Экономическое обоснование механизма освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Экономическое обоснование механизма освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов"

^УДК 624.11; 622:338

На правах рукописи

Гетун Денис Константинович

ЭКОНОМИЧЕСКОЕ ОБОСНОВАНИЕ МЕХАНИЗМА ОСВОЕНИЯ ПОДЗЕМНЫХ РЕСУРСОВ МЕГАПОЛИСА ДЛЯ РАЗМЕЩЕНИЯ СОЦИАЛЬНО ЗНАЧИМЫХ

ОБЪЕКТОВ

Специальность 08.00.05 «Экономика и управление народным хозяйством»

(Специализация — Экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами - промышленность)

Автореферат диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Москва - 2006

Диссертация выполнена в Московском государственном горном университете

(МГГУ)

Научный руководитель кандидат экономических наук, доцент Гончаренко Сергей Николаевич

Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор Умнов Виталий Анатольевич кандидат экономических наук Корчак Оксана Андреевна

Ведущая организация - ОАО «Мосинжстрой»

Защита состоится 22.12.2006 г. в 13 час. на заседании диссертационного совета Д- 212.128.01 при Московском государственном горном университете по адресу: 119991, г. Москва, ГСП -1 Ленинский проспект, д. 6

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке МГГУ. Автореферат разослан «22» ноября 2006 г.

Ученый секретарь диссертационного совета кандидат экономических наук, доцент

А.В. Мясков

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ Актуальность работы. Развитие процессов урбанизации, возрастающие объемы жилищно-гражданского, коммунально-складского и дорожно-транспортного строительства, возведение новых и реконструкция существующих промышленных предприятий требуют отвода все более значительных городских территорий, дефицит которых, особенно в центральных районах крупнейших и крупных городов, с каждым годом возрастает. Успешному и радикальному решению самых сложных градостроительных, а также транспортных проблем способствует активное и комплексное освоение подземных ресурсов, предусматривающее размещение под землей различных типов объектов.

Под подземным ресурсом мегаполиса в работе понимается часть подземного пространства, предназначенная для преобразования в объекты, удовлетворяющие потребности населения и администрации.

Освоение подземных ресурсов крупных городов приобретает огромное значение в условиях достаточно развитой инфраструктуры и дефицита городских территорий на фоне постоянного роста населения и интенсивного развития инфраструктуры.

Почти во всех крупных городах мира идет процесс активного освоения подземных ресурсов. В большинстве своем это размещение транспортных и инженерных систем, а также комплекса социально значимых объектов торговли, бытового обслуживания, складов и автостоянок, что несомненно способствует решению широкого круга проблем многофункциональных мегаполисов в связи с возрастающей плотностью городской застройки.

Рост стоимости и дефицит земельных участков, насыщенность инфраструктуры также определяет важность освоения подземных ресурсов крупных городов.

Таким образом, разработка организационно-экономического механизма освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов, позволяющего осуществлять комплексное управление технико-экономическими показателями и инвестиционной привлекательностью проектов, является актуальной научной задачей.

Целью работы является обоснование экономического механизма выбора наиболее предпочтительных вариантов освоения подземных ресурсов мегаполиса для создания социально значимых объектов с учетом специфики рынка.

Идея работы заключается в обосновании и выборе оптимального варианта освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов на основе диагностики внешней и внутренней среды, позволяющей оценить состояние ключевых факторов и возможности управления ими.

Объектом исследования являются инвестиционные проекты освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов.

Предметом исследования являются методы и инструменты обоснования конкурентоспособности и инвестиционной привлекательности проектов освоения подземных ресурсов для размещения социально значимых объектов в рыночных условиях.

1. Научные положения, выносимые на защиту:

• формирование типовых вариантов проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса при строительстве социально значимых объектов следует осуществлять по разработанной схеме, учитывающей местоположение, типологическую схему, обеспеченность инженерными коммуникациями с учетом существующего производственного потенциала горно-строительных предприятий;

• оценку и выбор варианта типового проекта освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов следует осуществлять на основе установленных в рамках информационной модели зависимостей ключевых факторов внешней и внутренней среды и показателей экономической эффективности проекта, позволяющих оценивать результаты его реализации по комплексу выявленных организационных, экономических и социальных критериев;

• освоение подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов следует осуществлять по разработанному организационно-экономическому механизму, обеспечивающему комплексное управление технико-экономическими показателями и

экономической эффективностью проектов с учетом конъюнктуры рынка и особенностей территориального размещения объектов.

Новизна научных исследований заключается в следующем:

- впервые предложена методика, позволяющая осуществлять комплексное управление эффективностью проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов с учетом конъюнктуры рынка;

- разработана информационная модель проекта освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов, отличающаяся учетом взаимосвязей показателей экономической эффективности и показателей качества предлагаемого проекта.

Научное значение работы заключается в обосновании методического подхода к формированию организационно-экономического механизма освоения подземных ресурсов мегаполиса, учитывающего специфику факторов внешней и внутренней среды реализации проектов и возможность управления его технико-экономическими показателями и экономической эффективностью.

Обоснованность и достоверность научных положений, выводов и рекомендаций подтверждается:

■ анализом представительного объема экономико-статистической информации о результатах реализации проектов освоения подземных ресурсов;

■ использованием отечественного и зарубежного опыта в области разработки и реализации проектов освоения подземных ресурсов;

■ корректным использованием методов статистического анализа, теории принятия решений, экономико-математического моделирования;

» результатами использования методических положений диссертации в практике оценки эффективности реализации проектов.

Практическое значение работы состоит в том, что предлагаемый механизм

позволяет осуществлять управление инвестиционной привлекательностью и

конкурентоспособностью проектов с учетом динамики факторов внешней и

внутренней среды.

Реализация выводов и рекомендаций. Методические рекомендации, базирующиеся на результатах выполненных автором исследований, использованы при разработке программы развития ООО СМУ-5 «Мосметрострой».

Апробация работы. Основные положения и результаты работы докладывались на кафедре «Организация и управление в горной промышленности» МГТУ и в рамках международного научного симпозиума «Неделя горняка» (2004-2006 гг.).

Публикации. По теме диссертации опубликованы 3 научные работы. Структура и объем работы. Диссертация состоит из введения, 4 глав, заключения, содержит 22 рисунка, 18 таблиц и список литературы из 100 наименований.

ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ

В последнее время во всем мире происходит достаточно интенсивный рост и развитие городов. Высокая плотность населения и антропогенных факторов в городах вызывает значительное увеличение стоимости потребляемых ресурсов и непременное возрастание нагрузки на окружающую среду, что влечет за собой удорожание жизни, повышение заболеваемости населения, а также множество других неблагоприятных последствий. Основная причина проявления перечисленных негативных явлений, возникающих в городах-мегаполисах, - это нехватка жизненного пространства.

Одним го путей решения данной проблемы является освоение городского подземного пространства в гражданских и коммерческих целях, позволяющее переместить под землю ряд жизненно важных и необходимых населению объектов, разгрузить земную поверхность и сделать ее более комфортной для проживания людей.

Однако освоение городского подземного пространства сопряжено с высоким уровнем различных рисков, вызванных влиянием факторов внешней и внутренней среды (рыночных, природных, антропогенных и т.п.).

В связи с этим использование подземного пространства в крупных российских городах осуществляется недостаточно эффективно. Основной

причиной возникновения ' указанной ситуации недоиспользования городского подземного пространства в гражданских и коммерческих целях является недостаточная методологическая обеспеченность и проработанность экономико-правового механизма оценки эффективности освоения подземных ресурсов мегаполиса. Проводимые до настоящего момента исследования в области экономической эффективности реализации проектов освоения подземного пространства, хозяйственной деятельности и ее экономических, экологических и социальных последствий в недостаточной мере учитывают особенности процессов использования городского подземного пространства для размещения гражданских и коммерческих объектов.

В связи с этим актуальной научной задачей, имеющей важное народнохозяйственное значение, является формирование подходов и методов оценки эффективности реализации проектов освоения подземного пространства, позволяющих обеспечить экономическую, экологическую и социальную эффективность. В данном случае необходимо ввести понятие социально значимого объекта, под которым в работе понимается объект, предназначенный для удовлетворения индивидуальных и групповых потребностей граждан, который может выступать в форме товара на потребительском рынке.

Общие вопросы проектного анализа и оценки эффективности реализации инвестиционных проектов содержатся в трудах зарубежных и отечественных ученых: И. Ансоффа, Г. Бирмана, О.С. Виханского, Д.А. Ендовицкого, Г.Б. Клейнера, М. Мескона, В.А. Москвина, А. Стрикленда, А. Томпсона, А. Хедоури, С. Шмидта и др.

Различные аспекты планирования и анализа эффективности капиталовложений и освоения подземного пространства исследовались в работах таких ученых, как Астахов A.C., Архипов Н.А, Галиев Ж.К., Краснянский Г.Л., Изыгзон Н.Б., Лернер В.Г., Рудяк М.С. Моссаковский Я.В., Петросов A.A., Петренко Е.В., Ревазов М.А., Умнов В.А., Харченко В.А., Харченко A.B., Шибаев Е.В., Яновский А.Б., Ястребинский М.А. и др. Полученные ими результаты являются основополагающими с позиций методологии экономического и организационного анализа и обоснования целесообразности реализации

горнопромышленных проектов. Выполняя важную роль с точки зрения получения общего представления о существующих в международной практике принципах финансирования проектов, исследования отечественных ученых не в полной мере содержат практические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса с учетом специфики рынка и динамики факторов внешней и внутренней среды их реализации. Авторы в основном ограничиваются перечислением и более или менее подробным описанием возможных источников и форм неопределенности и риска вложения инвестиций.

В соответствии с поставленной целью исследования сформулированы основные задачи и сформирована структура исследования (рис. 1).

Одной из серьезных проблем мегаполисов продолжает оставаться строительство жилых и других зданий без обеспечения их машино-местами. Размещение автомобилей зачастую происходит на реконструируемых территориях, усугубляя тем самым уже имеющийся дефицит машино-мест.

В целях преодоления диспропорций в развитии городских программ жилищного и гаражного строительства, повышения уровня обеспеченности населения местами организованного хранения автотранспорта, снижения себестоимости строительства гаражей-стоянок необходимо разработать организационно-экономический механизм освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов. Реализация предлагаемого механизма позволит повысить уровень обеспеченности машино-местами парка легковых автомобилей частной принадлежности.

На первом этапе исследования на основе анализа рынка и прогноза потребности в социально значимых объектах в мегаполисе сформирован статистический информационный базис, па основе которого определялись значимые факторы внешней среды проектов освоения подземных ресурсов (строительство гаражей-стоянок).

Методом факторного анализа исходный перечень показателей разделен на несколько групп (факторов) по степени их влияния на стоимость машино-места (Яп). Классификация осуществлялась на основе матрицы общностей,

1. Анализ рынка и прогноз потребности в социально значимых объектах в мегаполисе

2. Анализ производственного потенциала горно-строительных предприятий и перспективных технико-технологических и организационных решений при стпоителъстве социально значимых объектов

3. Формирование типовых вариантов проектов создания социально значимых объектов • Формирование информационного базиса; • Факторный анализ показателей внешней среды реализации проектов; • Формирование исходного множества альтернативных вариантов реализации проектов; • Формирование базовых сценариев среды реализации проекта.

4. Моделирование движения денежных потоков в рамках типовых проектов • Формирование информационной модели проекта; • Обоснование и выбор метода моделирования денежных потоков от реализации проекта;

5. Обоснование факторов внешней и внутренней среды, определяющих уровень показателей экономической эффективности реализации проектов • Определение диапазонов изменения показателей коммерческой эффективности при варьировании значений агрегированных показателей проекта • Определение вероятности достижения определенных диапазонов показателей эффективности проекта

6. Выявление взаимозависимостей показателей качества проекта и экономической эффективности его реализации

7. Обоснование критериев и выбор типовых проектов создания социально значимых объектов

8. Оценка возможности комплексного управления проектом создания социально значимых объектов при освоении подземных ресурсов мегаполиса • Обоснование стоимости машино-места (5„) и оценка показателей коммерческой эффективности по множеству допустимых вариантов реализации проекта; • Выбор вариантов проектов освоения подземных ресурсов . (местоположения, типологической схемы и обеспеченности инженерными коммуникациями) при заданной (фиксированной) стоимости машино-места .); • Определение возможности реализации альтернативных вариантов проектов при заданной стоимости машино-места ■), • Комплексное управление агрегированными показателями и показателями коммерческой эффективности, обеспечивающее выбор оптимального варианта строительства при заданной стоимости машино-места (Зт<).

9. Разработка мероприятий по обеспечению инвестиционной привлекательности проекта освоения, подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов

10. Апробация механизма на примере проекта гаражного строительства, реализуемого ОРО СМУ-5 «Мосметрострой» в г. Москве для условий района Бутово (Подземный гараж-стоянка боксового типа (Бутово, 33))

-

Рис. 1. Структура исследования

количественно характеризующей меру взаимосвязи показателей, матрицы факторных нагрузок главных компонентов и оценки доли накопленной дисперсии каждым компонентом. При этом выяснилось, что средняя стоимость машино-места (Б„) зависит от четырех основных факторов - типа объекта (Т„; .$•= \,2); местоположения (7/; /= 1,4 );-типологической схемы строительства (М/;/= 1,4 ); обеспеченности инженерными сетями и оборудованием (К,; г=1,4 ).

В реальных рыночных условиях,"стоимость машино-места (8„) изменяется дискретно в зависимости от вышеуказанных факторов. Поэтому на следующем этапе исследования сформировано исходное множество альтернативных вариантов реализации проектов освоения подземных ресурсов для размещения социально-значимых объектов IV = {и>/, н'2,... н'„.;, ц>„}. Предварительная оценка сформированных вариантов, основанная с учетом рыночной конъюнктуры и специфики реализуемых проектов, позволяет сформировать множество допустимых вариантов У = {уи уз,... ут-ь Ут/, - по местоположению,

типологической схеме, обеспеченности инженерными сетями для двух типов подземных автостоянок (манежного и боксового) (рис.2). Полученное множество допустимых вариантов легло в основу формирования базовых сценариев развития внешней и внутренней среды реализации проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса.

Формирование сценариев реализации проекта осуществлялось посредством построения графа возможных соотношений по фактору типологическая схема строительства / = \ А )• В рамках, определенных типологической схемой диапазонов варьирования количества машино-мест с заданным дискретным значением шага, сформирована совокупность сценариев развития среды реализации проекта. По каждому из сформированных сценариев производился расчет показателей эффективности реализации проекта и вероятности их достижения.

На базе полученных значений показателей эффективности реализации проекта и вероятности их достижения из множества сформированных сценариев произведен выбор допустимых вариантов реализации проекта. На их основе

Местоположение(1с 1=1,4) I] - Центральная часть города (в пределах Садового кольца); 12 - Срединная часть города; Ь - Окраина города; I, - Районы около МКАД и за МКАД:

Типологическая схема строительства (кол-во машино-

мест) (Щ f=i,4) М| -до 100 машино-мест; Mj - от 100 до 300 машино-мест; Mj - от 300 до 500 машико-мест; № - свыше 500 машино-мест;

Обеспеченность гаража инженерными сетями,

оборудованием, _

комфортностью (Кц; 1=1,4) К1 - система отопления; Кг - система автоматизации въезда; Кэ — наличие

механизированных систем

перемещения (лифты,

подъемники);

К< - наличие магазинов,

автосервисов, аптек,

автомоек

Вероятность реализации варианта

Рис.2, Схема формирования множества допустимых вариантов использования подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов

осуществлена оценка возможности комплексного управления технико-экономическими показателями, инвестиционной привлекательностью и эффективностью проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов с учетом факторов внешней и внутренней среды их реализации.

С этой целью на множестве допустимых вариантов совокупности сформированных сценариев разработана информационная модель, которая включает в себя:

• формирование базового перечня технико-экономических, технологических и организационных показателей реализации проекта Z—{zI, 12, •••■£т}>'

• определение на их основе агрегированных показателей проекта X = {х,, х?, х3,..., х^ \/Хе г;

• оценку значений и диапазонов изменений агрегированных показателей для множества допустимых вариантов по совокупности сформированных сценариев;

• определение вида и характера взаимосвязей агрегированных показателей с традиционно используемыми показателями эффективности = й(хи х2, х?,х,).

Характер выявленных взаимосвязей агрегированных показателей и показателей эффективности на множестве допустимых вариантов позволил

я П Л й

определить полиномиальный вид зависимостей У = Ьа +

1-1 1-2 ,<) 1-1 показателей модели движения денежных потоков от реализации проекта. В качестве метода моделирования денежных потоков, способного адекватно учесть взаимосвязи показателей информационной модели проекта, использован метод группового учета аргументов. Он лишен недостатков широко распространенных методов регрессионного анализа и позволяет достигать экстремума выбранного критерия селекции, а не минимума среднеквадратичной ошибки, как в методе наименьших квадратов на всех экспериментальных точках при заданном виде уравнении регрессии.

Метод позволяет адекватно произвести оценку эффективности проектов с учетом изменения ■ факторов внешней и' внутренней среды, так как имеется возможность моделирования- потока реальных. денег с учетом взаимосвязи, характера и степени неопределенности его основных параметров. Взаимосвязь параметров фиксируется в рамках информационной модели, а степень и характер неопределенности задается статистическими законами распределения.

По традиционно используемым вероятностным алгоритмам метода группового учета аргументов с учетом специфики решаемой задачи после каждого ряда селекции выбираются уравнения регрессии следующего вида (табл.1), которые позволяют осуществлять оценку и выбор вариантов подземного строительства социально значимых объектов на основе установленных в рамках информационной модели вида и характера зависимостей ключевых факторов внешней {X„J и внутренней среды {XJ от показателей эффективности реализации проектов {Ээф} =( CF; NPV; PI; JRR; РР), а также оценивать результаты реализации проекта по комплексу организационных, экономических и социальных критериев.

При определении экстремума функции показателей эффективности Э,ф(Х) V X ~ {Хт} и {ХНИ} реализации проекта использовался следующий подход, предусматривающий выполнение условия d3^(X)/dX —0.

Результатом моделирования является определение значения X = Хор1, соответствующее стационарным точкам исследуемой функции на интервале Хе[Хф_;Х„р] (где Хф. и Х„,к - фактический и проектный уровни исследуемого показателя соответственно). Определенный оптимальный параметр Xopt проверяется на соответствие Хор1.<Хф, или X„pL>Xlip и корректируется в случае необходимости Хорс=Хф_ и Xopt=X„p соответственно с последующим определением соответствующих значений.

Подбор распределений осуществлялся на основе статистических данных маркетинговых исследований рыночной конъюнктуры социально значимых объектов освоения подземных ресурсов мегаполиса. Критерием выбора варианта закона распределения являлась традиционно используемая для этих целей величина х2» при условии %2 < x\¡%-

Таблица 1

Формирование зависимостей показателей движения денежных потоков

методом группового учета аргументов (МГУА)

(р = Дх\, Хъ хз,..., х„) -информационная модель инвестиционного проекта Вероятность достижения

Ряды селекции Вид регрессионной зависимости Критерий несмещенности (Ncu,) определенных значений показателей информационной модели

1 y=/(x,,xj); Рг,

2 z=/(i\,yj; J F NCM2 = pZn-'2i Г >-1 Р,2

3 v=/(z;,zj; РгЗ

4 w-f(v~n vjunu д. Nc —> min Р,4

Критерии селекции " .р »-1 - «рГ)2 • ■ 2>? где; Sup - абсолютная ошибка; A(1) - среднеквадратическая ошибка; щ - значение прогноза в /'-й точке, /' = 1, 2, 3,..., N„p (по сформированной модели); <р*Г действительное значение в /-й точке, ¡=1,2,3, ...,ЫФ

Определение вероятности реализации допустимых вариантов Р) производилось путем построения совместного закона распределения плотностей вероятностей типологических схем строительства и суммарных затрат по обеспеченности инженерными сетями и оборудованием (КОпределение функции распределения К^ этого закона и вероятности реализации

множества допустимых вариантов производилось с учетом следующего соотношения.

В соответствии с данными распределения определяется вероятность достижения определенных значений финансового итога и показателей эффективности па каждом расчетном шаге жизненного цикла проекта.

Для оценки возможности повышения инвестиционной привлекательности проекта и формирования базового перечня показателей процедур комплексного управления по сформированным зависимостям определены диапазоны изменения

показателей коммерческой эффективности (в %) при варьировании агрегированных показателей проекта (в %) и вероятность их достижения. Это позволяет выявить наиболее значимые («рисковые») показатели внутренней среды реализации проекта (рис. 3): для ЫРУ и Р1 - стоимость товарной продукции и затраты на оборудование; для РР - стоимость товарной продукции, затраты на КР и фонд оплаты труда; для 1ИЛ - стоимость товарной продукции, численность персонала и затраты на оборудование. В дальнейшем эти показатели рассматриваются как базовые для процедур комплексного управления.

Комплексное управление эффективностью и агрегированными показателями инвестиционного проекта осуществляется на основе разработанного меахнизма с использованием сформированных зависимостей, позволяющих учитывать состояние факторов внешней и внутренней среды реализации проекта, и обеспечит:

• Обоснование стоимости машино-места и оценку показателей коммерческой эффективности по множеству допустимых вариантов реализации проекта;

• Выбор оптимальных вариантов проектов освоения подземных ресурсов (местоположения, типологической схемы и обеспеченности инженерными коммуникациями) при заданной (фиксированной) стоимости машино-места (5т-)\

• Определение возможности реализации альтернативных вариантов проектов при заданной стоимости машино-места (8т*)\

• Комплексное управление агрегированными показателями и показателями коммерческой эффективности, обеспечивающее выбор оптимального варианта строительства при заданной стоимости машиноместа (8т>). Таким образом, на основе проведенных исследований

сформирован организационно-экономический механизм освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов - подземных гаражей-стоянок (рис. 4). Данный механизм позволяет обосновать стоимость машино-места при определенном уровне финансовых ресурсов в сложившихся условиях рынка, определить возможности реализации альтернативных вариантов проектов

N Р

1 0,61

2 0,69

3 0,78

4 0,63

5 0,8

6 0,75

7 0,71

8 0,64

9 0,78

10 0,67

И 0,61

12 0,74

Показатели качества, доли ед.

Рис. 3 Анализ чувствительности показателей эффективности от агрегированных показателей проектов

А) срока окупаемости (РР); Б) чистого дисконтированного дохода (ОТУ); В) индекса доходности (Р1); Г) внутренней нормы доходности (ЖЯ) от показателей качества (1 - стоимость товарной продукции; 2 - фонд заработной платы; 3 - вспомогательные материалы; 4 - затраты на электроэнергию; 5 -амортизация; 6 - затраты на ремонт; 7 - прочие затраты; В - затраты на КР; 9 - затраты на оборудование; 10 - прирост оборотных средств; 11 - средняя заработная плата; 12 - численность персонала)

■-■кям.атт

Анализ состояния рынка социально значимых объектов в мегаполисе

Анализ производственного потенциала горно-строительных предприятий и перспективных технико-технологических и организационных решений при строительстве социально значимых объектов

Рис. 4. Механизм освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов

и осуществить выбор оптимального. Реализация предлагаемого механизма осуществляется по следующим основным этапам:

Этап 1. Формирование типовых вариантов проектов создания социально

значимых объектов; Этап 2. Разработка информационной модели инвестиционного проекта; Этап 3. Обоснование факторов, определяющих уровень показателей

экономической эффективности реализации проектов; Этап 4. Оценка возможности комплексного управления проектом создания социально значимых объектов при освоении подземных ресурсов мегаполиса.

Предлагаемый механизм предназначен для решения комплекса задач управления инвестиционными проектами на различных фазах их жизненного цикла. Он обеспечивает подготовку информации для принятия объективно обоснованных решений о соответствии проекта требованиям к уровню эффективности инвестиций, определяемых инвестиционной политикой предприятия.

Разработанный механизм позволяет определить возможность повышения конкурентоспособности и инвестиционной привлекательности проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов па основе комплексного управления эффективностью с учетом факторов внешней и внутренней среды реализации и обеспечивает:

• определение приоритетности финансирования инвестиционных проектов исходя из наиболее полного соответствия конъюнктуре рынка;

• определение приоритетности финансирования инвестиционных проектов с точки зрения эффективности вложений;

• оценку и выбор альтернативных вариантов реализации проектов с учетом конкретных условий и возможностей инвестирования.

Апробация разработанного механизма осуществлена на примере проекта гаражного строительства, реализуемого ООО СМУ-5 «Мосметрострой» в г.

Москва для условий района Бутово (Подземный гараж-стоянка боксового типа (Бутово,33)).

На основании проектных показателей движения денежных потоков от реализации инвестиционного проекта и соответствующих им показателей его экономической эффективности (NPV=98,0 тыс. $ США; (PI =1,21 отп.ед.; IRR = 44,8%) сформирована информационная модель проекта.

На базе значений агрегированных показателей информационной модели в рамках допустимых вариантов реализации определено конечное множество сценариев (T2I4MiK1 и TJMifKi+KJ У М; e[40;100l; h=20), рассчитана вероятность их реализации и показатели эффективности. На основе полученных значений методом группового учета аргументов построены зависимости, которые позволили осуществлять комплексное управление качеством и эффективностью инвестиционного проекта.

Результаты моделирования позволили обосновать стоимость машино-места (S„J и оценить показатели коммерческой эффективности реализации инвестиционного проекта по множеству допустимых вариантов (рис. 5 А, Б, В), осуществить выбор оптимальных вариантов строительства при заданной стоимости машино-места (рис. 5. Д) и определить возможность реализации альтернативных вариантов при заданной стоимости машино-места (рис. 5 Г).

Моделирование условий реализации проекта и оценка возможности управления эффективностью его реализации в рамках заданных диапазонов типологических схем строительства позволили сделать следующие выводы:

1. В пределах заданных диапазонов варьирования агрегированных показателей проекта, определенных типологической схемой, максимально возможное значение NPV равно 110 тыс. $, что на 12% больше проектного значения;

2. Интервал ожидаемых значений NPV равен (84-110 тыс. $) и достигается в рамках определенных типологической схемой диапазонов варьирования с вероятностью не менее 68%;

3. Для данного типа проектов определена возможность реализации альтернативных вариантов при заданной стоимости машино-места;

18

Рис. 5. Комплексное управление качеством и эффективностью проекта освоения подземных ресурсов мегаполиса

4. Результаты оценки показателей проекта, обеспечивающие заданную стоимость машино-места определяют возможности повышения инвестиционной привлекательности.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В результате выполненных автором исследований в диссертации решена актуальная научная и практическая задача создания механизма экономического обоснования проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов.

Основные выводы и рекомендации, полученные лично автором, заключаются в следующем:

1. В результате анализа научных исследований установлено, что в современной теории и практике промышленного инвестирования отсутствует механизм экономической оценки проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов с учетом факторов внешней и внутренней среды реализации.

2. Разработана схема формирования множества допустимых вариантов проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса при строительстве социально значимых объектов с учетом их местоположения, типологической схемы и обеспеченности инженерными коммуникациями.

3. Разработала информационная модель проекта освоения подземных ресурсов мегаполиса и предложен метод моделирования показателей движения денежных потоков от реализации проекта.

4. В рамках информационной модели определены взаимосвязи показателей экономической эффективности и показателей качества проекта освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов.

5. Сформирован механизм экономического обоснования освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов, позволяющий осуществлять комплексное управление основными технико-экономическими показателями эффективности проектов с учетом влияния факторов среды его реализации.

6. Разработанные методические подходы, обеспечивающие возможность управления качеством проекта освоения подземных ресурсов мегаполиса и показателями эффективности его реализации на предынвестиционной фазе, приняты к использованию в ООО СМУ-5 «Мосметрострой».

7. В результате оценки возможностей управления экономической эффективностью проекта гаражного строительства, реализуемого в г. Москве для условий района Бутово (Подземный гараж-стоянка боксового типа (Бутово, 33)), в ООО СМУ-5 «Мосметрострой» с использованием разработанного механизма установлена возможность увеличения чистого дисконтированного дохода на 12% относительно проектного при вероятности реализации этого варианта 68%.

Основные положения диссертационной работы изложены в следующих опубликованных работах:

1. Гетун Д.К., Гончаренко С.Н. Экономическая оценка коммерческих проектов освоения подземного пространства. //В сб. Менеджмент в горной промышленности (теория и практика) /Материалы круглого стола «Неделя горняка - 2005» - М.: ООО «МГИЭК», 2005. - С. 152-156.

2. Гетун Д.К., Гончаренко С.Н. Анализ практики промышленного инвестирования проектов освоения подземного пространства. /Горный информационно-аналитический бюллетень. - М.: МГГУ, № 9 ,2005. - С. 2226.

3. Гетун Д.К., Гончаренко С.Н., Оценка инвестиционной привлекательности коммерческих проектов освоения подземного пространства. /Горный информационно-аналитический бюллетень. - М.: МГГУ, № 3 , 2006. - С. 3944.

Формат 60x90/16 Заказ №250

Подписано в печать «15» ноября 2006 года Объем 1 п.л. Тираж 100 экз.

Типография Московского государственного горного университета Моста, Ленинский проспект, д. в

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Гетун, Денис Константинович

Введение.

1. СОВРЕМЕННОЕ СОСТОЯНИЕ И ОСНОВНЫЕ ТЕНДЕНЦИИ ОСВОЕНИЯ ПОДЗЕМНОГО ПРОСТРАНСТВА МЕГАПОЛИСА.

1.1. Основные направления и аспекты освоения подземного пространства мегаполиса.

1.2. Классификация объектов подземного строительства.

1.3. Специфика коммерческих проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса.

1.4. Исследование существующих отечественных и зарубежных форм и методов инвестирования проектов освоения подземных ресурсов.

1.5. Обоснование цели и задач исследования.

2. РАЗРАБОТКА КОНЦЕПЦИИ ПРОЕКТА ОСВОЕНИЯ ПОДЗЕМНОГО ПРОСТРАНСТВА ДЛЯ РАЗМЕЩЕНИЯ СОЦИАЛЬНО ЗНАЧИМЫХ ОБЪЕКТОВ.

2.1. Анализ теории и практики обоснования эффективности инвестиционных проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса.

2.2. Технико-технологическая осуществимость и организационная обеспеченность проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов.

2.3. Обоснование критериев оценки эффективности реализации проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса.

2.4. Обоснование структуры и формирование модели наличного оборота.

Выводы.

3. РАЗРАБОТКА ЭКОНОМИЧЕСКОГО МЕХАНИЗМА ОСВОЕНИЯ ПОДЗЕМНЫХ РЕСУРСОВ МЕГАПОЛИСА ДЛЯ

РАЗМЕЩЕНИЯ СОЦИАЛЬНО ЗНАЧИМЫХ ОБЪЕКТОВ.

3.1. Формирование информационной модели проекта освоения подземных ресурсов мегаполиса.

3.2. Обоснование значимых технико-экономических показателей проекта, определяющих уровень инвестиционной привлекательности.

3.3. Выбор и обоснование методов оценки влияния факторов внешней и внутренней среды на финансовый итог реализации проекта.

3.4. Моделирование технико-экономических показателей и показателей финансового итога при различных сценариях развития внешней среды.

3.5. Разработка механизма экономического обоснования освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов.

3.6. Выводы.

4. АПРОБАЦИЯ МЕХАНИЗМА ЭКОНОМИЧЕСКОГО ОБОСНОВАНИЯ ОСВОЕНИЯ ПОДЗЕМНЫХ РЕСУРСОВ МЕГАПОЛИСА ДЛЯ РАЗМЕЩЕНИЯ СОЦИАЛЬНО ЗНАЧИМЫХ ОБЪЕКТОВ.

4.1. Обоснование объекта исследования.

4.2. Формирование множества допустимых вариантов использования подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов и расчет показателей эффективности.

4.3. Оценка возможности комплексного управления эффективностью и агрегированными показателями проекта освоения подземного пространства.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Экономическое обоснование механизма освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов"

Развитие процессов урбанизации, возрастающие объемы жилищно-гражданского, коммунально-складского и дорожно-транспортного строительства, возведение новых и реконструкция существующих промышленных предприятий требуют отвода все более значительных городских территорий, дефицит которых, особенно в центральных районах крупнейших и крупных городов, с каждым годом возрастает. Успешному и радикальному решению самых сложных градостроительных, а также транспортных проблем способствует активное и комплексное освоение подземных ресурсов, предусматривающее размещение под землей различных типов объектов.

Под подземным ресурсом мегаполиса в работе понимается часть подземного пространства, предназначенная для преобразования в объекты, удовлетворяющие потребности населения и администрации.

Освоение подземных ресурсов крупных городов приобретает огромное значение в условиях достаточно развитой инфраструктуры и дефицита городских территорий на фоне постоянного роста населения и интенсивного развития инфраструктуры.

Почти во всех крупных городах мира идет процесс активного освоения подземных ресурсов. В большинстве своем это размещение транспортных и инженерных систем, а также комплекса социально значимых объектов торговли, бытового обслуживания, складов и автостоянок, что несомненно способствует решению широкого круга проблем многофункциональных мегаполисов в связи с возрастающей плотностью городской застройки.

Рост стоимости и дефицит земельных участков, насыщенность инфраструктуры также определяет важность освоения подземных ресурсов крупных городов.

Таким образом, разработка методического подхода к комплексному управлению технико-экономическими показателями и инвестиционной привлекательностью проектов создания социально значимых объектов при освоении подземных ресурсов мегаполиса является актуальной научной задачей.

Целью работы является обоснование экономического механизма выбора наиболее предпочтительных вариантов создания социально значимых объектов освоения подземных ресурсов мегаполиса с учетом специфики рынка. Идея работы заключается в комплексном управлении показателями качества и инвестиционной привлекательностью проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов на различных сегментах рынка.

Объектом исследования являются инвестиционные проекты освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов.

Предметом исследования являются методы и инструменты обоснования конкурентоспособности и инвестиционной привлекательности проектов освоения подземных ресурсов для размещения социально значимых объектов в рыночных условиях.

Научные положения, выносимые на защиту:

• формирование типовых вариантов проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса при строительстве социально значимых объектов следует осуществлять на основе существующего производственного потенциала горно-строительных предприятий по разработанной схеме, учитывающей местоположение, типологическую схему и обеспеченность инженерными коммуникациями;

• оценку и выбор варианта типового проекта социально значимого объекта следует осуществлять на основе установленных в рамках информационной модели зависимостей ключевых факторов внешней и внутренней среды и показателей экономической эффективности реализации проектов, позволяющих оценивать результаты реализации проекта по комплексу организационных, экономических и социальных критериев;

• комплексное управление технико-экономическими показателями и экономической эффективностью проекта следует осуществлять по 5 разработанному организационно-экономическому механизму, обеспечивающему возможность учета производственного потенциала горностроительных предприятий, конъюнктуру рынка, особенности территориального размещения объекта. Новизна научных исследований заключается в следующем:

- впервые предложена методика, позволяющая осуществлять комплексное управление эффективностью проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов с учетом конъюнктуры рынка;

- впервые установлены в рамках информационной модели проекта зависимости показателей экономической эффективности от показателей качества проекта.

Научное значение работы заключается в обосновании методического подхода к оценке экономической эффективности реализации проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов с учетом специфики факторов внешней и внутренней среды. Обоснованность и достоверность научных положений, выводов и рекомендаций подтверждается: анализом представительного объема экономико-статистической информации о результатах реализации проектов освоения подземных ресурсов; использованием отечественного и зарубежного опыта в области разработки и реализации проектов освоения подземных ресурсов; корректным использованием методов статистического анализа, теории принятия решений, экономико-математического моделирования; результатами использования методических положений диссертации в практике оценки эффективности реализации проектов.

Практическое значение работы состоит в том, что предлагаемый механизм позволяет осуществлять управление инвестиционной привлекательностью и конкурентоспособностью проектов с учетом динамики факторов внешней и внутренней среды.

Реализация выводов и рекомендаций. Методические рекомендации, базирующиеся на результатах выполненных автором исследований, использованы при разработке программы развития ОАО «Мосинжстрой». Апробация работы. Основные положения и результаты работы докладывались на кафедре «Организации и управления в горной промышленности» МГГУ и в рамках международного научного симпозиума «Неделя горняка» (2004-2006 г.г.).

Публикации. По теме диссертации опубликованы 3 научные работы. Структура и объем работы. Диссертация состоит из введения, 4 глав, заключения, содержит 21 рисунок, 18 таблиц и список литературы из 100 наименований.

Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Гетун, Денис Константинович

Основные выводы и рекомендации, полученные лично автором, заключаются в следующем:

1. В результате анализа научных исследований установлено, что в современной теории и практике промышленного инвестирования отсутствует механизм экономической оценки проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов с учетом факторов внешней и внутренней среды реализации.

2. Разработана схема формирования множества допустимых вариантов проектов освоения подземных ресурсов мегаполиса при строительстве социально значимых объектов с учетом их местоположения, типологической схемы и обеспеченности инженерными коммуникациями.

3. Разработана информационная модель проекта освоения подземных ресурсов мегаполиса и предложен метод моделирования показателей движения денежных потоков от реализации проекта.

4. В рамках информационной модели определены взаимосвязи показателей экономической эффективности и показателей качества проекта освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов.

5. Сформирован механизм экономического обоснования освоения подземных ресурсов мегаполиса для размещения социально значимых объектов, позволяющий осуществлять комплексное управление основными технико-экономическими показателями эффективности проектов с учетом влияния факторов среды его реализации.

6. Разработанные методические поводы, обеспечивающие возможность управления качеством проекта освоения подземных ресурсов мегаполиса и

139 показателями эффективности его реализации на предынвестиционной фазе, приняты к использованию в ООО СМУ-5 «Мосметрострой». 7. В результате оценки возможностей управления экономической эффективностью проекта гаражного строительства, реализуемого в г. Москве для условий района Бутово (Подземный гараж-стоянка боксового типа (Бутово,33)), в ООО СМУ-5 «Мосметрострой» с использованием разработанного механизма установлена возможность увеличения чистого дисконтированного дохода на 12% относительно проектного при вероятности реализации этого варианта 68%.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

В результате выполненных автором исследований в диссертации решена актуальная научная и практическая задача создания методики экономического обоснования эффективности реализации проектов освоения подземных ресурсов в мегаполисе для размещения социально значимых объектов.