Повышение устойчивости развития газовой компании на основе диверсификации экспортных поставок тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Повышение устойчивости развития газовой компании на основе диверсификации экспортных поставок"

На правах рукописи

ГАЛАЙДА Назар Петрович

ПОВЫШЕНИЕ УСТОЙЧИВОСТИ РАЗВИТИЯ ГАЗОВОЙ КОМПАНИИ НА ОСНОВЕ ДИВЕРСИФИКАЦИИ ЭКСПОРТНЫХ ПОСТАВОК

Специальность 08.00.05 - Экономика и управление

народным хозяйством {экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами -промышленность)

Автореферат диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

2 6 МАЙ 2011

САНКТ-ПЕТЕРБУРГ 2011

4847860

Работа выполнена в федеральном государственном бюджетном образовательном учреждении высшего профессионального образования Санкт-Петербургском государственном горном университете.

Научный руководитель -

доктор экономических наук, профессор

Сергеев Игорь Борисович

Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор

Крайнова Элеонора Алексеевна, кандидат экономических наук, доцент

Капусткин Вадим Игоревич

Ведущая организация - Институт системного анализа

РАН.

Защита диссертации состоится 15 июня 2011 г. в 15 ч 00 мин на заседании диссертационного совета Д 212.224.05 при Санкт-Петербургском государственном горном университете по адресу: 199106 Санкт-Петербург, 21-я линия, д.2, ауд.1166.

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Санкт-Петербургского государственного горного университета.

Автореферат разослан 13 мая 2011 г.

УЧЕНЫЙ СЕКРЕТАРЬ диссертационного совета канд. экон. наук, доцент Л.И.ИСЕЕВА

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы диссертационной работы обусловлена высокой степенью зависимости развития экономики Российской Федерации от устойчивости работы компаний, производящих и экспортирующих природный газ - ОАО «ГАЗПРОМ», ОАО «НОВАТЭК», ООО «НГК «Итера». ОАО «ГАЗПРОМ», крупнейшая из российских газовых компаний, на которую приходится около 7% ВВП и 11% доходов федерального бюджета1, в настоящее время в значительной степени определяет развитие национальной экономики. При этом существенная доля выручки компании зависит от экспорта углеводородов и продуктов их переработки. В условиях повышения конкуренции на мировых энергетических рынках и усиления процессов глобализации, вопрос устойчивости российских газовых компаний в целом, и ОАО «ГАЗПРОМ» в частности (как системного лидера газовой отрасли страны), определяет стабильность развития всей национальной экономики.

В условиях изменяющейся внешнеполитической и экономической обстановки возникает высокая вероятность снижения устойчивости деятельности ОАО «ГАЗПРОМ» из-за подверженности экспортных поставок различным рискам, в том числе рискам снижения цен, сокращения закупок странами Западной Европы, транзитным рискам и так далее.

Актуальность исследования обусловлена следующими причинами. Во-первых, доходы ОАО «ГАЗПРОМ» в значительной степени определяются динамикой спроса на природный газ со стороны европейских потребителей, которые озабочены исторически сложившейся высокой степенью зависимости от поставок из России. Они предпринимают шаги для изменения ситуации, подтверждением чему являются принятие решений в области диверсификации поставок: поддержка проекта «Набукко», организация новых проектов импорта сжиженного природного газа

1 Данные официального сайта компании «ГАЗПРОМ ГазЭнергоСеть» http://www.gazpromlpg.ru/mdex.php?id=33&news= 1172

(СПГ) в Западную Европу, принятие соответствующих законодательных актов и прочее.

Во-вторых, сложившаяся структура расположения запасов и ресурсов природного газа в России и возможность смещения центра газодобычи на восток, а также складывающаяся конъюнктура на глобальном рынке, в которой центром роста спроса на природный газ, скорее всего, станут страны азиатско-тихоокеанского региона (АТР), открывают хорошие возможности для диверсификации поставок в восточном направлении. Эти обстоятельства заслуживают внимания и анализа, так как кроме непосредственного повышения устойчивости развития ОАО «ГАЗПРОМ» за счет диверсификации поставок позволят повысить экономическую активность на востоке страны, обеспечить приток инвестиционных ресурсов, создать инфраструктуру и в целом развивать регионы Восточной Сибири и Дальнего Востока.

В-третьих, политика диверсификации поставок позволит не только повысить устойчивость деятельности компании, но и будет способствовать реализации принятой в ОАО «ГАЗПРОМ» стратегии становления глобального энергетического лидера.

На настоящий момент существует представительное количество работ, посвященных устойчивости нефтегазовых предприятий в целом и газовых компаний в частности. Опорные модели экономической устойчивости и формируемые на их основе интегральные показатели были описаны в работах отечественных и зарубежных ученых по экономике и управлению в целом (СЛ. Брю, В.Я. Горфинкель, Э.Д. Долан, А.Е. Карлик, В.А. Кейдер, Д. Линдсей, K.P. Макконнелл, М.Х. Мескон А.И. Муравьев, П. Ривенплой, Ф. Хедоур, А. Хоскин) и нефтегазовыми компаниями в частности (А.Ф. Андреев, В.Ф. Дунаев, К.Н. Миловидов, Э.А. Крайнова, Е.А. Телегина), по системному анализу и экономико-математическому моделированию (В.А. Абчук, К. Берка, В.Н. Волкова, H.H. Захарченко, Н.Е. Кобринский, В.И. Кузьмин, О. Моргенштерн, Дж. Надлер, Н.Я. Петракс, И.Пфанцагль, Б.Б. Розин, Д.В. Соколов, И.М. Сыроежин, Г.Е. Эдельга, М.А. Ягольницер и др.). Однако разработке методов повышения устойчивости газовых компаний за счет

диверсификации экспортных поставок в настоящее время уделено недостаточное внимание.

В этой связи необходимость разработки механизма повышения устойчивости развития бизнеса газовых компаний посредством диверсификации экспортных поставок обусловила выбор темы диссертационного исследования. При этом данный механизм должен учитывать специфику деятельности, особенности современных условий, а также стать практическим инструментом для менеджеров ОАО «ГАЗПРОМ».

Целью исследования является разработка организационно-экономического механизма повышения устойчивости ОАО «ГАЗПРОМ» посредством диверсификации экспортных поставок на основе формирования эффективного портфеля экспортных бизнес-процессов.

Основные задачи диссертационной работы:

• Оценить современное состояние и динамику основных технико-экономических показателей, характеризующих деятельность ОАО «ГАЗПРОМ»;

• Проанализировать сложившиеся тенденции и вероятные сценарии развития мирового рынка природного газа;

• Определить и систематизировать основные риски экспортной деятельности ОАО «ГАЗПРОМ» и возможности их минимизации на основе диверсификации экспортных поставок;

• Обобщить существующие определения понятия устойчивого развития компании и предложить собственную трактовку с учетом современных экономических условий;

• Уточнить критерии и показатели устойчивого развития экспортеров газа;

• Выявить резервы повышения эффективности организации экспортных поставок в ОАО «ГАЗПРОМ» на основе анализа фактических данных;

• Разработать и апробировать модель управления устойчивостью газовой компании на основе формирования эффективного портфеля экспортных бизнес-процессов;

• Сформулировать предложения по совершенствованию организационно-экономического механизма повышения

устойчивости газовых компаний на основе моделирования различных вариантов экспорта продукции;

• Разработать рекомендации по формированию стратегического направления повышения устойчивости развития ОАО «ГАЗПРОМ» за счет диверсификации экспортных поставок с учетом необходимости интеграции данного направления в общую стратегию компании.

Основная идея диссертационной работы: механизм повышения устойчивости ОАО «ГАЗПРОМ» целесообразно базировать на разработанной модели экспортных бизнес-процессов газоэкспортирующей компании посредством управления портфельным риском.

Тема диссертационного исследования соответствует паспорту специальности «Экономика и управление народным хозяйством (экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами - промышленность)»: пункты 15.10 -Внешнеторговая деятельность предприятий в условиях либерализации внешнеэкономической деятельности и 15.18 -Проблемы повышения энергетической безопасности и экономически устойчивого развития ТЭКа.

Предметом исследования являются экономические отношения, лежащие в основе организации экспорта природного газа между компанией-экспортером, зарубежными потребителями, а также государством и международными торговыми организациями, выступающими регуляторами внешнеторговых операций.

Объект исследования - крупнейшая газодобывающая компания России - ОАО «ГАЗПРОМ», и ее система экспорта природного газа.

Методология и методы исследования. Методологической основой диссертационной работы являются работы зарубежных и отечественных авторов, посвященные экономике и управлению нефтегазовым комплексом, моделированию экономической устойчивости хозяйственных систем, международному стратегическому маркетингу, теориям развития товарных сырьевых рынков, экспортным стратегиям, системному анализу и экономико-математическому моделированию.

Исследования выполнены с использованием методов системного, статистического, сравнительного, графического анализа, прогнозирования, экономико-математического моделирования и др.

Научная новизна исследования:

• уточнено понятие и критерии устойчивого развития газовой компании в современных экономических условиях;

• определены факторы, влияющие на устойчивость развития газовой компании;

• уточнены тенденции развития мирового рынка природного

газа;

• разработана и апробирована модель управления устойчивостью газовых компаний посредством управления портфельным риском системы экспортных бизнес-процессов;

• обоснован и разработан организационно-экономический механизм повышения устойчивости развития бизнеса газовой компании за счет диверсификации экспортных поставок;

• разработаны принципы формирования стратегического направления повышения устойчивости развития бизнеса ОАО «ГАЗПРОМ» за счет диверсификации экспортных поставок и предложена схема интеграции данного направления в общую стратегию компании.

Защищаемые научные положения;

1. Развитие рынка природного газа, в динамике, повторяет характер развития мирового рынка нефти, находясь в настоящий момент в стадии либерализации цен, а также увеличения доли биржевой торговли природным газом, и этот факт необходимо учитывать ОАО «ГАЗПРОМ» при формировании бизнес-стратегии.

2. Особую важность для оценки эффективности развития бизнеса в средне- и долгосрочной перспективе приобретает критерий устойчивости развития компании, под которым понимается способность бизнеса в течение длительного времени генерировать доходы для своих инвесторов.

3. Стратегию развития газовой компании целесообразно дополнить стратегическим направлением повышения устойчивости развития бизнеса, основанном на модели обеспечения устойчивости системы экспортных бизнес-процессов посредством управления

портфельным риском и организационно-экономическом механизме, направленном на повышение устойчивости газовых компаний за счет диверсификации экспортных поставок.

Достоверность и обоснованность научных положений, выводов и рекомендаций, содержащихся в диссертационной работе, подтверждается изучением и анализом научных публикаций по теме исследования, использованием фактических данных, материалов государственной статистической отчетности, анализом научной и методической литературы по исследуемой проблеме, официальных данных Международного энергетического агентства, Министерства энергетики США, годовых отчетов энергетических компаний, аналитических материалов Министерства экономического развития РФ и других министерств и ведомств, специализированных НИИ, а также применением современных методов экономического анализа.

Практическая значимость:

Результаты исследований могут быть использованы при корректировке стратегии деятельности ОАО «ГАЗПРОМ» и его структурных подразделений, а также при составлении обновленной схемы развития газовой отрасли и энергетической стратегии России в разделе формирования внешнеэкономической газовой политики страны на перспективу. Полученные результаты могут также найти свое отражение в деятельности законодательной и исполнительной властей. Использование предложенной модели управления устойчивостью посредством управления портфельным риском менеджерами и инвесторами ОАО «ГАЗПРОМ» может способствовать повышению устойчивости развития бизнеса компании.

Результаты исследования могут быть использованы и другими нефтегазовыми компаниями для разработки стратегии повышения собственной устойчивости на основе диверсификации экспортных поставок. Кроме того, результаты диссертационного исследования возможно использовать в учебных дисциплинах «Стратегический менеджмент», «Мировая экономика», «Бизнес-планирование» и др.

Апробация диссертации. Основные положения и результаты исследования были представлены и получили

положительную оценку на научных конференциях студентов и молодых ученых: ежегодный форум-конкурс «Полезные ископаемые России и их освоение», проводимый Санкт-Петербургским государственным горным институтом им. Г.В.Плеханова (техническим университетом) (СПб, 2009, 2010); ежегодной научно-практической конференции «Россия в Современном мире», проводимой Современной Гуманитарной Академии (СПб, 2009); межвузовской научно-практической конференции «Управление развитием отечественных компаний на основе инновационной активности: проблемы и перспективы» (СПб, 2010). Материалы диссертации используются в учебном процессе вузов при преподавании дисциплин социально-экономического блока.

Публикации. По теме диссертации опубликовано 7 статей (в т.ч. 5 в изданиях, рекомендуемых ВАК Минобрнауки России)

Объем и структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, библиографического списка и приложений. Работа содержит 210 страниц основного текста, список литературы из 108 наименований, 17 таблиц, 12 рисунков и 21 приложение.

ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ

Основные результаты исследований отражены в следующих защищаемых положениях:

1. Развитие рынка природного газа, в динамике, повторяет характер развития мирового рынка нефти, находясь в настоящий момент в стадии либерализации цен на газ, а также увеличения доли биржевой торговли природным газом, и этот факт необходимо учитывать ОАО «ГАЗПРОМ» при формировании бизнес-стратегии.

Проведенный анализ развития газовой отрасли экономики России, а также действия государства и ОАО «ГАЗПРОМ» позволили сделать вывод, что основным трендом в развитии отрасли является поддержание текущих поставок газа европейским потребителям с преобладанием долгосрочных контрактов, с

использованием трубопроводного транспорта, а также за счет разработки новых месторождений Ямала, Баренцева и Карского морей.

При этом анализ глобального рынка энергоресурсов позволил сделать вывод, что мировой рынок природного газа, в динамике, по характеру своего развития повторяет тенденции мирового рынка нефти, и находится в настоящий момент в стадии либерализации цен и возрастания доли биржевой торговли.

Такое предположение было сделано на основании следующих предпосылок:

• природный газ, наряду с нефтью, является мировым энергетическим товаром, важнейшим сырьевым и энергетическим ресурсом для большинства стран мира;

• высокая неопределенность разработки нефтегазовых месторождений и специфика инвестиций на всем протяжении деятельности от разведки до реализации;

• наличие двух субъектов, принимающих решение по вопросам ценообразования и по поводу объемов поставки: собственника ресурсов и компании, разрабатывающей месторождение;

• неэластичность спроса на нефть и газ в сочетании с концентрацией и ограничениями мощностей производства углеводородов;

• природный газ в условиях развития рынка СПГ стал обладать всеми характеристиками биржевого товара: массовым характером производства и потребления; стандартизируемостью; транспортабельностью; хорошей сохраняемостью; независимостью качественных характеристик товара от конкретного потребителя; волатильностью цен под влиянием природных, сезонных, политических и иных факторов, - а в этой связи ценообразование на природный газ может перейти из контрактной области в биржевую;

• наличие диспропорций в потреблении и производстве природного газа по аналогии с рынком нефти;

• устойчивость спроса на газ в ближайшей и среднесрочной перспективе.

Опираясь на данные предпосылки, а также на этапы развития рынка нефти, были сделаны прогнозы развития каждого из основных региональных рынков (европейского, американского и азиатско-тихоокеанского) в разрезе их емкости и системы ценообразования и поставок. Основной вывод, полученный в результате анализа, можно сформулировать следующим образом: рынки США и Великобритании уже перешли на 3-й этап развития, характеризующийся рыночными механизмами ценообразования, формированием биржевой торговли газом и появлением рынка «бумажного газа»; рынки континентальной Европы формально еще находятся на 2-м этапе развития, для которого характерны долгосрочные контракты с ценами, привязанными к нефти, но уже проявляется тенденция к переходу на 3-й этап; рынки АТР еще некоторое время будут находиться на 2-м этапе, но в конечном итоге тоже придут к рынку, хотя и позже всех (рис. 1).

Неконкурентный рынок

Конкурентный рынок

Зрелый рынок

Интенсивный рост

jr 4Г

Jr /

Стадия рыночного4**

Нача льный реет .....

ж

У

© ©

Долгосрочны е контракты

®

Бр-амя

Кратносроч ные контракты

С потовые J форвардные сделки ^ + Торк>ъпя фьючерсами/опционами Pucl. Динамика развития газовых рынков

Кривая Хабберта (рис.1), составленная для различных региональных рынков природного газа, позволяет сделать вывод о

том, что Европа придет к 3-му этапу развития ориентировочно с 2015 г., что подорвет уровень экспортных доходов ОАО «ГАЗПРОМ» из-за снижения цен на газ вследствие обострения конкуренции за европейского потребителя.

В этой связи стратегию корпоративного развития необходимо корректировать с учетом этих тенденций.

2. Особую важность для оценки эффективности развития бизнеса в средне- и долгосрочной перспективе приобретает критерий устойчивости развития компании, под которым понимается способность бизнеса в течение длительного времени генерировать доходы для своих инвесторов.

Финансово-экономический кризис 2008-2009 гг. показал, что сложившиеся на сегодня критерии оценки устойчивости и эффективности развития бизнеса требуют корректировок. Основным критерием развития компаний, по мнению авторов большинства исследований, является рост рыночной стоимости предприятия. И в полном соответствии с таким теоретическим пониманием вопроса, рост капитализации компаний был поставлен инвесторами во главу угла. Такая политика позволяла привлекать все новые и новые заемные средства, используя в качестве залогового обеспечения при кредитовании растущие в цене акции, заботясь не столько о развитии бизнеса, сколько о росте капитализации компаний. Это давало возможность извлекать определенные выгоды в краткосрочной перспективе, но в итоге привело к подрыву всей экономической системы в связи с отставанием реального роста бизнеса компаний от оцененной капитализации.

Разразившийся кризис показал несостоятельность подобных подходов. В этой связи, в рамках сформулированного нами понятия устойчивости развития бизнеса компании, мы постарались изменить концепцию оценки для того, чтобы дать новые ориентиры собственникам и инвесторам в области определения устойчивости развития бизнеса.

По нашему мнению, под устойчивостью развития бизнеса следует понимать динамическую категорию, характеризующую его способность в течение длительного времени сохранять показатели

деятельности в допустимых пределах и обеспечивать их планомерный рост. Точнее, генерировать в долгосрочной перспективе доходы для собственных инвесторов посредством управления всеми видами рисков и возможностей, с целью максимизации отдачи на вложенный капитал, и с учетом социальной и экологической ответственности компаний.

В связи с вышеизложенным, критерием устойчивости развития бизнеса компании будем считать рост генерируемых доходов, а алгоритм приведения компании в устойчивое состояние и повышения устойчивости представим следующим образом (см. рис.2).

Определение текущего размера генерируемого дохода

Идентификация основных рисков и возможностей повышения дохода

Формирование организационно-экономического механизма повышения устойчивости

Формирование стратегического направления повышения устойчивости

Рис.2 Алгоритм приведения компании в устойчивое состояние

Данный алгоритм позволяет инвесторам получить информацию об устойчивости развития бизнеса компании, а также, через соответствующий организационно-экономический механизм, организовать реализацию мероприятий, способствующих получению такого же или большего дохода, но с меньшими рисками его колебания.

3. Стратегию развития газовой компании целесообразно дополнить стратегическим направлением повышения устойчивости развития бизнеса, основанного на модели обеспечении устойчивости системы экспортных бизнес-процессов посредством управления портфельным риском и организационно-экономическом механизме, направленном на повышение устойчивости газовых компаний за счет диверсификации экспортных поставок.

Модель обеспечения устойчивости системы экспортных бизнес-процессов производящей газ компании посредством управления портфельным риском можно описать следующим образом:

• задан набор бизнес-процессов экспорта природного газа, причем для каждого бизнес-процесса задается доля в общей структуре экспортных поставок в том или ином году;

• каждый бизнес-процесс обладает показателями чистого дохода и риска, причем оба показателя можно рассчитать однозначно;

• показатель чистого дохода зависит от рисковых параметров, связанных: с ценой и спросом на природный газ; с уровнем издержек; с уровнем налогообложения;

• неопределенность параметров влияет на чистый доход каждого бизнес-процесса, в связи с чем чистый доход имеет случайный характер, а стандартное отклонение чистого дохода является риском бизнес-процесса;

• портфель бизнес-процессов также характеризуется показателями чистого дохода и риска, на которые влияют как их значения для каждого бизнес-процесса, так и взаимное влияние различных бизнес-процессов друг на друга в рамках портфеля;

• входные данные модели - полученные, исходя из анализа сценариев распределения следующих случайных величин: спрос на природный газ; доля каждого бизнес-процесса в хозяйственной деятельности; распределение цен на природный газ;

• выходными данными модели является множество портфелей, которые являются оптимальными в координатах «риск-доходность».

С учетом формул расчета чистого дохода по каждому бизнес-процессу, величины риска, а также чистого дохода портфеля в целом, суть поставленной задачи поиска эффективного портфеля бизнес-процессов сводится к минимизации дисперсии чистого дохода портфеля с учетом следующих ограничений:

1. Объем поставок в рамках каждого из бизнес-процессов должен быть больше либо равен нулю и не превышать максимальный объем

QJjJuL dL

Таблица 1

Структура базового портфеля экспортных бизнес-процессов в 2030 г., %

Наименование бизнес-процесса Прогнозная доля бизнес-процесса в портфеле в 2030 году, %

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в Европу по долгосрочным контрактам 38,60%

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в страны АТР по долгосрочным контрактам 4,32%

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в страны СНГ и Балтии по долгосрочным контрактам 16,93%

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в Европу по спотовым контрактам 0,00%

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в страны АТР по спотовым контрактам 1,44%

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в страны СНГ и Балтии по спотовым контрактам 5,64%

Экспорт СПГ морским транспортом в Европу по долгосрочным контрактам 0,00%

Экспорт СПГ морским транспортом в США по долгосрочным контрактам 9,53%

Экспорт СПГ морским транспортом в страны АТР по долгосрочным контрактам 5,62%

Экспорт СПГ морским транспортом в страны СНГ и Балтии по долгосрочным контрактам 0,00%

Экспорт СПГ морским транспортом в Европу по спотовым контрактам 12,87%

Экспорт СПГ морским транспортом в США по спотовым контрактам 3,18%

Экспорт СПГ морским транспортом в страны АТР по спотовым контрактам 1,87%

Экспорт СПГ морским транспортом в страны СНГ и Балтии по спотовым контрактам 0,00%

tMCl^Aca^ Z Структура эффективного портфеля экспортных бизнес-п Таблица 2 эоцессов в 2030г., %

Наименование бизнес-процесса Прогнозная доля бизнес-процесса в портфеле в 2030 году, %

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в Европу по долгосрочным контрактам 36,56%

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в страны АТР по долгосрочным контрактам 22,73%

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в страны СНГ и Балтии по долгосрочным контрактам 15,67%

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в Европу по спотовым контрактам 0,00%

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в страны АТР по спотовым контрактам 8,85%

Экспорт сетевого природного газа трубопроводным транспортом в страны СНГ и Балтии по спотовым контрактам 5,22%

Экспорт СПГ морским транспортом в Европу по долгосрочным контрастам 0,00%

Экспорт СПГ морским транспортом в США по долгосрочным контрактам 1,42%

Экспорт СПГ морским транспортом в страны АТР по долгосрочным контрактам 7,15%

Экспорт СПГ морским транспортом в страны СНГ и Балтии по долгосрочным контрактам 0,00%

Экспорт СПГ морским транспортом в Европу по спотовым контрактам 0,18%

Экспорт СПГ морским транспортом в США по спотовым контрактам 0,00%

Экспорт СПГ морским транспортом в страны АТР по спотовым контрактам ■ 2,23%

Экспорт СПГ морским транспортом в страны СНГ и Балтии по спотовым контрактам 0,00%

спроса на природный газ в рамках бизнес-процесса в каждом из всех сценариев;

2. Сумма долей всех бизнес-процессов должна быть равна 1;

3. Чистый доход эффективного портфеля экспортных бизнес-процессов должен быть больше либо равен чистому доходу базового портфеля.

При этом структура базового портфеля (таблица 1) была получена, исходя из положений Схемы развития газовой отрасли до 2030 г., а чистый доход этого портфеля был рассчитан на основе данных Rice World Gas Trade Model с учетом данных об издержках, полученных из исследований различных консалтинговых компаний, институтов и других общедоступных источников, в частности Institute for Energy, Law and Enterprise, Tarr&Thompson, Hubbert, ОАО «ГАЗПРОМ», ОАО «Совкомфлот», Министерство экономического развития и др. Чистый доход базового портфеля получился равным 128,94 млрд. долл. США в 2030 г.

С учетом сценариев развития рынка природного газа в диссертации были получены ряды значений чистого дохода каждого из 14 бизнес-процессов. И при помощи приложения «Поиск решения» MS EXCEL, был рассчитан эффективный портфель бизнес-процессов экспорта природного газа (таблица 2). Данный портфель характеризуется таким же уровнем чистого дохода, что и базовый, но меньшим риском - на 15%. Организационно-экономический механизм повышения устойчивости ОАО «ГАЗПРОМ» (рис.3) основан на реализации конкретных рекомендаций, способствующих формированию эффективного портфеля экспортных бизнес-процессов. Механизм основан на прямых и косвенных инструментах экономического и межгосударственного регулирования, а также на инструментарии внутрифирменного управления ОАО «ГАЗПРОМ». Для формирования направлений повышения устойчивости развития ОАО «ГАЗПРОМ» разработаны стратегические цели в области разведки, добычи и экспортных поставок природного газа (табл.3), а также схема интеграции данных предложений в общую стратегию газового концерна (рис.4).

Оргалшэсщионио-зхоиачш4еск2^й механизм повышения устойчивости гаюеой кампании за счет диеерсифитции экспортных поспшок

Составляющие ОЭМ

Меры xonntecKiii к

4ie«Tftrjrojkr.TW#wwiTft per у лир ежа пкя

Госуда) стм мте {егулфшн»

Вмут])ик*|х») аткгкы* изменения* ОАО «ГАЗПРОМ»

Мероприятия

S эапоочекие соглашений о поставках в АТР ка государственном уровне

S достаенке сэпюшвнгао частичножлибэ полной финансировании ггроктельггаа инфраструктуры^ счет потребителей ✓ проведение пшитюм арошокйствкя юнкуретая России

рык» стран ЛТГ

S адгаккстратхвт-правовая помощь в создании биржи по -торговле газо* ка территории РФ

S лоббирование интересов ОАО «ГАЗПРОМ» на межцунар одном уровне

Косвенно« государственное регулирование

S Налоговое petyrapoBarae (в часгн НДПИ дяяМПИ Вост.Свбкрк)

Оссоый гордзэклиогвировакия месторождений Восточко.1 СиБкрк а Дальнего Восток* ■S Разработка стратегии развития газовой отрасли, откоррегпфованюйв соответствия; опткмыгыюй структурой мсстюртшх гостазок н портфеля экспортных Зизн ее-процессов

ГА/ЛНМ* ¿(.ч- удецк. гглчппик ькгушуишпич

s Пряаэе участив в упревлеюи ОАО «ГАЗПРОМ» в частя

ретупкрамлил структуры ;кспортпмх гюставок У Льптазе крещпомкид строительства экспортных инфраструктурных объектов в направления АГР

Мархетшг и продажи

V Расширение i перерас пределе ню продал пр простого газа г соответствии с опгикалъкокструпурои хюртфеия эшортишСданес-проиессов

V Создание Ckj*h пня енотовой торговли грцюдкьп газом m территории РФ

Добыча и транспсртировю

</ Погучснке лик нзкй на новые к начало разработки уже полученных хестсрожданиА Восточю и Сиб йри и Дальнего Востока S Реализация гооехтов Сахалин-2, Алтай, Ховыт, Саха-Китай S Строительстго и развитие инфраструктурных проектов для экспорте Ciir

Зкопомиха и фиядасы .....9-

S Прплечекке финаясо»ых ресурсов для реализация экспортных лроепо» в амш достюкеки олтикшыюй с^ухтуры экспортных поставок

S Реализация политики снижения себестоимости производств» к транспортировки npipoowro газа

«/ KofpefmcpoBKft бгояее-пламо» САО «ГАЗПГОМ*) соответствии с реализацией с трате not повьшюнняустойчивости за с«т днверефнкадии энешртиш по ставок

Рис.З. Принципиальная схема организационно-экономического механизма

Целевые уровни стратегического направления повышения устойчивости ОАО «ГАЗПРОМ»

Таблица 3

Показатель 2008 год 1 этап (2013-2015) 2 этап (2020-2022) 3 этап (2030)

Базовое значение Предлагаемое значение Базовое значение Предлагаемое значение Базовое значение Предлагаемое значение Базовое значение Предлагаемое значение

Разведка (объем запасов кат. А, В, С1, т рлн.мЗ)

Объем разведанных запасов Северо-Западного Федерального Округа 3,59 3,59 3,91 3,93 4,29 4,33 4,78 4,85

Объем разведанных запасов Уральского Федерального Округа 24,05 24,05 25,96 24,13 28,19 24,22 31,05 24,33

Объем разведанных запасов Сибирского Федерального Округа 2,52 2,52 6,34 10,38 10,79 19,55 16,52 31,34

Объем разведанных запасов Дальневосточного Федерального Округа 2,18 2,18 3,08 4,43 4,13 7,04 5,48 10,40

Добыча, млрд, куб.м/год

Объем добычи в СевероЗападном Федеральном Округе 2,60 2,60 48,00 34,59 99,00 71,92 118,00 119,91

Объем добычи в Уральском Федеральном Округе 512,20 512,20 650,00 544,21 781,50 581,56 803,50 629,57

Объем добычи в Сибирском Федеральном Округе - - 43,90 46,05 77,00 99,77 89,00 168,84

Объем добычи в Дальневосточном Федеральном Округе 1,60 1,60 43,90 63,77 108,00 136,30 121,00 229,55

Экспортные поставки, млрд. куб.м/год

Объем поставок в Европу 184,40 184,40 195,06 181,87 207,50 178,92 223,50 175,12

Объем поставок в страны СНГ и Балтии 96,50 96,50 96,91 97,34 97,39 98,33 98,00 99,59

Объем поставок в страны АТР - 13.99 53,25 30,31 115,38 51.30 195.26

Объем поставок в США - - 15,05 1,85 32,62 4,01 55,20 6,78

/

СТРАТЕГИЯ В ОБЛАСТИ ПРИРОСТА ЗАПАСОВ И ДОБЫЧИ УГЛЕВОДОРОДОВ

С

СТРАТЕГИЯ В ОБЛАСТИ ТРАНСПОРТИРОВКИ и ХРАНЕНИЯ ГАЗА

СТРАТЕГИЯ В ОБЛАСТИ ПЕРЕРАБОТКИ ПРИРОДНОГО ГАЗА

ДИ80>СИФИКАЦИЯ ВИДОВ ЭКСПОРТИРУЙ!ОЙ ПРОДУКЦИИ

Миссия ОАО "ГАЗПРОМ" в области экспортных

поставок - выполнение с высокой степенью _надежности контрактов по экспорту газа

нтра

СТРАТЕГИЯ В ОБЛАСТИ ПОВЫШЕНИЯ УСТОЙЧИВОСТИ БИЗНЕСА

Стратегическая цель- повышение устойчивости развития компании за счет диверсификации экспортных поставок

ВЫДЕЛШИЕ БИЗНЕС-НАПРАВЛЖИИ

ДИВВ»СИФИКАЦИЯ видов ТРАНСПОРТ№ОВКИ

СТРАТЕГИЯ В ОБЛАСТИ

ПРОИЗВОДСТВА И ПРОДАЖИ ЭЛЕКТРОЭН. СТРАТЕГИЯ ГЛОБАЛЬНОГО ПРИСУТСТВИЯ КОМПАНИИ В ТРЕТЬИХ СТРАНАХ

СТРАТЕГИЯ в области переработки природного газа _и нефти_

ДИВЕРСИФИКАЦИЯ ТИПОВ

ЭКСПОРТНЫХ КОНТРАКТОВ

-;-

Диверсификация направлений поставок

ФОРМИРОВАНИЕ ЭФФВСГИВНОГО ПОРТФЕЛЯ БЮНК-ПРОЦЕССОВ ЭКСПОРТНЫХ ПОСТАВОК ПРИРОДНОГО ГАЗА

ПЛАНИРОВАНИЕ ПРОЕКТОВ РАЗВИТИЯ (СТРАТЕГИЧЕСКИХ ЗАДАЧ) КОМПАНИИ

1 1

I иеПВЫЕУРОВНИ РЕСУРСНОЙ БАЗЫ КОМ ПАУЛИ [РАЗВЕДКА)] | ЦЕПВЫЕ УРОВНИ ДОБЫЧИ ПРИРОДНОГО ГАЗА

ЦЕЛЕВЫЕ УРОВНИ ОБЪВЛА ЭКСПОРТНЫХ ПОСТАВОК

Рис. 4. Схема интеграции направления повышения устойчивости развития бизнеса в общую стратегию ОАО

«ГАЗПРОМ».

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Диссертация представляет собой законченную научно-квалификационную работу, в которой предлагается новое решение актуальной научной задачи - разработка организационно-экономического механизма повышения устойчивости газоэкспортирующей компании посредством диверсификации экспортных поставок на основе формирования эффективного портфеля экспортных бизнес-процессов.

Выполненное исследование позволяют сделать следующие выводы:

1. Мировой рынок природного газа в перспективе будет повторять характер развития мирового рынка нефти, находясь в настоящий момент в стадии либерализации цен на газ, глобализации мировой торговли данным энергоносителем. Общая тенденция ценообразования, наблюдаемая в настоящий момент на рынке природного газа, - это отход от системы контрактов с фиксированной ценой или контрактов на поставку с ценами, привязанными к нефти, и переход на рыночные механизмы ценообразования, возможные в рамках формирующихся региональных площадок торговли газом, таких как Henry Hub, NBP и прочих. Данная тенденция, в ближайшее время, может привести к формированию «бумажного рынка» природного газа.

2. Результаты деятельности ОАО «ГАЗПРОМ», являющегося крупнейшей компанией-поставщиком природного газа на рынок Европы, находится в значительной зависимости от конъюнктуры рынка этого региона. Устойчивость деятельности компании находится под угрозой в связи с тем, что происходит:

о развитие конкурентного рынка поставок трубопроводного природного газа на территории Европы;

о сокращение доли ГАЗПРОМа на рынке природного газа Европы;

о развитие рынка СПГ и увеличение объема поставок в Западную Европу из стран Ближнего Востока;

о переход системы ценообразования на газ на рыночные основу;

о смягчение условий долгосрочных контрактов и переход на спотовые контракты;

о рост неустойчивости транзита российского природного газа в Западную Европу.

3. Диверсификация экспортных поставок на основе реализации проектов разработки месторождений Восточной Сибири позволит:

• Повысить устойчивость развития ОАО «ГАЗПРОМ» за счет снижения зависимости результатов деятельности компании от европейского рынка

• Создать источник дополнительного чистого денежного потока в размере от 3,8 млрд. долл. уже на 6-й год реализации проекта до 44,3 млрд. долл. на 30-й год реализации проекта

• Освоить наиболее перспективный рынок стран АТР и получить возможность стать глобальным энергетическим лидером

• Достичь синергетического эффекта за счет получения дополнительных аргументов в переговорах с Западной Европой по вопросам поставок газа

4. Критерии оценки деятельности компании с точки зрения собственников и инвесторов необходимо корректировать. Основным следует считать критерий устойчивости деятельности компании, под которым понимается динамическая категория, характеризующая способность бизнеса в течение длительного времени сохранять показатели деятельности в допустимых пределах и обеспечивать их планомерный рост при возможном влиянии внешних негативных факторов.

5. Принятие стратегии повышения устойчивости развития ОАО «ГАЗПРОМ», разработанной с применением модели управления портфельным риском экспортных бизнес-процессов, позволяет добиться гораздо меньшей степени рискованности экспортного портфеля. Полученные результаты позволили уменьшить риск на 257 млн. долл. (15%) в год только за счет выбора эффективного портфеля.

6. Основным стратегическим эффектом от диверсификации экспортных поставок является возможность перенаправлять потоки газа в зависимости от колебаний спроса на региональных рынках за счет имеющейся диверсифицированной структуры экспортных

бизнес-процессов. Диверсификация видов экспортируемой продукции и видов транспортировки позволит ОАО «ГАЗПРОМ» повысить устойчивость бизнеса за счет возможностей перенаправления газа из трубы на производство СПГ и, наоборот. Диверсификация типов контрактов позволит ОАО «ГАЗПРОМ» продуктивно подготовиться к глобальному переходу на новый механизм образования цены на природный газ (3-й этап в соответствии с нашей классификацией). Диверсификация направлений экспортных поставок позволит исключить зависимость ОАО «ГАЗПРОМ» от европейских потребителей, что нивелирует риски снижения экспортной выручки за счет возможности маневрирования объемами поставок между различными рынками. Также диверсификация дает возможность компании стать глобальным энергетическим лидером и реализовать принятую собственную стратегию в этом направлении.

7. Результаты моделирования повышения устойчивости развития бизнеса за счет управления портфельным риском определяют необходимость корректировки стратегии деятельности ОАО «ГАЗПРОМ», а именно - создание в рамках общей стратегии направления повышения устойчивости деятельности компании за счет диверсификации экспортных поставок. Направление повышения устойчивости развития ОАО «ГАЗПРОМ» на основе диверсификации экспортных поставок разработано в соответствии с методикой формирования корпоративной стратегии.

Основные положения диссертации опубликованы в следующих работах:

1. Галайда Н.П. Обеспечение устойчивости развития бизнеса газовой компании посредством управления портфельным риском. // Записки Горного института - СПб.: СПГГИ (ТУ), 2011. Т. 189. с. 344-348.

2. Галайда Н.П. Моделирование устойчивости развития газовой компании в современных экономических условиях. / И.Б.Сергеев, Н.П.Галайда // Записки Горного института - СПб.: СПГГИ (ТУ), 2011. Т. 189. с. 362-365.

3. Галайда Н.П. Как повысить устойчивость российских газовых компаний? Диверсификация экспортных поставок как

способ повышения устойчивости российских газовых компаний. // Российское предпринимательство - М.: Издательство «Креативная экономика», 2011. март 2011, выпуск I.e. 110-117.

4. Галайда Н.П. Устойчивость энергетических компаний как ключевой фактор развития национальной экономики РФ. // Сборник научных трудов по материалам межвузовской научно-практической конференции «Управление развитием отечественных компаний на основе инновационной активности». СПб: Издательство Политехнического университета, 2010. с. 99-104.

5. Галайда Н.П. Использование опыта зарубежных компаний для формирования инвестиционной программы по внедрению стратегии диверсификации региональной газовой компании. // Записки Горного института - СПб.: СПГГИ (ТУ), 2009. Т. 182. с. 181-184.

6. Галайда Н.П. Направления диверсификации региональной газовой компании / Н.П. Галайда, И.Б. Сергеев // Актуальные вопросы экономики топливно-энергетического комплекса: Международная научно-практическая конференция, 17 октября 2008. - Уфа: УГНТУ , 2008 . С. 227-231.

7. Галайда Н.П. Стратегический анализ диверсификации газовой компании. // Записки Горного института - СПб.: СПГГИ (ТУ), 2006. Т. 167 ч.1. с. 223-226

РИЦ СПГГУ. 11.05.2011. 3.241 Т.100 экз. 199106 Санкт-Петербург, 21-я линия, д.2

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Галайда, Назар Петрович

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. АНАЛИЗ СОВРЕМЕННОГО СОСТОЯНИЯ ГАЗОВОЙ ОТРАСЛИ И ВЫЯВЛЕНИЕ ТЕНДЕНЦИЙ ЕЕ РАЗВИТИЯ.

1. Анализ тенденций производства и потребления природного газа, на мировом рынке.

2. Изучение динамики технико-экономических показателей работы,газовых компаний России по- экспорту углеводородного сырья и продуктов- его* переработки.

3. Оценка перспектив развития экспорта в современных условиях.

ГЛАВА 2. РАЗРАБОТКА МОДЕЛИ ПОВЫШЕНИЯ УСТОЙЧИВОСТИ РАЗВИТИЯ ГАЗОВОЙ КОМПАНИИ НА ОСНОВЕ ДИВЕРСИФИКАЦИИ ЭКСПОРТНЫХ ПОСТАВОК.

1. Определение устойчивости развития компании как экономической категории.

2. Анализ факторов риска экспортных поставок природного газа и его влияние на устойчивость развития газовой компании.

3. Моделирование устойчивости газовой компании.

4. Описание модели обеспечения устойчивости развития бизнеса газовой компании на основе управления портфельным риском бизнес-процессов экспортных поставок газовой компании.•.

ГЛАВА 3. ДИВЕРСИФИКАЦИЯ ЭКСПОРТА КАК ОСНОВА ФОРМИРОВАНИЯ СТРАТЕГИЧЕСКОГО НАПРАВЛЕНИЯ ПОВЫШЕНИЯ УСТОЙЧИВОСТИ БИЗНЕСА ОАО «ГАЗПРОМ».

1. Анализ влияния диверсификации экспортных поставок на устойчивость развития-бизнеса газовой компании.

2. Разработка организационно-экономического механизма, направленного на повышение устойчивости газовых компаний за счет диверсификации экспортных поставок.

3. Рекомендации по корректировке стратегии развития ОАО «ГАЗПРОМ»

Диссертация: введение по экономике, на тему "Повышение устойчивости развития газовой компании на основе диверсификации экспортных поставок"

Актуальность темы диссертационной работы» обусловлена высокой степенью зависимости развития экономики Российской Федерации от устойчивости работы компаний, производящих и экспортирующих природный газ - ОАО «ГАЗПРОМ», ОАО «НОВАТЭК», ООО «НТК «Итера». ОАО «ГАЗПРОМ», крупнейшая из российских газовых компаний, на которую, приходится-около 7% ВВП и 11% доходов» федерального бюджета1, в настоящее время в значительной степени определяет развитие национальной1 экономики. При этом существенная доля выручки этой компании зависит от экспорта углеводородов и продуктов их переработки. В условиях повышения-конкуренции на мировых энергетических рынках и усиления процессов глобализации рынков, вопрос устойчивости российских газовых компаний в целом, и ОАО «ГАЗПРОМ» властности (как системного лидера газовой отрасли страны), определяет стабильность развития всей национальной экономики.

При этом в условиях изменяющейся политической и экономической обстановки возникает довольно высокая вероятность снижения устойчивости деятельности ОАО «ГАЗПРОМ» из-за подверженности экспортных поставок различным рискам, в том числе рискам снижения цен на природный газ, снижения-, емкости экспортных рынков для природного газа из России, транзитным и прочим рискам.

Актуальность исследований в области повышения устойчивости российских газовых компаний за счет диверсификации экспортных поставок обусловлена следующими причинами. Во-первых, в настоящий момент доходы ОАО «ГАЗПРОМ» в значительной степени определяются динамикой спроса на природный газ со стороны европейских потребителей, которые озабочены исторически сложившейся высокой степенью зависимости от поставок из нашей страны. И они предпринимают серьезные шаги в направле

1 Данные официального сайта компании «ГАЗПРОМ ГазЭнергоСеть» http://www.gazpromlpg.ru/index.php?id=33&nevvs=I 172 нии снижения данной зависимости, подтверждением чему являются принятие решений в области диверсификации поставщиков:. поддержка проекта «Набукко» рядом европейских государств, организация новых проектов импорта СПГ в Западную Европу, принятие различных законодательных актов, направленных на диверсификацию поставок (например; принятие 3-го>энергетического пакета2) и проч.

Во-вторых,, сложившаяся структура расположения запасов и ресурсов* природного газа в России; и возможность смещения центра газодобычи; на восток, а также складывающаяся конъюнктураша глобальном рынке;, в которой' центром роста спроса на природный газ; скорее всего, станут страны • Азиатско-Тихоокеанского Региона^ открывают хорошие возможности; для диверсификации поставок в восточном направлении. Эти обстоятельства- заслуживают внимания? и анализа, так как кроме непосредственного повышения устойчивости развития- ОАО «ГАЗПРОМ» за счет диверсификации поставок позволят повысить- экономическую; активность на востоке страны,, обеспечить приток инвестиционных ресурсов; создать инфраструктуру и в целом развивать регионы Восточной Сибири и Дальнего Востока.

В-третьих, политика диверсификации поставок позволит не только повысить устойчивость деятельности компании; но и будет способствовать реализации принятой в ОАО «ГАЗПРОМ» стратегии, становления глобального энергетического лидера.

На настоящий момент существует достаточно большое количество работ, посвященных устойчивости; нефтегазовых предприятий, в целом, и газовых компаний, в частности. Опорные модели экономической'устойчивости и формируемые на их основе интегральные показатели были; описаны в методологических работах отечественных и зарубежных: ученых по экономике; и управлению (С.Л. Брю, О.И. Волков; В .Я. Горфинкель, В.П. Грузинов, Э.Д. Долан, H:JI. Зайцев А.Е. Карлик, В.А. Кейдер, Д. Линдсей, K.P. Макконнелл, М.Х. Мескон А.И; Муравьев, П. Ривенплой, И.В: Сергеев, Л.С. Тарасевич, Ф.

2 http://www.konoplyanik.ru/speeches/221.pdf

Хедоур, А. Хоскин), по системному анализу и экономико-математическому моделированию (В.А. Абчук, К. Берка, В.Н. Волкова, H.H. Захарченко, Н.Е. Кобринский, В.И. Кузьмин, О. Моргенштерн, Дж. Надлер, Н.Я. Петракс, И.Пфанцагль, Б.Б. Розин, Д.В. Соколов, И.М. Сыроежин, Г.Е. Эдельга, М.А. Ягольницер и др.).

При этом разработке методов повышения устойчивости газовых компаний за счет диверсификации экспортных поставок в настоящее время5 уделено недостаточное внимание.

В этой связи необходимость разработки механизма повышения' устойчивости развития бизнеса газовых компаний посредством диверсификации экспортных поставок обусловила выбор темы диссертационного исследования. При этом данный механизм должен учитывать специфику деятельности, особенности современных условий, а также стать практическим инструментом для менеджеров ОАО «ГАЗПРОМ».

Объект и предмет исследования.

Объектом исследования является крупнейшая газодобывающая компания России - ОАО «ГАЗПРОМ», и ее система экспорта природного газа.

Предметом исследования являются экономические отношения, лежащие в основе организации экспорта природного газа между компанией-экспортером, зарубежными потребителями, а также государством и международными торговыми организациями, выступающими регуляторами внешнеторговых операций.

Цель работы - разработка организационно-экономического механизма повышения- устойчивости ОАО «ГАЗПРОМ» посредством диверсификации экспортных поставок на основе формирования эффективного портфеля'экспортных бизнес-процессов.

Идея работы заключается в модернизации механизма повышения устойчивости ОАО «ГАЗПРОМ» на основе моделирования устойчивости системы экспортных бизнес-процессов газоэкспортирующей компании посредством управления портфельным риском.

Задачи исследования

Для достижения цели работы были поставлены и решены следующие задачи:

Оценить современное состояние и динамику основных технико-экономических показателей, характеризующих деятельность ОАО «ГАЗПРОМ»;

Проанализировать сложившиеся тенденции и вероятные сценарии развития мирового рынка природного газа;

Определить и систематизировать основные риски экспортной деятельности ОАО «ГАЗПРОМ» и возможности их минимизации на основе диверсификации экспортных поставок;

Обобщить существующие определения понятия устойчивого развития компании и предложить собственную трактовку с учетом современных экономических условий;

Уточнить критерии и показатели устойчивого развития экспортеров газа;

Выявить резервы повышения эффективности организации экспортных поставок в ОАО «ГАЗПРОМ» на основе анализа фактических-данных; <

Разработать и апробировать модель управления устойчивостью газовой компании на основе формирования эффективного портфеля экспортных бизнес-процессов;

Сформулировать предложения по совершенствованию организационно-экономического механизма повышения устойчивости газовых компаний на основе моделирования различных вариантов экспорта продукции;

Разработать рекомендации по формированию стратегического направления повышения устойчивости развития ОАО «ГАЗПРОМ» за счет диверсификации экспортных поставок с учетом необходимости интеграции данного направления в общую стратегию компании.

-Г

Теоретическая основа и методологическая база исследования.

Теоретической основой исследования стали работы зарубежных, и отечественных авторов, посвященные экономике и управлению нефтегазовым комплексом, моделированию экономической устойчивости хозяйственных систем, международному стратегическому маркетингу, теориям развития товарных сырьевых рынков, экспортным стратегиям, системному анализу и экономико-математическому моделированию.

В процессе работы использовались различные общенаучные методы анализа, такие как системный, статистический, сравнительный, графический, прогнозирование, обобщение и др.

Научная новизна диссертационного исследования заключается в следующем: уточнено понятие и критерии устойчивого развития газовой компа нии в современных экономических условиях; определены факторы, влияющие на устойчивость развития газовой компании; уточнены тенденции развития мирового рынка природного газа; разработана и апробирована модель управления устойчивостью газовых компаний посредством управления портфельным риском системы экс портных бизнес-процессов; обоснован и разработан организационно-экономический механизм повышения устойчивости развития бизнеса газовой компании за счет диверсификации экспортных поставок; разработано стратегическое направление повышения устойчивости развития бизнеса ОАО «ГАЗПРОМ» за счет диверсификации экспортных поставок и предложена схема интеграции данного направления в общую стратегию компании.

Защищаемые научные положения:

1. Стратегию развития бизнеса ОАО «ГАЗПРОМ» необходимо корректировать с учетом того, что развитие рынка природного газа, в динамике, повторяет характер развития мирового рынка нефти, находясь в настоящий момент на стадии либерализации цен на газ, глобализации мировой торговли природным газом, а также формирования биржевой торговли природным газом. Следовательно, при операциях на рынке газа, возможно упреждать воздействие отдельных негативных факторов.

2. Сложившиеся в экономическом сообществе критерии оценки эффективности развития бизнеса-требуют корректировок. Основным критерием развития компаний остается рост рыночной стоимости предприятий. При этом в средне- и долгосрочной перспективе критерием,для оценки эффективности следует считать критерий устойчивости развития бизнеса компании, под которым, понимается способность бизнеса в течение-длительного времени генерировать доходы для своих собственников.

3. Стратегию развития газовой компании целесообразно дополнить, стратегическим направлением повышения устойчивости развития компании, основанного на модели обеспечения устойчивости системы экспортных бизнес-процессов газовой компании посредством управления- портфельным риском и организационно-экономическом механизме, направленном на повышение устойчивости газовых компаний за счет диверсификации экспортных поставок.

Практическая значимость исследования.

Результаты исследований могут быть использованы при периодической корректировке стратегии деятельности ОАО «ГАЗПРОМ»-и его структурных подразделений, а также при составлении обновленной схемы развития газовой отрасли и энергетической стратегии России- в разделе формирования внешнеэкономической газовой политики нашей страны на перспективу. Полученные результаты могут также найти свое отражение в корректировке деятельности законодательной и исполнительной властей с целью реализации предложенных мероприятий. Использование предложенной модели управления устойчивостью- посредством управления портфельным риском менеджерами и инвесторами ОАО «ГАЗПРОМ» может поспособствовать повышению устойчивости развития бизнеса компании.

Результаты исследования могут быть использованы и другими нефтегазовыми компаниями для разработки стратегии повышения собственной устойчивости на основе диверсификации экспортных поставок. Кроме того, результаты диссертационного исследования могут быть использованы в качестве методического и иллюстративного материала в учебных курсах «Мировая экономика», «Бизнес-планирование», «Экономико-математическое моделирование», «Стратегический менеджмент» и др.

Структура и объем работы.

Диссертационное исследование состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы из 108 наименований и 21 приложения. Основной текст исследования изложен на 159 страницах.