Учет и анализ активов и обязательств по справедливой стоимости тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Учет и анализ активов и обязательств по справедливой стоимости"

КИЯТКИН Александр Сергеевич

УЧЕТ И АНАЛИЗ АКТИВОВ И ОБЯЗАТЕЛЬСТВ ПО СПРАВЕДЛИВОЙ СТОИМОСТИ

Специальность: 08.00.12 - Бухгалтерский учет, статистика

АВТОРЕФЕРАТ

диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Тольятти 2006

Работа выполнена на кафедре бухгалтерского учета, анализа и аудита Тольяттинского государственного университета.

Научный руководитель

Официальные оппоненты

д-р экон. наук, профессор Никифорова Елена Владимировна

д-р экон. наук, профессор Плотников Виктор Сергеевич

канд. экон. наук, доцент Гогина Галина Николаевна

Ведущая организация

Самарский государственный экономический университет

Защита состоится 19 апреля 2006 года в 1500 час. на заседании диссертационного совета Д 212.241.03 при Саратовском государственном социально-экономическом университете по адресу: 410003, Саратов, ул. Радищева, 89, Саратовский государственный социально-экономический университет, ауд. 843.

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Саратовского государственного социально-экономического университета.

Автореферат разослан 19 марта 2006 года.

Ученый секретарь диссертационного совета канд. экон. наук, доцент

С. М. Богомолов

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. В современных условиях хозяйствования деятельность любого субъекта экономических отношений является предметом внимания всех участников этих отношений, прямо или косвенно с ним связанных. На основе доступной информации заинтересованные лица стремятся получить информацию, позволяющую оценить положение интересующей организации, ее конкурентоспособность, финансовую устойчивость.

Агрегированная и структурированная информация о деятельности организации формируется по данным бухгалтерского учета, имеющего ряд основополагающих принципов, которые образуют логический костяк международных и национальных стандартов бухгалтерского учета.

Информация, формируемая в системном бухгалтерском учете, используется для составления управленческой, налоговой, статистической отчетности, отчетности перед надзорными органами. При необходимости на основе данной информации должны составляться также другие виды отчетности для внешних и внутренних пользователей. Заинтересованным пользователям необходима уверенность в том, что информация, поступившая из организации, является полной, точной и заслуживающей доверия.

Гипотеза эффективного рынка объясняет влияние релевантной информации о финансовом положении организации. Именно с этой целью Европейским Союзом в 2004 г. официально признано использование «справедливой стоимости» в оценке активов и обязательств организации: «Справедливая стоимость - это сумма, на которую можно обменять актив или урегулировать обязательство при совершении сделки между хорошо осведомленными, желающими совершить такую сделку и независимыми друг от друга сторонами» [МСФО, с. 41].

Однако для того чтобы проверить рыночную эффективность «справедливой стоимости» в бухгалтерском учете с помощью теоретической модели, необходимо представить, какие факторы или параметры устанавливают рыночное равновесие оценки сделки между субъектами экономических отношений. Такая модель должна включать значительное число оценок, учитывающих колебания рынка.

Большее преимущество будет иметь та модель, которая включает несколько параметров и обладает большей способностью к прогнозированию. Наиболее оптимальной моделью, по нашему мнению, является модель ценообразования финансовых активов и обязательств, которая отражает риск, доход и достаточно высокий уровень прогнозируемое™.

Применение концепции справедливой стоимости даст возможность выбора оптимального варианта оценки активов организации, позволяющего наиболее достоверно провести денежное измерение. Естественно, выбор способа оценки и результатов полученных измерений всегда можно подверг-

нуть сомнению, сославшись на субъективный характер проводимых измерений. Не исключено, что в результате проведения оценки несколькими оценщиками будут получены разные результаты. Таким образом, необходимы доказательства полученных результатов, т. е. его обоснование. Для обоснования заключения об оценке «Справедливой стоимости» активов существенным фактором является профессиональное суждение бухгалтера.

Профессиональное суждение должно обеспечивать формирование достоверной бухгалтерской информации и представлять собой институт развитых рыночных отношений, в котором востребована достоверная информация и существует система контроля за ее формированием, а также предусмотрена развитая процедура защиты обоснованности профессионального суждения как со стороны производителей (бухгалтерских сообществ), так и со стороны потребителей (инвесторов). Использование профессионального суждения при оценке «Справедливой стоимости» позволит повысить общественное доверие к бухгалтерской отчетности.

Внутренняя торговля является одной из важнейших сфер жизнеобеспечения населения государства, поэтому предпринимательская и инвестиционная среда в этой отрасли самая большая, что требует более серьезного и взвешенного подхода к «Справедливой оценке» физического капитала (имущества) данной отрасли. По количеству сделок, совершаемых с имуществом торговых организаций (купля-продажа, лизинговые операции с имуществом, аренда торговых площадей), эта отрасль прочно занимает лидирующие позиции. А реальная оценка физического капитала торговых организаций напрямую связана с достоверностью и прозрачностью бухгалтерской отчетности в сфере торговли.

Необходимость решения этой задачи определяет теоретико-методологическую значимость и практическую актуальность диссертационного исследования, ее цель, предмет, объект и содержание выполненного исследования.

Степень разработанности проблемы. Разработке принципов и методов оценки объектов бухгалтерского учета посвящено много научных трудов российских и зарубежных ученых.

Российские и зарубежные исследователи единодушны в признании существования принципа денежной оценки объектов бухгалтерского учета, однако его особый статус в ряду учетных принципов, объясняемый экономическими последствиями применения альтернативных оценок в интересах различных пользователей отчетности, вызывает особый интерес и наиболее острую полемику среди теоретиков учета. Наиболее радикальную позицию придания бухгалтерской оценке экономического смысла выражали Ж. П. Дю-марше, Д. Кеннинг, В. Патон и др. представители направления «футуризма», вскрывшие ограничения учения об «исторической стоимости». В нашей стране теорию оценки объектов бухгалтерского учета по реальной стоимости развивали В. Б. Ивашкевич, А. Ш. Маргулис, К. Н. Нарбиев и др.

Проблемам оценки активов, имущества и обязательств предприятия посвящены труды отечественных ученых, среди которых Н. А. Блатов, П. С. Безруких, В. Г. Гетьман, Л. В. Горбатова, О. В. Ефимова, В. Б. Ивашкевич, Н. П. Кондраков, М. И. Кутер, В. В. Ковалев, Е. А. Мизиковский, В. Д. Ново-дворский, О. М. Островский, В. Ф. Палий, В. С. Плотников, А. П. Руданов-ский, Я. В. Соколов, О. В. Соловьева, В. И. Ткач, А. Н. Хорин, А. Д. Шеремет, Л. 3. Шнейдман и другие.

Среди зарубежных трудов особое внимание привлекают фундаментальные работы X. Андерсона, Й. Бетге, М. Ф. Ван Бреда, Р. Дикси, С. А. Дипиа-за, Ж. Б. Дюмарше, Д. Колдуэла, В. Л. Кутра, И. Крайбига, Т. Лимперга, Ф. Ляйтнера, М. Р. Мэтьюса, Б. Нидлза, Ф. Обербринкманна, В. Патона, Л. Па-чоли, М. X. Б. Перера, Г. Симона, Г. Свинея, И. Фишера, Дж. Хикса, Э. С. Хен-дриксена, Э. Шмаленбаха, Ф. Шмидта, И. Ф. Шера, Р. Д. Экклза и других.

Однако понятие «справедливая стоимость» (достоверная, реальная) не стало пока равноправным в ряду альтернативных оценок в отечественной теории бухгалтерского учета, несмотря на то что данная проблема тесно связана с фундаментальной целью реформирования российского бухгалтерского учета: перехода на международные стандарты финансовой отчетности.

Цель и задачи исследования. Цель работы состоит в разработке теоретических положений, концептуальных подходов и практических рекомендаций, направленных на повышение достоверности и прозрачности бухгалтерской отчетности торговых организаций за счет использования методов и принципов учета активов и обязательств по справедливой стоимости.

Реализация поставленной цели потребовала решения следующих задач:

- изучить теоретические основы концепции признания справедливой стоимости в бухгалтерском учете и анализе активов и обязательств торговых организаций;

- проанализировать влияние концепции справедливой стоимости на формирование достоверной и полезной информации в бухгалтерской отчетности торговых организаций;

- предложить методы и модели определения справедливой стоимости активов и обязательств торговых организаций, обеспечивающие достаточно высокий уровень прогнозируемости изменений рыночных отношений;

- раскрыть ограничения использования оценки по справедливой стоимости в российских законодательных, нормативных актах и сложившихся рыночных условиях;

- предложить эмпирический инструментарий для анализа активов и обязательств по справедливой стоимости в определении профессионального суждения бухгалтера при раскрытии информации о справедливой стоимости активов и обязательств торговых организаций;

- раскрыть влияние изменения условий и событий в справедливой стоимости на интерпретацию аналитических показателей, капитала, прибылей и убытков.

Объектом исследования являются активы и обязательства торговых организаций на примере организаций Самарской области.

Предметом исследования является совокупность теоретических и концептуальных подходов отражения экономических отношений субъектов рынка, связанных с учетом и анализом активов и обязательств торговых организаций по справедливой стоимости.

Теоретической и методологической основой исследования послужила концепция международных стандартов финансовой отчетности использования справедливой стоимости в системе бухгалтерского учета активов и обязательств, труды отечественных и зарубежных ученых и специалистов, посвященные проблемам балансоведения, оценки активов, имущества и обязательств, законодательные и нормативно-правовые акты Российской Федерации, регулирующие вопросы бухгалтерского учета, отчетности, оценки активов и обязательств. При выполнении поставленных задач применялись такие методы исследования, как сравнительный анализ, системный подход, приемы логической связи различных элементов и объектов исследования, дедукция, прогнозирование и экономическое моделирование.

Научная новизна диссертационной работы заключается в системном исследовании и теоретическом обосновании применения концепции справедливой стоимости для учета, анализа активов и обязательств торговых организаций с целью повышения достоверности, прозрачности и информационной ценности бухгалтерской отчетности.

В результате проведенного исследования сформулированы и обоснованы следующие положения:

- на основе модели ценообразования - риск, доход и расход - раскрыты концептуальные подходы признания активов и обязательств по справедливой стоимости в бухгалтерской отчетности, обеспечивающие достаточно высокий уровень прогнозируемости с целью удовлетворения информационных потребностей пользователей об изменении финансового состояния организаций;

- уточнено понятие справедливой стоимости учета активов и обязательств, позволяющее формировать достоверную и прозрачную информацию в бухгалтерской отчетности торговых организаций;

- раскрыты объективные и субъективные факторы (отсутствие социального заказа на достоверную информацию, отсутствие данных, необходимых для определения дисконтированных стоимостей активов организации, концентрация большей части капитала в монополиях, неразвитость фондового рынка в России и прочие), препятствующие широкому использованию концепции справедливой стоимости для активов и обязательств торговых организаций в российских условиях;

- предложен эмпирический инструментарий, основанный на отражении в бухгалтерской отчетности активов и обязательств по справедливой стои-

мости, позволяющий раскрыть влияние изменения условий и событий на факты хозяйственной деятельности и финансовые результаты торговых организаций;

-даны рекомендации по использованию концепции справедливой стоимости, для ослабления влияния инфляционных процессов на активы и обязательства, обеспечивающие сопоставимость статей бухгалтерского баланса во времени;

- раскрыта роль профессионального суждения бухгалтера в части признания активов и обязательств по справедливой стоимости, учитывающего влияние рыночных отношений на достоверность показателей бухгалтерской отчетности;

- разработана методика анализа и интерпретации активов и обязательств по справедливой стоимости, позволяющая прогнозировать финансовое состояние и принимать эффективные инвестиционные решения в сфере торговли.

Теоретическая и практическая значимость диссертационного исследования. Теоретическое значение исследовательской работы заключается в определении и характеристике основных критериев учета активов и обязательств торговых организаций по справедливой стоимости в условиях современного российского законодательства и МСФО, обосновании необходимости повышения роли оценочного фактора для повышения достоверности и прозрачности бухгалтерского учета.

Практическая значимость результатов диссертационного исследования заключается в возможности более широкого использования справедливой стоимости для учета активов и обязательств торговых организаций с целью повышения информационной полезности бухгалтерской отчетности в интересах различных групп пользователей.

Апробация результатов исследования. Теоретические положения и практические результаты диссертационного исследования рассмотрены и одобрены на Всероссийской научно-практической конференции «Проблема перехода отечественных предприятий на международные стандарты» (Толь-яттинская государственная академия сервиса, Тольятти, 2003 г.) и Международной научной конференции «Актуальные проблемы социально-экономического развития: теоретические и отраслевые аспекты» (Волжский университет им. В. Н. Татищева (институт), Тольятти, 2004 г.).

Основные положения диссертационного исследования используются в учебном процессе на экономическом факультете Тольяттинского государственного университета при преподавании учетно-аналитических учебных курсов.

Отдельные практические положения внедрены и практически используются в ООО ПТП «Промшвейтовары» и в ООО Торговый Дом «БИКО» г. Тольятти.

Публикации. Основные положения диссертационного исследования отражены в семи печатных работах общим объемом 2,71 печ. л.

Объем и структура работы. Цель и задачи исследования определили структуру диссертационной работы и приложений. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и приложений.

Библиографический список включает 137 наименований. Работа изложена на 211 страницах и содержит 2 рисунка, 27 таблиц и 6 приложений

ОСНОВНЫЕ ИДЕИ И ВЫВОДЫ ДИССЕРТАЦИИ, ВЫНОСИМЫЕ НА ЗАЩИТУ

Приведенное диссертационное исследование, а также основные выводы, положения и рекомендации можно разделить на три логически взаимосвязанные группы теоретических и практических проблем.

Первая группа проблем, исследованных в диссертации, связана с систематизацией научных взглядов на оценку объектов бухгалтерского учета и определением возможности концепции справедливой стоимости для удовлетворения информационных потребностей пользователей.

В международных стандартах финансовой отчетности дано официальное определение «справедливой стоимости» лишь в целом, для всей совокупности активов и обязательств организации, без раскрытия механизма ее оценки.

Поэтому в диссертационной работе основное внимание уделено теоретическим проблемам оценки, проанализированы и систематизированы различные научные взгляды основных оценочных концепций. Рассмотрены классификация, процедуры и процесс оценки, а также влияние на процесс оценки различных объективных и субъективных причин.

Процесс оценки представляет собой процедуру присвоения объектам бухгалтерского учета определенных денежных величин. Прежде чем оценивать объект, следует выбрать показатель, по которому он будет оцениваться; например, для дебиторской задолженности это может быть сумма долга и ожидаемая дата его погашения; для зданий и оборудования - это производительная мощность, затраты на момент приобретения, сумма средств, необходимая в настоящее время для их замены и т. п. Так как активы могут быть оценены с разных позиций, то в интересах инвесторов и других пользователей бухгалтерской отчетности необходимо предусматривать оценки по нескольким показателям. Во многих случаях одна оценка может заменяться другой. Например, себестоимость в определенных обстоятельствах заменяет текущую, которая, в свою очередь, может представлять оценку бу-

дущих денежных поступлений. Это значит, что бухгалтерский учет допускает множество оценок.

Исследование показало, что существование множества способов оценки активов и обязательств отражает множество задач, стоящих перед учетом, и каждой задаче соответствует свой способ оценки. Один подход не может в равной степени удовлетворительно отвечать всем задачам, так как в каждом случае необходимо учитывать, кто будет пользователем информации и с какой целью он будет им пользоваться.

В работе систематизированы различные научные взгляды оценки активов и обязательств, а также проведен аналитический обзор основных оценочных концепций и соответствующих оценочных моделей, применяемых в теории и на практике, обеспечивающих достоверную оценку объектов учета. В результате исследования более 20 научных концепций, различные оценочные концепции сгруппированы на основании следующих подходов:

- по научной концепции - (историческая, футуристическая);

- для определения результата - доходы, расходы; активы, кредиторская задолженность;

- по цели оценки с точки зрения результата, который необходимо достигнуть;

- по условиям применения соответствующей оценки активов и имущества.

Базой для определения справедливой стоимости при наличии активного рынка выступает рыночная стоимость. Образцами такого рынка, для финансовых активов является фондовая биржа или дилерский рынок. Но, справедливая стоимость имеет более широкое, в большей степени - родовое значение, чем рыночная стоимость. Термин «рыночная стоимость» не является синонимом термина «объективная (справедливая) стоимость», в том смысле, в каком он используется в стандартах бухгалтерского учета. В отличие от определения рыночной стоимости бухгалтерское понятие объективной стоимости подразумевает сделку, которая могла состояться при наличии определенных разногласий; при обстоятельствах, отличающихся от нормального процесса перераспределения собственности в условиях открытого рынка. Эти обстоятельства включают в себя возможность совершения сделки, когда одна из сторон находится в затруднительном положении. Термин справедливая стоимость также может использоваться в юридическом аспекте при определении компромиссного, разрешающего разногласия сторон. Причины этих разногласий также могут не соответствовать определению рыночной стоимости.

Таким образом, справедливую стоимость для целей бухгалтерского финансового учета, на наш взгляд, надо рассматривать шире определения, приведенного в МСФО. Исходя из множественности оценок, справедливая стоимость может заменять другие оценки или вбирать в себя признаки других

оценок, т. е. справедливая стоимость объекта бухгалтерского учета - это характеристика объекта в сравнимых ценовых полях оценок в фактических или меновых операциях.

В развитой рыночной экономике бухгалтерская отчетность рассматривается не как самоцель, а как источник информации для ее пользователей: инвесторов (в том числе учредителей), заимодавцев, поставщиков, покупателей, государственных органов, ведущих свою деятельность в условиях рынка. При формировании информации для пользователей следует придерживаться двух основных принципов: полезности и прозрачности бухгалтерской отчетности. Отчетность считается полезной для пользователей при раскрытии информации:

- о финансовом положении, финансовых ресурсах, объемах и формах привлечения в организацию собственного и заемного капитала и способах их оценки;

- о финансовом результате деятельности организации за отчетный период, размерах и формах экономических выгод, получаемых основными группами поставщиков финансовых ресурсов организации, добавленной стоимости и способах их оценки;

- об изменении финансового положения организации, изменении источников финансирования и направлениях их использования в организации, движении фондовых потоков организации за отчетный период и способах их оценки.

Отчетность считается прозрачной для пользователей при раскрытии информации:

- о реальной стоимости имущественного потенциала организации (финансовом положении по бизнес-сегментам, стоимости активов и обязательств, общей доходности акций, денежных потоках, управлении рисками);

- об объемах информации, ориентированной на будущее, включая планы руководства о возможностях развития хозяйствующего субъекта, рисках, оценках факторов, угрожающих стабильному развитию;

- о факторах, способствующих созданию (преумножению) стоимости организации в долгосрочной перспективе (включая нефинансовые показатели о развитии ключевых направлений деятельности);

- о факторах стоимости;

- о соответствии информации, которая используется для принятия внутренних управленческих решений, и информации, представляемой для внешних пользователей.

В отчетности также должно быть определено: соответствует ли принятая система оценок и ее качество поставленным целям и выбранной стратегии; соответствует ли эта система оценок преумножению вложенного капитала.

Цель оценки по справедливой стоимости заключается в том, чтобы дать пользователю информацию о финансовом состоянии и результатах деятель-

ности организации, исходя из реально существующей, а не исторической стоимости. Этот подход обеспечивает значимость, полезность и прозрачность предоставляемой в отчетности информации, так как позволяет определить истинную стоимость бизнеса.

Вторая группа проблем, исследованных в диссертации, связана с определением соотношения оценки активов и обязательств по справедливой стоимости с первоначальными (историческими) оценками и разработкой эмпирического инструментария выявления справедливой стоимости.

В диссертационной работе исследовано соотношение исторической (первоначальной) стоимости и справедливой стоимости, которое находит свое воплощение в теориях соответственно динамического и статистического балансов. В теории динамического баланса актив понимается как вложенный капитал, а цель учета сводится к управлению его кругооборотом и к получению финансового результата. Главная цель в этом случае - достоверность финансового результата. В теории статического баланса актив представляет имущество компании, а целью учета является достоверное представление имущественного и финансового положения предприятия на определенный момент времени. Это предопределило возникновение двух концепций бухгалтерского учета: концепции перманентности и концепции ликвидности. Перманентность предполагает сохранение оценки на всех этапах движения капитала, а ликвидность требует текущей оценки имущества на момент составления баланса. Концепция перманентности была реализована в социалистическом учете, где существовал принцип неизменных оценок (по себестоимости) капитала и запрет переоценок. В рыночной экономике, в результате конкурентной борьбы, происходит постоянное движение капитала (сопровождающееся такими явлениями, как слияние капиталов, инвестирование, банкротство), в результате которого сталкиваются многочисленные интересы собственников, инвесторов, государственных органов, и в связи с этим необходима концепция ликвидности, которой соответствует принцип оценки капитала по текущим (справедливым) ценам и требование проведения переоценок.

Для использования исторической (первоначальной) стоимости существует большое количество причин как объективного, так и субъективного характера: это и традиции практики; это и законодательно-нормативная база построенная на исторических оценках; это и целесообразность учетного процесса; это и научно-методологическое обоснование. Поэтому пользователю бухгалтерской отчетности необходимо понимать: несмотря на то что оценки по справедливой стоимости несут в себе некоторый субъективизм, неоднозначность в толковании, на современном этапе развития рыночных отношений справедливая стоимость есть реальная категория оценки, без которой нельзя оценить капитал организации как потенциального источника прибыли.

В работе предлагаются различные способы и методы определения (выявления) справедливой стоимости активов и обязательств торговых организаций, повышающих достоверность бухгалтерской отчетности. Достоверность отчетности - это беспристрастное и объективное представление финансового положения, результатов деятельности и изменений в финансовом положении организации. В рамках данного исследования важно определить, повышает ли оценка активов и обязательств по справедливой стоимости достоверность отчетности торговых организаций.

В ходе диссертационного исследования проанализированы наиболее распространенные методы оценок для выявления справедливой стоимости активов и обязательств с целью повышения достоверности и прозрачности бухгалтерской и финансовой отчетности и показателей бухгалтерского баланса. Расширены значение и роль справедливой стоимости, чем это определено в МСФО. По нашему мнению, справедливая стоимость - это не только оценка при приобретении актива или исполнения обязательства и совершения сделки между сторонами, это и система учетных действий, направленных на определение потенциальной ценности организации, это и оценка, наиболее адекватная цели представления пользователям достоверной и прозрачной информации, определенная на основе приоритета экономического содержания над его юридической формой. В различных ситуациях в качестве справедливой стоимости выступают различные виды оценки: первоначальные оценки, рыночные оценки, сопоставимые оценки, восстановительные оценки, оценки замещения, реализационные оценки, капитализированные или рентные оценки, экспертные оценки, условные оценки. При выборе метода или способа оценки активов и обязательств необходимо придерживаться основополагающего принципа - надежности оценок.

Для повышения достоверности отчетности при использовании справедливой стоимости предлагается группировка факторов, влияющих на надежность оценок (рис. 1.)

Факторы, оказывающие влияние на надежность оценок по справедливой стоимости, делятся на объективные и субъективные.

Как показало исследование, существует достаточно большое количество причин объективного и субъективного характера, которые значительно ограничивают использование справедливой стоимости в российских условиях. Бухгалтерский учет по справедливой стоимости одобрен Правлением Международных стандартов Финансовой отчетности (ПМСФО) как предпочитаемая база для измерения активов. С введением МСФО во многих странах мира (в том числе, с 2005 г., для всех компаний в Европейском союзе, включаемых в публичный листинг) жизненно важным становится правильное применение справедливой стоимости на согласованной и прозрачной основе.

Рис. 1. Группировка факторов, влияющих на надежность оценок по справедливой стоимости

Концепция развивается в качестве инструмента, позволяющего получить лучшее представление о стоимости организации, эффективности ее менеджмента и прозрачности бухгалтерской отчетности. На рынке в России, как и на многих других развивающихся рынках, максимизация стоимости организации по-прежнему считается противоречивой задачей. Одна из главных причин этой ситуации в том, что цена акций не полностью отражает эффективность управления организацией. Концентрация собственности и контроль над источниками капитала в России, как правило, значительно выше, чем в большинстве стран с развитой экономикой. Рынок корпоративных долговых обязательств (облигаций) существует в зачаточном состоянии. В основной массе крупнейшие кредиторы также владеют большим количеством акций предприятий-заемщиков, что позволяет им получить внутреннюю информацию о кредитных рисках. Все эти особенности национальной экономики, когда капитал сосредоточен и концентрирован монополиями, спрос на общедоступную информацию, в том числе бухгалтерскую, оказывается низким. А идеи, заложенные в концепции справедливой стоимости, основаны на сделках между осведомленными, независимыми сторонами, информация о них должна быть доступной и публичной.

В России до сих пор не сформулирован социальный заказ на адекватную информацию со стороны пользователей, да и сами руководители организаций относятся к повышению прозрачности без особого энтузиазма. Отсутствие развитого фондового рынка в России не позволяет рассчитывать

большую часть рыночных показателей, используемых при определении дисконтированных стоимостей активов организаций. А дисконтирование является одним из основных методов выявления справедливой стоимости. Поэтому практически любые расчеты справедливой и дисконтированной стоимостей сегодня будут более чем относительные. Существование справедливой стоимости возможно только в условиях действующей организации, не имеющей намерения или необходимости ликвидироваться, существенно сокращать масштабы своей деятельности либо осуществлять операции на невыгодных условиях. В Российских условиях этот принцип подвержен искажениям в силу ряда причин переходной экономики:

- вследствие приватизации и смены собственника (смена направления деятельности);

- неблагоприятной налоговой системы (искусственное банкротство и увод активов в другие сферы);

- недобросовестности менеджмента (недобросовестное распоряжение активами).

Важной проблемой применения концепции справедливой стоимости в России является возражение и непринятие категорий оценки «справедливой стоимости» у многих специалистов в области бухгалтерского учета.

В работе проанализированы отличия между ПБУ и МСФО в области нормативных рекомендаций по применению концепции справедливой стоимости для оценки активов и обязательств, способствующих торможению процесса трансформации этого метода оценки в российский учет. В течение последних лет в ряд Положений по бухгалтерскому учету (ПБУ) были включены очень близкие к требованиям МСФО правила, это:

- признание доходов в отчетном периоде, к которому они фактически относятся;

- отражение в отчетности условных фактов хозяйственной деятельности и событий после отчетной даты;

- представление информации об операциях с аффилированными лицами.

Несмотря на некоторые точки соприкосновения ПБУ с МСФО, существенные различия между ними пока остаются. К ним относится, в частности, требование МСФО 29 - отражение влияния инфляции на определенные статьи отчетности (основные средства, долгосрочные инвестиции, уставный капитал, нераспределенная прибыль). В отчетности российских предприятий только стоимость основных средств может считаться скорректированной с учетом гиперинфляции из-за проводившихся переоценок. Следует признать, что комплексный подход к решению этой проблемы в наших стандартах отсутствует. Нет в российских стандартах и концепций обесценения активов (МСФО 36), как и нет требований по раскрытию справедливой стоимости финансовых активов и обязательств (ПБУ 19/02). В соответствии с МСФО основные средства должны ежегодно пересчитываться по

справедливой стоимости (МСФО 16), по российским правилам учета переоценка является правом, а не обязанностью предприятия (ПБУ 6/01).

Предложен эмпирический инструментарий выявления справедливой стоимости, позволяющий раскрыть дополнительную информацию об активах и обязательствах в бухгалтерской отчетности.

Наличие различных способов оценки активов и обязательств ставит перед организациями задачу выбора оптимального варианта оценки и раскрытия информации о справедливой стоимости, позволяющего реализовать конкретные цели. Любое исследование, с нашей точки зрения, является ценным исключительно настолько, насколько оно позволяет извлечь какие-либо уроки, либо сделать выводы, которые бы способствовали усовершенствованиям и повышению эффективности работы в анализируемой области. Исследование концепции справедливой стоимости и состава информации, которую необходимо раскрывать организации в этой связи, важно не само по себе (хотя с нашей точки зрения даже и само по себе это может представлять определенный интерес), а потому что позволяет определить направление и сформулировать предложения по расширению состава информации, предоставляемой в отчетности российских предприятий. Важными концептуальными основами бухгалтерской отчетности на основе справедливой стоимости являются:

- предоставление пользователям бухгалтерской отчетности возможности принимать экономические решения, основываясь на стоимости активов и обязательств;

- оценка способности организации генерировать денежные поступления с учетом прошлых периодов, текущих ожиданий, результатов отчетного периода;

- прогнозирование будущих денежных поступлений в количественном выражении, сроках поступления (выбытия) и экономически обоснованных гарантиях поступления денежных средств.

Для выявления справедливой стоимости этих показателей необходимо использовать различные оценочные модели (рыночные, текущие, восстановительные, разного рода модели дисконтирования денежных потоков, экспертные). Отсутствие данных, необходимых для применения таких моделей в стандартном пакете бухгалтерской отчетности, значительно усложняет анализ потенциальными инвесторами перспектив деятельности организации и существенно ограничивает круг пользователей, имеющих возможность оценить стоимость организации при помощи методик, основанных на концепции справедливой стоимости.

В работе исследованы различные оценочные методы выявления справедливой стоимости активов и обязательств. Проанализированы причины возникновения концепции справедливой стоимости, ее эволюция, теоретический и методологический базис. На основе приведенных примеров рассмот-

рено влияние этой концепции на повышение достоверности и прозрачности бухгалтерской и финансовой отчетности. Были использованы статистические данные и данные конкретных предприятий с целью обоснования необходимости формирования организациями информации о стоимости своих активов и обязательств по справедливой стоимости. Проанализированы нормативная база Российской Федерации и МСФО, регулирующие методы и правила оценки активов и обязательств, а также ограничения, накладываемые российскими условиями на применение исследуемой концепции.

Даны рекомендации по использованию концепции справедливой стоимости в условиях инфляции и обесценения активов в целях обеспечения реальности бухгалтерского баланса.

В диссертационном исследовании показано, что при оценке достоверности бухгалтерского баланса необходимо учитывать влияние неизменного спутника современной экономики - инфляцию. И какими бы методами не вести борьбу с инфляцией, избежать этого явления сегодня невозможно. Реально можно лишь сдерживать темпы инфляции и уменьшать ее влияние на экономику.

В связи с этим в работе большое внимание уделено целесообразности использования концепции справедливой стоимости для ослабления влияния инфляционных процессов на достоверность бухгалтерской отчетности, а также обосновывается необходимость принятия национального стандарта, учитывающего изменение цен и предлагающего соответствующие способы корректировки показателей бухгалтерской отчетности в связи с этими изменениями. История современного опыта учета влияния инфляции в России еще не столь продолжительна как во многих зарубежных странах. В попытке получения реалистичных сопоставимых данных российских предприятий с 90-х годов производилась неоднократная переоценка основных средств. Однако следует отметить, что проведение переоценок основных средств коммерческим организациям в настоящее время затруднено, так как Госкомстат России прекратил с 2001 года разработку индексов для переоценки основных средств. Поручения Правительства РФ по их разработке также отсутствуют. В настоящее время Госкомстатом России разработаны и утверждены коэффициенты, применяемые для переоценки основных средств и нематериальных активов только для бюджетных организаций. По логике Правительства это означает, что коммерческая организация может проводить переоценку основных средств только методом прямого пересчета.

В ходе диссертационного исследования сделан вывод, что учет инфляции, ее влияние и последствия на бухгалтерскую отчетность, а также методы и способы инфляционных корректировок и поправок необходимо рассматривать в рамках концепции справедливой стоимости. И в рамках этой концепции дискутировать надо не о том, нужна ли России данная концепция, а необходимо выстроить стройную систему, обогатить ее современным инструментарием, таким как:

- принятие национального стандарта учета влияния изменения цен;

- принятие национального стандарта обесценения активов;

- повышение информационного обеспечения (разработка различных экономических (отраслевых) индексов);

- для основных средств и нематериальных активов изменение срока полезного использования и метода начисления амортизации;

- использование множественности оценок для активов и обязательств;

- использование корректировок не только для активов и обязательств, но и для всей бухгалтерской отчетности.

Применение концепции справедливой стоимости и ее инструментария (расчетных индексов и коэффициентов, методик оценок) для учета последствий инфляции позволит минимизировать ее влияние на бухгалтерскую и финансовую отчетность, тем самым повысит ее достоверность и прозрачность.

В диссертационной работе обосновывается роль профессионального суждения как института развитых рыночных отношений для раскрытия информации о справедливой стоимости активов и обязательств организации.

Профессиональное суждение, по нашему мнению, - это самостоятельное, обоснованное мнение бухгалтера в отношении способов раскрытия достоверной информации об имущественном положении и интерпретации отдельных фактов хозяйственной деятельности для принятия действенных управленческих решений. Профессиональное суждение должно обосновываться как в отношении формирования информации, так и в отношении раскрытия информации. Как предложено в исследовании, профессиональное суждение в отношении формирования информации о справедливой стоимости должно оформляться в учетной политике как метод и способ выявления справедливой стоимости. В отношении раскрытия информации профессиональное суждение реализуется как при раскрытии учетной политики, так и при раскрытии дополнительной информации в бухгалтерской отчетности в случае выявления недостаточности данных для определения справедливой стоимости - это изменение конъюнктуры рынка, анализ обесценения актива и др.

В работе проведен анализ проблем практического применения профессионального суждения в российских условиях при определении справедливой стоимости активов и обязательств.

Значительные сложности при определении справедливой стоимости возникают в условиях отсутствия активного рынка. При отсутствии активного рынка заменителями справедливой стоимости выступают субъективные оценки, которые предполагают профессиональное суждение бухгалтера. При этом процесс формирования справедливой стоимости актива будет базироваться на способности бухгалтера рассчитать ценность актива с позиции его участия в генерировании будущих доходов. Можно предположить, что выбор бухгалтера будет осуществляться между возможной чистой продажой, вы-

годой от использования и стоимостью замены. Основная трудность при этом для бухгалтера в данном случае сводится к наличию соответствующих доказательств. При выработке профессионального суждения доказательством должно служить знание теории бухгалтерского учета, опыт и здравый смысл. Несмотря на свою субъективность, профессиональное суждение должно основываться на соблюдении законов науки, в частности принципов бухгалтерского учета (осмотрительность, полнота, понятность, уместность, существенность, приоритет содержания над формой и пр.).

Профессиональное суждение в рыночных условиях - это единственно возможный подход для справедливой оценки активов и обязательств, в конкретных условиях и событиях оценки: соотношения экономического содержания и правовой формы; возможного срока полезной службы основных средств и нематериальных активов или процесса потребления заключенных в них экономических выгод; возможности устаревания материальных запасов; возможности погашения сомнительной дебиторской задолженности; возможного исхода судебного разбирательства, в которое вовлечена организация, и во многих других случаях.

Таблица 1

Корректировка показателей бухгалтерской отчетности_

Направления корректировок Реальные корректировки Виртуальные корректировки

Приобретение основных средств +

Приобретение материалов +

Выплата заработной платы +

Дивиденты +

Переоценка + +

Инфлирование активов +

Тест на обесценение +

Амортизируемая оценочная стоимость финансовых инструментов +

Отложенные налоговые обязательства +

Создание резервов +

Третья группа проблем, решению которых посвящена диссертация,

связана с разработкой методики анализа и интерпретации активов и обязательств с учетом справедливой стоимости, позволяющей принимать эффективные инвестиционные решения в сфере торговли.

Учет активов и обязательств по справедливой стоимости влияет на результаты их анализа и интерпретации. Влияние учета основных средств по классической системе и по справедливой стоимости проиллюстрируем примерами, расчеты которых представлены в таблицах 2 и 3. Расчет начисления амортизации за год (таблица 2) и результаты переоценки основных средств по справедливой стоимости, отраженные в таблице 3, свидетельст-

вует о влиянии переоценки внеоборотных активов на информационную насыщенность баланса и анализа его структуры.

Таблица 2

Расчет начисления амортизации за год, тыс. руб. _

Наименование Первоначальная стоимость Начисление амортизации с налога эксплуатации Остаточная стоимость на начало года Начисление амортизации за год Остаточная стоимость на конец года

Здания и сооружения 61442 13057 48385 798 47587

Машины и оборудование 3255 784 2471 390 2081

Транспортные средства 8148 3423 4725 86 4639

Прочее 1458 569 889 87 802

Итого 74303 17833 56470 1361 55109

Как видно из таблицы 3, стоимость внеоборотных активов на начало анализируемого периода составила 64468 тыс. руб.

Таблица 3

Результаты переоценки основных средств по справедливой _ стоимости, тыс. руб. ___

Наименование Стоимость до переоценки Амортизация до переоценки Остаточная стоимость до переоценки Стоимость после переоценки Амортизация после переоценки года Остаточная стоимость после переоценки

Здания и сооружения 51607 12549 39058 64529 15584 48945

Машины и оборудование 3255 1174 2081 3092 1115 1977

Транспортные средства 8148 3509 4639 7577 3263 4314

Прочее 1458 656 802 1428 643 785

Итого 64468 17888 56021 76626 20605 46580

При использовании метода оценки по справедливой стоимости и проведении специальных мероприятий (метод индексации, рыночные оценки, экспертные оценки) по доведению стоимости внеоборотных активов до справедливой стоимости стоимость внеоборотных активов увеличилась на 12,158 руб. (76626-64468).

Надо отметить, что увеличение стоимости внеоборотных активов произошло только по зданиям и сооружениям, по остальным группам внеоборотных активов произошло уменьшение стоимости. Из этого можно сделать вывод, что применение оценки по справедливой стоимости не только уменьшает или увеличивает стоимость активов, эта оценка приводит к реальной

стоимости внеоборотных активов, что способствует увеличению достоверности баланса и надежности принятия управленческих решений для пользователей.

В экономической литературе приводится большое количество коэффициентов, рекомендуемых для анализа активов и обязательств. Это многообразие усложняет аналитическую работу пользователей бухгалтерской отчетности. В диссертационном исследовании осуществлен отбор показателей, позволяющий при анализе активов и обязательств базироваться на расчете относительно небольшого количества показателей для выработки обоснованных экономических решений и дана расширенная интерпретация используемых коэффициентов.

СПИСОК РАБОТ, ОПУБЛИКОВАННЫХ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ

1. Кияткин, А. С. Отдельные вопросы аренды имущества / А. С. Кият-кин, Е. В. Никифорова // Вестник Волжского ун-та им. В. Н. Татищева. Сер. Экономика. Вып. 5. - Тольятти : Изд-во ВУиТ, 2003. - 0,2 печ. л. (авторские 0,1 печ. л.).

2. Кияткин, А. С. Оценка активов по справедливой стоимости // Вестник Волжского ун-та им. В. Н. Татищева. Сер. Экономика. Вып. 6. - Тольятти : Изд-во ВУиТ, 2003. - 0,2 печ. л.

3. Кияткин, А. С. Проблема оценки справедливой стоимости / А. С. Кияткин, Е. В. Никифорова, А. С. Хмелев // Проблемы перехода отечественных предприятий на международные стандарты : сб. науч. тр. ТГИС. - Тольятти : Изд-во ТГИС, 2003. - 0,28 печ. л. (авторские 0,09 печ. л.).

4. Кияткин, А. С. Оценка активов по справедливой стоимости // Актуальные проблемы социально-экономического развития: территориальные и отраслевые аспекты : материалы Международной научной конференции / Волжский ун-т им. В. Н. Татищева. - Тольятти : Изд-во ВУиТ, 2004. -0,38 печ. л.

5. Кияткин, А. С. Оценка объектов бухгалтерского учета по принципу справедливой стоимости // Вестник Волжского ун-та им. В. Н. Татищева. Сер. Экономика. Вып. 7. - Тольятти : Изд-во ВУиТ, 2004. - 0,47 печ. л.

6. Кияткин, А. С. Справедливая стоимость: теоретические и практические основы // Вестник профессионального бухгалтера. - 2004. - № 9. - Самара, 2004. - 0,5 печ. л.

7. Кияткин, А. С. Профессиональное суждение бухгалтера для раскрытия информации о справедливой стоимости // Вестник Волжского ун-та им. В. Н. Татищева. Сер. Экономика. Вып. 10. - Тольятти : Изд-во ВУиТ, 2005. -0,96 печ. л.

»

f

Подписано в печать с электронного оригинала-макета 14.03.2006. Бумага офсетная. Печать трафаретная. Усл. печ. л. 1,0. Тираж 100 экз. Заказ 221/02.

Тольяттинский государственный университет сервиса. 445677, г. Тольятти, ул. Гагарина, 4.

/со6А_

62 26

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Кияткин, Александр Сергеевич

Введение

Глава 1. Теоретические аспекты оценки объектов бухгалтерского учета

1.1. Систематизация научных взглядов об оценке объектов бухгалтерского учета

1.2. Теоретические предпосылки возникновения оценки активов и обязательств по справедливой стоимости

1.3. Оценка и ее роль в формировании информации об активах и обязательствах для внешних пользователей

Глава 2. Справедливая стоимость активов и обязательств

2.1. Стоимость активов и обязательств в условиях использования справедливых и исторических оценок

2.2. Методы и модели определения справедливой стоимости активов и обязательств

2.3. Повышение достоверности и прозрачности бухгалтерской отчетности в рамках концепции справедливой стоимости для анализа активов и обязательств

Глава 3. Возможности и ограничения применения концепции справедливой стоимости при анализе и интерпретации бухгалтерской отчетности

3.1. Ограничения использования концепции справедливой стоимости для оценки и анализа активов и обязательств

3.2. Эмпирический инструментарий по раскрытию информации, необходимой для оценки объектов учета по справедливой стоимости

3.3. Анализ и интерпретация бухгалтерской отчетности в части оценки активов и обязательств торговых организаций

Диссертация: введение по экономике, на тему "Учет и анализ активов и обязательств по справедливой стоимости"

Актуальность темы исследования. В современных условиях хозяйствования деятельность любого субъекта экономических отношений является предметом внимания всех участников этих отношений, прямо или косвенно с ним связанных. На основе доступной информации заинтересованные лица стремятся получить информацию, позволяющую оценить положение интересующей организации, ее конкурентоспособность, финансовую устойчивость.

Агрегированная и структурированная информация о деятельности организации формируется по данным бухгалтерского учета, имеющего ряд основополагающих принципов, которые образуют логический костяк международных и национальных стандартов бухгалтерского учета.

Информация, формируемая в системном бухгалтерском учете, используется для составления управленческой, налоговой, статистической отчетности, отчетности перед надзорными органами. При необходимости на основе данной информации должны составляться также другие виды отчетности для внешних и внутренних пользователей. Заинтересованным пользователям необходима уверенность в том, что информация, поступившая из организации, является полной, точной и заслуживающей доверия.

Гипотеза эффективного рынка объясняет влияние релевантной информации о финансовом положении организации. Именно с этой целью Европейским союзом в 2004 г. официально признано использование «справедливой стоимости» в оценке активов и обязательств организации: «Справедливая стоимость - это сумма, на которую можно обменять актив или урегулировать обязательство при совершении сделки между хорошо осведомленными, желающими совершить такую сделку и независимыми друг от друга сторонами» [МСФО, с.41].

Однако для того, чтобы проверить рыночную эффективность «справедливой стоимости» в бухгалтерском учете с помощью теоретической модели, необходимо представить, какие факторы или параметры устанавливают рыночное равновесие оценки сделки между субъектами экономических отношений. Такая модель должна включать значительное число оценок, учитывающих колебания рынка.

Большее преимущество будет иметь та модель, которая включает несколько параметров и обладает большей способностью к прогнозированию. Наиболее оптимальной моделью, по нашему мнению, имеет модель ценообразования финансовых активов и обязательств, которая отражает два параметра - риск и доход и достаточно высокий уровень прогнозируемости.

Применение концепции справедливой стоимости даст возможность выбора оптимального варианта оценки активов организации, позволяющего наиболее достоверно провести денежное измерение. Естественно, выбор способа оценки и результатов полученных измерений всегда можно подвергнуть сомнению, сославшись на субъективный характер проводимых измерений. Не исключено, что при проведении оценки несколькими оценщиками будут получены разные результаты. Таким образом, необходимы доказательства полученного результата, т.е. его обоснование. При обосновании заключения об оценке «Справедливой стоимости» активов существенным фактором выступает профессиональное суждение бухгалтера.

Профессиональное суждение должно обеспечивать формирование достоверной бухгалтерской информации и представлять собой институт развитых рыночных отношений, в котором востребована достоверная информация и существует система контроля за ее формированием, а также предусмотрена развитая процедура защиты обоснованности профессионального суждения как со стороны производителей (бухгалтерских сообществ), так и со стороны потребителей (инвесторов). Использование профессионального суждения при оценке «справедливой стоимости» позволит повысить общественное доверие к бухгалтерской отчетности.

Внутренняя торговля является одной из важнейших сфер жизнеобеспечения населения государства, поэтому предпринимательская и инвестиционная среда в этой отрасли самая большая, что требует более серьезного и взвешенного подхода к «справедливой оценке» физического капитала (имущества) данной отрасли. По количеству сделок, совершаемых с имуществом торговых организаций (купля-продажа, лизинговые операции с имуществом, аренда торговых площадей), эта отрасль прочно занимает лидирующие позиции. А реальная оценка физического капитала торговых организаций напрямую связана с достоверностью и прозрачностью бухгалтерской отчетности в сфере торговли, jf Необходимость решения этой задачи определяет теоретикометодологическую значимость и практическую актуальность диссертационного исследования, его цель, предмет, объект и содержание.

Степень разработанности проблем^. Разработке принципов и методов оценки объектов бухгалтерского учета посвящено значительное количество научных трудов российских и зарубежных ученых.

Российские и зарубежные исследователи единодушны в признании существования принципа денежной оценки объектов бухгалтерского учета, однако его особый статус в ряду учетных принципов, объясняемый экономическими Ы последствиями применения альтернативных оценок в интересах различных пользователей отчетности, вызывает особый интерес и оживленную полемику среди теоретиков учета. Наиболее радикальную позицию придания бухгалтерской оценке экономического смысла выражали Ж.П. Дюмарше, Д. Кеннинг, В. Патон и другие представители направления «футуризма», вскрывшие ограничения учения об «исторической стоимости». В нашей стране теорию оценки объектов бухгалтерского учета по реальной стоимости развивали В.Б. Ивашкевич,

A.Ш. Маргулис, К.Н. Нарбиев и другие.

Проблемам оценки активов, имущества и обязательств предприятия посвящены труды отечественных ученых, среди которых: Н.А. Блатов, П.С. Безруких, В.Г. Гетьман, JI.B. Горбатова, О.В. Ефимова, В.Б. Ивашкевич, Н.П. Кондраков, М.И. Кутер, В.В. Ковалев, Е.А. Мизиковский,

B.Д. Новодворский, О.М. Островский, В.Ф. Палий, B.C. Плотников, А.П. Рудановский, Я.В. Соколов, О.В. Соловьева, В.И. Ткач, А.Н. Хорин, А.Д. Шеремет, JI.3. Шнейдман и другие.

Среди зарубежных трудов особое внимание привлекают фундаментальные работы X. Андерсона, Й Бетге, М.Ф. Ван Бреда, Р. Дикси, С.А. Дипиаза, Ж.Б. Дюмарше, Д. Колдуэла, И. Крайбига, B.JL Кутра, Т. Лимперга, Ф. Ляйтнера, М.Р. Мэтьюса, Б. Нидлза, Ф. Обербринкманна, В. Патона, JI. Пачоли, М.Х.Б. Перера, Г. Симона, Г. Свинея, И. Фишера, Дж. Р. Хикса, Э.С. Хендриксена, Э. Шмаленбаха, Ф. Шмидта, И.Ф. Шера, Р.Д. Экклза и других.

Однако понятие «справедливая стоимость» (достоверная, реальная) не стало пока равноправным в ряду альтернативных оценок в отечественной теории бухгалтерского учета, несмотря на то что данная проблема тесно связана с фундаментальной целью реформирования российского бухгалтерского учета -опереходом на международные стандарты финансовой отчетности.

Цель и задачи исследования. Цель работы состоит в разработке теоретических положений, концептуальных подходов и практических рекомендаций, направленных на повышение достоверности и прозрачности бухгалтерской отчетности торговых организаций за счет использования методов и принципов учета активов и обязательств по справедливой стоимости.

Реализация поставленной цели потребовала решения следующих задач:

- изучить теоретические основы концепции признания справедливой стоимости в бухгалтерском учете и анализе активов и обязательств торговых организаций;

- проанализировать влияние концепции справедливой стоимости на формирование достоверной и полезной информации в бухгалтерской отчетности торговых организаций;

- предложить методы и модели определения справедливой стоимости активов и обязательств торговых организаций, обеспечивающие достаточно высокий уровень прогнозируемости изменений рыночных отношений;

- раскрыть ограничения использования оценки по справедливой стоимости в российских законодательных, нормативных актах и сложившихся рыночных условиях;

- предложить эмпирический инструментарий для анализа активов и обязательств по справедливой стоимости в определении профессионального суждения бухгалтера при раскрытии информации о справедливой стоимости активов и обязательств торговых организаций;

- раскрыть влияние изменения условий и событий в справедливой стоимости на интерпретацию аналитических показателей, капитала, прибылей и убытков.

Объект исследования - активы и обязательства торговых организаций на примере организаций Самарской области.

Предмет исследования - совокупность теоретических и концептуальных подходов отражения экономических отношений субъектов рынка, связанных с учетом и анализом активов и обязательств торговых организаций по справедливой стоимости.

Теоретической и методологической основой исследования послужила концепция Международных стандартов финансовой отчетности использования справедливой стоимости в системе бухгалтерского учета активов и обязательств, труды отечественных и зарубежных ученых и специалистов, посвященные проблемам балансоведения, оценки активов, имущества и обязательств, законодательные и нормативно - правовые акты Российской Федерации, регулирующие вопросы бухгалтерского учета, отчетности, оценки активов и обязательств. При выполнении поставленных задач применялись такие методы исследования как сравнительный анализ, системный подход, приемы логической связи различных элементов и объектов исследования, дедукция, прогнозирование и экономическое моделирование.

Научная новизна диссертационной работы заключается в системном исследовании и теоретическом обосновании применения концепции справедливой стоимости для учета, анализа активов и обязательств торговых организаций с целью повышения достоверности, прозрачности и информационной ценности бухгалтерской отчетности.

В результате проведенного исследования сформулированы и обоснованы следующие положения:

- на основе модели ценообразования - «риск, доход и расход» раскрыты концептуальные подходы признания активов и обязательств по справедливой стоимости в бухгалтерской отчетности, обеспечивающие достаточно высокий уровень прогнозируемости с целью удовлетворения информационных потребностей пользователей об изменении финансового состояния организаций;

- уточнено понятие справедливой стоимости учета активов и обязательств, позволяющее формировать достоверную и прозрачную информацию в бухгалтерской отчетности торговых организаций;

- раскрыты объективные и субъективные факторы (отсутствие социального заказа на достоверную информацию, отсутствие данных, необходимых для определения дисконтированных стоимостей активов организации, концентрация большей части капитала в монополиях, неразвитость фондового рынка в России и прочие), препятствующие широкому использованию концепции справедливой стоимости для активов и обязательств торговых организаций в российских условиях;

- предложен эмпирический инструментарий, основанный на отражении в бухгалтерской отчетности активов и обязательств по справедливой стоимости, позволяющий раскрыть влияние изменения условий и событий на факты хозяйственной деятельности и финансовые результаты торговых организаций;

- даны рекомендации по использованию концепции справедливой стоимости для ослабления влияния инфляционных процессов на активы и обязательства, обеспечивающие сопоставимость статей бухгалтерского баланса во времени;

- раскрыта роль профессионального суждения бухгалтера в части признания активов и обязательств по справедливой стоимости, учитывающего влияние рыночных отношений на достоверность показателей бухгалтерской отчетности;

- разработана методика анализа и интерпретации активов и обязательств по справедливой стоимости, позволяющая прогнозировать финансовое состояние и принимать эффективные инвестиционные решения в сфере торговли.

Теоретическая и практическая значимость диссертационного исследования. Теоретическое значение исследовательской работы заключается в определении и характеристике основных критериев учета активов и обязательств торговых организаций по справедливой стоимости в условиях современного российского законодательства и МСФО, обосновании необходимости повышения роли оценочного фактора для повышения достоверности и прозрачности бухгалтерского учета.

Практическая значимость результатов диссертационного исследования заключается в возможности более широкого использования справедливой стоимости для учета активов и обязательств торговых организаций с целью повышения информационной полезности бухгалтерской отчетности в интересах различных групп пользователей.

Апробация результатов исследования. Теоретические положения и практические результаты диссертационного исследования рассмотрены и одобрены на Всероссийской научно-практической конференции «Проблема перехода отечественных предприятий на международные стандарты» (Тольяттинская государственная академия сервиса, Тольятти, 2003 г.) и Международной научной конференции «Актуальные проблемы социально-экономического развития: теоретические и отраслевые аспекты» (Волжский университет им. В.Н. Татищева (институт), Тольятти, 2004 г.).

Основные положения диссертационного исследования используются в учебном процессе на экономическом факультете Тольяттинского государственного университета при преподавании учетно-аналитических учебных курсов.

Отдельные практические положения внедрены и практически используются в ООО ПТП «Промшвейтовары» и в ООО Торговый Дом «БИКО» г. Тольятти.

Публикации. Основные положения диссертационного исследования опубликованы в 7 печатных работах общим объемом 2,71 п.л.

Объем и структура работы. Цель и задачи исследования определили структуру диссертационной работы. Диссертация общим объемом 211 страниц состоит из введения, трех глав, заключения, библиографического списка из 137 наименований и содержит 2 рисунка, 2 схемы, 27 таблиц и 6 приложений.

Диссертация: заключение по теме "Бухгалтерский учет, статистика", Кияткин, Александр Сергеевич

выгод; остаточная стоимость, реальная к получению дебиторская задолженность, реальная оценка запасов; по функционирующей роли (натурально-вещественному составу).

Формат раскрытия информации об активах приведен в приложении 2.

В соответствии с предлагаемым форматом в пассиве бухгалтерского баланса ресурсы организации должны быть представлены по двум параметрам: срочности представления источников финансирования и их погашения -неограниченные во времени, определенные по времени долгосрочные источники и краткосрочные источники с учетом приоритетов погашения; формам кредитования компании - денежной, товарной, имущественной, трудовых услуг.

Формат раскрытия информации о пассивах баланса с учетом справедливой стоимости представлен в табл. 2.2.

Основная информация, формируемая в отчете о прибылях и убытках, состоит в характеристике масштабов доходообразующих поступлений и расходов, обусловленных используемым ресурсом организации. Показатели прибыли призваны показать эффективность делового оборота организации во всех существенных аспектах использования ресурсного потенциала организации. Такой подход касается следующих моментов деятельности компании: проводимой кредитной политики на товарном рынке; качества доходов с точки зрения устойчивости их поступления от видов деятельности; эффективности использования основных факторов производства - труда, средств и предметов труда, менеджмента; увязка показателей прибыли и прироста денежных средств организации (ликвидности).

Заключение

На основе изучения современных актов в области бухгалтерского учета и трудов ученых-экономистов в диссертационной работе исследованы актуальные теоретические и практические вопросы отражения в бухгалтерском учете и финансовой отчетности оценки активов и обязательств по справедливой стоимости.

Проведенное диссертационное исследование позволило сделать следующие выводы и предложения.

1. На основе модели ценообразования «риск, доход и расход» раскрыты концептуальные подходы признания активов и обязательств по справедливой стоимости в бухгалтерской отчетности, обеспечивающие достаточно высокий уровень прогнозируемое™ с целью удовлетворения информационных потребностей пользователей об изменении финансового состояния организаций.

В Международных стандартах финансовой отчетности дано официальное определение «справедливой стоимости» лишь в целом, для всей совокупности активов и обязательств организации, без раскрытия механизма ее оценки.

Поэтому в диссертационной работе основное внимание уделено теоретическим проблемам оценки, проанализированы и систематизированы различные оценочные концепции. Рассмотрены классификация, процедура и процесс оценки, а также влияние на процесс оценки различных объективных и субъективных причин.

Процесс оценки представляет собой процедуру присвоения объектам бухгалтерского учета определенных денежных величин. Прежде чем оценивать объект, следует выбрать показатель, по которому он будет оцениваться; например, для дебиторской задолженности это может быть сумма долга и ожидаемая дата его погашения; для оборудования это производительная мощность; для зданий и оборудования затраты на момент приобретения, сумма средств, необходимая в настоящее время для их замены, и т.п. Так как активы могут быть оценены с разных позиций, то в интересах инвесторов и других пользователей бухгалтерской отчетности предусматривать оценки по нескольким показателям. Во многих случаях одна оценка может заменяться другой. Например, себестоимость в определенных обстоятельствах заменяет текущую, которая, в свою очередь, может представлять оценку будущих денежных поступлений. Это значит, что бухгалтерский учет допускает множество оценок.

В развитой рыночной экономике бухгалтерская отчетность рассматривается не как самоцель, а как источник информации для ее пользователей-инвесторов (в том числе учредителей), заимодавцев, поставщиков, покупателей, государственных органов, ведущих свою деятельность в условиях рынка. При формировании информации для пользователей следует придерживаться двух основных принципов: полезности и прозрачности бухгалтерской отчетности. Отчетность считается полезной для пользователей при раскрытии информации:

- о финансовом положении, финансовых ресурсах, объемах и формах привлечения в организацию собственного и заемного капитала и способах их оценки;

- о финансовом результате деятельности организации за отчетный период, размерах и формах экономических выгод, получаемых основными группами поставщиков финансовых ресурсов организации, добавленной стоимости и способах их оценки;

- о изменении финансового положения организации и источников финансирования и направлениях их использования в организации, движении фондовых потоков организации за отчетный период и способах их оценки.

Отчетность считается прозрачной для пользователей при раскрытии информации: о реальной стоимости имущественного потенциала организации (финансовом положении по бизнес-сегментам, стоимости активов и обязательств, общей доходности акций, денежных потоках, управлении рисками);

- о объемах информации, ориентированной на будущее, включая планы руководства о возможностях развития хозяйствующего субъекта, рисках, оценках факторов, угрожающих стабильному развитию;

- о факторах, способствующих созданию (приумножению) стоимости организации в долгосрочной перспективе (включая нефинансовые показатели о развитии ключевых направлений деятельности);

- о факторах стоимости;

- о соответствии информации, которая используется для принятия внутренних управленческих решений, и информации, представляемой для внешних пользователей.

В отчетности также должно быть определено, соответствует ли принятая система оценок и ее качество поставленным целям и выбранной стратегии; соответствует ли эта система оценок приумножению вложенного капитала.

Цель оценки по справедливой стоимости заключается в том, чтобы дать пользователю информацию о финансовом состоянии и результатах деятельности организации исходя из реально существующей, а не исторической стоимости. Этот подход обеспечивает значимость, полезность и прозрачность предоставляемой в отчетности информации, так как позволяет определить истинную стоимость бизнеса.

2. Уточнено понятие справедливой стоимости учета активов и обязательств, позволяющее формировать достоверную и прозрачную информацию в бухгалтерской отчетности торговых организаций.

Исследование показало, что существование множества способов оценки активов и обязательств отражает множество задач, стоящих перед учетом, причем каждой задаче соответствует свой способ оценки. Один подход не может в равной степени удовлетворительно отвечать всем задачам, так как в каждом случае необходимо учитывать, кто будет пользователем информации и с какой целью он будет ее использовать.

Базой для определения справедливой стоимости при наличии активного рынка выступает рыночная стоимость. Образцами такого рынка для финансовых активов является фондовая биржа или дилерский рынок. Но справедливая стоимость имеет более широкое, в большей степени родовое значение, чем рыночная стоимость. Термин «рыночная стоимость» не является синонимом термина справедливая стоимость, в том смысле, в каком он используется в стандартах бухгалтерского учета. В отличие от определения рыночной стоимости бухгалтерское понятие объективной стоимости подразумевает сделку, которая могла состояться при наличии определенных разногласий; при обстоятельствах, отличающихся от нормального процесса перераспределения собственности в условиях открытого рынка. Эти обстоятельства включают в себя возможность совершения сделки, когда одна из сторон находится в затруднительном положении. Термин «справедливая стоимость» также может использоваться в юридическом аспекте при определении компромиссного, разрешающегося разногласия сторон. Причины этих разногласий также могут не соответствовать определению рыночной стоимости.

Таким образом, справедливую стоимость для целей бухгалтерского финансового учета, на наш взгляд, надо рассматривать шире определения, приведенного в МСФО. Благодаря множественности оценок справедливая стоимость может заменять другие оценки или вбирать в себя признаки других оценок, т.е. справедливая стоимость объекта бухгалтерского учета — это характеристика объекта в сравнимых ценовых полях оценок в фактических или меновых операциях.

3. Раскрыты объективные и субъективные факторы (отсутствие социального заказа на достоверную информацию, отсутствие данных, необходимых для определения дисконтированных стоимостей активов организации, концентрация большей части капитала в монополиях, неразвитость фондового рынка в России и прочие), препятствующие широкому использованию концепции справедливой стоимости для активов и обязательств торговых организаций в российских условиях.

В России до сих пор не сформулирован социальный заказ на адекватную информацию со стороны пользователей, да и сами руководители организаций относятся к повышению прозрачности без особого энтузиазма. Отсутствие развитого фондового рынка в России не позволяет рассчитывать большую часть рыночных показателей, используемых при определении дисконтированных стоимостей активов организаций. А дисконтирование является одним из основных методов выявления справедливой стоимости. Поэтому практически любые расчеты справедливой и дисконтированной стоимостей сегодня будут более чем относительные. Существование справедливой стоимости возможно только в условиях действующей организации, не имеющей намерения или необходимости ликвидироваться, существенно сокращать масштабы своей деятельности либо осуществлять операции на невыгодных условиях. В российских условиях этот принцип подвержен искажениям в силу ряда причин переходной экономики:

- вследствие приватизации и смены собственника (смена направления деятельности);

- неблагоприятной налоговой системы (искусственное банкротство и увод активов в другие сферы);

- недобросовестности менеджмента (недобросовестное распоряжение активами).

Важной проблемой применения концепции справедливой стоимости в России является неприятие категорий оценки по «справедливой стоимости» многими специалистами в области бухгалтерского учета.

В работе проанализированы отличия между ПБУ и МСФО в части нормативных рекомендаций по применению концепции справедливой стоимости для оценки активов и обязательств, способствующих торможению процесса трансформации этого метода оценки в российский учет.

4. Предложен эмпирический инструментарий, основанный на отражении в бухгалтерской отчетности активов и обязательств по справедливой стоимости, позволяющий раскрыть влияние изменения условий и событий на факты хозяйственной деятельности и финансовые результаты торговых организаций.

Рекомендован эмпирический инструментарий выявления справедливой стоимости, позволяющий раскрыть дополнительную информацию об активах и обязательствах в бухгалтерской отчетности.

Наличие различных способов оценки активов и обязательств ставит перед организациями задачу выбора оптимального варианта оценки и раскрытия информации о справедливой стоимости, позволяющего реализовать конкретные цели. Исследование концепции справедливой стоимости и состава информации, которую необходимо раскрывать организации в этой связи, важно не само по себе (хотя, с нашей точки зрения это может представлять определенный интерес), а потому, что позволит определить направление и сформулировать предложения по расширению состава информации, предоставляемой в отчетности российских предприятий. Концептуальными основами бухгалтерской отчетности на основе справедливой стоимости являются:

- предоставление пользователям бухгалтерской отчетности возможности принимать экономические решения, основываясь на стоимости активов и обязательств;

- оценка способности организации генерировать денежные поступления с учетом прошлых периодов, текущих ожиданий, результатов отчетного периода;

- прогнозирование будущих денежных поступлений в количественном выражении, сроках поступления (выбытия) и экономически обоснованных гарантиях поступления денежных средств.

Для выявления справедливой стоимости этих показателей необходимо использовать различные оценочные модели (рыночные, текущие, восстановительные, разного рода модели дисконтирования денежных потоков, экспертные). Отсутствие данных, необходимых для применения таких моделей в стандартном пакете бухгалтерской отчетности, значительно усложняет анализ потенциальными инвесторами перспектив деятельности организации и существенно ограничивает круг пользователей, имеющих возможность оценить стоимость организации при помощи методик, основанных на концепции справедливой стоимости.

5. Даны рекомендации по использованию концепции справедливой стоимости для ослабления влияния инфляционных процессов на активы и обязательства, обеспечивающие сопоставимость статей бухгалтерского баланса во времени, а также по использованию концепции справедливой стоимости в условиях инфляции и обесценения активов в целях обеспечения реальности бухгалтерского баланса.

В диссертационном исследовании показано, что при оценке достоверности бухгалтерского баланса необходимо учитывать влияние неизменного спутника современной экономики - инфляцию. И какими бы методами ни велась борьба с инфляцией, избежать этого явления сегодня невозможно, поэтому следует сдерживать ее темпы и уменьшать ее влияние на экономику.

В связи с этим в работе большое внимание уделено целесообразности использования концепции справедливой стоимости для ослабления влияния инфляционных процессов на достоверность бухгалтерской отчетности, а также обоснована необходимость принятия национального стандарта, учитывающего изменение цен и предлагающего соответствующие способы корректировки показателей бухгалтерской отчетности в связи с этими изменениями. История современного опыта учета влияния инфляции в России еще не столь продолжительна, как во многих зарубежных странах. В попытке получения реалистичных сопоставимых данных российских предприятий с 90-х годов XX в. производилась неоднократная переоценка основных средств. Однако следует отметить, что проведение переоценок основных средств для коммерческих организаций в настоящее время затруднено, так как с 2001 года Госкомстат России прекратил разработку индексов для переоценки основных средств. Поручения Правительства РФ по их разработке также отсутствуют. В настоящее время Госкомстатом России разработаны и утверждены коэффициенты, применяемые для переоценки основных средств и нематериальных активов только для бюджетных организаций. Видимо, это следует расценивать так, что коммерческая организация может проводить переоценку основных средств только методом прямого пересчета.

6. Раскрыта роль профессионального суждения бухгалтера в части признания активов и обязательств по справедливой стоимости, учитывающего влияние рыночных отношений на достоверность показателей бухгалтерской отчетности.

В диссертационной работе обосновывается роль профессионального суждения как института развитых рыночных отношений для раскрытия информации о справедливой стоимости активов и обязательств организации.

Профессиональное суждение, по нашему мнению, - это самостоятельное, обоснованное мнение бухгалтера в отношении способов раскрытия достоверной информации об имущественном положении и интерпретации отдельных фактов хозяйственной деятельности для принятия действенных управленческих решений. Оно должно обосновываться как в отношении формирования информации, так и в отношении ее раскрытия. В исследовании предложено что, профессиональное суждение в отношении формирования информации о справедливой стоимости должно оформляться в учетной политике как метод и способ выявления справедливой стоимости. В отношении раскрытия информации профессиональное суждение реализуется как при раскрытии учетной политики, так и при раскрытии дополнительной информации в бухгалтерской отчетности в случае выявления недостаточности данных для определения справедливой стоимости - это изменение конъюнктуры рынка, анализ обесценения актива и др.

В работе проведен анализ проблем практического применения профессионального суждения в российских условиях при определении справедливой стоимости активов и обязательств.

Профессиональное суждение в рыночных условиях - это единственно возможный подход для справедливой оценки активов и обязательств в конкретных условиях и событиях оценки: соотношения экономического содержания и правовой формы; возможного срока полезной службы основных средств и нематериальных активов или процесса потребления заключенных в них экономических выгод; возможности устаревания материальных запасов; возможности погашения сомнительной дебиторской задолженности; возможного исхода судебного разбирательства, в которое вовлечена организация, и во многих других случаях.

7. Разработана методика анализа и интерпретации активов и обязательств по справедливой стоимости, позволяющая прогнозировать финансовое состояние и принимать эффективные инвестиционные решения в сфере торговли.

В работе исследованы различные оценочные методы выявления справедливой стоимости активов и обязательств. Проанализированы причины возникновения концепции справедливой стоимости, ее эволюция, теоретический и методологический базис. На основе приведенных примеров рассмотрено влияние этой концепции на повышение достоверности и прозрачности бухгалтерской и финансовой отчетности. Были использованы статистические данные и данные конкретных предприятий с целью обоснования необходимости формирования организациями информации о стоимости своих активов и обязательств по справедливой стоимости. Проанализированы нормативная база Российской Федерации и МСФО, регулирующие методы и правила оценки активов и обязательств, а также ограничения, накладываемые российскими условиями на применение исследуемой концепции.

Учет активов и обязательств по справедливой стоимости влияет на результаты их анализа и интерпретации. Влияние учета основных средств по классической системе и по справедливой стоимости проиллюстрированы примерами, расчеты которых представлены в диссертации.