Управленческий учет и аудит доходов и расходов в холдинговых структурах тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Управленческий учет и аудит доходов и расходов в холдинговых структурах"

На правах рукописи

ЧЕРНЫШОВА Надежда Анатольевна

УПРАВЛЕНЧЕСКИЙ УЧЕТ И АУДИТ ДОХОДОВ И РАСХОДОВ В ХОЛДИНГОВЫХ СТРУКТУРАХ

Специальность: 08.00.12 - "Бухгалтерский учет, статистика"

Автореферат диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Саратов - 2008

003454808

Работа выполнена на кафедре анализа хозяйственной деятельности и аудита Саратовского государственного социально-экономического университета.

Научный руководитель - канд. экон. наук, доцент

Плотникова Любовь Константиновна

Официальные оппоненты - д-р экон. наук, профессор

Пискунов Владимир Александрович - канд. экон. наук, доцент Коблова Галина Ивановна

Ведущая организация - Поволжская академия государственной службы

им. П.А.Столыпина.

Защита состоится 18 декабря 2008 года в II00 час. на заседании диссертационного совета Д 212.241.03 при Саратовском государственном социально-экономическом университете по адресу:

410003, Саратов, Радищева, 89, Саратовский государственный социально-экономический университет, ауд. 843.

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке университета. Автореферат разослан 18 ноября 2008 года.

Ученый секретарь диссертационного С.М.Богомолов совета, д-р экон. наук, профессор ^_>(--■ /)

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. Естественным направлением развития деятельности компаний в современных условиях российской экономики является концентрация капитала при создании холдинговых структур. Процессы интеграции активизировались вследствие объективных экономических изменений, происходящих как на национальном, так и на международном уровне. Это связано, прежде всего, с глобализацией экономики.

Создание холдинговых структур имеет ряд преимуществ. Не теряя юридической самостоятельности, входящие в холдинг организации получают возможность доступа к новым современным технологиям, повышения конкурентоспособности, достижения синергетического эффекта, улучшения показателей финансово-хозяйственной деятельности, укрепления положения на рынке.

Вместе с тем, холдинг является своеобразным регулируемым микрорынком, внутри которого сохраняются товарно-денежные отношения, при регулируемой системе внутреннего ценообразования - трансфертного ценообразования. Дело в том, что все предприятия холдинговой структуры остаются самостоятельными юридическими лицами, но осуществляющими свою деятельность под хозяйственным контролем материнского (головного) предприятия. Таким образом возникают специфические холдинговые экономические отношения, проявляющиеся в праве материнского общества управлять дочерними предприятиями, при сохранении формальной юридической самостоятельности последних. Именно эти отношения и должны найти свое отражение в системе учета.

К сожалению, следует признать, что в законодательных и нормативных актах России отсутствуют какие-либо указания на этот счет (Закон "О консолидированной финансовой отчетности" до сих пор не принят). В то же время экономическое право управлять и перераспределять доходы и расходы предприятий консолидированной группы должно быть отражено в учете. Именно в достижении этой цели свое слово должен сказать управленческий учет, информация которого, в последующем, может быть использована при формировании консолидированной финансовой отчетности.

Консолидации необходима соответствующая система информационного обеспечения корпоративного управления холдинговой структурой, основанная на методологии консолидированного управленческого учета и контроля. Формирование холдинговых отношений в современной российской экономике имеет ряд отличительных особенностей, от которых зависит наличие прав и обязанностей, установление контроля, и как, следствие, организация учета и управления в данных структурах. Различные способы консолидации и степени централизации управления в холдингах приводят к разным вариантам организации системы управленческого учета.

Эти и другие проблемы организации консолидированного управленческого учета обусловили актуальность и своевременность выбранной темы исследования.

Степень научной разработанности проблемы. В проведенном исследовании были изучены труды современных отечественных авторов, в числе которых необходимо назвать: A.C. Бакаева, И.Н. Богатую, М.А. Бахрушину, A.A. Ефремову, М.А. Иванову, В.Б. Ивашкевича, М.И. Куттера, З.В. Кирьянову, Н.П. Кондракова, С.А. Николаеву, В.Ф. Палия, B.C. Плотникова, Я.В. Соколова, А.Д. Шеремета, В.В. Шестакову, JI.3. Шнейдмана. Были использованы также современные работы зарубежных авторов, посвященные принципам управленческого учета, среди которых можно назвать: X. Андерсона, А. Апчерта, Энтони А. Аткинсоаа, Раджива Д. Банкера, Роберта С. Каплана, С. Марка Янга, Й. Бетге, М.Ф. Ван Бреда, Д. Друри, Д. Колдуэлла, Д. Мурина, Б. Нидлза, Э.С. Хэндриксена, У. Шарпа.

Значительный вклад в разработку проблем финансового управления холдингом внесли отечественные ученые: Е.В. Великанов, Д.В. Винницкий, B.C. Плотников, К.Я. Портной, НЛО. Псарева, В.В. Шестакова, И.С. Шиткина

Методологическую основу управленческого учета в холдинговых структурах составляют такие общеэкономические теории, как; экономическая теория прав собственности (К. .Маркс, Р. Коуз, А. Алчан и А. Оноре и др.); теория фирмы и её центральное звено "теория транснациональных издержек" (Р. Коуз, О. Уильямсон, Б. Райн и др.); а также, законодательные и нормативные акты Российской Федерации по вопросам регулирования прав собственности и налогообложения п холдинговых структурах, международные бухгалтерские стандарты.

Тем не менее, вопросы управленческого учета на уровне холдинговой структуры остаются вне поля научных и практических разработок. Тогда как управленческий учет в холдингах это новая его ступень, где видоизменяется не только его структура, но и содержание. Отсутствуют специальные разработки и в области пнутрихолдингового управленческого аудита в холдинговых структурах.

Цели и задачи диссертационного исследования. Целью настоящего исследования является разработка концептуальной основы и методического обеспечения консолидированного управленческого учета доходов и расходов холдинговых структур и практических рекомендаций по осуществлению внутрихолдингового управленческого аудита внутренней управленческой отчетности о доходах и расходах при различных видах управления холдинговыми структурами.

Для достижения этой цели в работе поставлены следующие задачи:

- обосновать методологическую основу организации консолидированного управленческого учета доходов и расходов холдинговых структур, в целях информационного обеспечения управления и контроля за деятельностью дочерних компаний;

- отразить различия в определении холдинга на основе предложенной договорной концепции учетного отражения холдинговых отношений в управленческом учете и раскрыть их сущность;

- разработать методику ведения управленческого учета и составления консолидированной управленческой отчетности на основе отражения в учете договорных отношений между участниками холдинга на базе контрактного учета;

- уточнить методические подходы учетного отражения использования системы трансфертного ценообразования как ценового механизма регулирования внутрихолдинговых отношений;

- обосновать возможность наделения системы управленческого учета в холдинговых структурах необходимым правовым статусом при организации учета по договорам

- предложить методику формирования консолидированной финансовой отчетности на информационной основе управленческого учета, в рамках предложенной в работе договорной концепции:

- определить понятие внутрихолдинговый управленческий аудит в холдинговых структурах и раскрыть его отличие от внутреннего аудита.

Предмет и объект исследования. Предметом исследования является теоретическое и методическое обеспечение и способы совершенствования учетно-аналитического отражения доходов, и расходов консолидированной группы предприятий, в системе управленческого учета, являющихся информационной основой составления консолидированной финансовой отчетности. Объектом исследования являются холдинговые структуры Российской Федерации, процессы их создания и функционирования, а также взаимоотношение компаний - участников группы.

Теоретической и методологической основой исследования послужили фундаментальные положения экономической теории прав собственности, теории фирмы, новой институциональной теории контрактов, при их адаптации к холдинговым отношениям, работы ведущих ученых в области консолидированного управленческого учета, законодательные и нормативные акты и положения по ведению бухгалтерского учета и составлению отчетности, международные стандарты финансовой отчетности и принципы управленческого учета, разработанные Институтом управленческих бухгалтеров (США), материалы научных конференций, специальной литературы в области бухгалтерского учета, анализа хозяйственной деятельности и аудита, проекты Федеральных законов, гражданско-правовые нормативные акты, в том числе труды классиков российской цивилистики.

Научная новизна исследования. Заключается в разработке и обосновании теоретических положений и практических рекомендаций по формированию методики управленческого учета доходов и расходов, формирования на основе его данных управленческой и финансовой отчетности холдинговой структуры. В результате этого получены следующие результаты, содержащие научную новизну:

- обоснованы методологические подходы к организации системы консолидированных управленческого учета и отчетности холдинга, в основе которых положены системы договорных отношений в холдинге, отражающих право собственности и право на управление материнским обществом хозяйственными субъектами консолидированной группы предприятий;

- уточнено понятие холдинга, отражающее его договорную концепцию, что предопределило новую ступень развития управленческого учета -консолидированного управленческого учета, его функции, задачи и методическое обеспечение;

- предложена концепция учетного отражения холдинговых отношений как управленческой структуры своеобразного микрорынка, регулируемого посредством трансфертного ценообразования, определяющего как структуру доходов и расходов отдельных предприятий консолидированной группы, так и холдинга в целом;

- выработано определение нового нефинансового показателя операционного цикла продукта холдинга, характеризующего средний период между приобретением материалов и реализацией готового продукта и обоснована необходимость и раскрыто его влияние на цикличность учетного отражения финансово-денежных потоков при формировании информации о доходах и расходах как отдельных предприятий группы, так и холдинга в целом;

- разработана методика использования информации, формируемой в рамках управленческого учета холдинга при составлении консолидированной финансовой отчетности труппы, на основе элиминирования из финансовой отчетности отдельных предприятий внутрихолдинговых оборотов;

- разработана методика составления внутренней управленческой отчетности холдинга с разделение показателей на финансовые внутрихолдинговые и финансовые внешние входы и выходы, разработаны формы отчетности, предложена формула расчета чистого финансового результата холдинга на основе сопоставления внешних входов и выходов;

- дано определение и раскрыта специфика проведения внутрихолдингового управленческого аудита, как внутренней управленческой структуры, обеспечивающей контроль за формированием управленческой отчетности о доходах и расходах предприятий консолидированной группы с целью формирования на се основе консолидированной финансовой отчетности.

Оценка достоверности результатов диссертационного исследования. Достоверность результатов исследования оценивается как достаточная. Теоретические разработки и практические рекомендации носят глубокий и аргументированный характер. Изложенный материал отличается целостностью, структурной , логичностью и завершенностью. Достоверность научных результатов подтверждается апробацией на научно-практических конференциях и применением рекомендаций автора в практике учетной работы коммерческих предприятий.

Информационной базой исследования послужили законодательные и нормативные акты Российской Федерации, данные статистических сборников, монографические данные отечественных и зарубежных авторов и другие документы, регламентирующие процесс учета консолидации предприятий. Использовались также материалы ведущих мировых консалтинговых фирм и рейтинговых агентств, периодических изданий, освещающих вопросы слияний и поглощений, а также информация ряда \уеЬ-сайтов, имеющих отношение к проблематике работы.

Теоретическая и практическая значимость исследования состоит в том, что впервые для российского бухгалтерского учета разработаны методологическая основа и методические подходы в разработке системы консолидированного управленческого учета и контроля доходов и расходов холдинговых структур, с учетным отражением договорных отношений в консолидированной группе предприятий.

Практическая значимость проведенного исследования состоит в том, что выводы и предложения, сформулированные в диссертации, направлены на совершенствование управленческого учета и усиление его контрольных функций в области формирования доходов и расходов холдинговых структур, в процессе отражения финансовых потоков холдинга в системе управленческого учета, а также при внутреннем аудите и анализе информации об их формировании и использовании.

Апробация исследования. Основные положения исследования используются в учебном процессе при подготовке методического обеспечения дисциплин "Бухгалтерский управленческий учет", "Бухгалтерский учет в холдинговых компаниях", "Экономический анализ" а также при выполнении курсовых работ студентами специальности 08.01.09 "Бухгалтерский учет, анализ и аудит" Балаковского института экономики и бизнеса (филиала) Саратовского государственного социально-экономического университета.

Научные положения, сформулированные в диссертационной работе, отражают необходимость дальнейшего развития научных исследований в области управленческого учета и внутреннего аудита доходов и расходов холдинговых структур и могут явиться базой для дальнейших научно-практических разработок.

Ценность научных работ и полнота изложения материалов диссертации в опубликованных работах. Основные положения диссертации и результаты исследований были доложены на региональных научно-практических конференциях, а также семинарах, совещаниях, опубликованы в сборниках научных трудов и специализированных бухгалтерских журналах, в том числе три статьи, в журналах, рекомендованных ВАК РФ. Наиболее существенные положения и результаты исследования нашли свое отражение в 9 публикациях автора общим объемом 4,9 п.л.

Публикации. Основные положения и результаты диссертации нашли отражение в 10 опубликованных работах объемом 4,9 п.л.

Объем и структура работы. Цель и задачи исследования определили структуру диссертационной работы и приложений. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и приложений.

Список использованной литературы содержит 154 источника. В работе 2 приложения. Работа содержит 17 таблиц, 19 рисунков. Объем диссертации составляет 179 страниц.

ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ

Во введении диссертации обосновывается актуальность настоящей темы исследования, характеризуется степень изученности проблемы, определяются цели и задачи исследования, его объект, раскрывается научная и практическая значимость работы.

В первой главе "Холдинговые отношения как объект управленческого учета доходов и расходов" раскрыта специфика формирования холдинговых структур и её влияние на организацию управленческого учета в группе консолидированных предприятий.

По нашему мнению, организация учета в холдинге может быть основана на одной из двух ключевых концепций, обусловленных особенностями формирования и развития холдинговых отношений в группе. Первая концепция предполагает фиксированную схему управления, основанную на экономической структуре холдинга. В данном случае управление холдинговой структурой будет осуществляться на основе экономических прав, возникающих у материнской компании по отношению к дочерним и зависимым компаниям. Эта концепция базируется на определении холдинга как совокупности юридических лиц, связанных между собой правом контроля и управления одним участником группы деятельностью других. Возможности и оперативность управления при фиксированной схеме будут зависеть от степени контроля, осуществляемого материнской компанией.

При этом следует помнить, что материнская компания не может напрямую осуществлять управление текущей деятельностью других участников холдинга. Основной недостаток фиксированной схемы управления холдингом заключается в правовой сложности организации управления, трудности в проведении решений материнской компании через исполнительные органы дочерних и зависимых обществ, зависящем, зачастую от степени контроля материнской компании, то есть от распределения акций между акционерами, структуры акционерного капитала.

При фиксированной схеме управления холдингом все функции управления сводятся к контролю финансовых показателей и реализуются преимущественно посредством системы финансового учета каждой отдельной компании холдинга, и в итоге - при составлении консолидированной финансовой отчетности. В данной ситуации не используются основные преимущества системы управленческого учета, позволяющие рассматривать холдинг как единый экономический объект, состоящий из отдельных, связанных между собой

элементов (бизнес-единиц). Исходя из этого, фиксированная схема управления холдингом представляется нам менее перспективной в холдинговой структуре.

Недостатки фиксированной схемы управления холдингом устраняются внедрением гибкой схемы, построенной на базе системы управленческого учета.

На наш взгляд управление в холдинге целесообразно рассматривать как совокупность и взаимосвязь следующих видов управления, влияющих на систему управленческого учета:

1) макрохолдинговое управление - подразумевает управление холдингом в целом как отдельной обособленной экономической единицей;

2) мезохолдинговое управление предполагает осуществление функций управляющего центра по отношению к бизнес-единицам холдинга;

3) микрохолдинговое управление - организация управления внутри каждой конкретной бизнес-единицы, а также управление самим управленческим центром.

Взаимосвязь данных видов внутрихолдингового управления представим в форме схемы (схема 1).

Холдинг

макрохолдинговое управление

Управленческий центр _холдинга_

микрохолдинговое управление

мезохолдинговое управление

Бизнес-единица I

микрохолдинговое управление

мезохолдинговое управление

Бизнес-единица II

микрохолдинговое управление

Схема 1. Взаимосвязь видов внутрихолдингового управления

Из схемы видно, что мезо- и микрохолдинговое управление является составной частью макрохолдингового управления. Это означает, что информационное поле, создаваемое на каждом из этих уровней должно быть однородным по своей структуре, то есть, должна быть создана такая система управленческого учета, которая будет осуществлять координированный сбор, анализ и контроль информации, необходимой для всех уровней управления. При этом систему управленческого учета необходимо разрабатывать первоначально на макрохолдинговом уровне, то есть должны быть сформулированы цели и задачи управленческого учета применительно ко всему

холдингу. А затем, на основе разработанных положений строить систему управления на мезо- и микрохолдинговых уровнях управления. Таким образом, будет осуществлена стандартизация схем управленческого учета как на отдельных предприятиях холдинга (бизнес-единицах), так и холдинга в целом, что приведет к эффективному функционированию системы управленческого учета и достижению поставленных целей, повысит оперативность получения необходимой информации и качественно улучшит принимаемые управленческие решения, что в итоге приведет к повышению доходности холдинга.

В соответствии с проектом ФЗ "О холдингах": холдинг - это совокупность двух и более юридических лиц (участников холдинга), связанных между собой отношениями (холдинговыми отношениями) по управлению одним из участников (головной компанией) деятельностью других участников холдинга на основе права головной компании определять принимаемые ими решения.

По нашему мнению, данное определение не учитывает договорные отношения в холдинге и на этой основе предлагаем следующее уточнение в определении холдинга, имеющее значение для организации управленческого учета: холдинг представляет собой совокупность договорных обязательств, заключенных между юридическими лицами (участниками холдинга), возникающих на основе права одного участника (материнской компании) определять решения, принимаемые другими участниками холдинга.

Тем самым определение холдинга наполняется необходимым юридическим правом, так как каждый договор, заключенный между компаниями -участниками группы имеет под собой гражданско-правовое обоснование, соответственно, и холдинговые отношения, представленные совокупностью договорных обязательств, будут иметь законодательную базу.

Исходя из этого понятия, трансформируются объекты, цели и задачи управленческого учета в холдинге. Как объект управленческого учета холдинг представляет собой совокупность компаний, связанных договорными отношениями в сфере управления, контроля, планирования, анализа и отчетности, степень влияния при этом определяется степенью делегированных полномочий и контроля головной компании для дочерних и зависимых обществ.

Учитывая указанное определение холдинга в соответствии с договорной концепцией, трансформируем основные положения управленческого- учета в холдинге.

Объектом управленческого учета в холдинге будет являться совокупность договорных обязательств, заключенных между участниками холдинга. Это означает, что каждый договор должен находить свое отражение в системе управленческого учета холдинга. Такая методика создания общехолдинговой учетной базы данных условий договорных обязательств будет представлять целостную картину взаимодействий компаний внутри группы, а также контактов с компаниями, не входящими в данный холдинг, что позволит получить информацию о движении финансовых потоков с необходимым их разделением соответственно на внутрихолдинговые и пересекающие.

Учитывая специфику холдинговых отношений, мы предлагаем определение трансфертного ценообразования, отражающее особенность микрорыночных отношений между предприятиями группы. Трансфертное ценообразование в -управленческом учете доходов и расходов холдинговых структур представляет л собой процесс установления денежного эквивалента стоимости продукции (услуги), передаваемой одной бизнес-единицей холдинга другой бизнес-единице, включающего помимо затрат на изготовление данной продукции (услуги) фиксированную надбавку в форме прибыли передающей бизнес-единицы. Таким образом, трансфертная цена - это денежный эквивалент стоимости проданной внутри группы продукции (услуги).

Эффективность трансфертного ценообразования обусловливается согласованностью действий компаний, входящих в консолидированную группу, основанной на базе единой системы управленческого учета доходов и расходов, создающей единое информационное поде и обеспечивающей принятие оптимальных управленческих решений. Учитывая это положение, мы считаем, что трансфертная цена на продукцию дочерних предприятий должна быть скорректирована на долю участия меньшинства акционеров в их собственном капитале.

Исходя из особенностей холдинговых структур и отношений, возникающих между их участниками, в работе трансформированы принципы управленческого учета и предложены принципы консолидированного управленческого учета как новой его ступени.

В диссертационном исследовании делаются выводы и определяются главные черты управленческого учета в холдингах. С точки зрения управления холдинг представляет собой экономическое объединение самостоятельных юридических лиц, это означает, что система управленческого учета необходимо укрупняется по сравнению с аналогичной системой отдельного предприятия. Объектом управленческого учета в данном случае будет являться участник холдинга, а не структурное подразделение отдельной компании. Соответственно изменится и подход к центрам ответственности как к структурной единице предприятия, которые в системе управленческого учета холдинга будут наделены всеми правами и обязанностями юридического лица.

Во второй главе "Концептуальные подходы в организации методического обеспечения управленческого учета доходов и расходов в холдинговых структурах" раскрыта сущность категории доходы и расходы применительно к холдинговым структурам. На основе анализа понятий "расходы" и "затраты", а также принимая во внимание то, что затраты становятся расходами в момент признания дохода, нами делается вывод, что данные категории особенно важны с точки зрения организации управленческого учета в холдинге, так как реальные доходы, расходы, а также финансовый результат холдинга в целом возникает только в момент пересечения соответствующими финансовыми потоками условных границ холдинга. Следовательно, расходы отдельной компании холдинга, направленные на получение выручки от реализации продукции другой компании холдинга, будут

представлять собой затраты для холдинга в целом. Поэтому предлагаем в структуре управленческого учета холдинга разграничить центры затрат и центры расходов, так как разница между этими категориями в холдинге весьма существенна. Центр затрат определяет собой структурную единицу холдинга, не имеющую финансового "выхода" за его границы, формирующую совокупность затрат участниками холдинга. Центр расходов имеет возможность реализовывать продукцию сторонним по отношению к холдингу компаниям. Соответственно, те расходы (в традиционном понимании), которые будет нести центр затрат как отдельное юридическое лицо, в рамках холдинга будут являться затратами и оставаться таковыми до тех пор, пока конечный продукт холдинга не будет реализован за его границы. То есть, только при признании в консолидированном управленческом учете дохода от реализации холдинговой продукции затраты холдинга по центру затрат переходят в разряд расходов холдинга.

Другая особенность управленческого учета доходов и расходов в холдинге будет заключаться в следующем. В связи с тем, что доходы и расходы холдинга должны признаваться только в момент реализации продукта за пределы холдинга, то есть без учета финансовых результатов, возникает необходимость ввести в управленческий учет специфический нефинансовый показатель -операционный цикл продукции, представляющий собой временной показатель между приобретением материалов для изготовления продукта и его реализацией. В холдинге операционный цикл продукта значительно сложнее, чем аналогичный цикл продукта отдельного предприятия, и к тому же он носит дискретный характер, то есть прерывается при переходе готовых продуктов отдельных компаний через границы каждого участника холдинга. Следует обратить внимание, что при процессах внутренней реализации внутри холдинга в операционном цикле возникают так называемые разрывы операционного цикла - непродуктивное время, не приводящее к трансформации продукта. Иными словами, разрыв в операционном цикле - это время, необходимое, например, для доставки внутрихолдинговой продукции от одной компании холдинга до другой, при котором прямого полезного воздействия на продукт не осуществляется. Если разрывы будут увеличивать операционный цикл продукта холдинга, это приводит к задержке средств в обороте. Поэтому данная категория времени будет являться финансовым резервом повышения эффективности взаимодействия компаний холдинга.

Принимая во внимание тот факт, что компании холдинга в данном случае являются звеньями одной производственной цепи и определяют холдинговые отношения, итоговый операционный цикл готового продукта холдинга определяется как сумма операционных циклов отдельных компаний, с учетом разрывов операционного цикла и может быть представлен в виде следующей формулы:

п

ос= Еосу + оо;

Ы1

где ОС - итоговый операционный дикл продукта холдинга; ОС, - операционный цикл

продукта 1-той компании холдинга; ОСг - разрыв операционного цикла; я - количество

компаний в технологической цепи холдинга

Этот показатель имеет исключительное значение для управленческого учета в системе планирования, координации, контроля и анализа доходов и расходов холдинга, так как реальная прибыль, то есть приток денежных средств, поступит в холдинг только по завершении этого цикла, независимо от количества стадий обработки продукта и числа сделок купли-продажи внутри холдинга, приводящих к возникновению отложенных финансовых результатов.

Одна из основных особенностей управления финансовой системой холдинга заключается в учете и контроле циркулирующих между центрами ответственности финансовых потоков. Применение различных методов учета консолидирования операций холдинга обусловливается тем, что если для дочерних компаний эти финансовые потоки будут внешними, то для холдинга в целом - внутренними. Параметры консолидации создают структуру, которая обязывает при любом варианте схемы финансовых холдинга отражать их как единое целое.

В зависимости от влияния на финансовый результат холдинга мы выделили следующие категории расходов (затрат) и доходов группы:

1) элиминируемые внутрихолдинговые доходы (ЭВхД) - представляют собой доходы продающей компании-участницы холдинга от реализации продукции внутри группы. По сути дела, ЭВхД состоят из затрат компании на производство и реализацию, прибыли (являющейся для холдинга в целом условной внутрихолдинговой прибылью), налогов и прочих элементов, характерных для совокупной величины выручки коммерческой организации;

2) элиминируемые внутрихолдинговые расходы (ЭВхР) - являются расходами покупающей компании-участницы холдинга на приобретение продукции, изготовленной продающей компанией-участницей холдинга. Данные расходы являются частью себестоимости продукции, изготовленной покупающей компанией, но при этом представляют собой затраты на приобретение сырья и материалов, то есть незавершенного производства;

3) составные затраты холдинга - расходы участников группы на производство конечного продукта холдинга. Становятся составными расходами холдинговой структуры в момент признания выручки от реализации конечного продукта за рамки холдинга;

4) реальные доходы холдинга - доходы от прямой реализации конечного продукта холдинга (или продукции участников холдинга) стороннему по отношению к холдингу лицу. Непосредственно участвуют в формировании финансового результата холдинга.

Основываясь на предложенной классификации доходов и расходов холдинговых структур, вносятся соответствующие изменения в структуру финансового результата холдинга, подразделив его на следующие составные части:

1) условный финансовый результат холдинга - разница между элиминируемым внутрихолдинговым доходом от реализации продукции компанией-участником группы и составными затратами на её производство и реализацию. Данная категория выделяется на основании МСФО 37 "Резервы, условные обязательства и условные активы" по аналогии с условными активами и условными обязательствами;

2) реальный финансовый результат холдинга - разница между реальным доходом холдинга и составными расходами конкретного участника группы от реализации продукции стороннему по отношению к группе покупателю;

3) фактический финансовый результат холдинга - разница между совокупными реальными доходами холдинга и совокупными составными расходами группы.

Предложенная система распределения доходов и расходов холдинговых структур в целях консолидированного управленческого учета, а также деление прибыли в зависимое! и от способа её формирования позволяет взять её за основу процесса составления консолидированной управленческой отчетности, упростить процесс исключения внутрихолдинговых оборотов, принимать эффективные управленческие решения и в результате сформировать консолидированную финансовую отчетность.

Следует подчеркнуть, что внешняя или официальная консолидированная отчетность группы призвана отразить имущественное и финансовое положение холдинга в целом на отчетную дату. Внутренняя управленческая отчетность холдинга должна содействовать принятию оптимальных управленческих решений, достоверно и четко отражать происходящие процессы формирования доходов и расходов, оперативно предоставлять информацию и реагировать на изменения в операционной и финансовой деятельности бизнес-единиц.

Внутренняя упраплеическая отчетность каждой компании холдинга, на наш взгляд, должна быть ориентирована в комплексе на создание целостной имущественной и финансовой картины холдинга в целом, то есть должна иметь "мозаичную" структуру. Это может быть достигнуто помимо унификации форм отчетности и применения единой методики исчисления показателей, также и выделением так называемых "входов" и "выходов" в отдельных отчетах компаний. При сопоставлении двух самостоятельных отчетов контрагентов -участников холдинга финансовый "выход" одного отчета будет соответствовать "входу" другого, что существенно облегчит задачу исключения внутрихолдинговых оборотов при составлении консолидированной отчетности холдинга. Такое деление позволит наглядно представить движение финансовых потоков внутри холдинга и пересечение ими его условных границ.

Следует также помнить, что доходы и расходы холдинга в целом возникают только при пересечении финансовыми потоками условных границ холдинга, то есть при совершении сделок с контрагентами, не состоящими в данном холдинге. Поэтому деление финансовых "входов" и "выходов" на внутрихолдинговые и внешние представляется целесообразным, так как дает возможность определить финансовый результат холдинга с меньшими

затратами времени, наглядно отразить движение финансовых потоков, а также без особых затруднений исключить внутрихолдинговые расчеты.

Таким образом, внутренние управленческие отчеты каждой компании в совокупности позволят рассчитать себестоимость готовой продукции холдинга, его расходы, определить доходы и выявить финансовый результат. Формализовано финансовый результат холдинга можно представить в следующем виде:

и л Т.11- 1,4 /=1 1=1 V)

где РК - финансовый результат холдинга, I - стоимостное выражение внешнего финансового выхода (доход от реализации за условные границы холдинга) /-той компании холдинга; С - стоимостное выражение внешнего финансового входа (затраты, формирующие расход холдинга) /-той компании холдинга; и - количество компаний холдинга, предоставляющих внутреннюю управленческую отчетность

Структура внутренней управленческой отчетности холдинга, на наш взгляд, должна формироваться в зависимости от степени делегирования полномочий и уровня централизации управления в холдинге, предопределяющем функции центров ответственности.

1. Структура внутренней управленческой отчетности центра затрат будет отражать максимально возможную степень централизации управления холдингом. Этот вариант является довольно часто встречающимся в России способом организации финансовых потоков холдинга. Он предполагает минимизацию прав дочерних компаний и соответствующую максимизацию прав материнской компании, так как последняя контролирует получение холдингом дохода при пересечении готовой продукцией его границ, а также формирует стоимость сырья и материалов. Отчеты дочерних фирм в этой ситуации не будут иметь финансового "входа" и "выхода" за условные пределы холдинга, так как у них не будет контрагентов - поставщиков материалов и покупателей готовой продукции вне холдинговой структуры. При высокой степени централизации управления в холдинге управленческий учет и контроль доходов и расходов организуется таким образом, чтобы вышестоящий управляющий контролировал деятельность нижестоящего.

2. Структура внутренней управленческой отчетности центра доходов будет отражать среднюю степень централизации управления холдингом и предполагать два варианта организации в зависимости от отсутствия или наличия у дочерней компании выхода на внешнего по отношению к группе покупателя. При первом варианте материнская компания самостоятельно принимает решения о наделении дочерних компаний правами на реализацию. В этом случае, реализация за условные границы холдинга осуществляется только через материнскую компанию, остальные же участники холдинга выхода на внешнего покупателя не имеют и осуществляют лишь производственную деятельность. Функции материнской компании в промежуточном процессе формирования стоимости будут заключаться в регулировании трансфертных цен. При этом прибыль центра доходов будет оставаться в его распоряжении.

Такой способ позволяет эффективно управлять финансовыми потоками и контролировать деятельность дочерних компаний, в частности их расходы и доходы с помощью установления трансфертных цен. Внутренняя управленческая отчетность дочерних компаний в данном варианте должна содержать информацию о доходах и расходах. При втором варианте организации структуры внутренней управленческой отчетности центра доходов материнская компания предоставляет права определенной дочерней компании на реализацию конечной готовой продукции стороннему по отношению к холдингу покупателю. В этом случае при организации учета финансовых потоков возникает вопрос отражения распределения прибыли холдинга, полученной дочерней компанией, имеющей право на реализацию за условные границы холдинга, то есть аккумулирующей у себя реальный финансовый результат группы.

3. Структура внутренней управленческой отчетности как центра прибыли отражает минимальную степень централизации управления холдингом, то есть предполагает децентрализованное управление финансовыми потоками. В таком варианте группу компаний можно рассматривать с позиций финансового холдинга, то есть материнская компания имеет своей целью только получение прибыли от реализации права, полученного в момент консолидации. Управленческий учег доходов и расходов в данном варианте холдинговых отношений будет направлен на фиксацию финансовых результатов центра прибыли. Материнская компания получает дивиденды от участия в уставных капиталах дочерних организаций, степень влияния на них будет заключаться в постановке и ведении единой системы управленческого учета, обеспечивающей составление внутренней управленческой отчетности.

Введение института консолидированной налоговой отчетности приближает холдинги к понятшо консолидированного налогоплательщика. Применение к консолидированной группе предприятий данной категории будет полезно как самому холдингу, так и налоговым органам. Холдинг получает возможность уплачивать налоги только по факту реализации продукции внешнему покупателю, что исключит налогообложение внутренних процессов реализации между участниками холдинга до момента получения фактического финансового результата группы. Государство в лице налоговых органов получит эффективный механизм перераспределения налоговых поступлений между регионами, что предотвратит аккумуляцию средств в одном субъекте Российской Федерации, в котором зарегистрирован центр прибыли холдинга в ущерб другим.

В третьей главе "Методика организации внутрихолдилгового управленческого аудита доходов и расходов предприятий группы" дается определение и раскрывается специфика методики организации проведения внутрихолдингового управленческого аудита, как внутренней управленческой структуры, обеспечивающей контроль за формированием управленческой отчетности о доходах и расходах предприятий консолидированной группы с целью формирования на ее основе консолидированной финансовой отчетности.

Организационная структура холдинга изначально предопределяет необходимость четкого контроля над деятельностью участников группы. Это обусловлено как территориальной разобщенностью входящих в состав холдинга компаний, так и различием в осуществляемых видах деятельности, формах собственности, степени контроля и прочих факторах, усложняющих процесс управления группой компаний. Именно система внутрихолдингового управленческого аудита в комплексе с системой управленческого учета способна обеспечить эффективное взаимодействие компаний холдинга, повысить эффективность функционирования группы в целом.

Методика организации внутреннего аудита доходов и расходов предприятий группы представляет собой совокупность приемов и способов, с помощью которых осуществляется контроль показателей деятельности холдинга.

Цель внутрихолдингового управленческого аудита определяется как создание информационной среды, позволяющей эффективно контролировать и управлять производственными и финансовыми процессами участников холдинга, сводя их деятельность к достижению стратегии развития группы в целом. В этом случае структура внутрихолдингового управленческого аудита будет представлена совокупностью служб внутреннего аудита каждого участника группы. Организационная структура внутрихолдингового аудита по аналогии с внутренней управленческой отчетностью будет зависеть от степени делегирования полномочий в группе компаний.

В соответствии с предлагаемой методикой организации внутрихолдингового управленческого аудита нами разработан Базовый конструктор структуры внутрихолдингового управленческого аудита, позволяющий создать службы внутреннего аудита как подразделений внутрихолдингового аудита, ориентируясь на цели и задачи внутрихолдингового контроля и управления. В Базовом конструкторе структура внутрихолдингового управленческого аудита представлена двумя контурами; первый контур включает в себя службы внутрихолдингового управленческого аудита первого и второго уровня и находится в рамках материнской компании или управленческого центра, второй контур состоит из служб внутреннего аудита конкретных участников холдинга.

Методика организации внутрихолдингового управленческого аудита доходов и расходов предприятий группы состоит из двух взаимосвязанных элементов: формальной методики и методики по-существу. Формальная часть предполагает методику организации физической структуры внутрихолдингового аудита, то есть определение места каждого участника группы в осуществлении контрольных функций, формирование аудиторский служб в целом по холдингу, а также во входящих в его состав отдельных компаниях. Методика организации внутрихолдингового управленческого аудита по-существу предполагает детальную проработку функциональных обязанностей служб внутрихолдингового управленческого и внутреннего аудита в зависимости от степени делегирования полномочий и уровня централизации управления в холдинге. Существенная часть методики предполагает разработку Единых стандартов внутрихолдингового

управленческого аудита, Положения о службах аудита холдинга, а также Положения о структуре аудита холдинга.

При централизованном управлении холдинговой структурой дочерние компании наделены минимальными полномочиями в принятии решений. Материнская компания определяет основные направления развития компании, регулирует все аспекты финансово-хозяйственной деятельности. Соответственно, система внутрихолдингового аудита будет реализовываться максимально комплексно через службы внутреннего аудита каждого участника. Анализу и контролю будуч подвергаться все стороны деятельности компаний, и производственная, и финансовая. По сути, такая структура необходима только в случае стратегической заинтересованности материнской компании в конкретном участнике холдинга. В противном случае, затраты на организацию и осуществление функций контроля будут неоправданно высоки и не принесут ожидаемого эффекта от их внедрения и использования в "маловажной" компании группы. В таких орпштаииях целесообразнее проводить внутренний аудит только по основным финансовым показателям (то есть последующий аудит). Аналогичным образом необходимо осуществлять внутренний аудит в холдингах с высокой степень децентрализации, когда участники группы наделяются широкими полномочиями.

Помимо приведенных объектов внутрихолдингового аудита, контроль деятельности участников холдинга должен осуществляться в соответствии с предложенной нами классификацией доходов и расходов холдинга в зависимости от влияния на финансовый результат холдинга:

1) аудит элиминируемых внутрихолдинговых доходов (АЭВхД) -представляет собой контроль доходов продающей компании-участницы холдинга от реализации продукции внутри группы.

2) аудит элиминируемых внутрихолдинговых расходов (АЭВхР) - контроль расходов покупающей компании-участницы холдинга на приобретение продукции, изготовленной продающей компанией-участницей холдинга.

3) аудит составных затрат/расходов холдинга - контроль расходов участников группы на производство конечного продукта холдинга.

4) аудит реальных доходов холдинга - контроль доходов от прямой реализации конечного продукта холдинга (или продукции участников холдинга) стороннему по отношению к холдингу лицу.

Организация вну грихолдингового аудита по данным направлениям позволит оперативно контролировать доходные и расходные составляющие деятельности компаний холдинга и определять их влияние на финансовый результат группы в целом по данным консолидированного управленческого учета.

В заключении работы изложены основные выводы и предложения по результатам проведенного исследования.

СПИСОК РАБОТ, ОПУБЛИКОВАННЫХ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ

Статьи в журналах и изданиях, рекомендуемых ВАК:

1. Чернышова H.A. Система трансфертного ценообразования в управленческом учете доходов и расходов холдинговых структур. II Вестник Саратовского государственного социально-экономического университета. -№1(20). - 2008. - 0,75 пл.

2. Чернышова H.A. Особенности и проблемы формирования холдинговых отношений в Российской Федерации. II Вестник Саратовского государственного социально-экономического университета. - №5(24). - 2008. - 0,3 п.л.

3. Чернышова H.A. Внутренняя управленческая отчетность о доходах и расходах холдинговой структуры. // Российское предпринимательство. - №12. -2008. - 0,5 п.л.

Статьи и тезисы докладов в других изданиях:

4. Трегубова (Чернышова) H.A. Особенности формирования консолидированного бухгалтерского баланса. // Проблемы социально-экономического развития России: Сборник научных трудов по итогам студенческих научных конференций / СГСЭУ: - Саратов, 2005. - 0,2 п.л.

5. Трегубова (Чернышова) H.A. Проблема отождествления понятий консолидированной и сводной отчетности. // Социально-экономическое развитие России в современных условиях: Материалы научно-практической конференции. Балаково: Изд. центр СГСЭУ, 2005. - 0,375 п.л.

6. Трегубова (Чернышова) H.A. Приемы и методы, используемые при составлении консолидированного бухгалтерского баланса. II Социально-экономическое развитие России в современных условиях: Материалы научно-практической конференции. Балаково: Изд. центр СГСЭУ, 2005. - 0,625 п.л.

7. Трегубова (Чернышова) H.A. Бухгалтерский управленческий учет на современном этапе развития экономики России. // Социально-экономическое развитие России в современных условиях: Материалы научно-практической конференции. Балаково: БФ СГСЭУ, 2006. - 0,5 п.л.

8. Трегубова (Чернышова) H.A. Отражение гудвилла в соответствии с МСФО 3 "Объединение бизнеса". // Социально-экономическое развитие России в современных условиях: Сб.науч.трудов. - Балаково: Изд. центр БФ СГСЭУ, 2006. - 0,56 пл.

9. Чернышова H.A., Плотникова JI.K. Доходы и расходы холдинговых структур как объект управленческого учета. II Справочник экономиста. - №9. -2008. - авт. 0,5 п.л.

10. Чернышова H.A. Проблема трансформации сущности управленческого учета в холдинговых структурах. // Актуальные проблемы учета, анализа, аудита и налогообложения. Материалы II Всероссийской научно-практической конференции, Тюменская государственная академия мировой экономики, управления и права (ТГАМЭУП), 2008. - 0,6 п.л.

Автореферат

Подписано в печать {1Н №о$ Формат 60x84 7]6

Бумага типогр. №1 Гарнитура "Times"

Печать офсетная Уч.-изд. л. 1,0

Заказ Тираж 100 экз.

Издательский центр Саратовского государственного социально-экономического университета. 410003, Саратов, Радищева, 89.

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Чернышова, Надежда Анатольевна

Введение.

Глава 1. Холдинговые отношения как объект управленческого учета доходов и расходов.

1.1. Холдинговые структуры как объект управленческого учета.

1.2. Холдинговые отношения в различных типах холдинговых структур и их влияние на организацию управленческого учета.

1.3. Трансфертное ценообразование как методологический прием организации управленческого учета доходов и расходов холдинговых структур.

1.4. Цели и задачи управленческого учета и контроля доходов и расходов в холдинговых структурах.

Глава 2. Концептуальные подходы в организации методического обеспечения управленческого учета доходов и расходов в холдинговых структурах.

2.1. Признание и оценка доходов и расходов в отдельной и консолидированной финансовой отчетности группы.

2.2. Методика управленческого учета доходов и расходов с высокой степенью централизации управления холдингом.

2.3. Организация управленческого учета доходов и расходов при децентрализованной системе управления холдинговыми структурами.

2.4. Особенности формирования внутренней управленческой отчетности о доходах и расходах при различной степени управления холдинговыми структурами.

Глава 3. Методика организации внутрихолдингового управленческого аудита доходов и расходов предприятий группы.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Управленческий учет и аудит доходов и расходов в холдинговых структурах"

Актуальность темы исследования. Естественным направлением развития деятельности компаний в современных условиях российской экономики является концентрация капитала при создании холдинговых структур. Процессы интеграции активизировались вследствие объективных экономических изменений, происходящих как на национальном, так и на международном уровне. Это связано, прежде всего, с глобализацией экономики.

Создание холдинговых структур имеет ряд преимуществ. Не теряя юридической самостоятельности, входящие в холдинг организации получают возможность доступа к новым современным технологиям, повышения конкурентоспособности, достижения синергетического эффекта, улучшения показателей финансово-хозяйственной деятельности, укрепления положения на рынке.

Вместе с тем, холдинг является своеобразным регулируемым микрорынком, внутри которого сохраняются товарно-денежные отношения, при регулируемой системе внутреннего ценообразования - трансфертного ценообразования. Дело в том, что все предприятия холдинговой структуры остаются самостоятельными юридическими лицами, но осуществляющими свою деятельность под хозяйственным контролем материнского (головного) предприятия. Таким образом возникают специфические холдинговые экономические отношения, проявляющиеся в праве материнского общества управлять дочерними предприятиями, при сохранении формальной юридической самостоятельности последних. Именно эти отношения и должны найти свое отражение в системе учета.

К сожалению, следует признать, что в законодательных и нормативных актах России отсутствуют какие-либо указания на этот счет (Закон «О консолидированной финансовой отчетности» до сих пор не принят). В то же время экономическое право управлять и перераспределять доходы и расходы предприятий консолидированной группы должно быть отражено в учете. Именно в достижении этой цели свое слово должен сказать управленческий учет, информация которого, в последующем, может быть использована при формировании консолидированной финансовой отчетности.

Консолидации необходима соответствующая система информационного обеспечения корпоративного управления холдинговой структурой, основанная на методологии консолидированного управленческого учета и контроля. Формирование холдинговых отношений в современной российской экономике имеет ряд отличительных особенностей, от которых зависит наличие прав и обязанностей, установление контроля, и как, следствие, организация учета и управления в данных структурах. Различные способы консолидации и степени централизации управления в холдингах приводят к разным вариантам организации системы управленческого учета.

Эти и другие проблемы организации консолидированного управленческого учета обусловили актуальность и своевременность выбранной темы исследования.

Степень научной разработанности проблемы. В проведенном исследовании были изучены труды современных отечественных авторов, в числе которых необходимо назвать: A.C. Бакаева, И.Н. Богатую, М.А. Бахрушину, A.A. Ефремову, М.А. Иванову, В.Б. Ивашкевича, М.И. Куттера, З.В. Кирьянову, Н.П. Кондракова, С.А. Николаеву, В.Ф. Палия, B.C. Плотникова, Я.В. Соколова, А.Д. Шеремета, В.В. Шестакову, JI.3. Шнейдмана. Были использованы также современные работы зарубежных авторов, посвященные принципам управленческого учета, среди которых можно назвать: X. Андерсона, А. Апчерта, Энтони А. Аткинсона, Раджива Д. Банкера, Роберта С. Каплана, С. Марка Янга, Й. Бетге, М.Ф. Ван Бреда, Д. Друри, Д. Колдуэлла, Д. Мурина, Б, Нидлза, Э.С. Хэндриксена, У. Шарпа.

Значительный вклад в разработку проблем финансового управления холдингом внесли отечественные ученые: Е.В. Великанов, Д.В. Винницкий, B.C. Плотников, К.Я. Портной, Н.Ю. Псарева, В.В. Шестакова, И.С. Шиткина

Методологическую основу управленческого учета в холдинговых структурах составляют такие общеэкономические теории, как: экономическая теория прав собственности (К. Маркс, Р. Коуз, А. Алчан и А. Оноре и др.); теория фирмы и её центральное звено «теория трансакционных издержек» (Р. Коуз, О. Уильямсон, Б. Райн и др.); а также законодательные и нормативные акты Российской Федерации по вопросам регулирования прав собственности и налогообложения в холдинговых структурах, международные бухгалтерские стандарты.

Тем не менее, вопросы управленческого учета на уровне холдинговой структуры остаются вне поля научных и практических разработок. Тогда как управленческий учет в холдингах это новая его ступень, где видоизменяется не только его структура, но и содержание. Отсутствуют специальные разработки и в области внутрихолдингового управленческого аудита в холдинговых структурах.

Цели и задачи диссертационного исследования. Целью настоящего исследования является разработка концептуальной основы и методического обеспечения консолидированного управленческого учета доходов и расходов холдинговых структур и практических рекомендаций по осуществлению внутрихолдингового управленческого аудита внутренней управленческой отчетности о доходах и расходах при различных видах управления холдинговыми структурами.

Для достижения этой цели в работе поставлены следующие задачи:

- обосновать методологическую основу организации консолидированного управленческого учета доходов и расходов холдинговых структур, в целях информационного обеспечения управления и контроля за деятельностью дочерних компаний;

- отразить различия в определении холдинга на основе предложенной договорной концепции учетного отражения холдинговых отношений в управленческом учете и раскрыть их сущность;

- разработать методику ведения управленческого учета и составления консолидированной управленческой отчетности на основе отражения в учете договорных отношений между участниками холдинга на базе контрактного учета;

- уточнить методические подходы учетного отражения использования системы трансфертного ценообразования как ценового механизма регулирования внутрихолдинговых отношений;

- обосновать возможность наделения системы управленческого учета в холдинговых структурах необходимым правовым статусом при организации учета по договорам;

- предложить методику формирования консолидированной финансовой отчетности на информационной основе управленческого учета, в рамках предложенной в работе договорной концепции;

- определить понятие внутрихолдинговый управленческий аудит в холдинговых структурах и раскрыть его отличие от внутреннего аудита.

Предмет и объект исследования. Предметом исследования является теоретическое и методическое обеспечение и способы совершенствования учетно-аналитического отражения доходов и расходов консолидированной группы предприятий, в системе управленческого учета, являющихся информационной основой составления консолидированной финансовой отчетности. Объектом исследования являются холдинговые структуры Российской Федерации, процессы их создания и функционирования, а также взаимоотношение компаний - участников группы.

Теоретической и методологической основой исследования послужили фундаментальные положения экономической теории прав собственности, теории фирмы, новой институциональной теории контрактов, при их адаптации к холдинговым отношениям, работы ведущих ученых в области консолидированного управленческого учета, законодательные и нормативные акты и положения по ведению бухгалтерского учета и составлению отчетности, международные стандарты финансовой отчетности и принципы управленческого учета, разработанные Институтом управленческих бухгалтеров (США), материалы научных конференций, специальной литературы в области бухгалтерского учета, анализа хозяйственной деятельности и аудита, проекты Федеральных законов, гражданско-правовые нормативные акты, в том числе труды классиков российской цивилистики.

Научная новизна исследования. Заключается в разработке и обосновании теоретических положений и практических рекомендаций по формированию методики управленческого учета доходов и расходов, формирования на основе его данных управленческой и финансовой отчетности холдинговой структуры. В результате этого получены следующие результаты, содержащие научную новизну: обоснованы методологические подходы к организации системы консолидированных управленческого учета и отчетности холдинга, в основе которых положены системы договорных отношений в холдинге, отражающих право собственности и право на управление материнским обществом хозяйственными субъектами консолидированной группы предприятий;

- уточнено понятие холдинга, отражающее его договорную концепцию, что предопределило новую ступень развития управленческого учета -консолидированного управленческого учета, его функции, задачи и методическое обеспечение;

- предложена концепция учетного отражения холдинговых отношений как управленческой структуры своеобразного микрорынка, регулируемого посредством трансфертного ценообразования, определяющего как структуру доходов и расходов отдельных предприятий консолидированной группы, так и холдинга в целом;

- выработано определение нового нефинансового показателя - операционного цикла продукта холдинга, характеризующего средний период между приобретением материалов и реализацией готового продукта и обоснована необходимость и раскрыто его влияние на цикличность учетного отражения финансово-денежных потоков при формировании информации о доходах и расходах как отдельных предприятий группы, так и холдинга в целом;

- разработана методика использования информации, формируемой в рамках управленческого учета холдинга при составлении консолидированной финансовой отчетности группы, на основе элиминирования из финансовой отчетности отдельных предприятий внутрихолдинговых оборотов;

- разработана методика составления внутренней управленческой отчетности холдинга с разделением показателей на финансовые внутрихолдинговые и финансовые внешние входы и выходы, разработаны формы отчетности, предложена формула расчета чистого финансового результата холдинга на основе сопоставления внешних входов и выходов;

- дано определение и раскрыта специфика проведения внутрихолдингового управленческого аудита, как внутренней управленческой структуры, обеспечивающей контроль за формированием управленческой отчетности о доходах и расходах предприятий консолидированной группы с целью формирования на ее основе консолидированной финансовой отчетности.

Оценка достоверности результатов диссертационного исследования. Достоверность результатов исследования оценивается как достаточная. Теоретические разработки и практические рекомендации носят глубокий и аргументированный характер. Изложенный материал отличается целостностью, структурной логичностью и завершенностью. Достоверность научных результатов подтверждается апробацией на научно-практических конференциях и применением рекомендаций автора в практике учетной работы коммерческих предприятий.

Информационной базой исследования послужили законодательные и нормативные акты Российской Федерации, данные статистических сборников, монографические данные отечественных и зарубежных авторов и другие документы, регламентирующие процесс учета консолидации предприятий. Использовались также материалы ведущих мировых консалтинговых фирм и рейтинговых агентств, периодических изданий, освещающих вопросы слияний и поглощений, а также информация ряда луеЬ-сайтов, имеющих отношение к проблематике работы.

Теоретическая и практическая значимость исследования состоит в том, что впервые для российского бухгалтерского учета разработаны методологическая основа и методические подходы в разработке системы консолидированного управленческого учета и контроля доходов и расходов холдинговых структур, с учетным отражением договорных отношений в консолидированной группе предприятий.

Практическая значимость проведенного исследования состоит в том, что выводы и предложения, сформулированные в диссертации, направлены на совершенствование управленческого учета и усиление его контрольных функций в области формирования доходов и расходов холдинговых структур, в процессе отражения финансовых потоков холдинга в системе управленческого учета, а также при внутреннем аудите и анализе информации об их формировании и использовании.

Апробация исследования. Основные положения исследования используются в учебном процессе при подготовке методического обеспечения дисциплин "Бухгалтерский управленческий учет", "Бухгалтерский учет в холдинговых компаниях", "Теория экономического анализа" Балаковского института экономики и бизнеса (филиала) Саратовского государственного социально-экономического университета. Отдельные практические рекомендации результатов исследования подтверждаются внедрением в бухгалтерскую деятельность ООО «Саратоворгсинтез» (г. Саратов).

Диссертационная работа выполнена в рамках Паспорта специальностей ВАК 08.00.12 - Бухгалтерский учет, статистика, раздела 1, п. 1.8 «Бухгалтерский учет в организациях различных организационно-правовых форм, всех сфер и отраслей».

Наиболее существенные положения и результаты исследования нашли свое отражение в 10 публикациях автора общим объемом 4,9 п.л.

Структура и содержание работы обусловлены логикой, целью и задачами проведенного исследования. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и приложений.

Диссертация: заключение по теме "Бухгалтерский учет, статистика", Чернышова, Надежда Анатольевна

Заключение

В современных условиях фракционирования российской экономики закономерно развитие холдинговых структур как экономических субъектов, объединяющих несколько юридических лиц. В настоящее время большая часть внутреннего продукта страны создается крупными холдингами, при этом доля крупнейших компаний преимущественно холдингового типа в валовом внутреннем продукте остается стабильно высокой. Создание эффективной структуры управления холдингами должно основываться на управленческом учете и консолидированной управленческой отчетности.

Проведенные в диссертации исследования позволили сделать следующие выводы:

1. Уточнено понятие холдинга в соответствии с выдвигаемой договорной концепцией управленческого учета. В соответствии с предложенным автором определением «холдинг представляет собой совокупность договорных обязательств, заключенных между юридическими лицами (участниками холдинга), возникающих на основе права одного участника (материнской компании) определять решения, принимаемые другими участниками холдинга». Учитывая указанные уточнения в определении холдинга, автор трансформировал основные положения управленческого учета в холдинге, в соответствии с которыми объектом управленческого учета в холдинге будет являться совокупность договорных обязательств, заключенных между участниками холдинга. В этом заключается учетное отражение договоров в системе управленческого учета холдинга. Такая методика создания общехолдинговой учетной базы данных условий договорных обязательств составляет целостную картину взаимодействий компаний внутри группы.

2. Автором определена методологическая основа организации системы управленческого учета и консолидированной управленческой отчетности холдинга на базе договорных отношений на основе исследования прав собственности, теории фирмы, трансакционных издержек, экономических соглашений и новой институциональной теории контрактов. В соответствии с этим делается вывод, что в настоящее время именно система управленческого учета способна создать то связующее звено в обеспечении информацией между компаниями холдинга, которое позволит повысить эффективность управления холдингом в целом и наделить его необходимым гражданско-правовым статусом на основе договорных отношений между компаниями холдинга.

3. Предложена концепция холдинговых отношений как микрорынка, регулируемого посредством трансфертного ценообразования, уточнены, применительно к холдингам, сущность и принципы трансфертного ценообразования. Применение различных методов учета консолидирования операций холдинга обусловливается тем, что если для дочерних компаний финансовые потоки могут быть внешними, то для холдинга в целом -внутренними. Реальные доходы и расходы холдинговой структуры могут отражаться в учете только в момент пересечения ими границ холдинга, то есть при продаже продукции (работ, услуг) или закупке ресурсов за пределами холдинга. Все другие доходы и расходы отражают финансовые потоки между бизнес-единицами внутри холдинговой структуры, регулируемые системой трансфертного ценообразования.

Автором предлагается метод признания в учете трансфертных цен путем корректировки рыночных цен на продукцию дочерних предприятий на долю участия меньшинства акционеров в их собственном капитале. В соответствии с предлагаемой методикой расчета трансфертной цены, прибыль, заложенная в трансфертную цену должна определяться путем исчисления соответствующей процентной доли от величины прибыли. Применение указанного способа расчета приведет к изначальному учету доли меньшинства в конечных результатах холдинга.

4. Структура управленческого учета в отдельной компании значительно отличается от структуры управленческого учета в холдинге. Это вызвано, в первую очередь, юридической обособленностью компаний, входящих в холдинг, а также их географической и функциональной разобщенностью. При управлении холдинговыми структурами не исключается возможность конфликта интересов менеджеров предприятий, входящих в его состав. Все эти факторы необходимо учитывать при разработке системы управленческого учета и контроля. Автором пересмотрены ключевые принципы управленческого учета и трансформированы применительно к холдинговым структурам.

5. Авторская позиция основывается на рассмотрении двух концепций организации управленческого учета в холдингах, обусловленных особенностями формирования и развития экономических отношений в группе.

Различия в схемах управления холдингом сказываются на организации системы управленческого учета. Первая концепция предполагает фиксированную схему управления, основанную на юридической структуре холдинга. В данном случае управление холдинговой структурой будет осуществляться на основе юридических прав, возникающих у материнской компании по отношению к дочерним и зависимым компаниям. Эта концепция базируется на определении холдинга как совокупности юридических лиц, связанных между собой правом контроля и управления одним участником группы деятельностью других. Возможности и оперативность управления при фиксированной схеме будут зависеть от степени контроля, приобретаемой материнской компанией. Принимая во внимание особенности установления холдинговых отношений, автором делаются выводы, что все функции управления при фиксированной схеме управления холдингом сводятся к контролю финансовых показателей и реализуются, преимущественно, посредством системы финансового учета каждой отдельной компании холдинга, и в итоге - при составлении консолидированной финансовой отчетности. Однако в данной ситуации не используются основные преимущества системы управленческого учета, позволяющие рассматривать холдинг как единый экономический объект, состоящий из отдельных, связанных между собой элементов (бизнес-единиц). Исходя из этого, фиксированная схема управления холдингом представляется менее перспективной в холдинговой структуре. Вторая концепция позволяет устранить недостатки фиксированной схемы управления с помощью внедрения гибкой схемы, построенной на базе системы управленческого учета. Предполагает абстрагирование от юридических связей в холдинге, выделение управленческого центра, наделенного всеми функциями управления холдингом в целом, и центров ответственности. При этом данные субъекты и объекты управления могут как совпадать, так и не совпадать с контурами отдельных компаний холдинга. Гибкая схема управления, по мнению автора, отвечает всем требованиям рыночной экономики, так как позволяет эффективно осуществлять функции управления холдингом.

6. Выработаны основные подходы организации и ведения управленческого учета доходов и расходов, характерные для холдинговой структуры, такие как определение структуры холдинга с точки зрения управленческого учета - выделение центров ответственности и описание их функций; определение корпоративной стратегии развития холдинга в целом и роли каждого центра ответственности в достижении этой цели; разработка единых стандартов, базовых принципов и основных понятий управленческого учета, управленческой учетной политики, рабочего плана счетов для компаний холдинга и прочие.

7. Структура управленческого учета холдинга рассматривается в сфере нескольких видов управления: макрохолдингового управления, мезохолдингового управления и микрохолдингового управления, что позволяет создать единое информационное поле холдинга для формирования консолидированной управленческой отчетности группы.

8. Рассматривается влияние различных моделей формирования холдингов и специфика их деятельности на организацию управленческого учета в группе компаний, и, как следствие, на требования, выдвигаемые к составлению консолидированной управленческой отчетности холдинговой структуры.

9. Выдвинуто предложение по использованию нового нефинансового показателя - операционного цикла создания продукта холдинга, характеризующего средний период между приобретением материалов и реализацией готового продукта, и его влияние на систему управленческого учета доходов и расходов холдинговых структур. При этом методика управленческого учета должна быть скорректирована на то, что в холдинге операционный цикл продукта значительно сложнее, чем аналогичный цикл продукта отдельного предприятия, и к тому же он носит дискретный характер, то есть прерывается при переходе готовых продуктов отдельных компаний через границы каждого участника холдинга, а это приводит к возникновению разрывов операционного цикла- непродуктивное время, не приводящее к трансформации продукта.

10. Предложена методика расчета операционного цикла продукта холдинга, основанная на специфике холдинговых отношений и временных разрывах в процессе создания добавленной стоимости продукта холдинга. Исходя из предположения, что компании холдинга являются звеньями одной производственной цепи, итоговый операционный цикл готового продукта холдинга определяется как сумма операционных циклов отдельных компаний, с учетом временных разрывов операционного цикла и данный процесс может быть представлен в виде следующей формулы: п

1) где ОС- итоговый операционный цикл продукта холдинга

ОС,— операционный цикл продукта ьтой компании холдинга ОСг\ - разрыв операционного цикла п — количество компаний в технологической цепи холдинга

Определено, что показатель операционного цикла имеет определяющее значение в управленческом учете при планировании, координации, контроле и анализе доходов и расходов холдинга, так как реальная прибыль, то есть приток денежных средств, возникает в холдинге только по завершении всего цикла, независимо от количества стадий обработки продукта и числа сделок купли-продажи внутри холдинга, приводящих к возникновению условных финансовых результатов.

11. Разработана методика формирования внутренней управленческой отчетности холдинга с разделением показателей на внутрихолдинговые и внешние финансовые входы и выходы, разработаны формы отчетности, предложена формула расчета чистого финансового результата холдинга на основе сопоставления внешних входов и выходов.

Предложенная система распределения доходов и расходов холдинговых структур в рамках консолидированного управленческого учета и аудита, а также деление прибыли в зависимости от способа её формирования позволяет взять её за основу процесса формирования консолидированной управленческой отчетности, упростить процесс исключения внутрихолдинговых оборотов.

12. Разработана методика организации внутрихолдингового управленческого аудита доходов и расходов холдинговой структуры, состоящая из двух частей: формальной методики и методики по-существу. Разработан Базовый конструктор структуры внутрихолдингового управленческого аудита, позволяющий создать службы внутреннего аудита как подразделений внутрихолдингового аудита, ориентируясь на цели и задачи внутрихолдингового контроля и управления. В Базовом конструкторе структура внутрихолдингового управленческого аудита представлена двумя контурами: первый контур включает в себя службы внутрихолдингового управленческого аудита первого и второго уровня и находится в рамках материнской компании или управленческого центра, второй контур состоит из служб внутреннего аудита конкретных участников холдинга.

По мнению автора, основная практическая значимость проведенного исследования состоит в том, что выводы и предложения, сформулированные в диссертации, направлены на формирование системы управленческого учета и усиление его контрольных функций в области формирования доходов и расходов холдинговых структур, в процессе отражения финансовых потоков холдинга в системе управленческого учета, а также при внутрихолдинговом управленческом аудите и анализе информации об их формировании и использовании.