонала -участие в - уровень

1-кредитно денеж -уровень эконо -рыночная -финансовая -уровень планиро- вэд НИОКР

1 ная политика чического раз tnuiai барье устойчивость вания и анализа -гибкость це- - инновации

¡-валютное вития региона ьвыхода -структура и -механизм новой поли- - использова-

| рег> тирование -развитие фиш] -доля в МРТ зашита А К управления тики ние ноу-хау

1-таможенное нсопой инфра- -имидж -деловая -информационны й -развитие - расширение

регучирование структуры корпорации активность поток брэнда диверсификац

Исследуемые факторы относились к основным группам маркетинговым, производственным, экономическим и финансовым При этом нами были особо выделены факюры финансовой группы, так как эффективная финансово-хозяйственная деятельность подтверждает эффективность самого корпоративного образования, а показатели состояния являются основой для анализа финансового состояния корпорации

Метод определения экономического потенциала построен на балльной сис!еме экспертных оценок по выбранным критериям Нами предложены критерии, определяющие экономический потенциал и привлекательноегь сегмента рынка Для наиболее потного учета каждого критерия использовалась девятибалльная система оценки Детальное рассмотрение всех аспектов бизнеса корпораций позволило достаточно точно определить текущее состояние, и, следовательно, увеличить точность оценки экспертами каждого критерия

Данные, полученные в результате экспертных оценок при анализе экономического потенциала по исследуемым корпоративным образованиям, сведены в таблицу 6

ТаСп 6

Критерии, отражающие экономический потенциал корпораций

Критерии Средняя величина экспертных оценок в баллах (с округпением до целого числа) по корпорациям и комментарии \

НИИМАШ АВИАБОР ВВВЦМ I

Доля рынка 5(средняя) 7(высокая) 3(низкая) |

Скорость роста предприятия 4 (выбран почти весь внутренний рссурс) 5 (средняя) 5 (средняя)

Широта спектра товаров 7 (высокая диверсификация) 3 (монопродут) 4 (две основных гр) лпы)

Эффективность сбыта 5 (средняя) 6 (средняя с значительным охватом зарубежных стран) 2(низкая)

Эффективность продаж 6 (высокая, нет затоваривания) 7 (высокая, большая доля экспорта) 2 (низкая, политика акционера)

| Ценовая конкуренция 7 (актуальные цены на внутреннем рынке) 7 (актуальные цены на мировом рынке) 7 (актуальные цены на внутреннем рынке)

С Эффективность | продвижения 5 (средняя) 5 (средняя) 4 (ограниченная)

Средства производства (мощность, распределение, срок эксплуатации) 6 (универсальное и уникальное оборудование, но требует модернизации, высокий уровень 1Т технологий) 6 (среднее состояние сложного химико-технологического оборудования) 7 (обновленные среде {ва производства, реконструкция производственных мощностей)

Стоимость сырья 4(средняя; 4 (средняя) 5(средняя)

Относительное качество ' товара 8 (высокое, уникальная продукция) 8 (высокое, отвечает мировым требован) 6 (повышенное)

Относительная | прибыльность 4 (средняя, высокие расходы на производство) 6 (повышенная) 3(низкая)

1 Эффект накопленное опы га 5 (средний, новые технологии) 7 (высокий, отлажен-ные технологии) 6 (средний, отработанные технологии) |

Использование инвестиций 5 (среднее) 5(среднее) 8 (высокое, прямые из-за | рубежа) Ц

Интенсивность НИОКР 8 (высокая, основа производства) 6 (повышенное) 3(низкая)

| Квалификация персонала 7 (высокая) 6 (высокая) 6 (высокая) |

Относительная рыночная позиция 7 (стабильная) 7 (стабильная) 4(неоднозначное в развит ие) |

Добавленная стоимость 4(средняя) 5(средняя) 3(низкая) |

Суммарно 97 100 7« |

Из табл 6 видно, что есть значения менее 3 баллов, позволяющие сделать вывод о том, чго данный критерий для предприятия не реализуется или является неудовлетворительным Наибольшее число критериев соответствуют величине от 4 до 6 баллов, следовательно, -ситуация стабильная и существуют перспективы развития По некоторым критериям

получена величина свыше 7 баллов, что говорит о надежном состоянии корпорации в среднесрочной перспективе

Потученный суммарный средний индекс экономического потенциала для рассматриваемых корпоративных образований указывает на высокий потенциал их развития После оценки критериев и проведения факторного анализа были произведены расчеты, на основании которых принято оптимальное решение по реализации выбранной цели но предлагаемой усовершенствованной методике

5. Совершенствование методики определения экономической эффективности корпоративных образований

Для каждой корпорации выбор ближайших стратегических целей осуществляется на основе анализа и сравнения альтернативных проектов развития, при котором достигается баланс между экономической целесообразностью, технологией, рисками и стратегией Каждая корпорация при изучении альтернатив развития рассматривала и оценивала 2-3 р.о)мож!1Ы\ проекта развития, с целью выбора наиболее экономически целесообразного.

Для решения данной задачи нами усовершенствована методика расчета экономической эффективности в рамках выбранной среднесрочной цели развития и экономического обоснования принимаемых решений, которая состоит из нескольких этапов.

1) определяется величина требуемых инвестиций и источники финансирования для реализации тактических и стратегических целей развития;

2) рассчитывается норма рентабельности инвестиции'

Ш = г, при которомЫРУ=/(г) = 0, где Ш = ^ + ,(г2-г,) (I)

юе !РН - норма рентабельности инвестиции, г ставка дисконтирования, ЫР\' чистый приведенный эффект,

3) в швисимости от необходимости быстрых технологических изменений, рискованных проектов и выбора альтернативных целей развития, производится расчет но одному из методов методу периода окупаемости или методу индекса прибыльности-

РР=п, при котором¿Р, >/С. (2) или =

гое РР период окупаемости, Р - доход ^а период времени,

Р\ - индекс прибыльности, г - ставка дисконтирования 1С - исходная инвестиция

4) рассчитывается чистый приведенный эффект по предлагаемой формуле*

крг = Т——у—^—£—(4) мо+г+о £(1+г+о' мО+г+о'

да КРУ - чистый приведенный эффект, Р доход за период времени.

I ставка тисконтирования, г - уменьшение техноло! ических затрат при увеличении серийности, /С -исходная инвестиция, / - прогнозируемый уровень инфляции, / - последующие инвестиции на совершенствование технологии,

производится оценка полученных результатов и принимается окончательное решение

относительно выбранной цели.

Предлагаемую методику можно представить в виде следующего алгоритма,

изображенного на рис 6.

Put. 6• Л.иоритм выбора целей развития корпоративного образования u расчет экономической эфф ективности.

При практической реализации предложенного алгоритма, для исследуемых корпоративных образований (НИИМаш, Авиабор, ВВВЦМ). выбор ближайших стратегических печей осуществлялся на основе анализа и сравнения нескольких проектов, тля которых были произведены расчеты основных прогнозных экономических показателей

На следующем Э1апе были определены источники и объемы инвестиций и рассчитаны основные экономические показатели, которые сведены в таблицу 7.

Табл 7

Основные показатели но корпоративным образованиям при реализации проектов

Показатель НИИМаш АВИАБОР ВВВЦМ

Рентабельность реализации, % 12,2 13,6 0,2

Рентабельность основных средств, % 24,8 38,8 3,9

Рентабельность инвестиций, % 14,0 32,2 0,8

Рентабельность продукции, % 15,8 19,6 0 Л

Период окупаемости, лет 1,5 1,8 2,9

Ставка дисконтирования,% 14 15 15

Дисконтированный период окупаемости, лет 1,7 2,1 3,2

Норма прибыли. % 12 12 12

Прибыль, млн руб 17,255 44,850 1,435

Увеличение выручки, % 10,5 15,1 3,8

Увеличение прибыли, % 16,4 50,8 372,2

Увеличение рентабельности, % 14,3 45,2 242,0

Анализ полученных результатов показывает, что две первые из рассматриваемых корпораций (НИИМаш и АВИАБОР) имеют высокие экономические показатели и могут реализовывать предложенные цели по расширению бизнеса и стабилизации своей доли но выбранным сегментам рынка. Для третьей корпорации (ВВВЦМ) характерно влияние иностранно1 о акционера, действующего в полном соответствии с подходом транснациональных корпораций к ресурсным источникам в условиях пюбализации, что приводит к снижению эффективности деятельносги данной корпорации Тем не менее, все рассматриваемые корпорации, опираясь па прогрессивные принципы корпоративного управления и системы качества, выделив свой сегмент рынка и возможные ниши для его расширения, уже сейчас в определенной степени соответствуют корпорации мирового уровня

Основные выводы, полученные в результате диссертационного исследования.

1 Наращивание темпов экономического роста в России и выпуска конкурентоспособной продукции сдерживаются рядом факторов, среди которых, в частности, низкая эффективность корпоративных образований, опирающихся только на поддержание существующего положения, без модернизации основных производственных фон гов. расширения бизнеса и поиска новых рыночных ниш В этой связи разработка теоретических и методологических вопросов, обеспечивающих реализацию единого подхода к решению совокупности проблем, связанных с образованием эффективных корпораций мирового уровня, разработка и совершенствование механизма их формирования, является актуальной проб темой, решение которой будет способствовать эффективном)

функционированию и повышению конкурентоспособности корпоративных образований в условиях усиления процессов глобализации мировой экономики

2 Выявлены основные закономерности формирования корпоративных образований в современных условиях, определена сущность корпорации - как более эффективной ор1анизационной формы не только крупномасштабного производства, но и небольших самостоятельных предприятий, способных преодолевать противоречия рыночного хозяйства Дано авторское определение корпорации как объединения фжических. юридических лиц и различных форм капиталов для извлечения экономической выгоды и осуществления социальнополезной деятельности.

3. Выявлены основные особенности влияния глобализации на развитие российской экономики и формирование эффективных корпоративных образований Внесен э ючент новизны в трактовку понятия «глобализация», как объективного процесса интеграции инвестиционных, интеллектуальных, людских, товарных потоков в мировой экономике, в условиях нарастания дефицита ресурсов в интересах максимизации прибыли транснациональных корпораций.

4 Проведен системный анализ состояния промышленности и финансовой системы и выявлены предпосылки к формированию корпоративных образований в Нижегородском регионе.

5. Разработан комплексный механизм формирования и развития корпоративных образований, способствующий сохранению основных принципов хозяйствования по повышению эффективности и конкурентоспособности через экономический интерес управляемого субъекта, преде гавляюгций совокупность методов, находящихся в упорядоченной зависимости и включакнций в себя ряд подчиненных механизмов правовой, экономический, маркетинговый, ор!анизационный, финансовый, мотивационный

6 Выявлено влияние финансового механизма, в структуру которого входят четыре основных элемент финансовые методы, финансовые приемы, нормативно-правовое и информационное обеспечение на развитие эффективных корпоративных образований Разработана финансовая модель формирования корпорации, ядром которой является финансовое управление, которое включает в себя выбор источников финансовых ресурсов, организацию финансовых потоков, финансовое планирование и контроль за исполнением

7 Предложена система кршериев и факторов определения экономического потенциала корпоративною образования и привлекательности сектора рынка, в котором осуществляет свою деятельность корпорация.

8. Усовершенствована методика определения экономической эффективности корпоративных образований, включающая алгоритм выбора целей, расчета эффективности и экономического обоснования принимаемых решений

9 В процессе практического внедрения разработок на исследуемых корпоративных образованиях были получены результаты, позволяющие сделать вывод о соответствии их, в определенной степени, корпорациям мирового уровня, что особенно актуально при завоевании/сохранении ниш на мировом рынке с учетом развивающихся процессов глобализации мировой экономики.

По исследуемой проблеме и отдельным ее аспектам автором опубликовано 9 научных

работ Основное содержание диссертации отражено в следующих публикациях

1 Макаревич В.Л Государственное регулирование тарифов на энергоресурсы в российской и «рубежной практике // Государственное регулирование экономики Региональный аспект Третья международная научно-практическая конференция Н Новгород ННГУ. 2001 .с 123-126

2 Макаревич В Л. Глобализация в банковском бизнесе как часть мировой инвестиционной среды и интеграции национальных рынков капитала // Проблемы функционирования, восстановления и развития народно-хозяйственного комплекса России. Межвузовский сборник научных статей Н Новгород: ННГУ, 2003., с 250-253

3 Макаревич В.Л. Состояние и перспективы развития банковской системы в Нижегородском регионе // Государственное регулирование экономики. Региональный аспект Четвертая международная научно-практическая конференция Н. Новгород: ННГУ, 2003 , с 344*346.

4 Касаткина Л.П, Макаревич В.Л. Состояние и развитие внешнеэкономической деятельности промышленных предприятий Нижегородского региона // Государственное регулирование экономики Региональный аспект Четвертая международная научно-практическая конференция. Н Новгород: ННГУ, 2003., с. 96-102

5. Касаткина Л.ГГ., Макаревич В.Л Позиция российских финансово-промышленных групп к инвестициям в Нижегородскую область (анализ данных и прогноз) // Вопросы экономических наук, М • Компания Спутник+, № 1(5) 2004., с. 65-68.

6 Макаревич В Л Усиление тенденций корпоративных слияний в российской экономике // Вопросы экономических наук, М : Компания Спутник+. № 1(5) 2004 , с 68-70

7 Макаревич В.Л Усовершенствование методики определения эффективности при выборе целей расширения корпораций // Вопросы экономических наук, М : Компания Спутник+, № 4(8) 2004 , с 288-292.

8 Каса1кина Л П., Макаревич В Л. Усиление тенденций корпоративных слияний в российской экономике // Вопросы экономических наук, М.: Компания Спутник+, №4(8) 2004, с 113-115

9 Касаткина Л П , Макаревич В Л Становление и развитие корпоративных образований в России в условиях глобализации мировой экономики, проблемы, пути и методы их решения Монография М.; Компания Спутник+. 2004 -147с

РНБ Русский фонд

2006=4 7177

Подписано в печать 14.05 2005 Формат 60x84 1/16. Бумага офсетная Печать на ризографе. Уел печ. л. 1,0 л. Заказ № 05033015. Тираж 100 экз

Отпечатано в типографии ОАО «Документ центр АЛТЕКС» 603000, г. Нижний Новгород, ул Новая. 36

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Макаревич, Владимир Леонидович

Введение

1. Теоретические основы формирования корпоративных образований в условиях глобализации

1.1. Сущность и виды корпоративных образований. Мировой и российский опыт

1.2. Особенности формирования и развития корпораций на современном этапе с учетом процессов глобализации

1.3. Влияние концентрации различных видов капитала на эффективное функционирование современных корпоративных объединений

2. Исследование возможности формирования и развития корпоративных образований в Нижегородском регионе

2.1. Анализ и предпосылки к формированию корпораций в Нижегородском регионе

2.2. Исследование подходов к построению и разработка комплексного механизма формирования и развития корпоративных образований

2.3. Влияние финансового механизма на развитие эффективных корпоративных образований

2.4. Совершенствование организационной структуры в системе управления корпорацией

3. Обоснование экономической эффективности функционирования корпоративных образований

3.1. Совершенствование методики определения экономической эффективности функционирования корпораций

3.2. Оценка экономической эффективности корпоративных образований с учетом реализации механизма их формирования и развития

Диссертация: введение по экономике, на тему "Механизм формирования и развития корпоративных образований на региональном уровне с учетом глобализации мировой экономики"

Становление рыночных отношений в российской экономике характеризуется коренной трансформацией средств и форм ее организации и функционирования. На экономическом пространстве России представлен широкий спектр современных рыночных институтов: корпоративных образований, кредитно-банковских учреждений, инвестиционных компаний и фондов, финансовых, страховых компаний, фондовых и валютных бирж и т.п. Особое место среди крупных структур корпоративного типа занимают финансово-промышленные и крупные промышленные группы, имеющие высокую динамичность экономического развития, что дает определенные основания для надежды на решение с их помощью проблем развития ключевых сфер отечественной экономики.

Формирование динамичных корпоративных образований вызвало значительный интерес не только практиков, но и ученых-экономистов, поставило в повестку дня множество вопросов, связанных с перспективами и особенностями их развития в современной российской экономике, и в Нижегородском регионе, в частности, влиянием корпоративных структур на стабилизацию экономической ситуации, реализаций преимуществ крупных хозяйственных структур в управлении промышленностью, расширении возможностей накопления, в обеспечении снижения издержек производства и в инвестировании денежных средств в производство конкурентоспособной продукции, что особенно актуально на этапе усиления процессов глобализации мировой экономики. В настоящее время, на пути решения данных задач возникает множество проблем экономического, социально-политического и научно-методологического плана. Среди них недостатки в создании единой стратегии развития предприятий, оценки и учета влияния различных форм капитала на современном этапе, разработки и функционирования комплексного механизма формирования и развития корпоративных образований, в разработке методики и оценки эффективности различных направлений развития корпораций.

В современных экономических публикациях достаточно подробно рассмотрены вопросы корпоративного строительства, о границах государственного регулирования деятельности корпоративных образований, об основных противоречиях в процессе их становления, представлены материалы о месте финансово-промышленных структур в инвестиционных процессах, о роли финансовых институтов в их развитии, об особенностях налогообложения. В научных трудах особо выделяются преимущества, потенциал развития и эффективность корпоративных структур на современном этапе развития экономики, исследуются особенности становления и развития малых, средних и прежде всего крупных корпоративных образований.

Исторический процесс концентрации и интеграции капитала, возникновение и формирование хозяйственных структур крупного капитала, характерные для экономики первой половины XX столетия, нашли свое отражение в трудах таких известных ученых-экономистов и политиков, как Е. Варга, Р. Гильфердинга, И. Гольдштейна, С. Загородского, В. Ленина, Р. Лифмана, В. Мотылева, С. Фармаковского, Б. Эфруси и других.

Новые черты современного крупного капитала, изменения, которые произошли в последнее время в формах и типах корпоративных образований, исследовали ученые: А. Аникин, И. Белов, М. Бункина, М. Волков, В. Железова, С. Лазарев, С.Меньшиков, В. Мотугин, Э. Плетнев, Г. Полунина, Г. Солюс, Ю. Трифонов, Л. Худякова, Г. Черников, Г. Чибриков, М. Хессель, А. Юданов, Ф. Юрлов и другие.

Особенности развития современных финансово-промышленных корпоративных структур, обобщение зарубежного и российского опыта их формирования показано в работах следующих авторов: С. Батчикова, И.

Беляевой, А. Дворецкой, В. Дементьева, В. Ивантера, А. Куликова, В. Куликова, Е. Ленского, Б.Мильнера, А. Мовсесяна, Ю. Морозова, Ю. Никольского, Ю. Петрова, А. Селезнева, Н. Тимофеева, В. Цветкова и других.

Проблемы и вызовы глобализации, вопросы интеграции российской экономики в мировую экономику рассматривались следующими зарубежными и российскими авторами: В. Алтуховым, М. Делягиным, Д. Львовым, П. Зиминым, Д. Саксом, В. Соколенко, С. Фишером, С.Холленсеном, А. Эльяновым и другими.

Тем не менее, некоторые аспекты становления и развития корпоративных образований в российской экономике еще не полностью раскрыты. Недостаточно изучен механизм развития корпоративных образований, не выделена специфика их становления и развития до корпораций мирового уровня, не проработан ряд методологических аспектов, в том числе и по определению и оценке эффективности корпорации для выбора их оптимальной модели. Не однозначно определяется феномен глобализации мировой экономики и место России в данном процессе. Нет системного анализа предпосылок к формированию корпоративных образований в условиях региональной экономики. Недостаточно раскрыто влияние различных видов капитала и финансовых составляющих на развитие эффективных корпоративных образований.

Таким образом, разработка теоретических и методологических вопросов, обеспечивающих реализацию единого подхода к решению всей совокупности проблем по выработке подходов к разработке механизма формирования корпоративных образований, определяют актуальность темы диссертационного исследования.

Актуальность данных проблем обусловлена следующим:

- интегрированные корпоративные образования в России должны органически вписываться в общую трансформирующуюся экономическую систему страны. Их развитие не должно происходить в ущерб развитию других форм организации производства и капитала; механизм формирования корпоративных структур нуждается в дальнейшей разработке и совершенствовании. Важно, чтобы он способствовал созданию таких форм, которые функционировали бы как единая система, что соответствует законам развития экономических систем;

- необходимо добиваться средствами государственной экономической политики утверждения оптимальных форм корпоративных образований, включающих не только производственные предприятия и финансовые структуры, но также крупные научно-исследовательские фирмы, страховые общества, инвестиционные фонды, техноцентры, лизинговые компании, центры проектного финансирования.

Целью диссертационной работы является совершенствование, разработка и обоснование теоретико-методологических подходов к процессу формирования, становления и развития корпоративных структур с учетом глобализации, направленного на увеличение роста валового внутреннего продукта и конкурентоспособности российских корпоративных образований.

В соответствии с поставленной целью в диссертации определены следующие задачи:

- проанализировать современные подходы к определению понятия корпоративных образований, выделить их виды и сущность, и дать авторское толкование данного понятия;

- провести анализ состояния и перспектив развития корпоративных образований в российской экономике и системе промышленного производства Нижегородского региона;

- выделить особенности функционирования и развития корпоративных образований на современном этапе с учетом процессов глобализации;

- выявить основные закономерности создания корпоративных образований и обозначить подходы к разработке механизма их становления и формирования; разработать комплексный механизм формирования и развития корпоративных образований в системе промышленного производства;

- предложить систему критериев и факторов, влияющих на оценку экономического потенциала корпорации и ее эффективности;

- совершенствовать методику определения экономической эффективности корпоративных образований, включающую алгоритм определения целей развития и их экономического обоснования.

Объектом исследования явились процессы формирования и развития промышленных корпоративных образований Нижегородского региона: НИИМАШ, ОАО «АВИАБОР», ОАО «Волговятсквторцветмет».

Предметом исследования является совокупность теоретических и методологических проблем, связанных с формированием и развитием корпоративных образований в современной российской экономике с учетом глобализации мировой экономики.

В процессе исследования использовались такие общенаучные методы и приемы, как логический и системный анализ, синтез, классификация и типология, конструирование определения, обобщение, а также экономико-математические методы. При составлении таблиц и систематизации полученных данных применялись выборочные исследования.

Научная новизна диссертационного исследования заключается в следующем:

- исследована и определена сущность корпорации как более эффективной организационной формы, способной преодолевать противоречия рыночного хозяйства, сформулированы требования к созданию жизнеспособных хозяйственных структур корпоративного типа мирового уровня, дано авторское определение корпорации, выявлены основные закономерности формирования корпоративных образований в российской экономике на современном этапе;

- изучена роль процесса глобализации, обозначено ее влияние на развитие корпораций, внесен элемент новизны в трактовку понятия глобализации;

- проведен системный анализ предпосылок формирования и развития корпоративных образований в Нижегородском регионе; разработан комплексный механизм формирования и развития корпоративных образований, способствующей сохранению основных принципов хозяйствования по повышению эффективности и конкурентоспособности корпораций;

- исследовано влияние финансового механизма на развитие эффективных корпоративных образований и разработана финансовая модель корпорации, основанная на финансовом управлении и включающая в себя выбор источников финансовых ресурсов, организацию финансовых потоков, финансовое планирование на базе принципов соответствия, постоянной потребности в оборотных средствах, избытка денежных средств и контроля за исполнением финансового плана;

- предложена система критериев и факторов, влияющих на оценку экономического потенциала корпорации и ее эффективности, а также выбор сегментов рынка для наиболее эффективного продвижения собственной продукции, усовершенствована методика определения эффективности корпоративных образований, включающая алгоритм выбора целей и расчета экономической эффективности корпорации.

Практическая значимость диссертационного исследования состоит в следующем:

- выработаны методологические принципы и конкретные практические рекомендации, позволяющие осуществлять комплексный подход по совершенствованию механизма формирования корпоративной структуры; разработан комплексный механизм формирования и развития корпоративных образований, способствующий повышению эффективности деятельности предприятий, конкурентоспособности выпускаемой продукции и позволяющий начать движение в направлении создания корпоративной структуры мирового уровня; усовершенствована методика определения эффективной модели корпоративного образования и стратегии развития корпорации.

Разработки автора могут быть использованы руководителями и ведущими специалистами промышленных предприятий, работниками банковского сектора для повышения эффективности их деятельности, а также в учебном процессе.

По результатам исследований опубликовано 9 научных работ общим объемом 11,25 печатного листа. Структура диссертации, и ее логика соответствуют цели исследования. Работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и приложений и изложена на 163 страницах, содержит 35 таблиц, 28 рисунков и 16 приложений. При подготовке работы использовались 132 литературных источника.

Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Макаревич, Владимир Леонидович

Основные выводы, полученные в результате диссертационного исследования:

1. Наращивание темпов экономического роста в России и выпуска конкурентоспособной продукции сдерживаются рядом факторов, среди которых, в частности, низкая эффективность корпоративных образований, опирающихся только на поддержание существующего положения, без модернизации основных производственных фондов, расширения бизнеса и поиска новых рыночных ниш. В этой связи разработка теоретических и методологических вопросов, обеспечивающих реализацию единого подхода к решению совокупности проблем, связанных с образованием эффективных корпораций мирового уровня, разработка и совершенствование механизма их формирования, является актуальной проблемой, решение которой будет способствовать эффективному функционированию и повышению конкурентоспособности корпоративных образований в условиях усиления процессов глобализации мировой экономики.

2. Выявлены основные закономерности формирования корпоративных образований в современных условиях, определена сущность корпорации - как способа разрешения противоречий рыночного хозяйства и представляющей оптимальную форму не только крупномасштабного производства, но и не больших самостоятельных предприятий. Дано авторское определение корпорации, как объединение физических, юридических лиц и различных форм капиталов для извлечения экономической выгоды и осуществления социальнополезной деятельности.

3. Проведенные исследования позволили определить, что наибольшее влияние на силу бизнеса корпорации оказывают финансово-промышленный и интеллектуальный капитал, и выявить особенности функционирования последнего, значение которого возрастает в условиях информационного общества.

4. Выявлены основные особенности влияния глобализации на развитие российской экономики и формирование эффективных корпоративных образований. Внесен элемент новизны в трактовку понятия «глобализация», как объективного процесса интеграции инвестиционных, интеллектуальных, людских, товарных потоков в мировой экономике, в условиях нарастания дефицита ресурсов в интересах максимизации прибыли транснациональных корпораций.

5. Проведен системный анализ состояния промышленности и финансовой системы и выявлены предпосылки к формированию корпоративных образований в Нижегородском регионе.

6. Разработан комплексный механизм формирования корпоративных образований, способствующей сохранению основных принципов хозяйствования по повышению эффективности и конкурентоспособности через экономический интерес управляемого субъекта, при достижении группы целей, представляющий совокупность методов, находящихся в упорядоченной зависимости и включающий в себя ряд подчиненных механизмов: правовой, экономический, маркетинговый, организационный, финансовый, мотивационный.

7. Выявлено влияние финансового механизма, в структуру которого входят четыре основных элемента: финансовые методы, финансовые приемы, нормативно-правовое и информационное обеспечение на развитие эффективных корпоративных образований. Разработана финансовая модель формирования корпорации, ядром которой является финансовое управление, которое включает в себя: выбор источников финансовых ресурсов, организацию финансовых потоков, финансовое планирование и контроль за исполнением финансового плана.

8. Предложена усовершенствованная организационная структура корпорации в системе управления, которая представляет собой реализацию организационного механизма и включает элементы всех остальных механизмов в рамках комплексного механизма формирования и развития корпоративных структур. При этом, главной идеей системы управления корпорации является обеспечение баланса между экономической целесообразностью, технологией, рисками и стратегией, что позволяет повысить эффективность и устойчивость корпоративного образования до мирового уровня.

9. Предложена система критериев и факторов определения экономического потенциала корпоративного образования и привлекательности сектора рынка, в котором осуществляет свою деятельность корпорация.

10. Усовершенствована методика определения экономической эффективности корпоративных образований, включающая алгоритм выбора целей, расчета эффективности и экономического обоснования принимаемых решений.

11. В процессе практического внедрения разработок на исследуемых корпоративных образованиях были получены результаты, позволяющие сделать вывод о соответствии их, в определенной степени, корпорациям мирового уровня, что особенно актуально при завоевании/сохранении ниш на мировом рынке с учетом развивающихся процессов глобализации мировой экономики. Использование комплексного механизма формирования и развития корпоративного образования, кроме этой основной задачи, позволяет снизить срок окупаемости новых инвестиций, направленных на развитие корпорации и повысить экономический эффект, что подтверждается проведенными расчетами и исследованиями.

Заключение