Проблемы формирования и использования кредитных ресурсов в Азербайджанской республике тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Абдуллаев, Ширзад Эйюб оглы

Введение

Глава I. Содержание кредитных ресурсов коммерческих банков и особенности банковскойстемы ввременных условиях

1.1. Понятие и значение кредитных ресурсов и вопросы управления ими.

1.2. Зарубежный опыт функционирования рынкаудных капиталов и денежного рынка.

1.3. Развитие денежно-кредитной системы Азербайджана и ее влияние на формирование и использование кредитных ресурсов.

Глава II. Проблемы формирования кредитных ресурсов коммерческими банками.

2.1. Проблемы формирования собственных средств коммерчесими банками в современных условиях.

2.2. Формирование привлеченных ресурсов

2.3. Проблемы управления кредитными ресурсами коммерческих банков.

Глава III. Размещение кредитных ресурсов коммерческими банками.

3.1. Анализ практики размещения кредитных ресурсов коммерческими банками в современных условиях.

3.2. Основные проблемы и пути совершенствования размещения кредитных ресурсов коммерческими банками.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Проблемы формирования и использования кредитных ресурсов в Азербайджанской республике"

Новые экономические условия, развитие рыночных отношений диктуют необходимость пересмотра сложивщихся ранее концепций кредитных отношений в целом, образования и использования кредитных ресурсов банков в частности. Этот вопрос теоритически ранее, при плановой экономике, увязывался с вопросами образования ссудного фонда государства. В новых условиях проблема формирования и использования средств на денежном и кредитном рынках в трудах отечественных экономистов пока не получила тщательной проработки и анализа. Бурно развивающаяся кредитная практика требует теоретического освещения перспектив развития кредитных отнощений в целом, формирования и использования кредитных ресурсов в частности. Между тем в печати пока не появляются теоретические публикации, посвященные вопросам формирования ресурсной базы коммерческих банков в новых условиях.Не всегда подходит зарубежный опыт, а также "готовые рецепты" международных финансово-кредитных организаций.

С проведением экономической реформы, внедрением рыночных отношений и расширением самостоятельности коммерческих банков произошли существенные перемены в характере их деятельности. На место старой системы централизованного распределения ресурсов пришли экономические способы управления, построенные на заинтересованности банков, что повлекло изменение как системы привлечения, так размещения кредитных ресурсов. В настоящее время осуществляется интенсивное внедрение рыночных отношений в распределение централизованных кредитных ресурсов, формируется организованный рынок межбанковских кредитов. Несмотря на то, что в экономически развитых странах накоплен большой опыт анализа денежных отношений и существует целый ряд экономических теорий, объясняющих особенности функционирования финансового рынка и действия коммерческих банков на этом рынке, особенность современного состояния экономики Азербайджана, сохранение активного государственного воздействия на финансовый рынок, требует очень точного и конкретного теоретического осмысления экономики переходного периода. Эти особенности в банковской сфере характеризуются, с одной стороны, появлением двухуровневой банковской системы и экономически самостоятельных банков, а с другой сохраняющейся их зависимостью от Национального Банка и государства.

Зависимость проявляется как в виде высокой доли централизованных кредитов и паев акционеров в ресурсах банков,осуществляющих кредитование многих отраслей хозяйства, так и в виде жестких условий управления банковской системой со стороны Национального банка. Новой формой взаимоотношений государства с банками в последнее время является приобретение банками государственных ценных бумаг (в основном ГКО) по рыночным процентным ставкам с возможностью дальнейшей реализации. Несмотря на то, что аналогичные операции иностранных банков считаются наиболее безрисковыми, поскольку сделка гарантируется государством, в наших условиях дальнейшее отвлечение средств из ограниченных ресурсов банков на финансирование бюджетного дефицита может иметь негативные последствия как для кредитования экономики, так и для бюджета. Сложная экономическая ситуация порождает действие субъективных банковских рисков, усложняя кредитную деятельность коммерческих банков, видоизменяя обычные сферы банковской деятельности. Современная банковская деятельность существенно отличается как от старой плановой системы,так и от той повседневной отлаженной работы, которую проводят коммерческие банки развитых стран.

Цель исследования заключалась в попытке проанализировать современное состояние банковской системы Азербайджана с точки зрения определения перспектив ее развития в условиях рынка, формирования новых методов привлечения кредитных ресурсов, соответствия пассивных операции банков их активным операциям. Наибольший акцент делался на изучении способов и различных путей расширения ресурсной базы банков. Стабильность финансового рынка за рубежом обусловливает такое положение, что банки в тех странах основное внимание обращают на наиболее выгодное и эффективное размещение имеющихся в их распоряжении ресурсов, меньше заботясь об их изыскании. В настоящее время перед большинством же отечественных коммерческих банков стоит вопрос как размещения, так и привлечения ресурсов. Сложная экономическая ситуация в стране приводит к сокращению ресурснойбазы многих коммерческих банков. Исключение в этом случае составляет лишь банки, занимающиеся межбанковскими и валютными операциями, однако и они испытывают на себе влияние общей нестабильности. Рассмотрение ресурсной базы коммерческих банков было проведено как по важнейшим источником привлечения ресурсов, так и в зависимости от степени их срочности.

В качестве объекта исследования выступала система коммерческих банков в целом по стране, и в частности коммерческий банк "Азинвестбанк". В настоящее время в банковской системе существуют особенности в деятельности банков не только в зависимости от их специализации, а также в уровне процентных ставок по различным видам однотипной деятельности, так и в самой структуре этой деятельности.

В связи с этим в работе осуществлено изучение связи и взаимозависимости ресурсной базы коммерческих банков с направлениями их вложений. Изучение проводилось по нескольким направлениям: кредитные ресурсы рассматривались в зависимости от их принадлежности банку (собственные и привлеченные), привлеченные ресурсы банка в свою очередь рассматривались в зависимости от источников средств и с очки зрения их срочности и ликвидности. Подобная структура применялась и при рассмотрении основных направлений вложения средств.

В соответствии с целью исследования в диссертации были поставлены следующие задачи:

• уточнено понятие "кредитные ресурсы коммерческих банков" на основе анализа отечественной и зарубежной банковской экономической теории и практике;

• исследованы основные тенденции денежно-кредитной системы Азербайджана за период с последней четверти XIX века по настоящее время и особенности формирования и использования кредитных ресурсов в каждом этапе ее развития;

• раскрыта взаимосвязь активных и пассивных операций коммерческих банков, ее значение для формарования кредитной политике банка;

• дана метология определения классификации источников кредитных ресурсов банков;

• рассмотрены собенности методов мобилизации ресурсов;

• определена метология основных направлений вложения привлекаемых банками кредитных ресурсов на современном этапе;

• даны критерии анализа и оценки состояния размещения имеющихся у банков средств.

Теоритической и метологической основой исследования послужила разработанная в трудах как отечественных, так и зарубежных экономистов теория и практика банковского дела, теории кредитных ресурсов банков, рассматриваемые в период становления кредитной системы, в условиях плановой экономики и в настоящее время. Были рассмотрены работы наиболее известных экономистов -Р.А.Багирова, Р.А.Бабаева, Г.Г.Джафарова, С.Д.Каграманова и др., исследовавших данную проблему в период построения плановой кономики частично, а также зарубежных экономистов обращавшихся к данной теме, З.В.Атласа, Г .А. Козлова, И. А. Трахтенберга, Ш.Л. Кистаури, О.И.Лаврушина, И.В.Левчука, А.Е.Мелкова, М.А.Песселя,

A.Т.Чеблокова, Г.А.Шварца, М.М.Ямпольского, Г.И.Белоклазова,

B.С.Колесникого и др.

Источником статистических материалов послужили данные и инструкции Национальногобанка Азербайджана, сборники Госкомстата Азербайджанской Республики, публикации в отечественной периодической печати,иностранные периодические издания по рассматриваемой проблеме, а также годовые отчеты коммерческого банка "Азинвестбанк".

При оценке и обработке материала использовались математические и статистические методы сравнительного анализа, группировки средних величин, балансовый метод, метод классификации.

Научная новизна диссертации заключается в следующем:

• дано определение кредитных ресурсов коммерческих банков, рассмотрено развитие теории кредитных ресурсов, сформулировано содержание кредитных ресурсов в условиях перехода к рынку;

• указаны особенности современного финансового рынка Азербайджана, определена роль и место коммерческих банков на финансовом рынке страны;

• проведено сопоставление порядка и источников образования кредитных ресурсов отечественных и зарубежных комбанков;

• исходя из сложившихся экономических условий определены основные направления развития ресурсной базы банков;

• рассмотрены основные факторы, влияющие на структуру кредитных ресурсов банков и на выбор целей кредитования.

Теоретическая значимость работы заключается в комплексном анализе новых аспектов в привлечении и размещении кредитных ресурсов, определении особенностей кредитных ресурсов коммерческих банков.

Практическая значимость работы заключается в анализе конкретных направлений в формировании и использовании кредитных ресурсов коммерческих банков, выработке рекомендации по устранению имеющихся недостатков в практике формирования и использования ресурсов, применении методики анализа кредитных ресурсов.

Основное содержание диссертационной работы было доложено и одобрено на научных конференциях, а также опубликовано на семи научных статьях и на одном тезисе.

Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, библиографии, таблиц, рисунков, диаграмм и приложений.

Диссертация: заключение по теме "Финансы, денежное обращение и кредит", Абдуллаев, Ширзад Эйюб оглы

ВЫВОДЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ

Ограниченность сфер применения банковского капитала и ресурсов в экономике не позволила банкам своевременно изменить стратегиюсвоего рыночного поведения в условиях кризисных являений.

Доля кредитов экономике в течение 1998 года в Азербайджанской Республике осталось на уровне 13,4 процентов от ВВП, тоесть увеличение доли кредитов на сравнению с 1997 годом составило всего лишь 4,7 процентов.

В условиях ухудшения финансового состояния реального сектора экономики практически отсутствовала возможность расширения кредитных ресурсов банков за счет иных источников. Так за 1998 год средства, привлеченных от предприятий, организаций, населения снизились на 11,9 процентов.

Сужение ресурсной базы кредитных организаций привело к свертыванию программ кредитования реального сектора экономики. Ухудшающееся качество кредитного портфеля предопределяет обострение ситуации с возвратом кредитов и выплатой процентов по ним и, следовательно, - потенциальный рост потерь банковской системы. В этой связи проблемы формирования и использования кредитных ресурсов приобретает особую актуальность в условиях переходной экономики.

Понятие "кредитные ресурсы" отражает прежде всего деятельность банковской системы. Однако в отличие от ссудного фонда, привление и размещение этих ресурсов не подчиняется централизованному государственному управлению, а функционирует самостоятельно в соответствии с рыночными условиями. А кредитные ресурсы отдельно взятого коммерческого банка представляет из себя денежные средства, которыми на данный момент располагает банк для осуществления своей кредитной деятельности. В то же время, кредитные ресурсы всех вместе зятых коммерческих банков - это особое экономическое понятие, выражающее отношения по поводу привлечение и распределения денежных средств.

При рыночной экономике значение кредитных ресурсов является основополагающим как при рассмотрении деятельности отдельного коммерческого банка, так и банковской системы старны в целом. Активное участие государства в условиях плановой экономики при определении приоритетных направлений кредитных вложений сказывается при формировании объема и структуры кредитных ресурсов. Большая доля средств государства и государственных структур в этих ресурсах дала основание экономистам для введения понятия ссудного фонда государства.

Исследование места и роли кредитных ресурсов в системе денежно-кредитных отношений показало определяющее воздействие активных банковских операций на формирование объема и структуры кредитных ресурсов. Это взаимосвязь прослежена в различных экономических условиях, как при плановой экономике, так и в условиях становления рыночных отношений.

Помиом банков денежные ссуды могут предоставляться различного рода кредитными учреждениями, а также отдельными юридическими и физическими лицами. Как правило общий размер ссудных средств, больше кредитных ресурсов коммерческих банков. Поэтому на наш взгляд процесс формирования и использования всех этих средств более точно в настоящих условиях отражает понятие "рынок ссудных капиталов".

I. Рынок ссудных капиталов является составной частью финансового рынка Азербайджана, включающего в себя не только банковские ресурсы, но и средства других не банковских финансовых институтов (кредитных обществ, ломбардов, страховых организаций).

II. Особенностью современного рынка Азербайджана является опрежающее развитие краткосрочного денежного рынка по сравнению с долгосрочным рынком капитала. В зарубежной экономической теории существует четкое разграничение этих двух составляющих финансового рынка. Банковская система в странах с развитой рыночной экономикой занимает основную часть денежного рынка, в то время как рынок ссудных капиталов является основной сферой деятельности бирж и других финансовых институтов, работающих с ценными бумагами. В наших условиях долгосрочный рынок только формируется. В настоящее время помимо акций предприятий, обществ, коммерческих банков он представлен только государственными долгосрочными облигациями, причем в очень незначительном объеме. Коммерчесике банки участвуют на этом рцнке только при эмисии собственных ценных бумаг (в основном акций) или в случае приобретения ценных бумаг прочих эмитентов. На наш взгляд целесообразно было бы организация на Бакинской Межбанковской Валютной Бирже и Организованном Межбанковском Валютном Рынке вторичного рынка с ценными бумагами.

III. Кроме опреций с ценными бумагами, в дальнейшем отношения Национального и коммерческих банков при формировании рынка кредитных ресурсов должны дополнятся новыми формами взаимодействия. Например, Национальный Банк разрабатывает проект выдачи ломбардных краткосрочных кредитов (в настоящее время инструкция по выдаче ломбардных кредитов уже разработана) и т.д. Однако для становления порядка выдачи ломбардных кредитов требуется время, имея ввиду, что все централизованные кредиты и межбанковские кредиты предоставляются без залога. Недастаточная защищенность при межбанковском кредитовании может в дальнейшем негативно сказаться на финансовом состоянии банковской системы, ее устойчивости, так как невозврат кредита одним банком может породить ценную реакцию неплатежей среди нескольких связаннных между собой банков.

IV. Наиболее надежным и стабильным источником кредитных ресурсов коммерческих банков остается уставный фонд. Доля устовного фонда в общем объеме банковских фондов зависит те только от финансового состояния банков, но и показывает степень развития банковской системы в целом. Происходящее в последнее время увеличение объемов и доли уставного фонда в общих объемах банковских фондов связана с необходимостью увеличения их минимального размера в соответствии с европейскими стандартами. Однако в настоящее время остаются открытым вопросы участия одних банков в уставном капитале других банков, эффективности образования банковских концернов, холдингов и т.д. А также считаем интенсивное поэтапное увеличение уставного фонда банков преждевременным в связи с отсутствием благоприятной финансовой обстановки (неработающие предприятия, ограничение денежного предложения путем монетаристских методов).

V. Несмотря на то, что собственные средства остаются наиболее надежным и стабильным источником кредитных ресурсов наших коммерческих банков, однако полагаем, что их значение постепенно будет сокращаться в результате даьнейшего финансового рынка. Кроме новых тендекций во взаимоотношениях Национального Банка и коммерческих банков (кредитные аукционы, расширение операций с государственными ценными бумагами), значительное развитие в последнее время получил межбанковский рынок, который позволяет наиболее эффективно испольвовать имеющиеся в распоряжении банков средства. Параллельно следует добиться постепенного увеличения доли депозитов населения в кредитных ресурсах (вложениях). Сегодня доля депозитов населения в кредитных вложениях составляет около 9 процентов. А в развитых странах указанное соотношение колеблется в пределах 50-60 процентов.

VI. Для нормального функционирования рцнка кредитных ресурсов необходимо наличие достаточно надежных резервов для покрытия возможных потерь. Для сокращения возможных рисков и потерь по кредитам коммерческие банки формируют резервные фонды за счет ежеквартальных перечисления из прибыли в размере 20 процентов. Кроме этого акционеры тоже имеют права внести добровольные взносы в резервный фонд в денежной форме. Помимо резервных фондов коммерческие банки перечисляют часть своих средств в фонд обязательных резервов, устанавливаемый директивно Национальным Банком. В настоящее время норма обязательных резервов по манатным и валютным счетам установлена в размере 15 процентов. Думаем, что положительно скажется на сохранности кредитных ресурсов введение страхового фонда на депозиты населения.

VII. В настоящее время как пассивные операции банков по формированию кредитных рисокв, так и активные операции, связанные с коммерческим кредитованием хозорганам носят краткосрочный характер. Большую часть привлеченных ресурсов коммерческих банков занимают средства до востребования. Срочные средства так же носят краткосрочный характер и находятся в распоряжении банка не долго. Таким образом, краткосрочные ссуды коммерческих банков формируют и краткосрочную ресурскую базу. Вместе с тем, современная ресурская база помимо других, не зависящих от деятельности банка экономических условий, влияет на краткосрочный харктер активных операций банков. Предоставление долгосрочных вложений коммерчесми банками в ближайшее время представляется мало вероятным, так ак для этого не существует пока и необходимых экономических условий. В далнейшем, поцесс стабилизации экономики окажет влияние на финансовый рынок, приведет к снижению кредитных рисокв. Стабилизация национальной валюты должна привести к введению таких форм кредитования как лизинг, факторинг, форфейтинг, долгосрочное кредитование под залог ценных бумаг.

VIII. Приведенный в работе расчет возможной стоимости кредитных ресурсов в современных условиях показывает значительную зависимость банков от общей экономической ситуации и довольно ограниченную возможность их влияние на свою базу. Однако и в существующих условиях банкам необходимо развивать разные виды деятельности, привлекая ресурсы не только из доного источника, использовать и другие формы расширения своей ресурсной базы. Кроме того, необходимо развивать не только совершаемые операции, но и отношения между банками, как внутри страны, так и с зарубежными.

IX. Чтобы разрешить кризис неплатежей, уменьшить дебиторско-кредиторские задолженности и тем самым создать стабильную ситуацию в области государственных финансов, Национальному Банку следует отказаться от метода искуственного сужения денежной массы необходимой экономике. Сегодня удельный вес агрегата м2 в ВВП достигает 7,5 процентов. А в соответствии с международными стандартами если доля денежной массы в ВВП ниже 50 процентов, в этом случае экономика испытывает "денежный голод".

Проводимая в последние 5 лет жесткая денежно-кредитная политика в стране характеризуется резким сокращением совокупного спроса. Всемерное поощрение экономической активности должно стать задачей экономической политики. На наш взгляд оживление экономической активности в решающей степени зависит от здорового финансирования экономики. Это подразумевает рост манатных сбережений населения в организованной форме, что позволить увеличить денежную массу, платить зарплату, сократить неплатежи, осуществлять инвестиции в целях будущего процветания. Для этого нужно завоевать доверие населения, создать высоконадежные, гарантированные и удобные средства сбережения в манатах, рыночными методами обеспечить повышение склонности населения к организованным сбережениям. Национальному Банку следует использовать депозитные операции как инструмент оперативного изъятия ликвидности банковской системы в случае возникновения ее избытка для повышения сбалансированности спроса и предложения в различных секторах финансового рынка.