Экономическая оценка месторождений неметаллических полезных ископаемых при рентном подходе тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Экономическая оценка месторождений неметаллических полезных ископаемых при рентном подходе"

На правахрукописи

ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ОЦЕНКА МЕСТОРОЖДЕНИЙ НЕМЕТАЛЛИЧЕСКИХ ПОЛЕЗНЫХ ИСКОПАЕМЫХ ПРИ РЕНТНОМ ПОДХОДЕ (НА ПРИМЕРЕ СЕВЕРНОГО КАВКАЗА)

Специальность: 08.00.05 — «Экономика и управление народным хозяйством» (экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами промышленности; экономика природопользования)»

АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Москва -2004

Диссертационная работа выполнена во Всероссийском научно-исследовательском институте экономики минерального сырья и недропользования (ВИЭМС) Министерства природных ресурсов Российской Федерации и Российской академии наук.

Научный руководитель Доктор экономических наук, профессор Комаров Михаил Алексеевич

Официальные оппоненты Доктор экономических наук, профессор Астафьева Марианна Павловна

Кандидат экономических наук Смирнова Галина Александровна

Ведущая организация Государственное унитарное предприятие по экспертизе проектов и результатов геологоразведочных работ (Геолэкспертиза)

Защита диссертации состоится « 29 » декабря 2004 г. в Д часов на заседании диссертационного совета Д.216.007.01 во Всероссийском научно-исследовательском институте экономики минерального сырья и недропользования (ВИЭМС) МПР РФ и РАН по адресу: 123007, Москва, 3-я Магистральная ул., д. 38.

С диссертацией можно ознакомиться в научных фондах Всероссийского научно-исследовательского института экономики минерального сырья и недропользования (ВИЭМС)

Автореферат разослан « » ноября 2004 г.

Ученый секретарь

диссертационного совета,

кандидат геолого-минералогических наук

Л.М. Прокофьева

Актуальность работы. Минерально-сырьевой комплекс Северного Кавказа включает в себя нефте- и газодо бывающую промышленность, производство вольфрамового и молибденового концентратов, добычу различных видов неметаллов: известняков для строительства, сахарной и химической промышленности, доломитов, огнеупорных глин, облицовочных и строительных камней, а также пресных и минеральных вод.

Месторождения неметаллических полезных ископаемых весьма широко распространены. Однако предприятия, разрабатывающие неметаллическое сырье, характеризуются, как правило, более низкой рентабельностью по сравнению с другими предприятиями добывающего сектора. Они излишне отягощены налоговым бременем, и по этой причине освоение месторождений неметаллических полезных ископаемых (особенно общераспространенных) при низких доходах в настоящее время часто непривлекательно для инвесторов. Это обстоятельство приводит к выводу из хозяйственного оборота многих объектов, запасы которых детально разведаны и числятся в Государственном балансе перспективными для освоения.

Недостаточная рентабельность разработки месторождений неметаллических полезных ископаемых, особенно общераспространенных, негативно сказывается на социально-экономическом положении населения, в том числе Северо-Кавказских республик, способствуя сокращению рабочих мест, росту безработицы, возникновению межнациональных конфликтов и обострению политической обстановки в регионе.

Низкие рентабельность и инвестиционная привлекательность месторождений неметаллических полезных ископаемых в немалой мере объясняются усредненным подходом к оценке месторождений, способствующим выводу их за границы рентабельности.

В этой связи весьма актуальной является разработка теоретических и методических положений экономической оценки месторождений, основанной на рентном подходе, так как это позволит обосновать налоговую нагрузку для

«

предприятий добывающего сектора экономики и будет способствовать более рациональному использованию минерально-сырьевой базы страны.

Объект исследования - месторождения неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

Предметом исследования являются принципы и методы экономической оценки месторождений полезных ископаемых на основе рентного подхода.

Целью диссертационной работы является экономическая оценка месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа на основе рентного подхода.

Основные задачи диссертационной работы заключаются в следующем: выявление особенностей минерально-сырьевого потенциала неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа;

разработка классификации неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, отражающей экономические условия, характер научно-технических преобразований, а также потребительские свойства нерудного сырья;

разработка методов оценки промышленной значимости месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, основанных на расчете горной ренты;

определение системы показателей для оценки экономической эффективности освоения месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа при рентном подходе;

оценка величины среднегодовых значений горной ренты первого и второго рода, показателей доходности и рентабельности освоения для месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа;

обоснование эффективности рентного подхода для государства и недропользователей и совершенствование системы налогообложения;

Теоретической и методологической основой работы являются исследования классиков политэкономии А. Смита, Д. Рикардо и др., ученых в области геолого-экономический оценки месторождений полезных ископаемых

М.П. Астафьевой, А.С. Астахова, Н.В. Володомонова, К.Г. Гофмана, М.Н. Денисова, А.Я. Каца, Н.Н. Лукьянчикова, Д.С. Львова, К.Л. Пожарицкого, Ю.В. Разовского, Д.К. Русанова, А.М. Сечевицы, Ю.А. Соколовского, Ю.А. Ткачева, Дж.Х. Хилла и др.

Достоверность и обоснованность проведенных исследований обусловлена использованием обширного фактического материала и применением современных методов научного исследования. Исходным фактическим материалом послужили работы отечественных авторов в области экономики минерального сырья (в особенности неметаллических полезных ископаемых), статистические данные, материалы Государственных балансов, федеральных и региональных программ развития минерально-сырьевой базы, нормативно-правовые и методические документы, действующие в области недропользования, экономического и финансового анализа при выборе инвестиционных проектов для финансирования и оценке эффективности инвестиционных проектов.

Методы исследования исходили из поставленных задач и включали методы экономического и финансового анализа при выборе инвестиционных проектов для финансирования и оценке эффективности инвестиционных проектов.

На защиту выносятся следующие положения

1. В основу экономической оценки сырьевой базы неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, выбора стратегии ее развития и освоения может быть положена комбинированная классификационная схема, отражающая генетические и природные особенности сырья, его функциональные возможности и экономические характеристики.

2. При экономической оценке месторождений полезных ископаемых рекомендуется оценивать величину общей горной ренты, а также ренту первого и второго рода. Это позволит ввести новые показатели экономической эффективности разработки месторождений - доли государства и инвестора в общем доходе и повысить долю государства для высокорентабельных объектов

(бюджетную эффективность) и долю инвестора (коммерческую эффективность) для низкорентабельных объектов.

3. Рекомендуемая оценка горной ренты с выделением ренты первого и второго рода более эффективна по сравнению с действующим налогообложением и известными методами расчета ренты.

Научная новизна работы состоит в:

1) разработке комбинированной классификационной схемы неметаллического сырья Северного Кавказа с учетом его качественных характеристик, условий рынка и достижений НТП;

2) разработке методических подходов к оценке промышленной значимости месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, основанных на расчете горной ренты с выделением рент первого и второго рода;

3) определении системы показателей для оценки экономической эффективности освоения месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа при рентном подходе;

4) оценке величины среднегодовых значений общей горной ренты и ее составляющих - ренты первого и второго рода для месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, а также показателей доходности и рентабельности освоения месторождений;

5) обосновании преимуществ для государства и инвестора использования предложенного подхода к расчету горной ренты по сравнению с другими способами.

Практическое значение работы заключается в:

- получении стоимостных оценок месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа и оценок экономической эффективности их разработки, необходимых для принятия решений о лицензировании и выборе инвестиционного проекта освоения;

- в количественных оценках бюджетной и коммерческой эффективности месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа,

определяющих прибыльность недропользования и для государства и для хозяйствующих субъектов.

Реализация результатов. Тема диссертации связана с реализацией федеральных и региональных программ развития минерально-сырьевой базы страны, с выполнением федеральной целевой программы «Экология и природные ресурсы России (2002-2010 годы)» (минерально-сырьевые ресурсы)

Рекомендации и выводы диссертационной работы были учтены при включении месторождений неметаллических полезных ископаемых в программу лицензирования на 2002-2003 гг.

Апробация. Основные положения и выводы диссертационной работы докладывались на ученых советах Северо-Кавказского регионального геологического центра и Северо-Кавказского отделения ВИЭМСа (1999-2004 гг.), заседаниях научно-технического совета Комитета по природным ресурсам Южного федерального округа, на Международном симпозиуме в г. Праге (1999).

Материалы диссертации изложены в 9 опубликованных работах.

Структура и объем диссертации. Диссертация состоит из введения, четырех глав, заключения, изложена на страницах текста, включая

рисунков, таблиц. Список литературы содержит 107 наименований.

ОБОСНОВАНИЕ ЗАЩИЩАЕМЫХ ПОЛОЖЕНИЙ

1. В основу экономической оценки сырьевой базы неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, выбора стратегии ее развития и освоения может быть положена комбинированная классификационная схема, отражающая генетические и природные особенности сырья, его функциональные возможности и экономические характеристики.

Хотя важнейшими полезными ископаемыми в настоящее время по праву считаются углеводороды, неметаллы удовлетворяют важнейшие потребности общества в строительных материалах, минеральных красках, адсорбентах,

сырье для производства буровых растворов, удобрениях и пр. Ежегодно в стране добывается около 2 млрд. т неметаллических полезных ископаемых. Анализ МСБ показывает, что в расчетной стоимости минерально-сырьевого потенциала Северного Кавказа, базирующейся на балансовых запасах промышленных категорий, неметаллические полезные ископаемые составляют 58%, в общем суммарном потенциале, учитывающем также перспективные прогнозные ресурсы - 54%. На Северном Кавказе найдены практически все виды неметаллических полезных ископаемых, известные в России.

Для осуществления геолого-экономической оценки месторождений неметаллических полезных ископаемых, отличающихся большим разнообразием видов, качественных и технологических характеристик, а также способов применения в отраслях народного хозяйства, с целью решения текущих и перспективных задач, связанных с разведкой и освоением месторождений, оформлением лицензионных соглашений, определением цен на сырье, ставок налогообложения, обоснованием приоритетных направлений Hill, прежде всего необходимо создать классификационную схему, учитывающую как чисто геологические, так и функциональные (промышленные) и экономические характеристики исследуемого сырья (рис. 1,2).

Несмотря на то, что многие виды неметаллов достаточно широко распространены, а другие сравнительно редки, все они относятся к невозобновимым природным ресурсам и требуют рационального использования. На Северном Кавказе известно более 150 видов неметаллических полезных ископаемых, имеющих различный генезис и качественные характеристики, определяющие их значение и роль в промышленном производстве.

Нами в качестве самостоятельного выделен новый тип неметаллического минерального сырья - техногенный - минеральные отходы промышленного производства. На Северном Кавказе это - вскрышные и вмещающие

Неметаллические полезные ископаемые

Горнохниипеское сырье

Карбоватаое сырье дли химической промышленности

дуцддшиисд

тс

Нмслопашиш аяцмаимте

Горнотехническое сырье

Стекольное сырье I

1 ^ г

Кваропие П0СКМ Кмрцпш пкчишю

Гипс

I

0

1 8

Рис.1. Классификация полезных ископаемых горнохимичеежого к горнотехнического сырья Северного Кавказа

Немегаллкческве полезные ископаемые

(Огнеупорные

| ГЛЙНЫ

Сырье для мепллургкй

Доломиты

Формовочные материалы

Бтмопмыг Форм«

8

1

К К

о в я ? г-я

1 3

в 1 ¥ н

* 8 \ £

<

Рис. 2. Классификация полезных ископаемых сырья для металлургии и строительных материалов Севеоиого Кавказа

породы, отходы обогатительных фабрик, золошлаки, гипсосодержащие породы, металлургические шлаки. Всего более 910 млн.т. Несмотря на особые, часто отличные от природных качественные показатели, благодаря НТП этот вид может применяться в народном хозяйстве (главным образом в стройиндустрии, а также в химической и металлургической промышленности). По подсчетам специалистов, на Северном Кавказе в качестве неметаллического сырья ежегодно может быть использовано 12,7 млн. т промышленных отходов (в настоящее время утилизируется менее 2 %). Экономическая оценка этого вида сырья имеет свои специфические особенности; это - прежде всего, разработка документов о формировании техногенных месторождений с заданными характеристиками, специальных стандартов и нормативов на применяемые отходы, предоставление налоговых льгот, освобождение от экологических платежей. Поэтому она должна стать предметом специальных исследований.

По промышленному назначению неметаллическое сырье Северного Кавказа можно разделить на четыре класса (в соответствии с ними и была нами выполнена экономическая оценка): горнохимическое сырье, горнотехническое, сырье для металлургии и строительные материалы. Виды сырья, входящие в эти классы, отличаются качественными и технологическими характеристиками, определяющими их потребительские свойства и спрос. В связи с этим цены на виды сырья различных групп могут отличаться в несколько и даже в десятки раз, что необходимо учитывать при экономической оценке. В зависимости от конкретных задач классификация может быть детализирована. Безусловно, классификационные признаки имеют в значительной степени условный характер. Благодаря НТП области применения неметаллического сырья расширяются, кроме того, один и тот же вид сырья может использоваться в различных отраслях промышленности (например, минеральные краски используются в резиновой, кожевенной, бумажной промышленности).

По отношению к рынку неметаллическое сырье можно разделить на сырье федерального значения, регионального и местного. Классификация сырья

по отношению к рынку не исключает, что один и тот же вид в зависимости от изменений экономической среды может перейти из разряда федеральных (ликвидных за пределами региона) в разряд региональных или даже местных ресурсов. Один и тот же вид может рассматриваться как местный и региональный. Это, прежде всего, зависит от цен на сырье, а также от издержек на его производство. При рыночной оценке должны учитываться также налоги и сборы, связанные добычей, поэтому отнесение ресурса к той или иной категории напрямую зависит не только от величины налогов, но и от выбора самой системы налогообложения, в т.ч. и от применения или игнорирования рентного подхода. Экономический подход при анализе МСБ должен заключаться в рассмотрении минерального сырья с позиции расширенного воспроизводства. Согласно российскому законодательству недра являются собственностью государства, однако уже добытые полезные ископаемые становятся собственностью добывающих предприятий и переходят в категорию «присваиваемых» ресурсов. В условиях эффективно работающего рынка эти ресурсы должны способствовать решению сразу нескольких задач: удовлетворению потребностей населения, развитию экономики, пополнению доходной части бюджета, получению прибылей недропользователями.

Особенностью классификации является ее динамический характер, способность отражать влияние HТП, экономические процессы, реагировать на ценовые и налоговые изменения Она может применяться не только в условиях Северного Кавказа, но и в других регионах и административно-территориальных образованиях.

Таким образом, можно сделать вывод, что неметаллические полезные ископаемые (как ни одна другая группа) обладают разнообразными и часто резко отличными качественными характеристиками, что обуславливает их потребительские свойства и определяет широкий спектр потребления в народном хозяйстве. Расширению сфер потребления неметаллов прямо способствует научно-техническая революция последних десятилетий, приводящая к резкому увеличению спроса на тот или иной вид сырья и,

следовательно, к росту цен на него. А именно ценой определяется размер горной ренты при разработке месторождений полезных ископаемых.

В то же время, благодаря НТП, действует и противоположная тенденция - в разработку могут вовлекаться новые месторождения и даже появляться новые виды сырья, например, техногенные виды уже сейчас способны конкурировать с традиционными видами в некоторых отраслях промышленности.

2. При экономической оценке месторождений полезных ископаемых рекомендуется оценивать величину общей горной ренты, а также ренту первого и второго рода. Это позволит ввести новые показатели экономической эффективности разработки месторождений - доли государстра и инвестора в общем доходе и повысить долю государства для высокорентабельных объектов (бюджетную эффективность) и долю инвестора (коммерческую эффективность) для низкорентабельных объектов.

Экономическая оценка месторождений является важнейшим инструментом принятия управленческих решений в системе воспроизводства и использования сырьевой базы. Она должна производиться на всех стадиях изучения и освоения месторождений. По результатам оценки могут приниматься решения о выделении участков для конкурсов и аукционов и последующим оформлением лицензий на проведение геологоразведочных работ и добычу сырья.

В работе выполнена экономическая оценка 26 месторождений неметаллического сырья Северного Кавказа как традиционным методом, основанным на действующей системе налогообложения, так и рекомендуемым методом, основанном на рентном подходе: расчете общей горной ренты, ренты первого и второго рода..

В качестве исходных данных для экономической оценки месторождений были приняты технико-экономические показатели, полученные в 2000 г. при переоценке, выполненной ВИЭМСом. Технико-экономические показатели

заметно варьировали. Срок обеспеченности запасами исчислялся десятками лет и составлял от 13 (Белореченское) до 292 лет (Длиннодолинское месторождение). Наибольших капиталовложений требует освоение Черногорского и Дуба-Юртовского месторождений, а также Джегутинского и Босниского.

В диссертационной работе приведены оценки различных показателей доходности и рентабельности освоения месторождений полезных ископаемых, которые позволяют судить об эффективности отработки запасов как за каждый расчетный налоговый период, так и за весь период их отработки, однако основное внимание было обращено на показатели общей горной ренты и ее составляющих - ренты первого и второго рода. С помощью последних оценивались итоговые показатели эффективности освоения месторождений полезных ископаемых Северного Кавказа - доли государства и инвестора (недропользователя) в общем доходе от освоения объектов экономической оценки.

Доля инвестора в общем доходе при разработке месторождений полезных ископаемых определялась как чистая прибыль с амортизацией при рентном подходе. Последняя складывалась из нормальной прибыли и ренты второго рода.

Горная рента рассчитывается путем уменьшения величины чистой прибыли (с амортизационными отчислениями) на величину нормальной прибыли (с надбавкой за риск). Принципиальным вопросом является способ расчета нормальной прибыли. За рубежом рекомендуют устанавливать норму дисконта на уровне требуемой инвестором нормы прибыли. Традиционно при геолого-экономической оценке в России норма прибыли недропользователя и норма дисконта принимаются на одинаковом уровне.

Норма дисконта 10 % может быть приемлемой для оценки общественной (социально-экономической) эффективности соответствующего

инвестиционного проекта при оценке эффективности последнего в целом. Именно к таким проектам следует отнести проекты с расчетом природной

ренты. Она же может выступать в качестве среднеотраслевой нормы дисконта в недропользовании с учетом добычи необходимого для экономического развития страны определенного полезного ископаемого.

Норма дисконта 10 % может быть использована в качестве региональной для субъектов Российской Федерации с низким экономическим развитием, а также в качестве бюджетной эффективности при низких темпах инфляции.

Норма дисконта при постоянных ценах в горной промышленности при разработке месторождений строительных материалов колеблется от 10 до 12 %. В настоящей работе норма дисконта установлена на уровне 10 %, а нормальная прибыль для каждого объекта определялась на уровне предельной прибыли.

Норма предельной прибыли не зависит от прибыльности инвестиционного проекта разработки месторождения полезных ископаемых, но зависит от принятой в расчетах нормы дисконта, сроков строительства и эксплуатации (величины запасов) объекта и объема капиталовложений. В работе приведен метод ее расчета.

Долей государства в ренте признается рента первого рода, обусловленная природными качествами объекта. Долей недропользователя в ренте - рента второго рода, обусловленная технико-экономическим уровнем его эксплуатации.

Доля государства в общем доходе складывается из ренты первого рода и налогов, предусмотренных действующим законодательством, а доля недропользователя или инвестора принимается на уровне ренты второго рода плюс нормальная прибыль.

Общий доход от освоения объекта недропользования

Нормальная прибыль Горная рента Налоги

Прибыль инвестора Доля инвестора в ренте (рента 2 рода) Доля собственника недр в ренте (рента 1 рода)

Доход инвестора Доход собственника ресурса

Для раздела ренты использован метод, предложенный М.А.Комаровым и Ю.П.Беловым. При этом общая дисконтированная величина горной ренты R оценивается величиной чистой дисконтированной прибыли по денежным потокам среднегодовых значений общей ренты Rг за весь период отработки месторождения: Предполагалось, что различие в природных

качествах месторождений определяется показателями чистой прибыли и сроком эксплуатации объекта, а различие в технико-экономическом уровне их эксплуатации - характеристиками размера инвестиций и сроком строительства производственных мощностей.

Доля государства в горной ренте оценивается величиной:

есть индекс рентабельности дисконтированных инвестиций по потоку общей горной ренты.

Процедура экономической оценки месторождений при рентном подходе вводит новые показатели экономической эффективности разработки месторождений - доли государства и инвестора в общем доходе, изменяет количественные значения и дает новую интерпретацию оценок традиционных показателей экономической оценки.

Для выделенных групп месторождений в предложенной классификации неметаллических полезных ископаемых в диссертации определены рентные показатели. Наиболее высокую долю ренты первого рода в общей ренте имеют месторождения стройматериалов: Джегутинское (0,81), Новороссийское II (0,72), Черногорское и Дуба - Юртовское (0,76).

Класс месторождений горнотехнического сырья характеризуется существенно меньшими значениями (для Серного м-я - 0,52, для остальных горная рента первого рода отсутствует). Еще меньшие значения ренты первого рода имеют месторождения горнохимического сырья (Шедокское I - 0,26, Шедокское II - 0,1).

Суммарная величина для 26 месторождений Северного Кавказа чистой прибыли с амортизацией составляет 851 млн. рублей при традиционной экономической оценке и при рентном подходе - 376 млн. рублей, то есть 475

млн. рублей, обусловленные наличием ренты первого рода, необоснованно присваиваются инвестором при традиционном подходе к экономической оценке подлежащих освоению месторождений полезных ископаемых.

Наибольшие значения чистой прибыли с амортизацией определены для месторождений цементного сырья «Черногорское и Дуба-Юртовское» и «Джегутинское» (365 и 347 млн. руб. при традиционной оценке и 140 и 112 млн. руб. при рентном подходе соответственно).

Нормальная прибыль, рассчитанная как предельная, учитывает индивидуальные особенности каждого объекта недропользования. Как показали расчеты, наибольших значений нормальная прибыль принимает для Черногорского и Дуба - Юртовского и Джегутинского месторождений строительных материалов и Боснийского месторождения доломитов. Она достаточно велика также для месторождений Новороссийского III (цементное сырье)., Хаджохского (известняки для сахарной промышленности), Правобережного ( известняки и каменные соли для содового производства), Белореченского (минеральные краски). Основная доля нормальной прибыли приходится на группу месторождений строительных материалов.

Наибольших значений величина общей горной ренты принимает для двух объектов группы строительных материалов: Черногорского и Дуба -Юртовского и Джегутинского, что в сумме составляет 90% от общей величины горной ренты для всех 26 объектов экономической оценки месторождений полезных ископаемых неметаллического сырья Северного Кавказа (табл. 1).

В таблице 1 приведены показатели среднегодовых значений горной ренты первого R1 и второго И, рода.

Таблица 1.

Расчетные значения горной ренты первого и второго рода

3 Хаджохское 0,0 6522,3

4 Правобережное 0,0 35,5

5 Шедокское II 166,7 1730,3

6 Бечасын-Бермамытское 0,0 9,0

7 Белореченское 0,0 -1810,4

| Горнотехническое сырье

8 Спасское 0,0 672,8

9 Хаталдонское 0,0 124,8

10 Серное 1095,9 1023,2

11 Шедокское III 714,9 173,5

12 Бедыкское 0,0 808,6

13 Жако-Красногорское 0,0 225,9

14 Баксанское 0,0 1,8

| Сырье для метаппургии

15 Красногорское 1844,2 2375,4

16 Боснийское 0,0 12736,9

17 Герпегежское 0,0 2128,0

18 Ахтанизовское 8345,1 2260,0

| Строительные материалы

19 Новороссийское I 0,0 3057,7

20 Новороссийское II 1772,3 683,4

21 Новороссийское III 0,0 8379,3

22 Новороссийское IV 0,0 1887,9

23 Джегутинское 234955,4 55952,3

24 Черногорское и Дуба-Юртовское 225061,0 69948,7

25 Неберджаевское I 356,5 1259,9

26 Неберджаевское II 0,0 2821,7

474709,5 174708,5

Анализ результатов табл. 1 позволил выделить группу из 10 месторождений неметаллического сырья Северного Кавказа, для которых имеет место горная рента первого рода, суммарно в размере 474,7 млн. рублей. Основной вклад внесли месторождения цементного сырья Джегутинское, Черногорское и Дуба-Юртовское, а также формовочных песков -Ахтанизовское.

Оценка дисконтированных показателей эффективности освоения месторождений полезных ископаемых имеет решающее значение при принятии решения о промышленной значимости объекта недропользования. Именно дисконтированные показатели отражают реальную картину экономического

положения предприятия, поскольку учитывают различную стоимость денег во

времени, альтернативные издержки и доходы, уровень инфляции, неопределенности и риски, связанные с освоением месторождения.

В диссертационной работе представлены оценки чистой дисконтированной прибыли по традиционной методике и при рентном подходе при различных нормах дисконта. С помощью показателя чистой дисконтированной прибыли оценивают стоимость предприятия, осваивающего месторождение, которая в условиях совершенной конкуренции превращается в его цену. Он же является стоимостной оценкой месторождения полезных ископаемых, а при соответствующем развитии в стране правовых институтов может служить основой залоговой стоимости предприятия с приобретенным на основании лицензии правом эксплуатации участка недр. Он же служит основой при определении размеров бонусов добычи.

Рентный подход к оценке показателя чистой дисконтированной прибыли для всех месторождений более обоснованно устанавливает очередность их эффективного освоения. К таким месторождениям относятся Черногорское и Дуба - Юртовское, Джегутинское, Боснийское, Новороссийское Ш, Хаджохское, Новороссийское I, Неберджаевское II. Пять из этих месторождений относится к классу месторождений строительных материалов.

Общая (суммарная) чистая дисконтированная прибыль от освоения 26 месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа при традиционном подходе равняется 37996, 5261 и 2745 млн. рублей при ставке дисконта 0, 10 и 15 % соответственно, а при рентном подходе и ставках 0, 10 и 15 % составляют 18117,1412 и 356 млн. руб. соответственно.

Таким образом, традиционный подход по сравнению с рентным при норме дисконта 10 % завышает для инвестора величину чистой дисконтированной прибыли на почти 4000 млн. руб. и соответственно снижает долю государства.

В работе определены также месторождения, для которых следует установить льготное налогообложение, если их освоение необходимо для экономического развития региона.

3. Рекомендуемая оценка горной ренты с выделением ренты первого и второго рода более эффективна по сравнению с действующим налогообложением и известными методами расчета ренты.

В настоящей работе получены расчетные значения среднегодовых объемов бюджетных отчислений при традиционной методике экономической оценки месторождений полезных ископаемых и при рентном подходе. Как показали расчеты, наибольших значений налоговые отчисления при рентном подходе и при традиционной оценке имеют место для двух месторождений: цементного сырья Черногорского и Дуба - Юртовского (490 и 265 млн руб.) и Джегутинского (496 и 261 млн.руб.), отнесенных к классу строительных материалов.

Таким образом, при переходе от традиционной методики оценки экономической значимости месторождений полезных ископаемых к рентному подходу для первого месторождения имеют место дополнительные бюджетные отчисления в размере 225 млн.руб., а для второго - в размере 235 млн.руб. Эти дополнительные бюджетные отчисления составляют 85% и 90 % соответственно от размера отчислений при традиционной оценке.

Кроме двух отмеченных выше месторождений, еще для восьми объектов бюджетные отчисления возрастают при переходе к рентному подходу, однако приращения отчислений более умеренны, нежели для рассмотренных Черногорского и Дуба - Юртовского и Джегутинского месторождений, и составляют от 300 тыс.руб. до 8 млн.руб.

Вышеуказанные восемь объектов равномерно распределены по классам минерального сырья, то есть по два объекта из каждого класса.

В целом для 26 месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа бюджетные отчисления при традиционной методике оценки составили 724 млн руб., а при рентном подходе - 1198 млн.руб. Таким образом, общие дополнительные бюджетные отчисления составили при рентном подходе 475 млн.руб., что составляет две трети от традиционной оценки.

Анализ соотношения долей государства и недропользователя при рентном подходе позволил установить, что в целом по 26 месторождениям это соотношение составляет 3,2 или 320 %, то есть доля государства в общем доходе с амортизацией составляет 76 %, в то время как доля недропользователя - всего 24 %.

При традиционной экономической оценке месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа соотношение долей государства и недропользователя качественно иное, оно составляет величину 0,85 или 85 %, то есть доля государства в общем доходе с учетом амортизации составляет 46 %, в то время как доля недропользователя -54 %. Налицо явное занижение доли государства, вызванное необоснованным присвоением недропользователем природной ренты

В целом для 26 месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа доля бюджетных отчислений в выручке при традиционной экономической оценке составляет 35 %. При рентном подходе она существенно увеличивается и достигает величины 57 %.

В настоящей работе использована модель положительной горной ренты первого рода, согласно которой предполагается, что если рента отсутствует, то она полагается равной нулю. Однако среди объектов, для которых рента отсутствует, могут находиться месторождения различной рентабельности. Поэтому для расчетов удобно допустить наличие отрицательной ренты первого рода, хотя в действительности она либо положительна, либо отсутствует, то есть равна нулю.

Под отрицательной рентой понимается величина дотаций государства на освоение месторождения полезных ископаемых, которая рассчитывается как превышение величины бюджетных отчислений при рентном подходе и ожидаемого значения их оптимального уровня.

Среди 26 месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, подвергнутых экономической оценке, только 10 имеют положительную природную ренту первого рода, для остальных 16 объектов

оценки она отсутствует. Именно к этим объектам и применяется модель отрицательной ренты. Как показали расчеты, наибольшие льготы могут быть предоставлены Боснийскому месторождению доломитов, отнесенному к классу месторождений сырья для металлургии. Общий объем государственных дотаций по 26 месторождениям неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, подвергнутых экономической оценке, составил 20,5 млн.руб.

Для трех месторождений класса горно-химического сырья, а именно, Правобережного месторождения известняков и каменных солей для содового производства (группа карбонатного сырья для химической промышленности) и двух месторождений минеральных красок: Бечасын - Бермамытского и Белореченского оптимальный объем бюджетных отчислений определен на нулевом уровне, то есть эти месторождения следует полностью освободить от налогов. Для остальных 13 низко - и среднерентабельных объектов получены размеры уменьшения налоговых отчислений.

Для всех месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа была изучена зависимость объема бюджетных отчислений от увеличения цены конечного продукта при традиционной экономической оценке и при рентном подходе. Проиллюстрируем эту зависимость для одного из объектов - Длиннодолинского месторождения (рис.3). Как видно из этого рисунка, среднегодовые налоговые поступления при действующей системе налогообложения Н и при рентном подходе Н(#) непрерывно растут с ростом цены, однако рентный подход качественно меняет картину - начиная с некоторого значения цены (31 руб/т) имеет место крутое изменение угла наклона кривой графика, так что при традиционном подходе к экономической оценке, с ростом цены будут расти потери бюджета . Величина этих потерь составляет 84,4 тыс.руб. ежегодно на каждый рубль увеличения цены конечного продукта.

Для высокодоходных и высокорентабельных объектов оценки масштабы государственных потерь при традиционной экономической оценке

ч Н Н<#) дй

20 1068,3 1068,3 0,0

21 1134,9 1134,9 0,0

22 1201,5 1201,5 0.0

23 1268,1 1268,1 о.о

24 1334,7 1334.7 0,0

28 1401,3 1401,3 0,0

26 1467,9 1467,9 0,0

27 1534,5 1534,5 0.0

28 1601,1 1601,1 0,0

29 1687,6 1667,6 0,0

за 1734,2 1734,2 0.0

31 1600,8 1828,0 24,2

32 1867,4 1976,0 108,в

33 1934,0 2127,0 193,0

34 2000,6 2273,0 277,4

35 2067.2 242»,0 361.«

36 2133,8 2580,0 444,2

37 2200,4 2731,0 830,8

38 2267.0 2882,0 •16,0

39 2333,6 3033,0 899,4

40 2400,2 3184,0 7*3,8

Рис. 3. Бюджетная эффективность при рентном подходе для Дпиннодолинского месторождения известняков различного назначения (Н и Н (#) - бюджетные отчисления при традиционном и рентном подходах соответственно, ОН+ есть дополнительные бюджетные отчисления за счет использования рентного подхода, Ц - цена конечного продукта)

месторождений полезных ископаемых значительны. Так для Джегутинского месторождения цементного сырья, наиболее востребованного в условиях восстановления жилищного и производственного фондов ряда республик Северного Кавказа, ежегодные потери бюджетов всех уровней при увеличении цены конечного продукта всего на один рубль за тонну равняются 13,7 млн.руб. Соответственно, при увеличении цены, например, на 10 рублей за тонну потери бюджета удесятерятся и составят величину 137 млн.руб.

Аналогичная ситуация имеет место и для другого месторождения цементного сырья - Черногорского и Дуба - Юртовского. При увеличении цены конечного продукта на каждый рубль за тонну потери государства при традиционной экономической оценке составят также 13,7 млн.руб. ежегодно.

Сопоставление различных вариантов экономической оценки месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа позволяет определить оптимальный режим налогообложения недропользования и ту часть запасов, которая может быть отработана с приемлемым для инвестора экономическим эффектом, а также обеспечить наиболее полное и комплексное использование недр, что важно для их собственника -государства.

Выше были сопоставлены два метода оценки - традиционный, основанный на действующей системе налогообложения, и рентный подход.

В диссертации проведено также сопоставление рентного подхода с предложенными в последнее время методами расчета ренты Е.С. Мелехиным -СА Кимельманом и Ю.В. Разовским. Первый из этих методов реализуются по результатам производственной, инвестиционной и финансовой деятельности добывающего предприятия за текущий год, и не может быть использован для прогнозирования показателей экономической эффективности освоения месторождений полезных ископаемых в последующие годы. Второй - требуют дополнительной информации о движении прошлых и ожидаемых будущих денежных потоков и предусматриваемый расчет абсолютной и дифференциальной ренты.

Как показали расчеты, оба метода значительно занижают внутреннюю норму прибыли низко- и среднерентабельных месторождений, практически исключая их из хозяйственного оборота. Особенно это относится к первому методу. Из 16 низко- и среднерентабельных месторождений полезных ископаемых только для трех внутренняя норма прибыли превысила уровень 10%. Это месторождений: Спасское - 13,4%, Жако-Красногорское - 10% и Баксанское - 12,4%. Для остальных 13 объектов установлен практически нулевой уровень доходности. В то же время для этих объектов по предложенному рентному подходу установлена доходность на уровне нормальной прибыли.

Различие обусловлены повышенной фискальностью сравниваемого метода, в котором установлена фиксированная ставка 15% независимо от рентабельности оцениваемого месторождения. При рентном подходе к оценке месторождений и налогообложению не должно быть фиксированных ограничений. Этому удовлетворяет метод, предложенный Ю.В. Разовским, однако, сравнительный анализ установил недостаточную гибкость этого метода: излишняя фискальность для низкорентабельных объектов и меньшая, чем у предложенного в диссертации, для высокорентабельных.

Сравнительные расчеты для различных объектов Северного Кавказа показали преимущества предложенного рентного подхода для оценки месторождений: для высокорентабельных объектов исключаются необоснованные потери бюджета, а для низкорентабельных устанавливаются льготные условия налогообложения.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В работе решена важная для экономики страны и актуальная современным условиям задача экономической оценки месторождений неметаллических полезных ископаемых при рентном подходе, целью которой являлось развитие методических положений и разработка практических рекомендаций по экономической оценке месторождений неметаллических

полезных ископаемых Северного Кавказа для создания условий гармоничного сочетания экономических интересов государства и недропользователей.

Для достижения указанной цели были выявлены особенности минерально-сырьевого потенциала неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа; разработана классификация неметаллических полезных ископаемых, отражающая экономическую обстановку, характер научно-технических преобразований, а также связь с отраслями народного хозяйства, потребляющими нерудное минеральное сырье.

Получены показатели бюджетной и коммерческой эффективности разработки месторождений. Рекомендуемый в работе метод позволяет существенно увеличить поступления в консолидированный бюджет за счет высокорентабельных объектов недропользования и открывает пути снижения налогового бремени для низкорентабельных объектов, тем самым способствуя вовлечению их в эксплуатацию, созданию новых рабочих мест, снижению социальной напряженности. Метод может быть применим для месторождений любых полезных ископаемых на всей территории России.

Результаты экономической оценки неметаллических полезных ископаемых Северною Кавказа, приведенные в настоящей работе, могут быть использованы федеральными и территориальными органами управления государственным фондом недр с целью рационального использования сырьевой базы уже разведанных и оцененных месторождений при определении значимости объектов для внесения их в программы лицензирования, определении платежей и бонусов при проведении конкурсов и аукционов. Результаты оценки необходимы также субъектам недропользования для выбора стратегии поведения и принятия управленческих решений, связанных с разведкой и разработкой месторождений.

По теме диссертации опубликованы следующие работы.

1. Управление инвестициями на воспроизводство минерально-сырьевой базы //Геол. изучение и использование недр: Научн.-техн. информ. сб. М.: ЗАО

«Геоинформмарк». 1999. - Вып. 3., - 1 п.л. -Совместно с Беловым Ю.П., Максимцовым М.М. и др.

2. Новые методы оценки предпринимательских и финансовых рисков в инвестиционном анализе// Доклады Международного симпозиума Горнорудный Пршибрам в науке и технике. Прага, 1999., - 0,3 п.л. - Совместно с Беловым Ю.П., Комаровым М.А.

3. Ранжирование и выбор инвестиционных проектов методами теории статистических решений. М.: ЗАО «Геоинформмарк». 2000 - 3,5 п.л. Совместно с Беловым Ю.П., Комаровым М.А. и др.

4. Состояние и перспективы нефтегазопоисковых работ на Северном Кавказе. Научная мысль Кавказа. Краснодар. 2000. - № 4, - 0,5 п.л.. Совместно с Г.И.Лебедько.

5. Геолого-экономическая оценка месторождений горно-химического сырья Северного Кавказа. М. 2002. Деп. в ВИЭМС. №1165 мг-02. 1 п.л.

6. Геолого-экономическая оценка месторождений горнотехнического сырья Северного Кавказа. М. 2002. Деп. в ВИЭМС. №1166 мг-02. 1 п.л.

7. Геолого-экономическая оценка месторождений строительных материалов Северного Кавказа. М. 2002. Деп. в ВИЭМС. №1167 мг-02. 0,9 п.л.

8. Оптимальность экономической оценки месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, основанной на рентном подходе. М. 2004, Деп. в ВИЭМС. № мг - 2 п.л. Совместно с Беловым Ю.П.

9. Сравнительный анализ эффективности различных методов расчета природной ренты при экономической оценке месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа. М. 2004, Деп. в ВИЭМС. № мг - 1 п.л.

Подписано в печать 2^11.04 Формат 60 х 84 /16

Усл. печ. л. 1,2

Тираж 100 экз. Заказ 106

Отпечатано в ВИЭМС 123007, г. Москва, ул. 3-я Магистральная, 38

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Литвинов, Сергей Афанасьевич

Введение.

Глава 1. Анализ состояния и перспективы использования минерально-сырьевой базы неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

1.1. Анализ минерально-сырьевой базы неметаллических полезных ископаемых России.

1.2. Состояние и перспективы развития минерально-сырьевой базы неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

1.3. Геолого-промышленная классификация неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

1.4. Выводы по главе 1.

Глава 2. Методические вопросы оценки промышленной значимости месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, основанной на расчете природной ренты.

2.1. Современные методы экономической оценки месторождений полезных ископаемых.

2.2. Показатели экономической эффективности освоения месторождений полезных ископаемых.

2.3. Методические вопросы расчета природной ренты и ее раздела на доли государства и недропользователя.

2.4. Показатели экономической эффективности освоения месторождений полезных ископаемых при рентном подходе.

2.5. Выводы по главе 2.

Глава 3. Экономическая оценка месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, основанная на рентном подходе.

3.1. Оценка среднегодовых значений природной ренты для месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

3.2. Оценка среднегодовых значений природной ренты первого и второго рода для месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

3.3. Оценка показателей рентабельности освоения месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

3.4. Оценка дисконтированных показателей экономической эффективности освоения месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

3.5. Выводы по главе 3.

Глава 4. Оптимальность экономической оценки месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, основанной на рентном подходе.

4.1. Оптимальность размера бюджетных отчислений при освое-нии~ месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

4.2. Оптимальность рентного подхода при изменении цены на минеральное сырье.

4.3. Оптимальность рентного подхода при его сопоставлении с другими способами расчета природной ренты при экономической оценке месторождений полезных ископаемых.

4.4. Выводы по главе 4.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Экономическая оценка месторождений неметаллических полезных ископаемых при рентном подходе"

Актуальность работы. Минерально-сырьевой комплекс Северного Кавказа включает в себя нефте- и газодобывающую промышленность, производство вольфрамового и молибденового концентратов, добычу различных видов неметаллов: известняков для строительства, сахарной и химической промышленности, доломитов, огнеупорных глин, облицовочных и строительных камней, а также пресных и минеральных вод.

Месторождения неметаллических полезных ископаемых весьма широко распространены. Однако предприятия, разрабатывающие неметаллическое сырье, характеризуются, как правило, более низкой рентабельностью по сравнению с другими предприятиями добывающего сектора. Они излишне отягощены налоговым бременем, и по этой причине освоение месторождений неметаллических полезных ископаемых (особенно общераспространенных) при низких доходах в настоящее время часто непривлекательно для инвесторов. Это обстоятельство приводит к выводу из хозяйственного оборота многих объектов, запасы которых детально разведаны и числятся в Государственном балансе перспективными для освоения.

Недостаточная рентабельность разработки месторождений неметаллических полезных ископаемых, особенно общераспространенных, негативно сказывается на социально-экономическом положении населения, в том числе Северо-Кавказских республик, способствуя сокращению рабочих мест, росту безработицы, возникновению межнациональных конфликтов и обострению политической обстановки в регионе.

Низкие рентабельность и инвестиционная привлекательность месторождений неметаллических полезных ископаемых в немалой мере объясняются усредненным подходом к оценке месторождений, способствующим выводу их за границы рентабельности.

В этой связи весьма актуальной является разработка теоретических и методических положений экономической оценки месторождений, основанной на рентном подходе, так как это позволит обосновать налоговую нагрузку для предприятий добывающего сектора экономики и будет способствовать более рациональному использованию минерально-сырьевой базы страны.

Объект исследования - месторождения неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

Предметом исследования являются принципы и методы экономической оценки месторождений полезных ископаемых на основе рентного подхода.

Целью диссертационной работы является экономическая оценка месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа на основе рентного подхода.

Основные задачи диссертационной работы заключаются в следующем:

- выявление особенностей минерально-сырьевого потенциала неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа;

- разработка классификации неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, отражающей экономические условия, характер научно-технических преобразований, а также потребительские свойства нерудного сырья; разработка методов оценки промышленной значимости месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, основанных на расчете горной ренты; определение системы показателей для оценки экономической эффективности освоения месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа при рентном подходе; оценка величины среднегодовых значений горной ренты первого и второго рода, показателей доходности и рентабельности освоения для месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа; обоснование эффективности рентного подхода для государства и недропользователей и совершенствование системы налогообложения;

Теоретической и методологической основой работы являются исследования классиков политэкономии А. Смита, Д. Рикардо и др., ученых в области геолого-экономической оценки месторождений полезных ископаемых

М.П. Астафьевой, А.С. Астахова, Н.В. Володомонова, К.Г. Гофмана, М.Н. Денисова, А.Я. Каца, Н.Н. Лукьянчикова, Д.С. Львова, К.Л. Пожарицкого, Ю.В. Разовского, Д.К. Русанова, A.M. Сечевицы, Ю.А. Соколовского, Ю.А. Ткачева, Дж.Х. Хилла и др.

Достоверность и обоснованность проведенных исследований обусловлена использованием обширного фактического материала и применением современных методов научного исследования. Исходным фактическим материалом послужили работы отечественных авторов в области экономики минерального сырья (в особенности неметаллических полезных ископаемых), статистические данные, материалы Государственных балансов, федеральных и региональных программ развития минерально-сырьевой базы, нормативно-правовые и методические документы, действующие в области недропользования, экономического и финансового анализа при выборе инвестиционных проектов для финансирования и оценке эффективности инвестиционных проектов.

Методы исследования исходили из поставленных задач и включали методы экономического и финансового анализа при выборе инвестиционных проектов для финансирования и оценке эффективности инвестиционных проектов.

На защиту выносятся следующие положения

1. В основу экономической оценки сырьевой базы неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, выбора стратегии ее развития и освоения может быть положена комбинированная классификационная схема, отражающая генетические и природные особенности сырья, его функциональные возможности и экономические характеристики.

2. При экономической оценке месторождений полезных ископаемых рекомендуется оценивать величину общей горной ренты, а также ренту первого и второго рода. Это позволит ввести новые показатели экономической эффективности разработки месторождений - доли государства и инвестора в общем доходе и повысить долю государства для высокорентабельных объектов (бюджетную эффективность) и долю инвестора (коммерческую эффективность) для низкорентабельных объектов.

3. Рекомендуемая оценка горной ренты с выделением ренты первого и второго рода более эффективна по сравнению с действующим налогообложением и известными методами расчета ренты.

Научная новизна работы состоит в:

1) - разработке комбинированной классификационной схемы неметаллического сырья Северного Кавказа с учетом его качественных характеристик, условий рынка и достижений Hill;

2) - разработке методических подходов к оценке промышленной значимости месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, основанных на расчете горной ренты с выделением рент первого и второго рода;

3) - определении системы показателей для оценки экономической эффективности освоения месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа при рентном подходе;

4) - оценке величины среднегодовых значений общей горной ренты и ее составляющих - ренты первого и второго рода для месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, а также показателей доходности и рентабельности освоения месторождений;

5) - обосновании преимуществ для государства и инвестора использования предложенного подхода к расчету горной ренты по сравнению с другими способами.

Практическое значение работы заключается в:

- получении стоимостных оценок месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа и оценок экономической эффективности их разработки, необходимых для принятия решений о лицензировании и выборе инвестиционного проекта освоения;

- в количественных оценках бюджетной и коммерческой эффективности месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, определяющих прибыльность недропользования и для государства и для хозяйствующих субъектов.

Реализация результатов. Тема диссертации связана с реализацией федеральных и региональных программ развития минерально-сырьевой базы страны, с выполнением федеральной целевой программы «Экология и природные ресурсы России (2002-2010 годы)» (минерально-сырьевые ресурсы).

Рекомендации и выводы диссертационной работы были учтены при включении месторождений неметаллических полезных ископаемых в программу лицензирования на 2002-2003 гг.

Апробация. Основные положения и выводы диссертационной работы докладывались на ученых советах Северо-Кавказского регионального геологического центра и Северо-Кавказского отделения ВИЭМСа (1999-2004 гг.), заседаниях научно-технического совета Комитета по природным ресурсам Южного федерального округа, на Международном симпозиуме в г. Праге (1999).

Материалы диссертации изложены в 9 опубликованных работах.

Структура и объем диссертации. Диссертация состоит из введения, четырех глав, заключения, изложена на страницах текста, включая рисунков, таблиц. Список литературы содержит 107 наименований.

Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Литвинов, Сергей Афанасьевич

4.4. Выводы по главе 4

Рассмотрены различные способы расчета природной, в том числе горной ренты, известные из литературных источников и показана оптимальность использованного в диссертационной работе рентного подхода при экономической оценке месторождений неметаллических полезных ископаемых. Северного Кавказа в отношении размера бюджетных отчислений, при изменении, цены на минеральное сырье, а также при его сопоставлении с другими способами расчета природной ренты.

Наибольших значений налоговые отчисления при рентном подходе и при традиционной оценке имеют место для двух месторождений: цементного сырья Черногорского и Дуба - Юртовского (490 и 265 млн.руб.) и Джегутин-ского (496 и 261 млн.руб.), отнесенных к классу строительных материалов. При рентном подходе для первого месторождения имеют место дополнительные бюджетные отчисления в размере 225 млн.руб., а для второго — в размере 235 млн.руб. Эти дополнительные бюджетные отчисления составляют 85% и 90 % соответственно от размера отчислений при традиционной оценке.

В целом для 26 месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа бюджетные отчисления при традиционной методике оценки составили 724 млн.руб., а при рентном подходе - 1198 млн.руб. Таким образом, общие дополнительные бюджетные отчисления составили при рентном подходе 475 млн.руб., что составляет две трети от традиционной оценки.

Анализ соотношения долей государства и недропользователя при рентном подходе позволил установить, что в целом по 26 месторождениям это соотношение составляет 3,2 или 320 %, то есть доля государства в общем доходе с амортизацией составляет 76 %, в то время как доля недропользователя - всего 24 %.

При традиционной экономической оценке месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа соотношение долей государства и недропользователя качественно иное, оно составляет величину 0,85 или 85 %, то есть доля государства в общем доходе с учетом амортизации составляет 46 %, в то время как доля недропользователя —54 %. Налицо явное занижение доли государства, вызванное необоснованным присвоением недропользователем природной ренты

В целом для 26 месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа доля бюджетных отчислений в выручке при традиционной экономической оценке составляет 35 %. При рентном подходе она существенно увеличивается и достигает величины 57 %.

Среди 26 месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, подвергнутых экономической оценке, только 10 имеют положительную природную ренту первого рода, для остальных 16 объектов оценки она отсутствует. Именно к этим объектам и применяется модель отрицательной ренты. Как показали расчеты, наибольшие льготы могут быть предоставлены Боснийскому месторождению доломитов, отнесенному к классу месторождений сырья для металлургии. Общий объем государственных дотаций по 26 месторождениям неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, подвергнутых экономической оценке, составил 20,5 млн.руб.

Для трех месторождений класса горнохимического сырья, а именно, Правобережного месторождения известняков и каменных солей для содового производства (группа карбонатного сырья для химической промышленности) и двух месторождений минеральных красок: Бечасын - Берма-мытского и Белореченского оптимальный объем бюджетных отчислений определен на нулевом уровне, то есть эти месторождения следует полностью освободить от налогов. Для остальных 13 низко - и средне рентабельных объектов получены размеры уменьшения налоговых отчислений.

Для высокодоходных и высокорентабельных объектов оценки масштаба государственных потерь при традиционной экономической оценке месторождений полезных ископаемых огромны и на первый взгляд представляются невероятными. Так для Джегутинского месторождения цементного сырья, наиболее востребованного в условиях восстановления жилищного и производственного фондов ряда республик Северного Кавказа, ежегодные потери бюджетов всех уровней при увеличении цены конечного продукта всего на один рубль за тонну равняются 13,7 млн.руб. Соответственно, при увеличении цены, например, на 10 рублей за тонну потери бюджета удесятерятся и составят величину 137 млн.руб.

Проведено сопоставление рекомендованного в диссертации рентного подхода с другими методами экономической оценки, в которых природная рента рассчитывается иначе.

Как показали расчеты, методы оценки природной ренты по Мелехину -Кимельману и по Разовскому излишне фискальны и значительно занижают внутреннюю норму прибыли низко- и средне рентабельных месторождений, практически исключая их из хозяйственного оборота. Особенно это относится к первому методу. Из 16 низко- и средне рентабельных месторождений полезных ископаемых, только для трех внутренняя норма прибыли превысила уровень 10%. Остальные 13 объектов опущены практически на нулевой уровень доходности.

В то же время по принятой в диссертационной работе методике рентного подхода оценка показателей внутренней нормы прибыли качественно иная. А именно, для 13 месторождений полезных ископаемых, для которых доходность по методу Е.С.Мелехина — С.А.Кимельмана близка к нулю, по принятой в диссертации методике для 10 из них рентабельность устанавливается на приемлемом для недропользователя уровне.

В диссертации приводятся результаты сравнения эффективности методов экономической оценки по тем же методам для высокорентабельных месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В работе решена важная для экономики страны и актуальная современным условиям задача экономической оценки месторождений неметаллических полезных ископаемых при рентном подходе, целью которой являлось развитие теоретических положений и разработка практических рекомендаций по экономической оценке месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа для создания условий гармоничного сочетания экономических интересов государства и недропользователей.

Для достижения указанной цели были выявлены особенности минерально-сырьевого потенциала неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа; разработана классификация неметаллических полезных ископаемых, отражающая экономическую обстановку, характер научно- технических преобразований, а также связь с производствами, потребляющими нерудное минеральное сырье; разработаны механизмы разрешения противоречий и согласования разноуровневых экономических интересов государства собственника недр), регионов и хозяйствующих субъектов; обоснованы методические подходы к оптимальному распределению прибыли между собственником недр и недропользователем для месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа.

Научную новизну исследований составляют: развитие теории геолого-экономической оценки месторождений полезных ископаемых на основе применения рентного подхода; разработка комбинированной классификационной схемы неметаллического сырья с учетом качественных характеристик сырья, условий рынка и достижений НТП; обоснование необходимости применения рентного подхода при оценке бюджетной и коммерческой эффективности освоения месторождений.

Практическую значимость полученных результатов определяют: получение стоимостных оценок месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа и оценок экономической эффективности их разработки, необходимых для принятия решений о лицензировании и выборе инвестиционного проекта освоения; получение объективных оценок бюджетной и коммерческой эффективности месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, необходимых для осуществления рационального недропользования, прибыльного для государства и хозяйствующих субъектов; ранжирование месторождений неметаллического сырья по экономическим параметрам и выборе первоочередных для хозяйственного освоения.

Таким образом, в работе решены актуальные теоретические, методические и практические вопросы экономической оценки месторождений немег таллических полезных ископаемых Северного Кавказа при рентном подходе, которые могут быть востребованы для реализации федеральных и региональных программ развития минерально-сырьевой базы страны, выполнения федеральной целевой программы «Экология и природные ресурсы России (2002-2010 годы)» (минерально-сырьевые ресурсы). Рекомендации и выводы диссертационной работы были учтены при включении месторождений неметаллических полезных ископаемых в программу лицензирования на 20022003 гг.

По теме диссертации опубликованы следующие работы.

1. Управление инвестициями на воспроизводство минерально-сырьевой базы //Геол. изучение и использование недр: Научн.-техн. информ. сб. М.: ЗАО «Геоинформмарк». 1999. - Вып. 3., - 1 п.л. -Совместно с Беловым Ю.П., Максимцовым М.М. и др.

2. Новые методы оценки предпринимательских и финансовых рисков в инвестиционном анализе// Доклады Международного симпозиума Горнорудный Пршибрам в науке и технике. Прага, 1999., - 0,3 п.л. -Совместно с Беловым Ю.П., Комаровым М.А.

3. Ранжирование и выбор инвестиционных проектов методами теории статистических решений. М.: ЗАО «Геоинформмарк». 2000 - 3,5 п.л. Совместно с Беловым Ю.П., Комаровым М.А. и др.

4. Состояние и перспективы нефтегазопоисковых работ на Северном Кавказе. Научная мысль Кавказа. Краснодар. 2000. - № 4, - 0,5 п.л. Совместно с Г.И.Лебедько.

5. Геолого-экономическая оценка месторождений горно-химического сырья Северного Кавказа. М. 2002. Деп. в ВИЭМС. №1165 мг-02. 1 пл.

6. Геолого-экономическая оценка месторождений горнотехнического сырья Северного Кавказа. М. 2002. Деп. в ВИЭМС. №1166 мг-02. 1 п.л.

7. Геолого-экономическая оценка месторождений строительных материалов Северного Кавказа. М. 2002. Деп. в ВИЭМС. №1167 мг-02. 0,9 п.л.

8. Оптимальность экономической оценки месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа, основанной на рентном подходе. М. 2004, Деп. в ВИЭМС. № мг - 2 п.л. Совместно с Беловым Ю.П.

9. Сравнительный анализ эффективности различных методов расчета природной ренты при экономической оценке месторождений неметаллических полезных ископаемых Северного Кавказа. М. 2004, Деп. в ВИЭМС. № мг - 1 п.л.