Управление рисками при кредитовании сельскохозяйственных производителей в Монголии тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Управление рисками при кредитовании сельскохозяйственных производителей в Монголии"

003170153

Па правах рукописи

ЧУДЛНЖИЙ ШЛРЛВ

УПРАВЛЕНИЕ РИСКАМИ ПРИ КРЬДИЮВАПИИ СЕЛЬСКОХОЗЯИСТ ВЕННЫХ ПРОИЗВОДИ IЕЛЕЙ В МОП! олии

Специальность 08 00 10-Финансы, денежное обращение и кредит

АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

2 3 ¿ииЗ

Иркутск 2008

003170153

Диссертационная работа выполнена на кафедре Управления рисками и страхования Ьаикальско! о Iосударствснного университета экономики и права

Научный руководи1сль

кандидат экономических наук, научный сотрудник Самаруха Алексеи Викшрович

ведущим

Официальные оппоненты

доктор экономических наук, профессор Лгошиев Аюржана Дылгырович

кандидат экономических наук, доцент Чебунин Виктор Петрович

Ведущая opi анизация

Иркутская государственная сельскохозяйственная академия

Зашита состоится 17 июня 2008 г 13 10-00 часов на заседании диссертационного совета Д 212 070 03 при Ьайкальском государственном университете экономики и права по адресу 664003, Иркутск, ул К Маркса, 24, корпус 9, зал заседаний Ученою совета

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Байкальскою государственного университета экономики и права по адресу 664003, г Иркутск, ул Ленина, 11, корпус 2, ауд 101

Лвгорефера1 размещен на официальном сайте Байкальского юсударственного университет экономики и права www isea iu

Отзывы на авюреферат отправлять по адресу 664003, г Иркутск, ул Ленина, 11, ученому cexpeiapio

Лвюрсфсраг разослан 16 мая 2008 I

Ученый секретарь диссертационною совета , .

доктор экономических паук, профессор Н Г Новикова

I ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ Актуальность темы исследования.

Сельскохозяйственное производство в Монголии является одним из самых важных и приоритетных видов деятельности, поскольку его состояние определяет продовольственную безопасность страны и многие социально-экономические аспекты развития монгольского общества

Б Монголии, как и в России, сельскохозяйственная ограсль долгие годы имела дотационный характер, однако, в годы рыночных реформ поддержка со стороны государства значительно снизилась, чго в совокупности с ужесточением экономической конкурентной борьбы и наличием множества специфических рисков, привело к отсутствию у большинства сельскохозяйственных производителей Мошолии свободных денежных средс1и, для эффективного производства с учетом покрытия рисков Отсутствие или наличие устаревшей технической базы у сельхозпроизводителей не позволяв! снизить затраты, падеж скота и потери урожая Наряду со снижением государственной поддержки, слабо развивается кредиюванис сельхозпроизводителей со стороны коммерческих банков, что объясиястся высоким уровнем производственных, климатических, эпидемиолошчсских и других рисков и, соответственно, риска невозврата кредита

В этой связи, поиск путей формирования и разви]ия эффск!ивпых рыночных форм управления рисками, возникающими при кредиювании сельскохозяйственною производства, с учетом собственною опьпа Маш опии, с учетом опыта России и стран с развитой рыночной экономикой, в целях выхода из кризиса и обеспечения экономическою и социального роста в а1рарном секторе экономики территориальных образований Монголии - аймаков, является весьма актуальным, что обусловило выбор темы дисссршционною исследования

Степень научной разработанности проблемы Изучение финансово-кредитных отношений и основ управления рисками в диссертации основано на знаниях изложенных в научных работах зарубежных специалистов Э Додана, К Кэмпбелла, Р Кэмпбелла, Дж Кейнса, А Маршалл, П Самуэльсопа, П Роуза, Дж Синки, М Фридмена, Р Дорнбуша, С Фишера, И Фишера, Э Роде, Л Харриса, К Макконела, Дж Сакса, Р Смита, Г1 Хейне и других

При раскрытии темы автор опирался па результаты исследований ряда видных монгольских и российских ученых в области страхования, управления рисками, денежною обращения, кредита и финансов Ц Аюурзана, Ц Батболда, В Геращенко, Н Дашзэвэга, Л Дробозиной, С Дубинина, С Дэмбэрзла, Р Евстигнеева, П Жасрай, Е Жукова, В Карлусова, Л Красавиной, П Кулигипа,

О Лаврушина, Л Лхамсурэиа, Л Максимовой, Д Моломжамц, Т. Намжима, Л Павловой, Э Пивоваровой, Д Пурэвбаатара, В Самаруха, А Самаруха, В. Усоскипа, Л Ушаковой, Л Хандруева, В Шенаева и других авторов

Научные рабош, посвященные проблемам комплексного развишя системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства в рыночных условиях, по существу, в Монголии отсутствуют в нынешний переходный период

Объектом исследования являются финансово-кредитные отношения в сельскохозяйс1 венном производстве Монголии в условиях реформируемой экономики и их влияние на развитие сельского хозяйства

Предметом исследования являются инструменты управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства в Мошолии

Основная цель диссертационной работы состоит в исследовании тенденций развития инструментов управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства, в разработке основных направлений понижения уровня риска и повышения эффективности кредитования сельскохозяйственных производителей в современных условиях

В соответствии с целыо исследования в диссертационной работе решены следующие задачи'

• исследовать понятие и сущность управления рисками и кредитования сельскохозяйственного производства,

• провести анализ эволюции форм и тенденций развития сельскохозяйственного кредита в зарубежных странах,

• исследовать принципы построения стратегии управления рисками коммерческого банка,

• проанализировав развитие экономики Монголии и се банковской системы в переходный период,

• исследовать тенденции развития кредиювания и управления рисками в сфере сельскохозяйственного производства Монголии;

• разработать рекомендации по развитию системы управления рисками при кредитовании ссльскохозяйс!венных производителей Монголии

Общетеоретической базой исследования являются классические и современные подходы к определению и оценке основных способов управления риском при кредитовании сельскохозяйственного производства, а также направлений развития финансово-кредитных и страховых отношений в сельском хозяйстве

Методоло! ическую основу исследования составляют системный подход при использовании метода познания от абстрактного к конкретному и

специальные методы экоиомико-стагистичсских исследований (сравнения, расчеты относительных и средних величин, группировки, детализации июювых показателей, обобщения, исторического анализа)

Информационную основу исследования составили Кансптгуция и Гражданский кодекс Мошолии, законодательные и нормативные акты Монголии, постановления Правительства, и инструкции Мошолбапка (Центральный Банк Монголии), коммерческих банков, рекомендации но кредитованию сельскохозяйственных товаропроизводителей, в осуществляемых международными финансовыми организациями и странами-донорами нроеких Монголии. Информационное обеспечение работы составили опешьте и статистические материалы Министерства сельскою хозяйства и пищевой промышленности Мошолии, Национального сгагисшческот управления, страховых компаний Монголии и данные зарубежной статистики

Основные результаты исследования, получепные лично автором

• дополнено определение системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственною производства, с учетом специфических особенное 1 ей сельского хозяйства Монголии,

• определена функционально-организационная структура системы управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства в Монголии

• дана оценка развития сельскохозяйственной отрасли, банковской и сфаховои системы Монголии в переходный период,

• определены тенденции развития кредиювания сельскохозяйственно! о производства в Монголии,

• определены и классифицированы факюры, влияющие на уровень риска и эффективности кредитования в сельском хозяйстве национальной экономики Монголии,

• разработана расширенная система показателей оценки кредитоспособности и определения категории заемщика-сельхозпроизводителя,

• предложены рекомендации по развитию системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства Монголии

Достоверность полученных результатов диссертационной работы основывается на исследовании организации системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства Монголии в дореформенный, переходный и современный период, а также зарубежною опы га

Научная новизна исследования состоит в том, что:

• на основе анализа теории и современного состояния систем кредиювания, страхования и государственной поддержки сельскохозяйственных

производителей Мошолии предложена схема построения системы управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства в Монголии;

• на основе анализа современного состояния системы кредитования выявлены специфические особенности внешней и внутренней среды сельскохозяйственных производителей Монголии,

• уючнсна система критериев отбора банками заемщиков и показателей для оценки кредитоспособности сельскохозяйственных производителей, применение которой позволит принимать более эффективные решения в процессе андеррайтинга;

• предложены основные направления активизации рыночного механизма в сфере управления рисками, кредитования и государственной поддержки сельскохозяйственного производства в Монголии.

Теоретическая и практическая значимость. Ряд выводов и рекомендаций, полученных автором в процессе диссертационного исследования, были использованы Зоосбапком Монголии. 1) при формировании кредишой политики банка, 2) при совершенствовании стратегии управления совокупным кредитным риском портфеля сельскохозяйственных кредитов (справка о внедрении г Улан-Баагар, 2007 г )

Исследования автора по развитию системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственных производителей могут быгь использованы при чтении лекций студентам, магистрантам и аспирантам в экономических вузах

Апробация полученных результатов. Основные результаты диссергационною исследования докладывались автором на научных конференциях по проблемам финансово-кредитных, производственных, страховых отношений на ежегодных конференциях Ассоциации коммерческих банков Мош олии в 2005, 2006, 2007 годах, а гак же на международной научно-практической конференции «Социально-экономическое сотрудничество между Монголией и Россией» 13 мая 2008 г.

По теме диссертационного исследования опубликовано 5 научных работ, общим объемом 2,26 п л (из них авторских 2,12 п л )

Структура и содержание работы. Диссертация состоит и введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений, всего 193 стр В работе представлено 19 таблиц и 4 схемы.

Во введении обоснована актуальность исследования, определены цель и задачи, объект и предмет исследования, показаны основные результаты, полученные соискателем, отражены новизна и практическая значимость

Первая глава «Теоретические основы управления рисками сельскохозяйственного кредита» посвящена раскрытию понятия риска в

кредитном системе, понятия и сущности сельскохозяйственного кредита, исследованию развития инструментов управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства в Монголии и в зарубежных странах, основ банковской стратегии по управлению рисками

Во второй главе «Анализ современного состояния управления рисками сельскохозяйственного кредита в Монголии» проведен анализ тенденций развития экономики Монголии, ее банковской сферы, проведен анализ современного состояния кредитования сельскохозяйственных товаропроизводителей Монголии, определено современное состояние и перспективы развития факторов, влияющих на производственные, финансово-кредитные и страховые отношения в сельском хозяйстве Мошолии

Третья глава «Разработка основных направлений снижения уровня риска при кредитовании сельскохозяйственных производителей» посвящена разработке направлений минимизации рисков, возникающих при кредитовании сельскохозяйственного производства Определены и классифицированы факторы, влияющие на уровень риска и эффективности кредитования в сельском хозяйстве Монголии Разработана расширенная система показателей оценки рисков кредитора и определения кредитного рейтинга сельскохозяйственного производителя Предложены направления развития инструментов управления рисками и повышения эффективности в сфере кредитования сельбкохозяйственного производства Монголии

Заключение содержит основные результаты диссертационно! о исследования

II ОСНОВНЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ДИССЕРТАЦИОННОГО ИССЛЕДОВАНИЯ, ВЫНОСИМЫЕ НА ЗАЩИТУ 1 Дополнено определение системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства, с учетом специфических особенностей сельского хозяйства Монголии.

В целях системного рассмотрения и выявления специфики кредитования сельскохозяйственных производителей, автор в диссертационном исследовании применяет категорию -сельскохозяйственный кредит Его специфика определяется тем, что во-первых, сельскохозяйственный кредит носит социальный характер, так как от развития сельскохозяйственной отрасли зависит блаюсосгояние более 50 % населения Монголии Во-вторых, кредитование сельскохозяйственных предприятий требуе! систематической поддержки со стороны государства. В-третьих, кредиты сельскохозяйственным производителям связаны с повышенными рисками, которые обусловлены

как общеэкономическими, так и природно-климатическими факторами, имеющими более высокий уровень для Монголии

Кроме тою, в связи относительно равным набором и общим уровнем рисков в растениеводстве, животноводстве, птицеводстве и других направлениях сельскохозяйственного производства, автор в диссертационном исследовании применяет категории

сельскохозяйственное производство и сельскохозяйственный производитель, подразумевая, что в их состав входят араты, малые, средние и крупные предприятия по производству и переработке сельскохозяйственной продукции

На основе проведенных исследований, автор сделал вывод о том, что система управления рисками при кредитовании сельскохозяйственною производства — это совокупность субъектов, факторов риска, инструментов минимизации возможных потерь, нормативно-законодательных основ и механизмов взаимодействия в структуре экономических, производственных, финансово-кредитных отношений, функций, задач, частных и общей стратегии в сфере сельскохозяйственного производства Начиная с сельскохозяйственного производителя Монголии, которому присущи повышенные устойчивые производственные, технологические, климатические, экологические, эпидемиологические и дру1ис экономические и политические риски, далее банки, с банковскими рисками, кредитным риском, риском утраты обеспечения и другими экономическими и политическими рисками, страховые компании со страховыми, экономическими и полишческими рисками, государственные учреждения, подверженные полижческим и макроэкономическим рискам и заканчивая конечным потребителем сельскохозяйственной продукции, который испытывав г экономические риски

2 Определена функционалыю-организациоиная структура системы управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства в Монголии. Схема построения системы управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства в Монголии представлена на рис 1. Зарубежный опыт свидетельствует о тенденциях и закономерностях развития системы управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства, к которым относятся процессы ишс1рации производства в форме его специализации и кооперации, концеифации и централизации капитала, которые охватываю все субъекты системы, а гак же повышения статуса основного субъекта системы -сельскохозяйственного производителя Эффективность системы напрямую зависи! от грамотности, своевременности и полноты выполнения функций каждым субъектом

Экономические

Принадлежность инструмента управления рисками

Покрытие риска

Область влияния риска

Рис. 1. Схема построения системы управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства в Монголии.

На основе изучения принципов построения стратегии управления рисками коммерческих банков автор сделал вывод о том, что кредитная политика сама по ссбе является инструментом управления рисками, так как формулирование цели и задачи развития, определяется круг операций и их характеристики, тем самым ограничивается набор факюров, провоцирующих риски. Степень риска должна соответствовать обычной норме доходности по ссудам с учетом стоимости кредитных ресурсов и административных издержек банка

3 Дана оценка развития сельскохозяйственной отрасли, банковской и страховой системы Монголии в переходный период.

Основным выводом анализа развития экономики Монголии и ее отдельных сфер в переходный период является то, что в настоящее время происходит рост динамики экономической активности, однако в целом положение очень слабое и нестабильное Еще более критическое положение сложилось в сельском хозяйстве Монюлии При этом, наиболее рыночно-ориентированной сферой экономики Монголии сегодня является банковская система, в которой так же множество серьезных проблем, требующих эффективного решения Сфера страховых услуг Монголии развивается не достаточно интенсивно и не эффективно, в связи с наличием повышенных рисков и низко! о уровня экономически о и социального разви тия общест ва

Совокупные активы коммерческих банков Монголии за последние пять лег увеличились более чем в 10 раз и насчитывают около 2,2 млрд тугр , что составляет почж 70 % Валово1 о внутреннего продукта Монголии

В период рыночных преобразований в Монголии создана новая денежно-кредитная система, представляющая собой важный элемент хозяйственного механизма и движущую силу рыночной экономики Коммерческие банки стали основными кредиторами и субъектами инвестиций

Всею в настоящее время в Монголии действуют 16 коммерческих банков При этом здесь, как и в других странах мира, имеются проблемные банки Среди основных причин такого положения можно назвать слабый менеджмент, отсутствие стратегического планирования, ошибки в проводимой кредитной политике, низкий уровень управления кредитными рисками, мошенничество и прочие внутренние проблемы

Общий объем ссудной задолженности по всем коммерческим банкам Монголии по состоянию на конец 2006 г составил около 1,223 трлн тугр и вырос но сравнению с 2005 г на 42,3 % (табл 1)

Улучшение возврата банковских кредитов за последние годы связано с такими факторами, как макроэкономическая стабилизация и повышение квалификации управленческого персонала Увеличилось число лиц и хозяйствующих субъектов, обладающих собственностью, способной служить залоюм для получения кредитов

и

Таблица 1

Динамика основных показателей развития банковской системы Монголии, млн

"Г /гр *

Показатель 1999 г 2000 г 2001 г 2002 г 2003 г 2004 г 2005 1 2006 г

Активы 203865,0 214870,8 304377,9 448403,7 751872,8 892317,2 1371222,2 1924240,5

Собственные средства 380,5 2495,6 3931,1 5107,4 9199/ 13925,1 17256 3 24565 0

Вклады физических и юридических чиц 105341,3 128067,7 174908,9 282397,! 490499.С 625701,9 871014,4 1204590,С

Средства на текущих :четах 27544,4 29841,6 46994,6 66944,1 81336,7 77814,9 116754,9 146776,7

Ссудная задолженность, всего 77514,4 66756,7 135070,7 231449,! 442148,1 606798,( 859851,8 1223287,3

Просроченные ссуды 39181,0 14613,8 9067,6 1 1744,9 21150,3 39118,0 49471,С 60021,6

Цоля просроченных -суд, % 50,5 21.9 6,7 5,1 4,8 6^ 5,8 4,9

* Использованы данные Монголбанка

Развитие банковской кредитной сисюмы в Мошолии уже достигло определенных высот, то страховому рынку присущ начальный конкурентный характер, так как монгольский страховой рынок представляют всего 15 страховщиков Теоретически эти субъекш заинтересованы в противодействии монополизации ^экономики при наличии соперничества между ними, однако на практике данная тенденция в Монголии проявляется еще слабо и рынок страховых услуг монополизирован

Важным аспектом для Монголии является проблема выравнивания социально-экономических показателей в региональном разрезе, по основным административно-территориальным и экономическим зонам, с учетом плотности поголовья крупного рогатого скота1, что так же зависит от развития кредитования сельскохозяйственного производства и системы управления рисками в данной сфере (табл 2)

Таблица 2

Оценка уровня развития аймаков и городов

№ п/п Аймаки Коэффициент

1 Завхан, Баян-Улгий, Гоби-Алтай, Уве, Ховд 1,0

2 Архангаи, Баян-хонгор, Оверхангай, Южногобииский, Сухэбаатар, Хубсугул, Хэнтийский 1,2

3 Дархан-уул, Орхон аймаки, г Улан-Батор 6,4

4 Гоби-Сумбэр, Сэлэнтэ 3,0

1 Д Гэрэлхуу, И Чуверин, Л Шаров, И Дубровин Россииско-монгольские отношения и мясной бизнес в рыночных условиях М Эфес, 2003

2 Нямзагд С Проблемы стратегии управления национальной экономикой Монголии -Иркутск, БГУЭП, 2005 - С 121

| 5 | Булган, Сренегобиискии, Восточногобийский | 1,8 |

Из приводимых данных видно, что показагели уровня экономического и социального развития центральных аймаков и города Улан-Батора в 6,4 раза выше показателей периферийных аймаков

Перечисленные диспропорции негативно влияют как на развитие отдельных аймаков, так и на экономику Монголии в целом и требуют, по оценкам автора, решения следующих основных задач

• создание условий для функционирования рынков кредитных и страховых услуг в каждом аймаке,

• раскрытие потенциала каждой экономической зоны, опирающейся на преимущества своей территории (включая природные богатства),

• обеспечение возможности для самодостаточного социально-экономического развития каждой территории,

• создание условий для полнокровного развития отраслей социальной сферы

Постепенное системное решение вышеуказанных задач позволит создать условия для снижения вынужденной миграции сельского населения, эффективного использования человеческих и природных ресурсов и на этой основе обеспечение ускорения экономического и социального развития страны

4 Определены тенденции развития кредитования сельскохозяйственного производства в Монголии.

Будущее Монголии и в экономическом, и в социальном плане в определяющей степени зависит от развития сельского хозяйства и отраслей промышленности, перерабатывающей сельскохозяйственное сырье Между тем, по сравнению с докризисным (1989 г) годом производство сельскохозяйственной продукции не увеличилось, а пищевой и легкой промышленности сократилось в 2,5 раза Так что в целом объем реализации аграрно-промышленного комплекса уменьшился в 1,6 раза При этом соотношение сельского хозяйства и промышленности по переработке сельскохозяйственного сырья изменился с 60 40 до 75 25 То есть доля сельского хозяйства увеличилась, а пищевой и легкой промышленности существенно снизилась В результате в развитии АПК пока преобладают экстенсивные тенденции.

Как следует из данных приведенных в табл 3, предоставление различных видов кредитов сельскохозяйственным производителям Монголии в период с 2000 г по 2006 г, увеличилось в 3,1 раза Краткосрочные вложения в сельское хозяйство в 2006 г по сравнению с 2000 г выросли в 5,8 раза, соответственно, долгосрочные в 25,5 раза В тоже время абсолютные значения объемов кредитования (особенно долгосрочною) на 2 порядка ниже потребности сельскохозяйственных производителей.

Рассмотрев структуру банковских кредитов, можно сделать вывод, чго среди них преобладают товарные кредиты, чго свидетельствует о неразвитости кредитной системы в сельскохозяйственной отрасли Приведенные данные также свидетельствуют о том, что в настоящее время не наблюдается серьезной активности по предоставлению сельскохозяйственным производителям долгосрочных и среднесрочных кредитов, данное обстоятельство можно объяснить кризисным состоянием, в коюром находятся большинство сельхозпроизводи гелей Монголии

Таблица 3

Динамика структура кредитования сельскохозяйственных производителей

Монголии

Вид кредита 2000 г 2001 г 2002 г 2003 2004 г 2005 г 2006 г

предоставлено кредитов с/х производителям, из шх млн тугр 129,81 142,13 158,08 186,16 220,95 321,61 404,16

% 100 100 100 100 100 100 100

-товарных млн тугр 106,44 112,28 123,30 135,89 141,41 218,69 254,62

% 82 79 78 73 64 68 63

-банковских, включая счет лы отлого фонда, или тугр, ВТ ч млн тугр 23,37 29,85 34,78 50,26 79,54 102,91 149,54

% 18 21 22 27 34 32 37

-краткосрочных млн тугр 22,66 27,16 32,34 47,25 72,38 94,68 133,09

% 17,5 19,1 20,5 25,4 30 9 29.4 32,9

-средне и долгосрочных МЛН1угр 0,70 2,69 2,43 3,02 7,16 8,23 16,45

% 0,5 1,9 1,5 1,6 3,1 2,6 4,1

На основании выполненных исследований, можно сделать вывод о том, то в настоящее время сельским производителям для развития производства не хватает как собственных средств, так и заемных и особенно долгосрочных Наличие собственных средств тесно связано с предоставлением сельхозпроизводителям заемных средств, следовательно, предоставление банковских кредитов способствует увеличению собственных средств у сельскохозяйственных предприятий В то же время это мотивирует аратов, малый и средний бизнес к повышению эффективности производства и снижению риска. Как считают опытные финансовые менеджеры США, удельный вес заемных средств в пассиве для успешного развития предприятия может доводиться до 40 %, чго также свидетельствует о недостатке заемных средств у сельхозпроизводителей Монголии, так как размер заемных средств не превышает 7 % пассивов

5 Определены и классифицированы факторы, влияющие на уровень риска и эффективности кредитования в сельском хозяйстве национальной экономики Монголии

Условия и среда сельскохозяйственного кредита в Монголии характеризуются следующими специфическими особенностями,

обусловленными географическим местоположением и историческим прошлым развития страны

• повышенная уязвимость сельскохозяйственного производства от природно-климатических явлений,

• зависимость от внешнеэкономической политики соседних государств,

• отдаленность от основных производственных факторов,

• повышенный риск от внешних факторов;

• слабое развитие сельскохозяйственного кредита и рынков страховых услуг

Одним из основных рисков ведения животноводства в Монголии является естественный природно-климатический риск «зуд» От этого риска в отдельные годы погибает до 5 млн голов скота (15 % - 18 %), в среднем за последние 10 лет от данного риска погибло более 10 % среднегодового поголовья скота В этой связи, целесообразно создавать натуральные фонды страхования, те резервные стада в государственных коллективных животноводческих хозяйств При наступлении стихийного бедствия - «зуда», и вследствие гибели скота аратов, стадо восстанавливается из натурального страхового фонда В целях развития кредитования сельхозпроизводителей, в целях обязательной защиты интересов аратов, целесообразно создать специальный государственный фонд страхования стада арата - Заемщика, при наступлении страхового случая -полной или частичной гибели стада, страховое возмещение от потери залога сельскохозяйственных животных по предоставленному кредиту должны параллельно получить и Кредитор, и Заемщик, в таком случае сельское хозяйство и его кредитный механизм станут развиваться более динамично Такой специальный страховой фонд может быть сформирован 50 % за счет средств государственного бюджета и 50 % за счет обязательного страхования поголовья скота животноводов

На основании проведенных исследований, автором выявлены и классифицированы факторы, влияющие на уровень риска и эффективность кредиювания в сельском хозяйстве (рис 2, 3) Будучи тесно взаимосвязанными, эти факторы нередко разнонаправлено влияют на кредитование сельскохозяйственных производителей одни -положительно, другие отрицательно Отрицательное воздействие одних факторов способно снизить или даже свести на нет положительное влияние других

б Разработана расширенная система показателей оценки кредитоспособности и определения катеюрии заемщика-сельхозпроизводителя.

Применяемые банками системы показателей для оценки кредитоспособности сельскохозяйственных производителей и критериев отбора заемщиков оказывают прямое влияние на количественные, объемные и качественные характеристики кредитного портфеля В этой связи автором предложена расширенная система показателей оценки кредитоспособности и

Факторы внешней среды

Стабильность мировой политический иСсто ковки

Шменсния в международном ^ цйижснии факторов производств

Глобальные

Изменения в международной торговле

Ишснсния в международных финансовых операциях

Ршвктис информационных технологий

Крупные изменения в технологии производства

11рнродно климатические И эпидемиологические условия сслм.кохо шйствсншго

производства

Макроэкономические Региональные

Стабильность политнчикой

ОбсТЦЦОВКЦ д ^р^ррлии

Бюджет, структура поддержки _с/х отвисли_

Курс национальной валюты

Уровень инфляции

Занятость ниселсни!

Ниционильный менталитет

Инвсстжлшнния политики

Систояинс налоговой системы

Про новое обеспеченно Би »псе _срсды_

Регулирование внешне жономичсскиЙ лсятельимсти

Тарифы ни транспорт и

ЭНСРГОРЧУРСЫ

Состояние банковской системы

Состояние страховой системы

Уровень развития ннфраетрует-уры

Интенсивность местной конкупсннц^

Состояние региональных Сииковсхнх и структур

Состояние региональных страховых структур

Уровень развития отрослей ссльскоги хюяЙетви

Политики местных црпшов власти в отношении прелпр ини ыител ьско Й _ДСЯШШМ1ТН_

Уровень платежеспособности _нптт.6итедс?й_

Состояние факторов производства(материалы капитал человеческие ресурсы)

Техногенные и экологические условия сельекохо юйственного прои 1 во детей

Рис 2 Факторы внешней среды, влияющие уровень риска и эффекхивносш кредитования в сельском хозяйстве

Факторы внутренней среды

Рис 3. Факторы внутренней среды, влияющие на уровень риска и эффективность кредитования в сельском хозяйстве

критериев отбора банками заемщиков - сельскохозяйственных производи гелей (табл 4), что позволяет диверсифицировать рейтинговую оценку

Таблица 4

Дополнительные критерии огбора заемщиков и оценки их кредитоспособности

1. Надежность партнеров: вес

неоднократные предыдущие поставки 5

поставка первый раз 0

наличие собственных производстеенных помещений 5

зависимость от сезонных поставок и связанная с этим неритмичность реализации товара -10

2. Порядок приобретения сырья:

у производителя 5

через посредника 0

Объем реализации продукции на экспорт от общего объема больше 50 % 20

3. Срок существования предприятия:

больше 5 тег 15

3-5 лет 10

1-3 года 5

меньше 1 года 0

4 Кредитная история предприятия

кредитами не пользовался 0

пользовался неоднократно и погашал своевременно 10

пользовался ранее и погашал после отсрочки до 30 дней -5

пользовался ранее и погашал с нарушениями от 30 до 90 дней -10

пользовался ранее и -20

5. Погашение процентов1

погашал проценты своевременно 10

П01 ашал проце!ГГЫ с нарушением срока до 30 дней -5

погашал гроцекгы с нарушением срока от 30 до 90 дней -10

погашал проценты с нарушением срока более 90 дней -20

б Наличие кредитной задолженности другим организациям'

срочная 5

просроченная 0

Наличие счетов в других банках -5

7. Оценка деловых качеств руководителя фирмы:

Имеет положительный опыт работы с банком более 3 лет 5

Занимает управленческие должности на других предприятиях 10

Дает четкую и аргумаггированную оценку финансовой деятельности фирмы 15

11е может спрогнозировать результаты будущих финансовых операций 0

Имеет опыт руководящей работы на протяжении

5иболеелет 10

3-5лет 5

1 Злег 0

сельскохозяйственных производителей исходя из пяти классов кредитоспособности (табл 5), тогда как большинством монгольских коммерческих банков используется рейтинговая оценка сельхозпроизводителей состоящая из четырех классов

Таблица 5

Предлагаемые показатели итоговой рейтинговой оценки сельскохозяйственных _1_____производителей_____

Минимальное значение границ. баш) Класс Комментарии

100 ] Предприятия, чьи кредиты и обязательства подкреплены информацией, позволяющей быть уверенными в возвращении кредитов и выполнении других обязательств в соответствии с договорами с хорошим запасом на возможную ошибку Можно кредитовать по пониженный процент

85-66 2 Предприятия, демонстрирующие некоторый уровень риска чо задотжениости и обязательствам и обнаруживающие определенную слабость финансовых показателей и кредитоспособности Эти предприятия не рассматриваются как рисковые Можно кредитовать под обычную ставку

63-56 3 Достаточно стабильны в финансовом положении, их кредитование осуществляется на общих основаниях, с применением более высокой ставки Вряд ли существует угроза потери средств, но полное получение процентов, выполнение обязательств представляется сомнительным

41-28 4 Имеют не ст »билыюе финансовое положение Представление им кредита носит характер повышенного риска поэтому банком должны предприниматься особые формы защиты, обеспечивающие возвратность кредитов (двойное обеспечение), при этом процентная ставка возрастает Предприятия которые могут потерять средства и проценты даже после принятия мер к оздоровлению бизнеса

менее?0 5 Не способны обеспечить возвратность кредита Таким клиентам кредиты не представляют ся

7 Предложены рекомендации по развитию системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства Монголии

Добровольное страхование сельскохозяйственных производителей, по мнению автора, может эффективно строиться на основе кооперативных отношений, обеспечивая коллективное пропорциональное страхование общего совокупного стада или посевов и урожая Кроме финансового страхования эффективным является создание страхового фонда из поголовья скота или страховой семенной запас

Необходимо создание государственных программ и норм обязательного страхования отдельных средств сельскохозяйственного производства при кредитовании сельскохозяйственных производителей с выплатой страховой суммы, при наступлении страхового случая, в пользу заемщика, параллельно со страховым погашением кредитной задолженности перед банком Данный аспект имеет важное социальное значение, так как

порядок обязательной защиты финансовых и материальных интересов кредитора определен законодательно и нормативно, Ш1да как ишерссы заемщика не имеют обяза1ельного покрьпия рисков, хотя именно заемщик, в конечном счете, обеспечивает доходы кредиторов, сфаховщиков и государства Кроме юю, добровольное страхование осуществляем из получаемой прибыли и ложится дополнительными расходами, и, слсдоваюлыю, снижает рентабельность, обязательное страхование, наоборот, учитывается в себестоимости и увеличивает надежность и конкурентоспособное ib хозяйства арата

Так же необходимо разрабашвать и внедрять специальные инженерные сооружения и технические приспособления для защиты CKOia, птицы, посевов и урожая от неблагоприятных и 1убительных природно-климатических, техногенных, эпидемиоло1ических, эколо1 ичсских и иных факторов, что позволит существенно снизить риски в сельскохозяйственною производства и более динамично развиваться кредитному механизму сельского хозяйства Монголии

III ПУБЛИКАЦИИ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ

В реферируемых ВАК научных журналах-

1 Чуданжий Ш Тенденции развишя банковской системы Мошолии / Известия Иркутской государственной экономической академии (БГУЭП), 2007 - № 5 (55) - 0,38 п л ,

2 Чуданжий III Современное состояние экономических реформ в Монголии / Известия Иркутской государственной экономической академии (БГУЭП), 2007 - № 5 (55) - 0,44 п л ,

3 Чуданжии Ш Развитие способов покрьпия рисков при сельскохозяйственном кредитовании в Мошолии / Извесшя Иркугской i осударственной экономической академии (БГУЭП), 2008 - № 2 (58) - 0,44 и л ,

В других научных изданиях:

4 Чуданжий Ш Направления развития инструментов управления рисками при кредитовании сельскохозяйственных производителей Мошолии / Материалы ежегодной конференции профессорско-преподавательского состава 23-24 марта 2008 г - Иркутск Изд-во БГУЭП, 2008 - 0,56 п л ,

5 Чуданжий III, Самаруха А Управление рисками при сельскохозяйи венном кредитовании в Мошолии / Материалы международной научно-практической конференции «Социально-экономическое сотрудничество между Мошолисй и Россией» 13 мая 2008 i - Иркутск Изд-во БГУЭП, 2008 - 0,44 п л (авторские - 0,3 п л )

ЧУДЛНЖИЙ ШЛРЛВ

УПРАВЛЕНИЕ РИСКАМИ ПРИ КРЕДИТОВАНИИ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСЛ ВЕННЫХ ПРОИЗВОДИТЕЛЕЙ В МОНГОЛИИ

АВ ГОРЕФЕРАI

Подписано в исчагь15 05 2008 Формаг 60x90 Бумага офсетная Печа1ь графарегная Уел нсч л 1,31 Уч-издл 1,16 1ираж100окз Заказ № 5056 Отпечатано в ИПО БГУЭП

Байкальский государственный университет экономики и права 664003, i Иркутск, ул Ленина, 11

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Чуданжий Шарав

СОДЕРЖАНИЕ.

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННОГО КРЕДИТА.

1.1. Понятие риска в рыночной экономике и кредитной системе.

1.2. Понятие и сущность кредита и кредитного риска.

1.3. Эволюция форм и тенденции развития сельскохозяйственного кредита в зарубежных странах.

1.4. Стратегия управления рисками коммерческого банка.

ГЛАВА 2.АНАЛИЗ СОВРЕМЕННОГО СОСТОЯНИЯ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННОГО КРЕДИТА В МОНГОЛИИ.

2.1. Анализ развития экономики Монголии в переходный период.

2.2. Анализ развития банковской системы Монголии.

2.3. Анализ развития сельскохозяйственного производства Монголии и его кредитования в переходный период.

2.4. Современное состояние и перспективы развития основных факторов, влияющих на формирование финансово-кредитных и страховых отношений в аграрном секторе экономики Монголии.

ГЛАВА 3. РАЗРАБОТКА ОСНОВНЫХ НАПРАВЛЕНИЙ СНИЖЕНИЯ УРОВНЯ РИСКА ПРИ КРЕДИТОВАНИИ СЕЛЬСКОХОЗЯЙСТВЕННЫХ ПРОИЗВОДИТЕЛЕЙ.

3.1. Классификация факторов, влияющих на уровень риска и эффективность сельскохозяйственного кредита.

3.2. Разработка системы показателей оценки рисков кредитора и кредитоспособности сельскохозяйственных производителей.

3.3. Развитие инструментов управления рисками и повышения эффективности сельскохозяйственного кредита в Монголии.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Управление рисками при кредитовании сельскохозяйственных производителей в Монголии"

Кардинальные перемены в жизни монгольского общества сегодня во многом обусловлены трансформацией экономики Монголии, ее переходом на рыночные отношения. Переход от административно-командной к рыночной экономике в разных странах имеет общие тенденции. Этот процесс включает либерализацию экономики, глубокие институциональные изменения (прежде всего в отношениях собственности), структурные преобразования, но в то же время обычно предполагает осуществление финансовых стабилизационных мер (преимущественно в денежно-кредитной и финансовой сферах, особенно в ценообразовании для уменьшения нестабильности хозяйственной и социальной ситуации). В результате роль кредитования, как средства обеспечения бесперебойности процесса воспроизводства и одного из источников инвестирования существенно снижается.

Негативные последствия указанных изменений особенно остро проявились в сельскохозяйственном секторе экономики Монголии, где произошло резкое сокращение используемых производственных ресурсов (как природных, так и трудовых и материально-технических), значительно повысилась степень их износа, подорваны условия не только расширенного, но и простого воспроизводства, что привело к потере продовольственной безопасности страны, существенному ослаблению систем контроля и управления финансовыми, техногенными, природными и т.д. рисками в сельскохозяйственной отрасли, росту социальной напряженности в сельской местности. Только комплексное решение проблем массового обновления материально-технической базы производства, создания и развития рынка земель сельскохозяйственного назначения, формирования эффективных систем государственной поддержки, коммерческого кредитования и управления рисками сельскохозяйственных производителей позволит построить надежную и эффективную сельскохозяйственную отрасль

Монголии, что определит прогрессивное развитие социальной сферы аймаков и обеспечит продовольственную безопасность страны.

Повышение роли кредитования в обеспечении воспроизводственного процесса относится к одним из важнейших условий и средств преодоления кризисного состояния в сельскохозяйственном секторе страны, и является составной частью развития процессов сельского хозяйства в рыночных условиях, соответственно, не менее значимая роль отводится инструментам управления рисками, и, прежде всего, страхованию.

Актуальность исследования управления рисками, возникающих в процессе кредитных отношений в сельскохозяйственном секторе экономики Монголии обусловлена необходимостью создания целостного научного представления о процессах, происходящих в экономике страны, охватывающего все их стороны.

Практическая актуальность изучения данной темы определяется стоящими перед сельскохозяйственным сектором Монголии, проблемами выхода из кризиса, решение которых, наряду с другими условиями, требует налаживания эффективных форм управления риском сельскохозяйственного кредита в экономике Монголии, отвечающих объективным закономерностям рыночного развития.

Изучение финансово-кредитных отношений и основ управления рисками в диссертации основано на знаниях изложенных в научных работах зарубежных специалистов: Э. Долана, К. Кэмпбелла, Р. Кэмпбелла, Дж. Кейнса, А. Маршалл, П. Самуэльсона, П. Роуза, Дж. Синки, М. Фридмена, Р. Дорнбуша, С. Фишера, И. Фишера, Э. Роде, Л. Харриса, К. Макконела, Дж. Сакса, Р. Смита, П. Хейне и других.

При раскрытии темы автор опирался на результаты исследований ряда видных монгольских и российских ученых в области страхования, управления рисками, денежного обращения, кредита и финансов: Ц. Аюурзана, Ц. Батболда, В. Геращенко, Н. Дашзэвэга, Л. Дробозиной, С. Дубинина, С. Дэмбэрэла, Р. Евстигнеева, П. Жасрай, Е. Жукова, В.

Карлусова, Л. Красавиной, П. Кулигина, О. Лаврушина, Л. Лхамсурэна, Л. Максимовой, Д. Моломжамц, Т. Намжима, Л. Павловой, Э. Пивоваровой, Д.

Пурэвбаатара, В. Самаруха, А. Самаруха, В. Усоскина, Л. Ушаковой, А. I

Хандруева, В. Шенаева и других авторов.

Научные работы, посвященные проблемам комплексного развития системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства в рыночных условиях, по существу, в Монголии отсутствуют в нынешний переходный период.

Объектом исследования являются финансово-кредитные отношения в сельскохозяйственном производстве Монголии в условиях реформируемой экономики и их влияние на развитие сельского хозяйства.

Предметом исследования являются инструменты управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства в Монголии.

Основная цель диссертационной работы состоит в исследовании тенденций развития инструментов управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства, в разработке основных направлений понижения уровня риска и повышения эффективности кредитования сельскохозяйственных производителей в современных условиях.

В соответствии с целью исследования в диссертационной работе решены следующие задачи:

• исследовать понятие и сущность управления рисками и кредитования сельскохозяйственного производства;

• провести анализ эволюции форм и тенденций развития сельскохозяйственного кредита в зарубежных странах;

• исследовать принципы построения стратегии управления рисками коммерческого банка;

• проанализировать развитие экономики Монголии и ее банковской системы в переходный период; л

• исследовать тенденции развития кредитования и управления рисками в сфере сельскохозяйственного производства Монголии;

• разработать рекомендации по развитию системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственных производителей Монголии.

Общетеоретической базой исследования являются классические и современные подходы к определению и оценке основных способов управления риском при кредитовании сельскохозяйственного производства, а также направлений развития финансово-кредитных и страховых отношений в сельском хозяйстве.

Методологическую основу исследования составляют системный подход при использовании метода познания от абстрактного к конкретному и специальные методы экономико-статистических исследований (сравнения, расчеты относительных и средних величин, группировки, детализации итоговых показателей, обобщения, исторического анализа).

Информационную основу исследования составили Конституция и Гражданский кодекс Монголии, законодательные и нормативные акты Монголии, постановления Правительства, и инструкции Монголбанка (Центральный Банк Монголии), коммерческих банков, рекомендации по кредитованию сельскохозяйственных товаропроизводителей, в осуществляемых международными финансовыми организациями и странами-донорами проектах Монголии. Информационное обеспечение работы составили отчетные и статистические материалы Министерства сельского хозяйства и пищевой промышленности Монголии, Национального статистического управления, страховых компаний Монголии и данные зарубежной статистики.

Основные результаты исследования, полученные лично автором:

• дополнено определение системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства, с учетом специфических особенностей сельского хозяйства Монголии;

• определена функционально-организационная структура системы управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства в Монголии.

• дана оценка развития сельскохозяйственной отрасли, банковской и страховой системы Монголии в переходный период;

• определены тенденции развития кредитования сельскохозяйственного производства в Монголии;

• определены и классифицированы факторы, влияющие на уровень риска и эффективности кредитования в сельском хозяйстве национальной экономики Монголии;

• разработана расширенная система показателей оценки кредитоспособности и определения категории заемщика-сельхозпроизводителя;

• предложены рекомендации по развитию системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства Монголии.

Достоверность полученных результатов диссертационной работы основывается на исследовании организации системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства Монголии в дореформенный, переходный и современный период, а также зарубежного опыта.

Научная новизна исследования состоит в том, что:

• на основе анализа теории и современного состояния систем кредитования, страхования и государственной поддержки сельскохозяйственных производителей Монголии предложена схема построения системы управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства в Монголии;

• на основе анализа современного состояния системы кредитования выявлены специфические особенности внешней и внутренней среды сельскохозяйственных производителей Монголии;

• уточнена система критериев отбора банками заемщиков и показателей для оценки кредитоспособности сельскохозяйственных производителей, применение которой позволит принимать более эффективные решения в процессе андеррайтинга;

• предложены основные направления активизации рыночного механизма в сфере управления рисками, кредитования и государственной поддержки сельскохозяйственного производства в Монголии.

Теоретическая и практическая значимость. Ряд выводов и рекомендаций, полученных автором в процессе диссертационного исследования, были использованы Зоосбанком Монголии: 1) при формировании кредитной политики банка; 2) при совершенствовании стратегии управления совокупным кредитным риском портфеля сельскохозяйственных кредитов (справка о внедрении г. Улан-Баатар, 2007 г.).

Исследования автора по развитию системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственных производителей могут быть использованы при чтении лекций студентам, магистрантам и аспирантам в экономических вузах.

Апробация полученных результатов. Основные результаты диссертационного исследования докладывались автором на научных конференциях по проблемам финансово-кредитных, производственных, страховых отношений на ежегодных конференциях Ассоциации коммерческих банков Монголии в 2005, 2006, 2007 годах, а так же на международной научно-практической конференции «Социально-экономическое сотрудничество между Монголией и Россией» 13 мая 2008 г.

По теме диссертационного исследования опубликовано 5 научных работ, общим объемом 2,26 п.л. (из них авторских 2,12 п.л.).

Структура и содержание работы. Диссертация состоит и введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений, всего 200 стр. В работе представлено 20 таблиц и 4 схемы.

Диссертация: заключение по теме "Финансы, денежное обращение и кредит", Чуданжий Шарав

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В современных условиях глобальной конкуренции, неустойчивой рисковой среды, развивающейся правовой и экономической среды Монголии и, тем более, ее аграрного сектора, банки должны не только сохранять, но и приумножать средства своих вкладчиков и клиентов практически самостоятельно, ввиду объективного для рыночных условий отсутствия серьезной государственной поддержки и опоры. В этих условиях профессиональное управление банковскими рисками, оперативная идентификация и учет факторов риска в повседневной деятельности приобретают" первостепенное значение. Кроме того, управление рисками при кредитовании сельскохозяйственных производителей требует страховой поддержки самих производителей, так как от их устойчивости и прогрессивности развития зависят перспективы развития и доходности банковского портфеля сельскохозяйственных кредитов, страхового портфеля сельскохозяйственных залогов и иных объектов страхования, наполненость продовольственного рынка, продовольственная безопасность, социальная стабильность на селе и доходы (покупательная способность) населения.

На основе проведенных исследований, автор дал определение системы управления рисками при кредитовании сельскохозяйственного производства, что позволило определить совокупность субъектов, факторов риска, инструментов минимизации возможных потерь, нормативно-законодательных основ и механизмов взаимодействия в структуре экономических, производственных, финансово-кредитных отношений, функций, задач, частных и общей стратегии в сфере сельскохозяйственного производства, начиная с сельскохозяйственного производителя, которому присущи производственные, технологические, климатические, экологические, эпидемиологические и другие экономические и политические риски, далее банки, с банковскими рисками, кредитным риском, риском утраты обеспечения и другими экономическими и политическими рисками, страховые компании со страховыми, экономическими и политическими рисками, государственные учреждения, подверженные политическим и макроэкономическим рискам и заканчивая конечным потребителем сельскохозяйственной продукции, который испытывает экономические риски. Зарубежный опыт свидетельствует о тенденциях и закономерностях развития системы управления рисками, возникающими при кредитовании сельскохозяйственного производства, к которым относятся процессы интеграции производства в форме его специализации и кооперации, концентрации и централизации капитала, которые охватываю все субъекты системы, а так же повышения статуса основного субъекта системы -сельскохозяйственного производителя. Эффективность системы напрямую зависит от грамотности, своевременности и полноты выполнения функций каждым субъектом.

На основе изучения принципов построения стратегии управления рисками коммерческих банков автор сделал вывод о том, что кредитная политика сама по себе является инструментом управления рисками, так как формулирование цели и задачи развития, определяется круг операций и их характеристики, тем самым ограничивается набор факторов, провоцирующих риски. Степень риска должна соответствовать обычной норме доходности по ссудам с учетом стоимости кредитных ресурсов и административных издержек банка.

Основным выводом анализа развития экономики Монголии и ее отдельных сфер в переходный период является то, что в настоящее время происходит рост динамики экономической активности, однако в целом положение очень слабое и нестабильное. Еще более критическое положение, требующее оперативных мер по подъему сложилось в сельском хозяйстве Монголии. При этом, наиболее рыночно-ориентированной сферой экономики

Монголии сегодня является банковская система, в которой так же множество серьезных проблем, требующих эффективного решения. Сфера страховых услуг Монголии развивается не достаточно интенсивно и не эффективно, в связи с наличием повышенных рисков и низкого уровня экономического и социального развития общества.

Совокупные активы коммерческих банков Монголии за последние пять лет увеличились более чем в 10 раз и насчитывают около 2200 млн тугр., что составляет почти 70 % Валового внутреннего продукта Монголии.

В период рыночных преобразований в Монголии создана новая денежно-кредитная система, представляющая собой важный элемент хозяйственного механизма и движущую силу рыночной экономики. Коммерческие банки стали основными кредиторами и субъектами инвестиций.

Всего в настоящее время в Монголии действуют 16 коммерческих банков. При этом здесь, как и в других странах мира, имеются проблемные банки. Среди основных причин такого положения можно назвать слабый менеджмент, отсутствие стратегического планирования, ошибки в проводимой кредитной политике, низкий уровень управления кредитными рисками, мошенничество и прочие внутренние проблемы.

В последние годы происходит улучшение возврата банковских кредитов, что связано с такими факторами, как макроэкономическая стабилизация и повышение квалификации управленческого персонала. Увеличилось число лиц и хозяйствующих субъектов, обладающих собственностью, способной служить залогом для получения кредитов.

Для решения проблемы выравнивания социально-экономических показателей в региональном разрезе, по основным административно-территориальным и экономическим зонам, с учетом плотности поголовья крупного рогатого скота, требует, по оценкам автора, решения следующих основных задач:

• создание условий для функционирования рынков кредитных и страховых услуг в каждом аймаке;

• раскрытие потенциала каждой экономической зоны, опирающейся на преимущества своей территории (включая природные богатства);

• обеспечение возможности для самодостаточного социально-экономического развития каждой территории;

• создание условий для полнокровного развития отраслей социальной сферы.

Постепенное системное решение вышеуказанных задач позволит создать условия для снижения вынужденной миграции сельского населения, эффективного использования человеческих и природных ресурсов и на этой основе обеспечение ускорения экономического и социального развития страны.

Будущее Монголии и в экономическом, и в социальном плане в определяющей степени зависит от развития сельского хозяйства и отраслей промышленности, перерабатывающей сельскохозяйственное сырье. Между тем, по сравнению с докризисным (1989 г.) годом производство сельскохозяйственной продукции не увеличилось, а пищевой и легкой промышленности сократилось в 2,5 раза. Так что в целом объем реализации аграрно-промышленного комплекса уменьшился в 1,6 раза. При этом соотношение сельского хозяйства и промышленности по переработке сельскохозяйственного сырья изменился с 60:40 до 75:25. То есть, доля сельского хозяйства увеличилась, а пищевой и легкой промышленности существенно снизилась. В результате в развитии АПК пока преобладают экстенсивные тенденции.

Рассмотрев структуру банковских кредитов, можно сделать вывод, что среди них преобладают товарные кредиты, что свидетельствует о неразвитости кредитной системы в сельскохозяйственной отрасли. Приведенные данные также свидетельствуют о том, что в настоящее время не наблюдается серьезной активности по предоставлению сельскохозяйственным производителям долгосрочных и среднесрочных кредитов, данное обстоятельство можно объяснить кризисным состоянием, в котором находятся большинство сельхозпроизводителей Монголии.

На основании приведенных исследований, можно сделать вывод о том, что в настоящее время сельским производителям для развития производства не хватает как собственных средств, так и заемных и особенно долгосрочных. Наличие собственных средств тесно связано с предоставлением сельхозпроизводителям заемных средств, следовательно, предоставление банковских кредитов способствует увеличению собственных средств у сельскохозяйственных предприятий. В то же время это мотивирует аратов, малый и средний бизнес к повышению эффективности производства и снижению риска. Как считают опытные финансовые менеджеры США, удельный вес заемных средств в пассиве для успешного развития предприятия может доводиться до 40 %, что также свидетельствует о недостатке заемных средств у сельхозпроизводителей Монголии, так как размер заемных средств не превышает 7 % пассивов.

Условия и среда сельскохозяйственного кредита в Монголии характеризуются следующими специфическими особенностями, обусловленными географическим местоположением и историческим прошлым развития страны:

• повышенная уязвимость сельскохозяйственного производства от природно-климатических явлений;

• зависимость от внешнеэкономической политики соседних государств;

• отдаленность от основных производственных факторов;

• повышенный риск от внешних факторов;

• слабое развитие сельскохозяйственного кредита и рынков страховых услуг.

На основании проведенных исследований, автором выявлены и классифицированы факторы, влияющие на уровень риска и эффективность кредитования в сельском хозяйстве. Будучи тесно взаимосвязанными, эти факторы нередко разнонаправлено влияют на кредитование сельскохозяйственных производителей: одни -положительно, другие отрицательно. Отрицательное воздействие одних факторов способно снизить или даже свести на нет положительное влияние других.

Применяемые банками системы показателей для оценки кредитоспособности сельскохозяйственных производителей и критериев отбора заемщиков оказывают прямое влияние на количественные, объемные и качественные характеристики кредитного портфеля. В этой связи автором предложена расширенная система показателей оценки кредитоспособности и критериев отбора банками заемщиков - сельскохозяйственных производителей, что позволяет диверсифицировать рейтинговую оценку сельскохозяйственных производителей исходя из пяти классов кредитоспособности, тогда как большинством монгольских коммерческих банков используется рейтинговая оценка сельхозпроизводителей состоящая из четырех классов.

Развитие банковской кредитной системы в Монголии уже достигло определенных высот, то страховому рынку присущ начальный конкурентный характер, так как монгольский страховой рынок представляют всего 15 страховщиков. Теоретически эти субъекты заинтересованы в противодействии монополизации экономики при наличии соперничества между ними, однако на практике данная тенденция в Монголии проявляется еще слабо и рынок страховых услуг монополизирован.

Добровольное страхование сельскохозяйственных производителей, по мнению автора, может эффективно строиться на основе кооперативных отношений, обеспечивая коллективное пропорциональное страхование общего совокупного стада или посевов и урожая. Кроме финансового страхования эффективным является создание страхового фонда из поголовья скота или страховой семенной запас.

Необходимо создание государственных программ и норм обязательного страхования отдельных средств сельскохозяйственного производства при кредитовании сельскохозяйственных производителей с выплатой страховой суммы, при наступлении страхового случая, в пользу заемщика, параллельно со страховым погашением кредитной задолженности перед банком. Данный аспект имеет важное социальное значение, так как порядок обязательной защиты финансовых и материальных интересов кредитора определен законодательно и нормативно, тогда как интересы заемщика не имеют обязательного покрытия рисков, хотя именно заемщик, в конечном счете, обеспечивает доходы кредиторов, страховщиков и государства. Кроме того, добровольное страхование осуществляется из получаемой прибыли и ложится дополнительными расходами, и, следовательно, снижает рентабельность, обязательное страхование, наоборот, учитывается в себестоимости и увеличивает надежность и конкурентоспособность хозяйства арата.

Так же необходимо разрабатывать и внедрять специальные инженерные сооружения и технические приспособления для защиты скота, птицы, посевов и урожая от неблагоприятных и губительных природно-климатических, техногенных, эпидемиологических, экологических и иных факторов, что позволит существенно снизить риски в сельскохозяйственного производства и более динамично развиваться кредитному механизму сельского хозяйства Монголии.