Клиринговые расчеты в экономической системе тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
- Ученая степень
- кандидата экономических наук
- Автор
- Гусев, Роман Константинович
- Место защиты
- Екатеринбург
- Год
- 2001
- Шифр ВАК РФ
- 08.00.10
ДиссертацияДиссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Гусев, Роман Константинович
ВВЕДЕНИЕ
1. СИСТЕМА ЭКОНОМИЧЕСКИХ РАСЧЕТОВ
1.1 Денежный оборот
1.2 Безналичные расчеты. Основные принципы и формы их организации
1.3 Межбанковские расчеты
1.4 Роль и место клиринга в экономической системе
1.5 Центральный Банк в рамках системы взаимозачета
2. АНАЛИЗ ПРАКТИКИ КЛИРИНГОВЫХ РАСЧЕТОВ
2.1 Использование клиринга
2.1.1 Применение клиринговых расчетов в мировой практике
2.1.2 Клиринг в банковской системе России
2.1.3 Клиринговые расчеты, платежный оборот в Свердловской области
2.2 Формы взаимозачета. Анализ преимуществ и риска
2.4 Существующие модели клиринговых систем
2.5 Клиринг в нефинансовом секторе экономики
3. ПРОБЛЕМЫ РАЗВИТИЯ КЛИРИНГА И ПУТИ
СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ КЛИРИНГОВЫХ РАСЧЕТОВ
3.1 Проблемные вопросы осуществления клиринговых расчетов
3.2 Перспективы развития клиринга 134 ЗАКЛЮЧЕНИЕ 140 СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ 144 ПРИЛОЖЕНИЯ
Диссертация: введение по экономике, на тему "Клиринговые расчеты в экономической системе"
АКТУАЛЬНОСТЬ ТЕМЫ. Платежная система страны - неотъемлемый элемент рыночной экономики, своеобразный канал энергетического обмена, реализующий экономические возможности субъектов расчетов.
Платежная система любой страны является одним из главных элементов экономической системы. Целью функционирования платежной системы является эффективная и рациональная организация денежного оборота экономики.
К системе расчетов постоянно приковано внимание экономистов как в России, так и за рубежом.
Проблема расчетов - одна из весьма злободневных тем сегодняшнего дня, которая напрямую затрагивает интересы всех участников рыночных отношений -от крупного предприятия до индивидуального предпринимателя, от Центрального банка до коммерческих банков. К сожалению, практика осуществления расчетных операций не удовлетворяет ни одну из сторон.
Вспомним историю: недостатки и упущения в расчетно-платежной системе приводили к снижению эффективности и падению уровня производства, инфляции, нарушениям денежного обращения, экономическим кризисам.
С начала 90-х годов в стране происходит переход к системе расчётов, общепринятой в мировой практике. Серьезным образом сказывается отсутствие опыта в организации таких расчетов.
Нормализация системы расчетов является одной из ключевых предпосылок обеспечения устойчивого экономического роста. Большую перспективу в этой связи имеет применение клиринга, который дает возможность в денежной форме выразить и урегулировать все виды встречных финансовых требований.
Сущность клиринга заключается в том, что равновеликие суммы взаимных требований кредиторов и обязательств должников друг к другу погашаются, а платежи с использованием реальных денег осуществляются лишь на разницу (сальдо). Участники клиринга сохраняют имеющиеся денежные средства, что повышает их ликвидность.
Кроме того, внедрение клиринговых расчетов в российских условиях «острой денежной недостаточности», рассматривается как эффективный способ исполнения бюджетов и решения проблемы неплатежей, что особенно актуально.
ЦЕЛЬ ИССЛЕДОВАНИЯ состоит в изучении характера и определении роли клиринговых расчетов в экономической системе.
Необходимость осмысления новой роли расчетов в условиях экономики переходного периода, возрождение и становление клиринговых расчетов определили основную цель работы и круг рассматриваемых в ней вопросов.
На основании этого, а также исходя из обобщения теоретической базы и анализа практического материала, с учетом использования отечественного и международного опыта, автор предложил основные принципы и модель организации клиринговой палаты, а также размер, порядок формирования и механизм использования средств фонда поддержки ликвидности клиринговой палаты, предлагаемый к использованию в современных условиях и перспективе.
Исходя из поставленной цели были определены следующие ЗАДАЧИ ИССЛЕДОВАНИЯ:
- проанализировать состояние национальной платежной системы для определения перспектив ее развития;
- обобщить лучший отечественный и международный опыт организации клиринга;
- выработать самостоятельное понимание клиринга и клиринговых расчетов; разработать модель и основные принципы организации клиринговой палаты;
- предложить и обосновать размер фонда поддержки ликвидности клиринговой палаты;
- предложить порядок формирования и использования средств фонда поддержки ликвидности клиринговой палаты;
- предложить возможные варианты использование клиринга для предприятий реального сектора экономики;
- проанализировать факторы, влияющие на проведение клиринговых расчетов.
ПРЕДМЕТОМ ИССЛЕДОВАНИЯ являются экономические отношения, возникающие в процессе клиринговых расчетов.
ТЕОРЕТИЧЕСКОЙ И МЕТОДОЛОГИЧЕСКОЙ ОСНОВОЙ ИССЛЕДОВАНИЯ является разработанная в трудах российских и зарубежных ученых-экономистов и специалистов теория и практика организации расчетов.
В процессе написания работы были рассмотрены и приняты за основу научные труды ученых-экономистов, обращавшихся к данной теме. Это работы: Ю. С. Крупнова, М. П. Березиной, А. Ю. Казака, В. И. Колесникова, В. И. Букато, А. М. Косого, Л. Н. Красавиной, М. А. Магомедова, В. Е. Мачихина, Фонтц Л. Кристиан, Мэнкью Н. Г., Макконнелл К. Р., Хейне Пол, Долан Э. Дж., Лексис В., Брю С. Л.
ИНФОРМАЦИОННОЙ БАЗОЙ ИССЛЕДОВАНИЯ явились материалы официальной банковской статистики Банка России; данные Госкомстата России, материалы Свердловского областного комитета государственной статистики, публикации в отечественной и зарубежной печати, материалы коммерческих банков и клиринговых учреждений, данные Правительства Свердловской области, материалы иностранных банков и расчетных систем по теме исследования.
При оценке и обработке материала использовались математические и статистические модели и методы, такие как, метод группировки, сравнительного анализа, средних величин, методы классификаций и графических изображений.
НАУЧНАЯ НОВИЗНА ИССЛЕДОВАНИЯ. В процессе исследования получены следующие результаты, характеризующие научную новизну диссертационной работы:
1) дана авторская трактовка понятий «клиринг», «клиринговые расчеты»;
2) предложена оригинальная модель и основные принципы организации клиринговой палаты;
3) предложен и обоснован авторский вариант размера фонда поддержки ликвидности клиринговой палаты;
4) предложен порядок формирования и механизм управления денежными средствами фонда поддержки ликвидности клиринговой палаты;
5) предложен авторский вариант видения использования клиринга в реальном секторе экономики;
6) дана оценка и уточнены ряд моментов по проблеме рисков, возникающих при зачете взаимных требований;
ПРАКТИЧЕСКАЯ ЗНАЧИМОСТЬ диссертационной работы заключается в использовании результатов исследования при разработке кредитными, клиринговыми учреждениями, предприятиями реального сектора экономики мероприятий по совершенствованию финансово-кредитного обеспечения их деятельности, в процессе практической деятельности Корпорации «ЯВА», Министерствах промышленности и науки, сельского хозяйства и продовольствия Правительства Свердловской области. Также они применяются в учебном процессе Уральского государственного экономического университета, Уральского государственного технического университета (УГТУ-УПИ), Институте Переподготовки Кадров УГТУ-УПИ.
АПРОБАЦИЯ ДИССЕРТАЦИОННОГО ИССЛЕДОВАНИЯ. Основные выводы и рекомендации диссертационной работы: - обсуждались на 4 научно-практических конференциях, проходивших с 1995 по 1999 г.г. в г. Екатеринбурге и г. Сан-Франциско;
- предложенная автором модель организации клиринговой палаты, разработанные автором методика формирования фонда поддержки ликвидности клиринговой палаты и механизм управления денежными средствами фонда, внедрены и применяются в расчетном центре Корпорации «ЯВА» - «ЯВАФИНАНС»; авторское видение использования клиринга в реальном секторе экономики нашло применение в Министерстве промышленности и науки, Министерстве здравоохранения, а также в Министерстве сельского хозяйства и продовольствия Правительства Свердловской области;
- используются в учебном процессе Уральского государственного экономического университета, Уральского государственного технического университета (УГТУ-УПИ ), ИПК УГТУ-УПИ.
Результаты апробации подтверждаются официальными документами.
ПУБЛИКАЦИИ.
По теме диссертации опубликовано 6 научных работ общим объемом 2,3 п. л.
ОБЪЕМ И СТРУКТУРА РАБОТЫ.
Диссертация выполнена на 165 стр. машинописного текста и состоит из вве-<4 дения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и приложений.
Диссертация: заключение по теме "Финансы, денежное обращение и кредит", Гусев, Роман Константинович
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Все виды экономических отношений в обществе находят свое воплощение в денежных расчетах и платежах, обеспечение бесперебойности и непрерывности которых являются важнейшими условиями нормального функционирования экономики. Необходимость осмысления новой роли расчетов в условиях экономики переходного периода, возрождение и становление клиринговых расчетов определили основную цель работы и круг рассматриваемых в ней вопросов.
Формирующаяся банковская система России нуждается в серьезных изменениях, учитывающих накопленный зарубежный и отечественный опыт. По мнению автора, расчеты в современной банковской системе России должны быть представлены не только практически действующими системами организации расчетов, но и более прогрессивной формой расчетов - зачетом взаимных требований и обязательств.
Для устранения нарушений денежного обращения и решения проблемы неплатежей автор предлагает несколько проектов, одним из которых является клиринг, который пока только внедряется в отечественной практике.
Автор исследования обобщил теоретические наработки в этой области, предложил трактовку понятиям «клиринг», «клиринговые расчеты».
Итак, клиринг - это осуществляемый до расчета процесс передачи, сверки и подтверждения платежных документов, включающий в себя операции по взаимному зачету этих документов и подсчету сальдо для окончательного проведения расчета.
Клиринг позволяет значительно ускорить расчеты, прежде всего за счет сокращения встречного потока платежей и упрощения управления безналичным платежным оборотом. Участники клиринговых расчетов сохраняют имеющуюся денежную (кассовую) наличность, что повышает их ликвидность и прибыльность.
Кроме того, внедрение клиринговых расчетов в условиях «острой денежной недостаточности» рассматривается как эффективный способ решения проблемы неплатежей. И, наконец, главное достоинство клиринга в высвобождении из платежного оборота значительной части денежных средств и превращение их в дешевые кредитные ресурсы для реального сектора экономики.
Следует отметить, что помимо финансовой составляющей клиринговые расчеты имеют и чисто экономические плюсы, которые не всегда можно выразить точными цифрами, но которые имеют большое значение. Это снижение уровня оборотных средств организаций и банков, участвующих в хозяйственной деятельности. Это увеличение скорости обращения денежной массы, что является относительно неинфляционным источником развития экономики в целом. Все это обуславливает развитие этой формы расчетов во всем мире и в нашей стране как на товарных, так и на финансовых рынках.
Система платежей является жизненно важной составной частью финансовой системы, она требует серьезного внимания со стороны официальных контролирующих органов. Проведенный автором анализ процесса формирования и развития платежных отношений в России показал, что Центральный Банк Российской Федерации в ближайшей перспективе, регулируя и контролируя платежную систему страны, не намерен монополизировать ее, считая, что в ней есть функции, выполнение которых частными коммерческими организациями может оказаться более выгодными удобным для экономики.
Но внедрение эффективной системы межбанковских расчетов (в том числе и на основе клиринга) возможно лишь при условии расширения сферы применения новейших банковских технологий (средства связи, оргтехника, компьютеризация банковских операций и т.п.) и системы электронного денежного обращения, постепенно заменяющей во всем цивилизованном мире традиционное чековое обращение.
Авторское видение функционирования клиринга на региональном уровне нашло свое практическое применение. Авторские рекомендации по составлению методик расчета и определению сумм лимитов предприятий-недоимщиков, а также связанных расчетов были учтены рабочими rj. /ппами нескольких Министерств Правительства Свердловской области для исполнения доходной и расходной частей областного бюджета.
Уже сегодня в разных уголках России растет не только количество участников негосударственной платежной системы, но и обороты при проведении внутрирегиональных расчетов.
На основании проведенного автором анализа, целесообразной будет организация клиринговых механизмов в рамках Федеральных округов.
На примере Уральского Федерального округа автор предложил модель, структурную схему организации клиринговой палаты и состав потенциальных участников.
Для решения проблемы возникающих в процессе работы клиринговой палаты рисков автор предлагает порядок формирования и использования средств, а также обосновывает и рассчитывает размер страхового фонда (фонд поддержки ликвидности).
Автором был проведен сравнительный анализ клиринговых палат экономически развитых стран. Выявлено практически полное отсутствие в российских КП организационно-обслуживающей оболочки, которая подчас зарабатывает больше, чем основной профиль клиринговой палаты.
Кроме того проанализирована деятельность единственной в Свердловской области небанковской кредитной организации (НКО) - «Уральская Расчетная
Палата» (УРП), имеющей лицензию ЦБ РФ. Отмечены положительные и негативные стороны ее деятельности.
Практическую применимость нашли выводы диссертационного исследования для организации и развития расчетного центра Корпорации «ЯВА». Автор принимал непосредственное участие в процессе формирования концепции, принципов развития расчетного центра, оптимизации внутрикорпоративных расчетных схем.
В целом, сложившаяся в Российской Федерации система безналичных расчетов, проводимых банковским сектором экономики, имеет неравноценные составляющие. Так, доля Банка России среди проводимых расчетов нередко превышает 75%. [ 95, с. 75]. Однако, с развитием цивилизованного рынка эта доля должна несколько сократиться в пользу клиринговых учреждений.
Введение и расширение клиринговых расчетов в процессе развития рыночных отношений может снять многие проблемы и способствовать росту и достижению финансовой стабилизации российской экономики.
Диссертация: библиография по экономике, кандидата экономических наук, Гусев, Роман Константинович, Екатеринбург
1. Конституция Российской Федерации. Принята 12 декабря 1993 г.
2. Бюджетный кодекс Российской Федерации
3. Бюджетный кодекс Российской Федерации, введенный в действие с 1 января 2000г.
4. Гражданский кодекс Российской Федерации ч.2
5. Федеральный закон "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" (в редакции Федерального закона от 26 апреля 1995 года № 65-ФЗ, введенной в действие с 1 мая 1995 года)
6. Федеральный закон Российской Федерации "О банках и банковской деятельности" (в редакции, введенной в действие с 10 февраля 1996 года Федеральным законом от 3 февраля 1996 года № 17-ФЗ) (с изменениями и дополнениями)
7. Федеральный закон "О федеральном бюджете на 2000 год" от 31 декабря 1999 года №227-ФЗ
8. Областные законы «Об областном бюджете на 1994, 1995, 1996, 1997, 1998, 1999 г. г.»
9. Временное положение Центрального банка Российской Федерации "О клиринговом учреждении" в книге: Березина М.П., Крупнов Ю.С. Межбанковские расчеты. М.: АО Финстатинформ, 1993
10. Положение Центрального банка Российской Федерации "О безналичных расчетах в Российской Федерации" (введено в действие инструктивным письмом ЦБ РФ от 9 июля 1992 года № 14) (с изменениями на 26 декабря 1997 года)
11. Положение Центрального банка Российской Федерации от 08 сентября 2000 года № 120-П "О безналичных расчетах в Российской Федерации"
12. Пономарева Н.А. Формирование системы лимитов банка для работы на денежном рынке // Банковское дело.-1998.-№9. с. 192
13. Постановление Правительства Свердловской области от 25.02.2000 года № 145 ПП «О финансировании расходов областного бюджета в 2000 году по схеме зачета денежных средств»
14. Правила ведения бухгалтерского учета в кредитных организациях, расположенных на территории Российской Федерации от 18 июня 1997 года №61 (утверждены Приказом Банка России от 18 июня 1997 года № 02-263) (с изменениями на 27 декабря 1999 года)
15. Абалкин Л.И. Социальные приоритеты и механизмы экономических преобразований в России // Деньги и кредит. -1998.- № 5
16. Абалкин Л.И. Бегство капитала: природа, формы, методы борьбы // Вопросы экономики. 1998. - № 7,- с. 16 -22
17. Абалкин Л.И., Аболихина Г.А., Адибеков М.Г. и др. Банковская система России. Настольная книга банкира. Книга 1. М.: ТОО22. «Инжениринго-консалтинговая компания «ДеКа», 1995 г. 688 с.
18. Алякин А. Платежная система России: перспективы развития // Экономика и жизнь.- 1994. №3. - с.6
19. Анализ экономической деятельности клиентов банка: учебное пособие. / Под ред. Проф. О.И. Лаврушина. М.: ИНФРА - М, 1996
20. Аукуционек С. Капитальные вложения промышленных предприятий // Вопросы экономики.- 1998.- №8
21. Бабичев М.Ю., Бабичева Ю.А., Грохова О.В. и др. Банковское дело: Справочное пособие. М.: Экономика, 1994
22. Базельский комитет по банковскому надзору: сборник документов и материалов / Сост. Ю.В. Кузнец. М.: Центр подготовки персонала ЦБ РФ, 199728. Банк №8, 199929. Банк №2, 200030. Банк №8, 2000
23. Банковское дело / Под ред. В.И. Колесникова, Л.П. Кроливетской. М.: Финансы и статистика, 1996
24. Банковское дело: Учебник / Под ред. О.И. Лаврушина. М.: Финансы и статистика, 1999
25. Банковское дело: Справочное пособие / Под ред. Ю.А. Бабичевой. М.: Экономика, 1994
26. Березина М.П. Безналичные расчеты в экономике России. Анализ практики. -М.: Изд-во АО Консалтбанкир, 1997
27. Березина М.П., Крупное Ю.С. Межбанковские расчеты. М.: АО Финстатинформ, 1994
28. Большой экономический словарь / Под ред. А.Н. Азиеляна. 3-е изд. Стереотип.- М.: Институт новой экономики, 1998
29. Большой Энциклопедический словарь / Под ред. А.П. Горкина. С-Пб.: Норинт, 1999
30. Букато В. И., Львов Ю.И. Банки и банковские операции в России. / под ред. М.Х. Лапидуса. М.: Финансы и статистика, 1996
31. Букато В.И. Банки и реальная экономика: поиск новых форм взаимодействия // Деньги и кредит.-1998,- №5
32. Бюллетень банковской статистики 1998.
33. Бюллетень банковской статистики 1999.
34. Валеева Р. Проблемы управления банком: взгляд изнутри // Бизнес и банки.- 1996,- № 30
35. Веретенникова О.Б. Лекционный материал
36. Вестник Банка России №21, 1998
37. Волков В.Н. Российская экономика в 1998 году: обострение финансового кризиса // Деньги и кредит.-1998.- №7
38. Воронин Д.В. Проблемы управления банковской ликвидностью в России // Банковское дело.- 1996.-№8
39. Геращенко В.В. Работа Центрального Банка России // Российский экономический журнал.- 1994,- №9
40. Геращенко В.В. Текущие задачи денежно кредитной политики и тенденции развития банковской системы РФ // Деньги и кредит.- 1993. -№7
41. Годовой отчет ЦБ РФ за 1997 год.
42. Годовой отчет ЦБ РФ за 1998 год.
43. Годовой отчет ЦБ РФ за 1999 год.
44. Гранатутов В.М. Экономический риск: сущность, методы измерения, пути снижения: Учебное пособие. М.: Изд-во «Дело и сервис», 1999
45. Гусев Р.К. Развитие межбанковского клиринга // Финансы, денежное обращение и кредит: Научные зап./ Екатеринбург: УрГЭУ, 1996 г. Вып.2 с.63-65
46. Гусев Р.К., Кияйкина Е.Н. Клиринг как наиболее прогрессивная форма межбанковских расчетов. // Финансы, денежное обращение и кредит: Научные зап./ Отв. Ред.-А.Ю. Казак. Екатерибург: Урал. гос. Экон. ун-т., 1996 г. Вып.2,- с.67-71
47. Гусев Р.К. Клиринговая палата. // Финансы, денежное обращение и кредит: научные зап./ Отв. Ред.-А.Ю.Казак. Екатеринбург: Урал. Гос. Экон. Ун-т., 1996 г. Вып.2. с. 72-76
48. Денежное обращение и кредит СССР: Учеб./Под ред. B.C. Геращенко. М.: Финансы и статистика, 1986
49. Динкевич А.И., Игнацкая М.А. Россия 90-х: системный кризис переходный экономики // Деньги и кредит.-1998,- №8
50. Долан Э. Дж.и др. / Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика / Пер. с англ. Под общей редакцией В.Лукашевича, СПб., 1994
51. Долгов С.И. Единая валюта стран Европейского союза евро: проблемы и перспективы // Деньги и кредит.- 1998,- №7
52. Дубинин С.К. «Политика Банка России в сфере регулирования рисков банковской системы»// Деньги и кредит. 1997. - №6
53. Дуброва И. Клиринг: внимание эксперимент! // Экономика и жизнь,1992.-№52.-с.5
54. Егоров С.Е. О мерах по стабилизации и повышению надежности системы коммерческих банков // Банковские услуги.- 1997,- №6
55. Ефимова Л.Г., Каблукова Л.А. Ответственность банков за нарушение правил совершения расчетных операций // Бизнес и банки,- 1993,- №19. с.5
56. Закон РФ «О внесении изменений и дополнений в Закон РСФСР «О банках и банковской деятельности в РСФСР» от 3 февраля 1996 г. // Деньги и кредит.-1996.-№ 2
57. Запольских А.В., Кац С.С. и др. Безрисковая клиринговая система "Сатрис" // Банковский журнал,- 1995.- № 5,- с. 38-42
58. Захаров B.C. Некоторые тенденции развития российских банков // Деньги и кредит. 1999. -№11
59. Захаров B.C. Проблемы совершенствования расчетов // Деньги и кредит.1993. № 7. с.24-26
60. Илларионов А. «Как был организован российский финансовый кризис» // Вопросы экономики.- 1998.- № 12
61. Информационный бюллетень (специальный выпуск № 1). «Вторая международная конференция по банковскому делу в России, Москва, 18-22 октября 1993 года» с. 30-31
62. Иоффе О. Свет и тени клиринга // Деловой квартал. 1999,- № 41. с. 20-22
63. Исаева Е.Б. Проблема неплатежей и денежно-кредитная политика // Деньги и кредит. 1995.- №7. - с. 57-67
64. Казак А.Ю. и др. Финансы и кредит: Учебник / Екатеринбург, ПИАН, 1994, -630
65. Калашников Ю.А. ЦБ может усложнить жизнь клиринговым банкам // «Коммерсант -DAILY». № 72, 26 апреля 1996 г. с. 12
66. Кезик Е. Клиринг в Свердловской области. Реальность и перспективы // Банк.- 1999.-№2.-с. 11-12
67. Кейнс Дж.М. Избранные произведения: пер. с англ. М.:Экономика, 1993
68. Кириченко С. Коммерческий банк в переходный период // Банковские технологии.- 1998.-№ 9. с. 105
69. Клиринг позволит ускорить расчеты // Деловой мир,- 1994,- № 101.- с.7-8
70. Кожагапанов Т. Банковская деятельность как объект системного анализа и системной организации // Банковское дело. 1995.- № 8.- с.2
71. Козлов А.А. Глобализация финансовых рынков и ее воздействие на банковскую систему России // Деньги и кредит. -1998.- №6
72. Колесников В.И., Кроливецкая Л.П. Банковское дело. Учебник. Изд. Второе. М.: «Финансы и статистика», 1996
73. Кондратюк Ю.Н. Новый подход к международным расчетам: ЭКЮ -Клиринговая система // Деньги и кредит. 1995.- №8,- с. 31-32
74. Кориков А.А. Банковская система Германии// Банк,- 1996,- № 8-9
75. Корнеев М. В. Функционирование системы клиринговых межбанковских расчетов и минимизация рисков // Деньги и кредит. 1997.-№7. - с. 20-22
76. Косой A.M. Принципы безналичных расчетов // Деньги и кредит.- 1995.-№6.- с. 54-63
77. Кравченко Э.А. Система клиринговых межбанковских расчетов // Деньги и кредит. 1997.- №7.- с. 22-24
78. Красавина Л.Н. Денежное обращение и кредит при капитализме: Учебник. Финансы и статистика, 1989
79. Кузницын А.С. Тайны клиринга // Директор. 1999,- №5,- с. 68-70
80. Кумон С.И. Глоссарий банковских терминов: Банковское дело в России, 9 том./Составление АОЗТ «Московское Финансовое объединение», 1994-288 с.
81. Магомедов М.А. Общая расчетно-платежная система для стран с ограниченно конвертируемыми валютами // Деньги и кредит. -1996,- №6,- с. 34-42
82. Магомедов М.А. Многосторонний клиринг в системе межгосударственных платежей в СНГ // Банковские системы и оборудование. 1994.- №5. - с. 35
83. Макконелл К.Р., Брю C.J1. Экономикс. Принципы, проблемы и политика./ Пер. с англ. Изд.2. М.: Изд-во «Республика», 1992 том 1 - 399с.
84. Мальцев Ю. Разработка и реализация проекта национальной клиринговой палаты // Бизнес и банки. 1996.- № 29. - с. 5
85. Марамыгин М.С., Балашов А.В. Деньги денежные суррогаты в Российской экономике // Екатеринбург, Изд-во: УрГЭУ, 2000
86. Маслаченков Ю.С. Ситуация в банковской сфере России и прогноз ее развития // Бизнес и банки. 1996.- №3. с. 1-2
87. Масленченков Ю. Мониторинг финансовой деятельности банка на основе моделирования его баланса и идентификации традиционных банковских рисков // Банковское дело.-1998.- №2.- с. 10
88. Материалы международного семинара по организации платежных систем // Санкт-Петербург, июль 1994 г. 48 с.
89. Мачихин В.Е. Клиринговые операции в электронных межбанковских расчетах: особенности, преимущества, модели клиринга // Информационный бюллетень № 2 спец. выпуск; 1993 -45с.
90. Межбанковские расчеты на основе клиринга // Финансовая газета. 1994,-№8.- с.6
91. Межбанковский Финансовый Дом: Рассказ о компании. М., 1996
92. Милль Дж.С. Основы политической экономии / под общ. Ред. А.Г.Милейского. М.: Прогресс. 1980. Т 3.
93. Молотков О. С учетом международных стандартов и норм аудита // Банковский аудит.-1997.-№3,- с. 10
94. Морозов В. Анатомия кризиса политика отсроченной инфляции // Вопросы экономики. - 1998.- №9
95. Москвин В.А. Финансовый кризис обнажившиеся факты // Деньги и кредит. -1998.- №8
96. Мэнкью Н.Г. Макроэкономика./ Пер. с англ. М. Изд-во МГУ, 1994, -736с.
97. Негосударственная платежная система России // Расчетный центр "Московская Расчетная Палата", 18 декабря 1998г.
98. Немчинов В.К. Учет и операционная техника в банках. М.: Банки и биржи, 1998
99. Орлов А. Необходимо реформирование банковской системы // Экономист. 1996.- №3.- с.87-90
100. Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 1998 год // Деньги и кредит. -1997,- №12
101. Отчет о деятельности ЗАО НКО Уральская Расчетная Палата за 1999 год.
102. Пашковская И.В. Зарубежная практика оздоровления проблемных банков
103. Банковские услуги,-1998.- №78. с.7
104. Пашковский B.C. Роль аудита в укреплении устойчивости коммерческих банков // Банковские услуги,-1998.- №6. с. 15
105. Региональные банки в интерьере региональной экономики // «Деловой квартал». 1997,-№ 48. - с. 16-18
106. Роде Э. Банки, биржи, валюты современного капитализма. М.: Наука, 1986
107. Роуз Питер С. Банковский менеджмент: Пер. с англ. М.: «Дело», 1997
108. Рубченко М. Деньги расчет любят. // Эксперт. 2000.- № 24,- с. 10
109. Самушкова А. Анализ банковской и финансовой информации // Банковские технологии. -1998. -№9.- с.66
110. Саркисянц А. Г. Оценка банка и бухгалтерские показатели эффективности // Финансы и кредит.-1998.-№6. с.81
111. Севрук В.Г. Банковские риски.// М: Дело Лтд. 1994 - с.243
112. Селедчикова Е.В., Соломатина Ю.С. Деятельность Уральской Расчетной Палаты в 1998-1999 годах // Банк. 1999,- № 6,- с. 5-7
113. Семенищев С. Денежная масса и экономический рост. // Экономист. -1997,- № 10. с. 65-69
114. Семенов С.К. 1 миллион экю как панацея от недугов банковской системы // Бизнес и банки.-1998.-№25. с. 1
115. Симановский А.Ю. Об отдельных аспектах регулирования банковской деятельности // Деньги и кредит.-1997,- №9. с. 14
116. Сорвин С.В. Управление банковскими рисками региональный аспект // Деньги и кредит. -1997.- №6
117. Старостенкова Е. Клиринговые расчеты остаются трудным местом российской финансовой инфраструктуры. // Финансовые известия 27 мая 1997 г. стр.5
118. Современный словарь иностранных слов. СПб.: Дуэт, 1999
119. Тавасиев A.M. Коммерческие банки России: кризис управления // Бизнес и банки. 1997.- №11
120. Текущие тенденции в денежно-кредитной сфере №6 1998
121. Тимоти У. Кох. Управление банком: Пер. с англ. Уфа: Спектр. Часть 2, 1993. -164 с.
122. Тимоти У. Кох. Управление банком: Пер. с англ. Уфа: Спектр. Часть 5, 1993. 192 с.
123. Турбанов А.В. Банковская система Российской Федерации: проблемы реструктуризации // Деньги и кредит. 1998.- №2
124. Уральская Расчетная Палата: визитная карточка
125. Фельдман А.А. Вексельное обращение. Российская и международная практика. // Учебное пособие / Изд-е 2-е исп.и доп. М.: 1995. - с. 35
126. Финансы, денежное обращение и кредит: Науч. Зап./ Отв. ред. А.Ю. Казак. Екатеринбург: УрГЭУ, 1996. Вып.2. - 63 с.
127. Финансы, денежное обращение и кредит: Науч. Зап./ Отв. ред. А.Ю. Казак. Екатеринбург: УрГЭУ, 1997. 219 с.
128. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебник для вузов / под ред. Дробозиной Л.А. М.: ЮНИТИ, 1997 г. - 479 с.
129. Финансы и кредит: Учебник / Под ред. А. Ю. Казака. Екатеринбург: Издательский дом "ЯВА", 1997
130. Финансово-кредитный словарь.- 2-е изд. Стереотип.: В 3-х т. Т2 / М.: Финансы и статистика, 1994. 512 с.
131. Фонтц Л. Кристиан. Межбанковские корреспондентские отношения Дойче Банка АР // Деньги и кредит. 1993,- № 5,- с.32-35
132. Хейне Пол. Экономический образ мышления /Пер. с англ. Изд.2 М. Изд-во «Дело», 1992 - 704 с.
133. Шавырин А., Тютюнник А. Осуществление и эффективность клиринговых расчетов // Банковское обозрение. 1998,- № 6.- с. 30-31
134. Шатковская Е.Г. Лекционный материал
135. Шешеро И.Н. Банковский клиринг в СНГ // Интерлинк. 1992.- № 4. - с. 17-23
136. Шешеро И.Н. Корреспондентские счета в системе клиринга // Бизнес и банки. 1992.- №32. - с. 2-3
137. Ширинская Е.Б. Рейтинги и лимитная политика банков // Бизнес и банки. -1996.-№37. -с.1
138. Шмелев Н. Кризис внутри кризиса // Вопросы экономики. 1998.- № 10148. Эксперт №5, 1999.149. Эксперт №38, 2000.150. Эксперт №41, 2000.
139. Эйдинов P.M. Финансово-экономическое моделирование: Учеб. пособие. Екатеринбург: Изд-во Урал. гос. экон. Ун-та, 1998,- 198 с.
140. David C.Colander Microeconomics//Homewood, IL 60430; Boston, 02116; 1996, c.110
141. Economist. Development of Russia. Report the Minister of trade Mr. German Greff. Boston, USA, 2000
142. E. Roy Weintraub. Microfoundations. The compatibility of microeconomics and macroeconomics // Cambridge University Press, 1979, c. 87-89
143. Eugene F. Brigham, Louis C. Gapenski. Financial Management: Theory and practice. // The Dryden Press, 1994; c. 519, c. 653, c. 841
144. Jack Clark Francis. Management of Investments. // McGraw Hill, 1993; c. 228, c. 281, c. 425
145. Ian Morrison, Greg Schmid. Future Tense. The business Realities of the next ten years // William Morrow and Company, Inc.; NY, 1994. c.243
146. Martin Neil Baily, Philip Friedman. Macroeconomics, financial markets, and the international sector //Irwin, 1997. c. 106-118, c.138
147. Michael Useen. Investor Capitalism: how money managers are changing the face of corporate America // BasicBooks, NY; 1996, c.278
148. Roger J. Vaughan and Edward W. Hill. Banking of the Brink: The troubled future of American finance. // Washington Post Company Briefing books, 1992, c. 64-69
149. Roger Bootle. Directory of World Stock Exchanges. // The Economist Publications Ltd., 1998; c. 26, c. 117-119, c.251, c. 407- 417, c.447-452
150. Sara Williams. Small business guide // Penguin books; 1991, c. 256, c.273
151. Thad W. Mirer. Economic statistics and econometrics // Prentice Hall, Englewood Cliffs, NJ 07632; 1995, c. 219-221164. http: // www. cbr. ru /165. http: // www. minfun. ru /