Организационно-экономический механизм инвестирования в малом бизнесе тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Шварцер, Наталия Львовна

ВВЕДЕНИЕ.

Глава 1 Инвестиционная деятельность субъектов малого бизнеса в условиях российской экономики.

1.1 Научно-экономическое обоснование и тенденции развития инвестиционных процессов в России.

1.2 Источники формирования инвестиционных ресурсов в условиях рынка.

Глава 2 Исследование основ эффективности инвестиционных процессов для предприятий малого бизнеса.

2.1 Совершенствование налогового законодательства как средство государственной поддержки малого предпринимательства.

2.2 ЭФФЕКТИВНОСТЬ СОВРЕМЕННОГО ИНВЕСТИЦИОННОГО ПРОЦЕССА.

2.3 ПОЛОЖЕНИЕ НА РЫНКЕ И ЗАДАЧИ ИНВЕСТИЦИОННОЙ СТРАТЕГИИ МАЛОГО ПРЕДПРИЯТИЯ

Глава 3 Методические основы исследования разработки инвестиционных проектов на малых предприятиях.

3.1 Исходная информационная база исследования инвестиционных возможностей предприятия.

3.2 Внутренняя диагностика предприятия.

3.3 Методика определения финансового профиля инвестиционного проекта.

3.4 Методические положения по оценке и отбору инвестиционных проектов.

3.5 Структура разработки инвестиционного проекта малого предприятия.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Организационно-экономический механизм инвестирования в малом бизнесе"

На современном этапе развития Российской экономики залогом осуществления структурной перестройки и стабилизации материального производства является преодоление структурного кризиса. Инвестиционный процесс представляет собой основу общественного воспроизводства и определяет технико-технологическую основу развития экономической системы.

Одной из самых неблагоприятных тенденций развития отечественной экономики является продолжающийся спад в инвестиционной сфере. Объем инвестиций в народное хозяйство сократился за период с 1990 года более, чем на 80%.

Инвестиционная деятельность является неотъемлемой частью функционирования как экономики в целом, так и отдельных субъектов предпринимательства. В этом плане в настоящий момент времени на первый план выходит проблема инвестиционной деятельности малых форм бизнеса. Развитие инвестиционных процессов именно в этом секторе экономики позволит решить целый комплекс социально-экономических проблем на макро- и микроуровнях и в целом создать благоприятные условия для предпринимательства.

Необходимо отметить, что огромный вклад в различные аспекты управления инвестиционными процессами на микроуровне был сделан в работах большого числа отечественных исследователей: В.Д. Боссерта, В.В. Бочарова, В.Н. Войтоловского, А.П. Жевтяка, А.Е. Карлика, А.Б. Крутика, A.M. Лайкова, A.B. Ланскова, А.И. Муравьева, Ю.А. Санамова, В.В. Томилова, А.Д. Шеремета, С.И. Шумилина и многих других, а так же ряда зарубежных специалистов С.Б. Барнеса, P.A. Брили, Г.Р. Десмонда, Б. Карлоффа, Д.

Кейнса, Р.Э. Келли, У. Кинга, С.К. Майерса, Л. Планкета, Г. Хейла, Р.Н.Холта и других.

Необходимость углубления научных исследований в данном направлении определяется тем, что накопленная к данному моменту база отечественных и зарубежных разработок в области осуществления инвестиционных вложений касается большей частью крупных промышленных предприятий, отсутствует механизм и конкретная современная методика формирования инвестиционных проектов в малом бизнесе. Данная методика должна обеспечивать надежность проработки проектов и в то же время быть достаточно простой в применении.

В данном исследовании предложен один из возможных подходов к организации инвестиционных процессов на малых предприятиях и рассмотрены наименее изученные и проработанные аспекты инвестиционного предпринимательства.

В целях дальнейшего изложения информации следует отметить, что в современной литературе, понятия малый бизнес и малое предпринимательство отождествляются и являются синонимами.

Целью диссертационной работы является исследование и развитие методических положений по организации разработки и выбору инвестиционных проектов в малом бизнесе. Для достижения поставленной цели решались следующие задачи:

1. Сформулированы методические положения по проведению информационно-финансовых исследований.

2. Выявлены и проанализированы источники финансирования инвестиционных проектов для малых предприятий. Определена роль государства в системе поддержки развития малого предпринимательства.

3. Разработана методика управления экономической эффективностью предприятия в виде методики внутренней диагностики.

4. Обоснованы критерии отбора инвестиционных проектов.

5. Разработана методика определения финансового профиля инвестиционного проекта.

Объектом исследования являются малые предприятия Санкт-Петербурга и Ленинградской области.

Предметом исследования являются теоретические и методические положения по организации инвестиционной деятельности на основе информационно-финансового подхода.

Теоретической и методической основой диссертации являются труды отечественных и зарубежных ученых и практиков в области инвестиционного проектирования, финансового менеджмента, методы финансовых отчетов.

Научный анализ задач, поставленных в диссертации потребовал рассмотрения и учета отдельных законодательных актов федерального и регионального уровней, регулирующих предпринимательскую и инвестиционную деятельность.

К основным научным результатам, составляющим новизну исследований относятся:

- выработаны предложения по оптимизации налоговых платежей для малых предприятий на основе экономической эффективности и социальной справедливости, минимизации издержек на организацию налоговой системы и ведения бухгалтерского учета и предложены критерии отнесения хозяйствующих субъектов к категории малого предпринимательства в целях инвестиционного развития;

- развитие терминологического аппарата, касающегося теории и практики инвестиционной деятельности в применении к решению задач разработки инвестиционных проектов малых предприятий;

- обоснованы принципы управления экономической эффективностью;

- сформулировано понятие информационно-финансового мониторинга инвестиционного проекта и разработаны составные элементы его структуры;

- обоснован и разработан методический подход к прогнозированию и оценке степени благоприятствования внешней инвестиционной среды и выявлены факторы, подвергаемые оценке;

- разработана методика внутренней диагностики предприятия с целью повышения эффективности его деятельности;

- разработана система экономико-математических моделей мониторинга управления инвестиционными процессами в среде хозяйствующих субъектов.

- методические положения по экономическому обоснованию выбора вариантов инвестиционных проектов;

Практическая значимость результатов исследования заключается в возможности их использования в практике хозяйствующих субъектов при инвестиционных исследованиях, обосновании выбора инвестиционного проекта и механизма реализации инвестиционного проекта.

Диссертация состоит из введения, трех глав и приложений.

Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Шварцер, Наталия Львовна

диссертационному исследованию можно сформулировать следующим образом.1. Расширение инвестиционных процессов является одним из необходимых условий развития предпринимательства в России.2. Малый бизнес представляет собой не только стартовую платформу для развития крупных промышленных корпораций, но и является элементом комплексных решений целого ряда социально-экономических проблем на макро- и микро уровнях.3. Наиболее перспективным источником финансирования субъектов малого предпринимательства представляется посредством лизинговых фирм по причинам относительной дешевизны данного вида кредитных ресурсов и высокой эффективности, что основывается на мировом опыте. Кредитование посредством лизинговых операций способствует также реализации инвестиционных проектов с нестандартным потоком финансовых платежей.4. Обеспечение эффективности инвестиционной деятельности в условиях высокой динамичности рыночной среды закладывается на стадиях разработки инвестиционного проекта и выражается в эффективности системы информации, которая позволит адекватно и своевременно реагировать на изменчивость инвестиционной среды.5. Одним из факторов, влияющих на результативность деятельности малых предприятий на народнохозяйственном уровне, их вкладе в развитие Промышленности и других отраслей, их доле в валовом внутреннем продукте является государственная поддержка, которая должна быть выражена в эффективной налоговой и амортизационной политике. Возможным вариантом таковой может стать увеличение норм амортизационных отчислений и более упрощенное применение в хозяйственной деятельности данного вида накопления капитала, снижение ставок налоговых платежей, предоставление инвестиционного налогового кредита, упрощение системы ведения бухгалтерского учета в разрезе определения налогооблагаемых баз.6. Методика отнесения субъектов хозяйственной деятельности к предприятиям малого бизнеса должна основываться на реальных показателях, независящих от факторов внешней среды, таких как инфляция или сезонное

(временное) увеличение объема продаж.7. В основе методики формирования инвестиционной стратегии малого предприятия лежит информационно-финансовый мониторинг инвестиционного развития предприятия, который включает в себя обзор всего спектра возможных вариантов инвестиционных вложений, анализ рыночной ситуации (прогноз влияния внешней среды), внутреннюю диагностику предприятия. То есть согласование имеющихся ресурсов, уровня материально технической базы с требованиями рыночной среды (требуемым уровнем конкурентоспособности, величиной рыночной доли).8. Успешная деятельность предприятия на рынке в современных условиях невозможна без системы внутреннего контроля и информации на которых основывается внутренняя диагностика предприятия. Эффективность деятельности все более соотносится с подсчетом нематериальных затрат и выгод.9. Степень эффективности реализации инвестиционных вложений зависит от качества проработки финансового профиля проекта, которое заключается в обоснованности определения кумулятивной потребности в капитале и в определении своевременности возникновения этой потребности.Методическая ценность исследования, по мнению автора заключается в возможности адаптировать предложенный подход к условиям реального предприятия и проекта, к характеристикам рыночной среды предприятия благодаря структурированному виду данной методики, гибкости предложенных моделей. Внедрение функций контроля в процесс управления малым предприятием позволит повысить уровень обоснованности принимаемых решений, обеспечивая их соответствие динамичным условиям внешней и внутренней среды. Данная методика раскрывает содержательную суть и связь решаемых проблем с факторами рыночной среды и методами, используемыми при решении.I ПРИЛОЖЕНИЯ