Развитие банковских систем стран ЕС в условиях международной экономической интеграции тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Развитие банковских систем стран ЕС в условиях международной экономической интеграции"

На правах рукописи ББК: 65.262.10 (4Ге)

нбзРГБ П г?

003053453

НИКОЛАЕВ СЕРГЕИ ЗИННУРОВИЧ

РАЗВИТИЕ БАНКОВСКИХ СИСТЕМ СТРАН ЕС В УСЛОВИЯХ МЕЖДУНАРОДНОЙ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ ИНТЕГРАЦИИ (НА ПРИМЕРЕ ГЕРМАНИИ)

Специальность 08.00.14 - Мировая экономика

АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Москва - 2007

003053453

Работа выполнена на кафедре «Мировая экономика и международные валютно-кредитные отношения» ФГОУ ВПО «Финансовая академия при Правительстве Российской Федерации».

Научный руководитель: кандидат экономических наук, доцент

Карпова Светлана Васильевна

Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор

Шуркалин Александр Константинович

кандидат экономических наук, доцент Промский Николай Иванович

Ведущая организация: Российский университет кооперации

Защита состоится «22» февраля 2007 года в 14-00 часов на заседании диссертационного совета Д 505.001.01 ФГОУ ВПО «Финансовая академия при Правительстве Российской Федерации» по адресу: 125468, Москва, Ленинградский проспект, д. 49, аудитория 214.

С диссертацией можно ознакомиться в читальном зале ФГОУ ВПО «Финансовая академия при Правительстве Российской Федерации» по адресу: 125468, Москва, Ленинградский проспект, д. 49, комн. 203.

Автореферат разослан «19» января 2007 г.

Ученый секретарь диссертационного совета кандидат экономических наук, профессор

О

М.Б. Медведева

1.ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования.

Современный этап развития экономики стран ЕС и мировой экономики в целом характеризуется возрастанием роли банков и банковских систем и их влияния на интеграционные процессы. Конкурентоспособность банковской системы является одним из определяющих факторов экономического развития, так как ее высокий уровень позволяет в полной мере использовать широкие возможности по привлечению инвестиций, капитала и технологий По мере развертывания интеграционных процессов на международной арене все более очевидной становится необходимость участия России в глобальных механизмах развития.

Новейшие тенденции интернационализации банковско-кредитной сферы свидетельствуют о том, что ведущие банки постоянно совершенствуют формы хозяйственной деятельности, методы выхода на зарубежные рынки. В настоящее время формируется единая банковская система ЕС, с которой сотрудничают банковские системы других европейских стран. Банковская система ЕС наработала уже немалый опыт по сбалансированному управлению национальными банковско-кредитными системами на базе единой валюты. Этот опыт важен для быстро развивающейся банковской системы России. Во-первых, это касается направлений участия российского бизнеса в общеевропейской интеграции, во-вторых, сотрудничества российских банков с европейскими банковскими системами, в-третьих, условий деятельности европейских банков в банковско-кредитной системе России. Наибольший интерес представляет крупнейшая и наиболее развитая банковская система Европы - германская, банки которой активно работают в России.

Исследование всех этих проблем представляется актуальным с точки зрения изучения роли интегрированных банковских систем в условиях глобализации. Это также крайне важно для разработки стратегии развития банковской системы России в отношении к иностранному банковскому капиталу. Теоретические исследования в данной области направлены на выработку позиции России в отношении ЕС в связи с развитием процесса интеграции банковской системы России в глобальную финансово-банковскую систему.

Анализ указанных проблем нашел свое отражение в работах таких отечественных экономистов, как Т.Д. Валовая, Вл.Н. Шенаев, О.В. Буторина, В.Г. Шемятенков, Ю.В. Шишков, Т.А. Башкатова, С.М. Борисов, М.К., P.C. Гринберг, В.Р. Евстигнеев, М.В. Ершов, М.Г. Капустин, JI.H. Красавина, А.Г. Мовсесян, И.Н. Платонова, М.А. Портной, В.Ю. Пресняков, Б.М. Смитиенко, Д.В. Смыслов, A.A. Суэтин, В.М. Усоскин, Е.С. Хесин и др.

Среди зарубежных экономистов, исследовавших данные проблемы, следует выделить таких экономистов, как Б. Айхенгрин, Т. Байоми, К. Борио, В.Х. Буитер, П. Кенен, Б. Кун, P.A. Манделл, Р. Маккиннон, Р. Мак-Коули, П.К. Роуз, Т. Сцитовски, С. Фишер, Дж. А. Френкель и др.

Несмотря на большое число публикаций и исследований в указанной области как отечественных, так и зарубежных экономистов, ряд вопросов остаются нерешенными. В частности, слабо представлены (по сравнению с обилием эмпирических публикаций) многие актуальные теоретико-методологические вопросы влияния интеграционных процессов на банковскую систему ЕС.

Остаются неисследованными проблемы, связанные с особенностями влияния интеграционных процессов на банковские системы стран ЕС ( в частности на примере Германии).

Недостаточная степень научной разработанности проблемы влияния интеграции на банковские системы стран ЕС (на примере Германии), существенная практическая значимость исследования данных проблем с учетом фактора интеграции банковской системы России в мировую банковскую систему, обусловили выбор темы настоящего исследования и определили его цель и задачи.

Цель исследования. Раскрыть сущность процессов, происходящих в банковском секторе стран ЕС (на примере Германии) под влиянием европейской экономической интеграции.

Основные задачи работы.

Для достижения поставленной цели диссертантом были определены следующие задачи:

• показать роль и обосновать место банковской системы в интеграционном процессе стран ЕС, выявить изменения, происходящие в организации и функционировании банковских систем стран ЕС;

• раскрыть особенности развития интеграционных процессов в банковской сфере стран ЕС и проанализировать основные тенденции развития банковской системы Германии;

• охарактеризовать основные направления и формы экспансии немецких банков на зарубежные рынки;

• определить перспективы сотрудничества банковских систем России и Германии, как одной из наиболее развитых банковских систем стран ЕС.

Объектом исследования являются банковские системы стран ЕС в условиях современной экономической интеграции

Предметом исследования в диссертации является комплекс научных проблем, связанных с консолидацией банковских систем стран ЕС и формированием единого рынка банковских услуг под влиянием интеграционных процессов и качественных изменений, происходящих в этих условиях в банковской системе Германии.

Теоретико-методологическую основу исследования составляют методы логического, статистического, причинно-следственного, сравнительного анализа, систематизации данных, экспертный подход. Это позволило обеспечить в конечном итоге достоверность и обоснованность выводов и практических решений. Теоретическую базу диссертации составили фундаментальные исследования отечественных и зарубежных ученых.

Тема диссертационного исследования соответствует пп. 23 и 26 Паспорта специальности 08.00.14 - Мировая экономика.

Информационной базой диссертационной работы послужили справочно-статистические материалы Центрального банка ЕС, Бундесбанка Германии, Центрального банка России и крупнейших банковских институтов, специализированные обзоры, подготовленные различными профессиональными объединениями, информационными агентствами и компаниями, а также регулирующими органами ЕС, Германии и России.

При написании работы активно использовались аналитические разработки МВФ, Всемирного банка, ЕБРР и материалы зарубежной печати, экспертные оценки и расчеты исследователей и практических работников.

Нормативно-правовую основу работы составили законодательные акты ЕС, Германии и Российской Федерации; а также документы ЕЦБ. Бундесбанка Германии и Банка России, регулирующие отношения в банковской сфере. Научная новизна работы заключается в следующем:

• на основе изучения опыта интегрирующейся экономики европейских стран на теоретическом уровне обоснованы роль и место банковской системы стран ЕС в углублении интеграционных процессов, что находит свое выражение, в первую очередь, в изменении механизма деятельности и повышении эффективности национальных банковских систем стран-членов ЕС;

• раскрыто стимулирующее воздействие валютной интеграции на основе использования единой европейской валюты - евро на формирование единой денежно-кредитной политики ЕС: изменения функций ЕЦБ, выработка совместных подходов к нейтрализации банковских рисков, унификация механизмов банковского и финансового надзора, создание мегарегулятора финансового рынка ;

• на основе исследования особенностей функционирования банковской системы Германии выявлены основные направления ее дальнейшего развития: расширение участия в финансировании предприятий среднего и малого бизнеса, использование широкой номенклатуры банковских продуктов, связанных с ипотечным и другими формами розничного кредитования населения; активное внедрение в банковский бизнес Интернет-банкинга и других современных банковских технологий;

• доказано положение о том, что сопровождающая процесс экономической валютной интеграции дальнейшая либерализация финансовых рынков оказывает противоречивое влияния на развития банковских систем стран торгово-экономических партнеров ЕС: с одной стороны, искусственное сдерживание деятельности иностранных банков приводит к снижению конкурентоспособности, например, банковской системы России, с другой стороны, активная политика европейских ТНБ может угрожать финансовой безопасности России и привести к вытеснению российских банков с национального рынка;

• раскрыты наиболее существенные для интересов российского бизнеса направления сотрудничества банковских систем Германии и России: совместное финансирование крупных инфраструктурных, инвестиционных проектов в энергетике, металлургии, автомобилестроении и т.д.; финансовая поддержка

развития малого и среднего предпринимательства.; секьюритизация банковских активов, дальнейшее развитие ипотечного кредитования на базе технологий немецких банков;

• разработаны предложения по повышению эффективности сотрудничества российских и немецких банков.

Теоретическая и практическая значимость исследования.

Теоретическая значимость представленной диссертационной работы заключается в расширении представления о банковских системах стран ЕС (и германской, в особенности) и обобщении опыта их деятельности, полезного для использования его в условиях российской банковской системы В исследовании раскрываются и конкретизируются положения, относящиеся к роли и значению интеграции банковско-кредитной сферы ЕС в общем процессе развития европейской экономической интеграции.

Практическая значимость диссертационного исследования определяется тем, что основные положения, выводы и рекомендации ориентированы на взаимодействие российских банков с западными партнерами и на эффективное функционирование российской банковской системы. Это заключается, прежде всего:

- в совершенствовании российской банковской системы с учетом опыта функционирования немецкой банковской системы, в частности банка развития, на основе двухуровневой системы, финансирующей развитие малого и среднего предпринимательства;

- в совершенствовании законодательной базы, а также реализации подходов, основанных на использовании информационно-методологической базы, соответствующей международным стандартам;

- в регулировании деятельности иностранных банков Банком России.

Апробация и внедрение результатов исследования.

Результаты исследования представлялись в научных докладах и сообщениях на ряде научных конференций, в том числе на научно- практической конференции в Академии маркетинга и социально-информационных технологий - «Глобализация и регионализация в экономике и образовательном процессе» (г. Краснодар, 2005) и на Международной научно-методической конференции в Финансовой академии при

Правительстве РФ «Интеграционные процессы в экономическом образовании» (Москва, 2006).

Материалы диссертации используются кафедрой мировой экономики и международных валютно-кредитных отношений Финансовой академии при Правительстве РФ в преподавании учебных курсов: «Международные экономические отношения», «Международные валютно-кредитные и финансовые отношения».

Материалы диссертационного исследования используются в практической деятельности ООО ИКБ «СУДКОМБАНК» для внедрения новейших бизнес-стратегий, применяющихся на рынках стран ЕС.

Публикации.

По теме диссертации опубликовано 4 работы общим объемом 2,1 п.л., весь объем авторский, в том числе одна работа в издании перечня ВАК.

Структура работы обусловлена целью и задачами исследования. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы, приложений. Иллюстративно-справочный материал представлен схемами и таблицами.

2. ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ

Во Введении обоснована актуальность исследования проблем развития банковских систем стран ЕС в условиях интеграции; показана степень разработанности проблемы, сформулированы цели и задачи, научная новизна и практическая значимость исследования. В соответствии с целью и задачами в работе рассматриваются следующие группы проблем.

Первая группа проблем связана с рассмотрением научных подходов к определению роли банковской системы в интеграционном процессе в ЕС, с выявлением основных принципов организации и функционирования банковских систем стран ЕС.

В результате анализа теоретической основы развития интеграционного процесса в Европе выявлено, что повышение степени взаимной открытости экономик стран ЕС объективно требует более тесной координации денежно-кредитной и валютной политики этих государств и создания коллективного механизма валютного регулирования, во-первых, с целью минимизации

транзакционных издержек в процессе взаимного торгово-экономического сотрудничества, и во-вторых, для повышения эффективности выполнения деньгами на территории интегрируемого экономического пространства функций меры стоимости, средства обращения и средства платежа. Усиливающиеся на микроэкономическом уровне интеграционные процессы в сфере производства для своего успешного развития объективно требуют подкрепления макроэкономическим регулированием.

Обеспечение необходимых условий перехода к единой денежно-кредитной и валютной политике и единой валюте на основе сращивания национальных хозяйственных комплексов происходит в соответствии с определенными объективными закономерностями.

При этом наряду с общими закономерностями валютной интеграции, на каждой стадии действуют свои специфические закономерности. В современных условиях валютная интеграция, осуществляемая на основе единой европейской валюты, создает мощный стимул дальнейшему социально-экономическому единению стран ЕС. Она ускоряет процессы движения капиталов, делает банковско-кредитную систему более мобильной и эффективной.

Введение единой европейской валюты создало мощные предпосылки для развития и углубления единого европейского финансового рынка, развития его инфраструктуры и приближения его характеристик к параметрам североамериканского. Более того, расширение использования евро усилило необходимость структурных изменений на финансовых рынках.

Особо сильное влияние валютная интеграция в ЕС оказывает на банковскую систему стран-участниц. Здесь можно выделить такие последствия:

1. более четкое разделение сфер обслуживания между денежными системами различных типов;

2.измениие роли доминанты денежно-кредитной системы - Центрального банка;

3.осуществление совместной борьбы с банковскими рисками на базе стандартизации методов распознавания факторов риска, их систематического нормированного учета, анализа, контроля и прогнозирования.

Для комплексного исследования денежно-кредитной и валютной политики стран-участниц ЕС необходимо более детально оценить банковские системы стран ЕС.

Структура банковских систем стран зоны евро начала меняться уже в первой половине 90-х гг. XX века. Эти изменения происходили не только под воздействием формирования общей валюты, но и под влиянием процессов глобализации экономики.

К основным направлениям изменений в банковских системах стран зоны евро можно отнести следующие:

• унификация требований к участникам кредитно-финансового рынка;

• унификация методов регулирования коммерческих банков и других участников кредитно-финансового рынка;

• унификация отчетности и форм применяемых документов;

• унификация условий деятельности коммерческих банков разных стран;

• процессы слияний банков на национальном уровне и взаимопроникновение банков разных стран.

Рост капитализации европейских банков и увеличение потоков наличности создают благоприятные условия для развития операций по слиянию и поглощению банков. Многие эксперты придают этим операциям особое значение, полагая, что от них зависит будущее европейской банковской системы, которая в противном случае к концу нынешнего десятилетия может оказаться под контролем американских капиталов.

Анализ операций по слиянию и поглощению банков, осуществленный за пять последних лет в европейских странах, позволяет прийти к следующим выводам:

- реструктуризация банковских систем в европейских странах имела в основном «оборонительный» характер, т.е. была направлена скорее на предотвращение угроз, связанных с дерегулированием финансовой сферы и глобализацией, а не на использование открывающихся при этом возможностей;

- укрепление позиций банков на национальных рынках в большинстве европейских стран неизбежно требует усиления интернационализации их деятельности;

- международная деятельность европейских банков ориентируется и в том числе на США и быстро развивающиеся страны Центральной и Восточной Европы, Латинской Америки и Юго-Восточной Азии;

- одним из факторов, затрудняющим формирование единой «банковской Европы», является недостаточность развития правовых норм регулирования банковских систем и финансовых рынков. Европейский центральный банк, стремящийся проводить операции во всех европейских странах, вынужден сталкиваться с тридцатью национальными законодательствами и органами банковского регулирования. В таких условиях особенно трудно приходится розничным банкам, деятельность которых подвержена наиболее жесткому регулированию;

в настоящее время европейские банки представляют собой многофункциональные учреждения, которые осуществляют разные типы деятельности в самых различных сочетаниях. При этом перспективы интернационализации одних видов деятельности более благоприятны, чем для других видов. По техническим и иным причинам (в том числе связанным с менее жестким регулированием таких банков) оптовые банки могут легче проводить международные операции по слиянию и поглощению, в то же время розничные банки сталкиваются со значительными трудностями при проведении таких операций.

В целом на стратегию банков в ближайшие годы окажет влияние введение новых правил игры, связанных с вступлением в действие нового соглашения о достаточности капитала (Базель-П).

Близки к завершению и процессы консолидации внутри отдельных стран-участниц евро. Основные финансовые институты сформировали внутреннюю структуру, и дальнейшие изменения будут происходить, скорее, как некие дополнительные «косметические» поправки.

Европейская банковская система в процессе интеграции приобретает новые качественные черты. В условиях глобализации она все более обращена в мировое хозяйство. Для того, чтобы соответствовать новым реалиям, европейские банки ведут работу по повышению эффективности деятельности, увеличению капитальной

базы, расширению финансового инструментария, укреплению ликвидности, концентрации банковского капитала.

Важной чертой развития европейских банков последних лет является лидерство сравнительно небольших банков по доле зарубежных активов, а также по доле прибыли, полученной за рубежом. Их лидерство, кроме всего прочего, объясняется стратегией, направленной на развитие деятельности за пределами национального рынка. Такая стратегия связана с тем, что эти банки не обладают конкурентными преимуществами по сравнению с банками-гигантами для развития внутри страны. Ярким примером является деятельность австрийских банков в странах Центральной и Восточной Европы. Стремительное наступление австрийских банков (Райффайзен Банк, Банк Австрия Кредитанштальт и Эрсте Банк) в странах ЦВЕ объясняется относительной слабостью их на рынке ЕС, где они не могут составить конкуренцию банковским гигантам (Дойче Банк, Эйч Эс Би Си, Ю Би Эс, Сосьете Женераль и др.). Для многих небольших по капиталу банков расширение международной деятельности и выход за пределы ЕС становится основой для сохранения их юридической и коммерческой самостоятельности.

Увеличение вероятности возникновения мировых финансовых кризисов, спровоцированных локальными кризисами в отдельных странах или группах стран, усиливает необходимость их предотвращения, что в свою очередь требует согласованной работы банковских органов отдельных стран по обеспечению прозрачности бухучета и финансовой отчетности, выявлению проблемных кредитов; наличия прямого и косвенного государственного влияния и достаточности собственного капитала.

Развитие информационных технологий создает принципиально новые возможности для ведения бизнеса, и банковский бизнес находится в авангарде этого процесса. Интернет-технологии способствуют диверсификации форм взаимодействия с клиентами: Интернет-банкинг (Internet banking), мобильный банкинг (mobile ba nking), электронный биллинг (e-billing). И спользование новых информационных и коммуникационных технологий (ИКТ) обусловливает необходимость унификации банковских операций. В ЕС такая унификация существует, в целом в мировой практике она под вопросом. Эго связано с различиями национальных законодательств, с наличием многочисленных валютно-

таможенных барьеров, с несовершенством имеющихся средств связи, с ограниченностью аппаратных мощностей, с несовершенством эксплуатируемого программного обеспечения.

В рамках ЕС в последние годы ведется большая работа по формированию единого финансового пространства, в котором банки, инвестиционные фонды, финансовые компании могли бы свободно продавать свои услуги и продукты. Одной из мер по углублению и расширению банковско-финансовой интеграции явилась реализация Плана действий по развитию финансовых услуг (Financial Services Action Plan - FSAP). Он был принят в декабре 1998г. в Вене министрами экономики и финансов ЕС и был рассчитан на пять лет (2000-2005гг.). Он содержал три основных направления:

1) меры по созданию интегрированного оптового рынка финансово-банковских услуг;

2) создание единого розничного рынка финансовых услуг и эффективных платежных систем;

3) разработка общих правил и структур пруденциального надзора на уровне ЕС.

Европейские организации после реализации большинства мер, предусмотренных FSAP, перед банковским сообществом ставят сегодня следующие задачи, направленные на дальнейшее углубление банковской интеграции стран ЕС:

• завершение перехода к международным стандартам финансовой отчетности (IFRS);

• меры по гармонизации пострыночной деятельности, связанные с учетом поставок финансовых инструментов и окончательными расчетами по операциям с ценными бумагами;

• меры по созданию единого розничного рынка банковских услуг в масштабе ЕС.1

В течение ряда лет ведется работа, направленная на создание единой европейской платежной системы (Single European Payment Area - SEPA). Данную работу координирует и направляет Европейский платежный совет. Уже разработан проект функционирования SEPA, который будет действовать на принципе саморегулирования.

' //Banque magazine, № 665, 2005, р 36

Потребности развития ЕС обусловили необходимость создания качественно новой платежной системы с участием евро. В настоящее время проведение расчетов в евро осуществляют платежная система ТАРГЕТ, система оптовых расчетов ЕВР01 и система розничных расчетов СТЕП1 Европейской банковской ассоциации.

Таким образом, трансграничная интеграция, с одной стороны, приводит к консолидации и переплетению национальных рынков банковских услуг, появлению новых формальных и неформальных институциональных форм на мезоэкономическом (региональном) и мегаэкономическом (международном) уровнях, а с другой, - означает доминирование международных институтов над национальными.

Вторая группа проблем, поставленных и решенных в диссертации, связана с анализом особенностей становления и структурой банковской системы Германии, с определением важнейших направлений развития банковской системы Германии в процессе европейской интеграции и на глобальном рынке банковских услуг.

Банковская система Германии - одна из наиболее стабильных и организованных систем в мире. Высокий уровень надежности германских банков обеспечивается рациональным сочетанием универсализации банков с определенной специализацией, а также наличием большого числа региональных банков. Деятельность этих банков основывается на работе с предприятиями и организациями регионов, в том числе и с малым бизнесом. Также выделим отлаженный механизм надзора за деятельностью немецких банков со стороны Бундесбанка, эффективную систему внешнего аудита.

Бундесбанк является первым уровнем структуры банковской системы Германии, осуществляет единую денежно-кредитную политику. Ему подчинен второй уровень в виде универсальных и специализированных банков. Основной задачей Бундесбанка как центрального банка любой развитой страны является поддержание стабильности национальной валюты, регулирование денежного обращения и кредита. С введением евро задача поддержания стабильности валюты усложнилась - Бундесбанк решает ее совместно с Европейским Центральным банком и центральными банками других стран зоны евро.

1 января 1999г. Бундесбанк передал свои полномочия в денежно-кредитной сфере Европейскому центральному банку (ЕЦБ). С этого момента он, как и другие

эмиссионные банки стран ЕС, подчиняется указаниям и директивам Европейского центрального банка (ЕЦБ), к которому перешли полномочия по принятию решений в области денежно-кредитной и валютной политики. Задачей Бундесбанка стала реализация решений ЕЦБ в Германии. После вступления в ЭВС в Германии существует трехуровневая банковская система.

К универсальным банкам относятся: частные коммерческие банки (банки национального значения (гроссбанки), банки регионального масштаба и банкирские дома), кооперативные банки, публично-правовые институты Германии (сберегательные кассы, земельные банки (жироцентры). почтово-расчетные и почтово-сберегательные учреждения). Так, 75% немецких банков являются универсальными.

Основное преимущество универсальной банковской системы заключатся в более высокой стабильности на базе эффектов диверсификации и в связанной с этим высокой надежности денежных вкладов. Кроме того, отсутствие внутреннего разделения по направлениям деятельности банков обеспечивает возможность предоставления клиенту обширного сервиса «из одной руки» и за счет широкого ассортимента предлагаемых услуг банк продает свои услуги в удобное для клиента время.

В Германии действует большая группа специализированных банков. К ним относятся ипотечные банки и прочие кредитные учреждения, выдающие кредиты под залог недвижимости; кредитные учреждения со специальными задачами; кредитные учреждения, выдающие ссуды для индивидуального строительства (Bausparkassen) и т.д. Специализированные банки занимают около 25% рынка банковских услуг. Оценивая необходимость совершенствования структуры банковской системы Германии, можно выделить две основные тенденции, которые будут характерны до 2010 года:

- часть банков, в особенности крупных, попытается расширить свое

1

присутствие на мировых рынках, снижая издержки путем сокращения ассортимента предлагаемых услуг, специализации и централизации ресурсов,

- централизация в долгосрочном плане приведет к ухудшению качества услуг на местном уровне. Образовавшуюся нишу займут регионально ориентированные банки, в первую очередь сберкассы и кооперативные институты. Частные банки и

другие специализированные кредитные учреждения также смогут выжить при условии успешного использования электронных сетей для обеспечения разумного уровня издержек.

Представляется, что во втором десятилетии XXI века лишь несколько банковских концернов Германии смогут заниматься всеми видами банковских операций. Концерны будут состоять из управляющей компании и самостоятельных в правовом отношении и обладающих значительной независимостью специализированных дочерних компаний, способных эффективно управлять своими издержками. В рамках холдинга будут координироваться электронная обработка данных, а также административные вопросы и вопросы рефинансирования. Наилучшие перспективы для создания такого холдинга с широким спектром финансовых услуг имеет, по мнению экспертов, Deutsche Bank.

Дальнейшее развитие банковской системы Германии определяется двумя важными факторами: последствиями объединения восточной и западной Германии, воздействием европейской экономической интеграции. Последствие объединения германских земель для финансовой системы страны были отрицательными. Ежегодно модернизация Восточной Германии обходится бюджету ФРГ в 75 млрд. евро или 4% ВВП. В долларовом выражении совокупные затраты на подъем экономически восточных земель за период 1991 по 2004гг. превысили 1,5 трлн. долл.2

Интеграционные процессы оказали в целом благотворное воздействие на германскую экономику. Это касалось, прежде всего, вопросов организации рынка банковских услуг, совершенствования государственного регулирования банковской деятельности. Германская банковская система является примером для деятельности других банковских систем стран ЕС. Поэтому германский опыт управления банковско-финансовой деятельностью является достоянием всей Европы. Велико значение роли германских специалистов в обеспечении согласованной денежно-кредитной политики в рамках ЕС Они активно работают в органах ЕЦБ, осуществляя функции контроля и управления за банковской деятельностью.

Результаты исследования банковского рынка Германии, проведенного институтом изучения рынка TNS Emnid, показали, что структура банковской

2 //Внешнеэкономический бюллетень, № 3, 2004-с 9

системы Германии к 2010 году останется в основном прежней.3 Сберкассы будут также играть значительную роль на банковском рынке, поскольку они являются институтами, которые обслуживают городские средние и малоимущие слои населения. В работе с юридическими лицами основными клиентами этого сектора будут мелкие и средние предприятия.

Сектор кооперативных банков будет заниматься обслуживанием в основном сельского населения и населения мелких городов, а также ремесленников, торговцев и мелких промышленных предприятий. В будущем заметно сократится плотность филиалов кооперативных банков.

Результаты исследования показали, что крупные банки сохранят свою деятельность по продаже классических стандартных продуктов состоятельным клиентам. Кроме того, приоритетными в их работе будут такие направления как инвестирование, управление ценными бумагами, финансовое планирование.4

В целом следует констатировать, что децентрализация немецкой банковской системы стабилизирует финансовый рынок Германии, а также всю немецкую экономику. Именно сегодня во времена труднейшего конъюнктурного перелома и структурных изменений это становится наиболее очевидно.

В Германии, как и во многих других странах, государственные банки субсидируются правительством. Это вызывает большое недовольство со стороны частных банков, так как, по их мнению, субсидирование дает государственным банкам неоправданное преимущество перед частными банками и подрывает принцип честной конкуренции.

По оценкам экспертов, одной из причин низкой эффективности банковского сектора Германии является слишком большое количество банковских институтов, что неизбежно ведет к снижению рентабельности.

В условиях открытости финансовых рынков и глобализации конкуренции концентрация банковского капитала и укрупнение банковских структур является насущной проблемой банковской системы Германии. Однако существующая трехуровневая система создает дополнительные барьеры. Так, закон запрещает слияние и поглощение банковских структур разного уровня (т.е. частный банк не

3Ке!1ег В, Duttenhafer S. Markt in Bewegung. //Frankfurter Allgemeine Zeitung, №82, April 2004,- s 4

4Там же

имеет права, например, приобрести сберегательную кассу или кооперативные банки). Необходимость реформирования полугосударственных сберкасс назрела давно. МВФ и Комиссия Европейских сообществ (КЕС) неоднократно ставили перед Германией вопрос о прекращении государственной поддержки сберегательных касс В последнее десятилетие на финансовых рынках наблюдается тенденция к переориентации предприятий с банковского кредита на эмиссию ценных бумаг, используемую в качестве источника их финансирования. Этот процесс получил название секъюритизация. Процессы секьюритизации в Германии менее заметны в силу традиционной тесной связи банков и промышленных компаний

Самым перспективным сегодня считается ипотечное кредитование. В июле 2005г. в Германии вступил в силу новый закон, который даёт право проводить операции с ипотечными облигациями всем кредитным институтам.

В последнее время в Европе набирает обороты торговля ипотечными whole loans.5 В 2005г. возник настоящий бум рынка whole loans в Европе.

Перспективным является потребительское кредитование. Например, Deutsche Bank на каждый бюджетный период определяет продукты, которые сыграют роль локомотивов и обеспечат наиболее высокую доходность. Так что универсальные банки тоже могут делать акцент на тех или иных сегментах рынка и на короткий период времени становиться специализированными.

В Германии остро стоит вопрос о создании соответствующих банковских продуктов, которые помогут расширить инструментарий рынка капитала. Для этого требуются инновации в экономике и должны быть созданы новые стимулы для аккумулирования капитала, которые в равной степени будут интересны как для продавцов, так и для покупателей капитала. В связи с этим, большое распространение в Германии получили новые формы банковского обслуживания, обусловленные наличием современных информационных технологий.

Корпоративный банкинг напрямую связан с особенностями корпоративного управления. Структура корпоративной собственности в Германии образовались при переходе универсальных и региональных банков от экспансии в области

5 whole loans - американский термин, используемый для разграничения оригинальных ипотечных закладных и ценных бумаг типа pass-through (российским аналогом pass-through security является ипотечный сертификат участия)

кредитования к активной инвестиционной деятельности. С 1 января 2005г. в ЕС действует новое право определения микропредприятий, малых и средних предприятий. Нормативы, существовавшие в ФРГ, унифицированы теперь в рамках всего ЕС.

В настоящее время германские банки пытаются активно осваивать рынки стран Центральной и Восточной Европы, в сфере инвестиций и управления активами - США и Великобритании, а в Японии они работают преимущественно с производственными и страховыми компаниями. Присутствуют германские банки и на российском банковском рынке.

Говоря о транснациональной деятельности немецких банков, подчеркнем, что безусловными лидерами является «Большая тройка» - Deutsche Bank, Dresdner Bank, Commerzbank. Они давно имеют статус транснациональных банков (ТНБ) и владеют огромными долями собственности в капитале многих зарубежных компаний и банков.

Конкурентная борьба на мировом рынке капиталов идет весьма жестко и напряженно. Далеко не все банки Германии обладали мощным финансовым потенциалом, как Deutsche Bank, чтобы выдерживать мощный напор американских и японских банков. Это касается Dresdner Bank, Commerzbank, West Landes Bank и некоторых других. Да и признанный лидер - Deutsche Bank в последние годы существенно сдал свои позиции. Практика показала, что немецкие банки проигрывают в эффективности организации, в гибкости принятия решений по сравнению с американскими, британскими и японскими банками. Поэтому в списке крупнейших банков мира Deutsche Bank в 2005г. оказался на 36 месте с объемом капитализации в 64 млрд. 734 млн. долл.6

Третьей группой проблем, затронутых в диссертации, является рассмотрение стратегии деятельности европейских банков на зарубежных рынках, а также условий и характера сотрудничества европейских банков на российском рынке банковских услуг с учетом опыта сотрудничества банковских систем Германии и России.

Выявлены негативные и позитивные последствия деятельности западноевропейских банков на российском рынке банковских услуг. К негативным

6 //Коммерсантъ Деньги, № 19,2006-с. 131.

последствиям отнесем то, что иностранные банки вытесняют российские банки с многих важных сегментов рынка. Однако эти же негативные последствия могут обратиться в будущем в положительные. Приход западноевропейских банков в Россию создает необходимый заряд конкуренции. Он заставляет наши банки совершенствовать свою работу с клиентами, добиваться лучших результатов в конкурентной борьбе.

Деятельность иностранных банков на российском рынке банковских услуг, по моему мнению, будет способствовать более эффективному функционированию банковской системы России:

• прежде всего, это уплотнение конкурентной среды на нашем рынке. Появление опытных и умелых участников заставит работать российские банки более эффективно;

• появление на развивающемся рынке банковских услуг России кредитных институтов, обладающих более высокими технологиями проведения операций, будет способствовать повышению качества деятельности национальных банков, которые скорее освоят международные стандарты предоставления банковских услуг;

• иностранные банки, более развитые, по сравнению с российскими, могут способствовать более быстрой реструктуризации банковской системы, что приведет к повышению ее эффективности и развитию экономики в целом.

Но, тем не менее, следует обратить внимание на негативные моменты: абсолютная свобода деятельности иностранных банков на российском рынке может отрицательно сказаться на финансовой безопасности страны в связи с возможным поглощением национальных банков транснациональными.

Учитывая неустойчивость развития российской экономики, наибольшую актуальность для России имеет опыт стран с развивающимися рынками, который дает полезную информацию о деятельности на этих рынках банков развитых стран. Следует обратить внимание на то, что вопрос оценки результатов присутствия иностранных банков в странах с развивающимися рынками не имеет объективно однозначного ответа, представляя собой скорее некоторое сочетание позитивных и негативных факторов, характеризующих данное присутствие.

Анализируя последствия допуска иностранных банковских структур на развивающиеся рынки, следует рассмотреть прежде всего их влияние на эффективность и стабильность национальных банковских систем принимающих стран в целом, а также эффект от присутствия иностранных банков в отдельных сегментах банковского рынка. Актуальные исследования, основанные на опыте стран с развивающимися рынками, позволяют отметить следующие важные аспекты.

1.Оценивая воздействие входа иностранных игроков на эффективность банковского сектора, которое оказывается напрямую - через показатели деятельности непосредственно иностранных банков или косвенно, через изменение количественных и качественных параметров развития местных кредитных институтов, необходимо констатировать наличие противоположных результатов, характерных для развитых и развивающихся стран. Эмпирические исследования,7 сравнивающие показатели прибыльности и затратности деятельности иностранных и местных банков в развитых странах, например, в Германии, Франции, Великобритании, США, Испании, демонстрируют относительно большую эффективность банковских организаций, контролируемых национальным капиталом.

Сопоставление параметров деятельности банков более, чем в 80 странах мира (как развитых, так и развивающихся) демонстрирует в среднем более высокие показатели прибыльности и эффективности иностранных банков в странах с развивающимися рынками. Следует отметить, что схожая тенденция прослеживается также в России.

2.Важнейшей группой вопросов, касающихся последствий присутствия иностранных банков на развивающихся рынках, является оценка их воздействия на стабильность банковской системы принимающей страны.

Объективной проблемой прихода иностранных банковских организаций на рынки стран с развивающимися рынками является свертывание операций по ряду направлений, в том числе кредитном. Речь идет, прежде всего, о тех сферах, которые традиционно считаются нерентабельными, в частности, кредитование сельскохозяйственных предприятий.

7 Cm ■ Globalization of Financial Institutions Evidence from Cross-Border Banking Performance, 2000

Обоснование процессов интеграции банковской системы России в мировую банковскую систему в целом и в банковскую систему ЕС особенно актуально в связи с разработкой и реализацией комплексной стратегии развития банковской системы России, а также при прогнозировании перспектив в условиях изменения макроэкономической ситуации и общей рыночной конъюнктуры.

В России, как и во многих других странах, банковская система включает в себя национальные банки и иностранные банки. На российском банковском рынке среди банков с иностранным капиталом основное место принадлежит западноевропейским банкам.

В 2005г. резко активизировалось привлечение банками средств нерезидентов. В настоящее время доля нерезидентов в уставных капиталах российских банков достигла 11%. Всего за год эта доля увеличилась в два раза.8

Согласно собственным расчетам автора, проведенным на основе финансовой отчетности российских кредитных организаций, на начало 2005г. на долю банков, контролируемых нерезидентами, приходилось: порядка 7,9% совокупных активов российской банковской системы; 7,3% собственных средств; 6,5% кредитов небанковским клиентам; 27,3% средств, привлеченных по линии внешних заимствований; 9,8% привлеченных средств корпоративной клиентуры; 2,8% средств населения, привлеченных во вклады.

В 2005г. наблюдалась высокая активность иностранных инвесторов в российский банковский сектор. Так, в 2005г. были приобретены иностранцами пакеты акций многих российских банков. По оценкам экспертов, в кон. 2006 - нач. 2007 гг. можно ожидать крупные сделки по слиянию и поглощению ряда российских банков с участием иностранных партнеров.9

Как свидетельствуют расчеты автора, порядка трех четвертей суммарных активов иностранных дочерних банков подконтрольны нерезидентам из Европы, что безусловно является отражением значимости фактора географической близости и значительного объема внешнеторгового оборота для иностранных инвестиций в банковский сектор России.

8 Лямина Т «Прачечные» под контролем Россия слишком рьяно борется с отмыванием денег //Национальный банковский журнал, май 2006, с 83

' Четвериков В Суррогатный капитал //Эксперт, № 11, 2006, с 110

Важным направлением политики размещения средств иностранных банков является розничное кредитование. Низкий удельный вес потребительских и ипотечных кредитов в ВВП (около 3,2%) характеризует фактическую неосвоенность данного сегмента кредитного рынка.

Еще недавно ЦБ РФ вводил ограничение на присутствие иностранных банков в банковской системе России - 12%. Сегодня определенного количественного ограничения нет. Но нет единого мнения по поводу того, нужны ли жесткие рамки ограничения доступа. По нашему мнению, в современных условиях банковского рынка, чтобы не проиграть в конкурентной борьбе, отечественные банки должны начать активнее внедрять современные технологии анализа рисков и использовать инструменты их снижения. В первую очередь необходимо освоение современных систем скоринга, а также оказание содействия в деятельности бюро кредитных историй.

Банковский сектор страны все еще находится в состоянии «переходности», без преодоления которого невозможно обеспечить его устойчивое и динамичное развитие. В этой связи не может не вызывать интерес развитие банковской индустрии за рубежом, так как мировая практика финансовых институтов во многом предопределяет становление современной отечественной банковской системы, приближает ее к международным стандартам и, таким образом, обусловливает выход российских банков на мировой уровень. В этой связи большую пользу можно извлечь из сотрудничества банков Германии и России. Оно может рассматриваться как база развития инвестиционного сотрудничества в совместном финансировании и реализации крупных проектов в энергетике, металлургии, машиностроении.

Основными потребителями услуг немецких банков в России являются крупные корпоративные клиенты, решающие масштабные инвестиционные задачи.

Вторая большая группа клиентов немецких банков в России - это крупные российские компании, осуществляющие внешнеэкономическую деятельность Причем политика банков в отношении выбора клиентов является крайне осторожной (тщательно проверяется финансовое положение потенциального клиента, прозрачность его деятельности, отзывы партнеров по бизнесу).

Третье направление сотрудничества - непосредственные отношения банковских организаций России и Германии. Оно связано с возможностями

долгосрочного кредитования, активного осуществления операций на германском и российском рынках банковских услуг.

Немецкие банки являются лидерами по привлечению иностранных инвестиций в банковскую систему России, на них приходится около 25% всего объема привлеченных инвестиций. Средства с международного межбанковского кредитного рынка немецкие банки систематически доставляют российским банкам.

Исследование опыта работы немецких банков дает основание обратить внимание на целый ряд свойств и особенностей, которые характерны для немецкой банковской системы. Во-первых, использование богатого и разнообразного инструментария работы с физическими лицами, который может быть эффективно использован российскими банками. Во-вторых, большой интерес представляет опыт немецких банков в финансировании предприятий среднего и малого бизнеса. В-третьих, использование разнообразных и доступных для большинства населения схем ипотечного кредитования. В-четвертых, широкое применение немецкими банками всех уровней передовых банковских технологий.

Хочется отметить, что, развивая многопрофильное сотрудничество в банковско-кредитной сфере с Германией, российские кредитные организации стремятся перенимать ценный профессиональный и управленческий опыт немецких коллег. В частности, следует обратить внимание на опыт немецких банков по кредитованию физических лиц, который, безусловно, является важным для растущего розничного кредитного бизнеса России. Поэтому по договоренности ЦБ РФ и Бундесбанка ФРГ российскими банками изучался опыт работы компании «Schufa Holding AG», которая является крупнейшим в Германии кредитным бюро и располагает общенациональной базой данных о потребителях в Германии. Опыт этой компании изучался нашими банками и специалистами в процессе подготовки законопроекта о создании бюро кредитных историй в России. Кроме того, компания знакомит российскую сторону с новейшими методиками составления интегрированных скоринговых схем.

В целом, немецкие банки не занимают сегодня господствующего положения ни в одном сегменте российского банковского рынка. Их присутствие ощутимо на рынке отдельных продуктов и услуг, в частности, связанных с финансированием внешней торговли, оптовыми валютно-обменными операциями, кредитованием

крупных компаний и проектным финансированием. Они заняли достаточно устойчивую, но в целом ограниченную нишу, являясь универсальными, стремящимися и способными оказывать клиентам значительное число банковских услуг.

Кроме того, немецкие банки проводят на российском рынке достаточно избирательную политику, целью которой является минимизация рисков, возникающих в процессе деятельности. Такая осторожная политика направлена, прежде всего, на защиту интересов акционеров и клиентов банков.

Важной представляется линия сотрудничества между Германией и Россией в банковско-кредитной сфере, которая касается взаимодействия Центральных банков. Известно, что Бундесбанк ФРГ аккумулирует огромный опыт управления и регулирования банковской деятельностью, который внимательно изучается ЦБ РФ. Наибольший интерес представляют используемые в Германии методы защиты вкладчиков от неэффективного менеджмента в банках, поддержание стабильности бизнеса посредством предотвращения системных рисков, а также система надзора за кредитными организациями.

В Заключении формулируются основные выводы, вытекающие из диссертационного исследования.

По теме диссертации опубликованы следующие работы:

1. Финансовый центр Франкфурт-на-Майне в глобализирующейся экономике // «Внешнеэкономические аспекты национальной безопасности»: Сборник статей / М.: Финансовая академия, 2005 - 0,75 п.л.

2. Инновационные процессы в банковской сфере Германии на современном этапе // Мировая экономика: современные тенденции развития. - М.: Макс Пресс, 2005 - 0,5 п.л.

3. Изменение концепций управления в крупных банках Германии // Вестник Финансовой академии -М., 2006. - №3(39) - 0,3 п.л.

4. Новые тенденции на финансовых рынках // Сборник материалов международной научно-методической конференции «Интеграционные процессы в экономическом образовании», - М.: ФА при Правительстве РФ, 29-31 марта 2006 - 0,55 п.л.

Отпечатано в ПМБ ФГОУ ВПО «Финансовая академия при Правительстве РФ» Москва, Ленинградский проспект, д 49 Заказ № 24 от 18.01.2007 г. Объем 1,5 п.л. Тираж 100 экз

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Николаев, Сергей Зиннурович

Введение.

Глава 1. Теоретические основы банковской интеграции в БС.

1.1. Роль банковской системы в интеграционном процессе ЕС.

1.2.Банковская система ЕС: принципы организации и функционирования.

1.3. Цели и характер банковской интеграции в системе ЕС.

Глава 2. Развитие банковской системы Германии в условиях интеграции

2.1.Особенности становления и структура банковской системы Германии.

2.2. Важнейшие направления банковской системы Германии в процессе развертывания европейской интеграции.

2.3. Немецкие банки на глобальном рынке банковских услуг.

Глава 3. Проблемы взаимодействия европейских банковских систем в условиях глобализации.

3.1.Стратегия деятельности европейских банков на зарубежных рынках.

3.2. Условия и характер сотрудничества европейских банков на российском рынке банковских услуг.

3.3.Цели и направления сотрудничества банковских систем Германии и России.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Развитие банковских систем стран ЕС в условиях международной экономической интеграции"

Актуальность темы исследования. Современный этап развития экономики стран ЕС и мировой экономики в целом характеризуется возрастанием роли банков и банковских систем и их влияния на интеграционные процессы. Конкурентоспособность банковской системы является одним из определяющих факторов экономического развития, так как ее высокий уровень позволяет в полной мере использовать широкие возможности по привлечению инвестиций, капитала и технологий. По мере развертывания интеграционных процессов на международной арене все более очевидной становится необходимость участия России в глобальных механизмах развития.

Новейшие тенденции интернационализации банковско-кредитной сферы свидетельствуют о том, что компании и банки постоянно совершенствуют формы хозяйственной деятельности, методы выхода на зарубежные рынки.

Новейшие тенденции интернационализации банковско-кредитной сферы свидетельствуют о том, что ведущие банки постоянно совершенствуют формы хозяйственной деятельности, методы выхода на зарубежные рынки. В настоящее время формируется единая банковская система ЕС, с которой сотрудничают банковские системы других европейских стран. Банковская система ЕС наработала уже немалый опыт по сбалансированному управлению национальными банковско-кредитными системами на базе единой валюты. Этот опыт важен для быстро развивающейся банковской системы России. Во-первых, это касается направлений участия российского бизнеса в общеевропейской интеграции, во-вторых, сотрудничества российских банков с европейскими банковскими системами, в-третьих, условий деятельности европейских банков в банковско-кредитной системе России. Наибольший интерес представляет крупнейшая и наиболее развитая банковская система Европы - германская, банки которой активно работают в России.

Исследование всех этих вопросов представляется актуальным с точки зрения изучения роли интегрированных банковских систем в условиях глобализации. Это также крайне важно для разработки стратегии развития банковской системы России в отношении к иностранному банковскому капиталу. Теоретические исследования в данной области направлены на выработку позиции России в отношении ЕС и в связи с неизбежной интеграцией банковской системы России в глобальную финансово-банковскую систему.

Степень разработанности темы. На протяжении трех последних десятилетий изучение проблем теории и практики европейской экономической и валютной интеграции традиционно занимало значительное место в трудах отечественных экономистов. В работах Ю.А. Борко, Л.И. Глухарева, М.М. Максимовой, Ю.В. Шишкова, изданных в 1970-е - 80-е годы,1 основной акцент сделан на разработке теоретических и методологических проблем западноевропейской экономической интеграции. Анализу предпосылок, особенностей и закономерностей формирования Экономического и валютного союза стран ЕС в конце 90-х годов, в начале XXI в. посвятили свои труды: Валовая Т.Д., Шенаев Вл.Н., Буторин О.В., Шемятенков В.Г., Шишков Ю.В. Среди зарубежных экономистов по вопросам теории и практики в денежно-кредитной сфере следует выделить работы Б. Айхенгрина, Т. Байоми, К. Борио, В.Х. Буитера, П. Кенена, Б. Куна, Р.А. Манделла, Р. Маккиннона, Р. Мак-Коули, П.К. Роуза, Т. Сцитовски, С. Фишера, Дж. А. Френкеля и др.

Различным аспектам развития экономической и валютной интеграции, анализу признаков, качественных характеристик и особенностей процесса глобализации посвящены книги и статьи А.В. Аникина, Т.А. Башкатовой, С.М. Борисова, М.К., Р.С. Гринберга, А.Г. Грязновой, М.Г. Делягина, В.Р. Евстигнеева, М.В. Ершова, М.Г. Капустина, J1.H. Красавиной, А.Д. Некипелова, А.Г. Мовсесяна, И.Н. Платоновой, М.А. Портного, В.К. Поспелова, В.Ю. Преснякова, Б.М. Смитиенко, Д.В. Смыслова, А.А. Суэтина, В.М. Усоскина, И.П. Фаминского, Е.С. Хесина.

Несмотря на большое число публикаций и исследований в указанной области как отечественных, так и зарубежных экономистов, ряд вопросов остаются нерешенными. В частности, слабо представлены (по сравнению с обилием

1 В частности, важный вклад в 70-е - 80-е гг. в исследование интеграционных процессов внесли монографии Борко Ю А Экономическая интеграция и социальное развитие в условиях капитализма, буржуазные теории и опыт Европейского сообщества - М • Наука, 1984 Глухарев J1И Западноевропейская интеграция и международные монополии - М ' Международные отношения, 1978, Европейское сообщество, регулирование интеграционных процессов - М' Наука, 1986, Максимова ММ. Основные проблемы империалистической интеграции Экономический аспект. - М ■ Мысль, 1971, Шишков Ю В «Общий рынок» надежды и действительность - М • Мысль, 1972, Формирование интеграционного комплекса в Западной Европе тенденции и противоречия - М Наука, 1979. эмпирических публикаций) многие актуальные теоретико-методологические вопросы влияния интеграционных процессов на банковскую систему ЕС.

Остаются неисследованными проблемы, связанные с особенностями влияния интеграционных процессов на банковские системы стран ЕС ( в частности на примере Германии).

Недостаточная степень научной разработанности проблемы влияния интеграции на банковские системы стран ЕС (на примере Германии), существенная практическая значимость исследования данных проблем с учетом фактора интеграции банковской системы России в мировую банковскую систему, обусловили выбор темы настоящего исследования и определили его цель и задачи.

Цель исследования. Раскрыть сущность процессов, происходящих в банковском секторе стран ЕС (на примере Германии) под влиянием европейской экономической интеграции.

Основные задачи работы.

Для достижения поставленной цели диссертантом были решены следующие конкретные задачи:

• показать роль и обосновать место банковской системы в интеграционном процессе стран ЕС, выявить изменения, происходящие в организации и функционировании банковских систем стран ЕС;

• раскрыть особенности развития интеграционных процессов в банковской сфере стран ЕС и проанализировать основные тенденции развития банковской системы Германии;

• охарактеризовать основные направления и формы экспансии немецких банков на зарубежные рынки;

• определить перспективы сотрудничества банковских систем России и Германии, как одной из наиболее развитых банковских систем стран ЕС.

Объектом исследования являются банковские системы стран ЕС в условиях современной экономической интеграции.

Предметом исследования в диссертации является комплекс научных проблем, связанных с консолидацией банковских систем стран ЕС и формированием единого рынка банковских услуг под влиянием интеграционных процессов и качественных изменений, происходящих в этих условиях в банковской системе Германии.

Теоретико-методологическую основу исследования составляют методы логического, статистического, причинно-следственного, сравнительного анализа, систематизации данных, экспертный подход. Это позволило обеспечить в конечном итоге достоверность и обоснованность выводов и практических решений. Теоретическую базу диссертации составили фундаментальные исследования отечественных и зарубежных ученых.

Тема диссертационного исследования соответствует пп. 23 и 26 Паспорта специальности 08.00.14 - Мировая экономика.

Информационной базой диссертационной работы послужили справочно-статистические материалы Центрального банка ЕС, Бундесбанка Германии, Центрального банка России и крупнейших банковских институтов, специализированные обзоры, подготовленные различными профессиональными объединениями, информационными агентствами и компаниями, а также регулирующими органами ЕС, Германии и России.

При написании работы активно использовались аналитические разработки МВФ, Всемирного банка, ЕБРР и материалы зарубежной печати, экспертные оценки и расчеты исследователей и практических работников.

Нормативно-правовую основу работы составили законодательные акты ЕС, Германии и Российской Федерации; а также документы ЕЦБ, Бундесбанка Германии и Банка России, регулирующие отношения в банковской сфере.

Научная новизна работы заключается в следующем:

• на основе изучения опыта интегрирующейся экономики европейских стран на теоретическом уровне обоснованы роль и место банковской системы стран ЕС в углублении интеграционных процессов, что находит свое выражение, в первую очередь, в изменении механизма деятельности и повышении эффективности национальных банковских систем стран-членов ЕС;

• раскрыто стимулирующее воздействие валютной интеграции на основе использования единой европейской валюты - евро на формирование единой денежно-кредитной политики ЕС: изменения функций ЕЦБ, выработка совместных подходов к нейтрализации банковских рисков, унификация механизмов банковского и финансового надзора, создание мегарегулятора финансового рынка;

• на основе исследования особенностей функционирования банковской системы Германии выявлены основные направления ее дальнейшего развития: расширение участия в финансировании предприятий среднего и малого бизнеса, использование широкой номенклатуры банковских продуктов, связанных с ипотечным и другими формами розничного кредитования населения; активное внедрение в банковский бизнес Интернет-банкинга и других современных банковских технологий;

• доказано положение о том, что сопровождающая процесс экономической валютной интеграции дальнейшая либерализация финансовых рынков оказывает противоречивое влияния на развития банковских систем стран торгово-экономических партнеров ЕС: с одной стороны, искусственное сдерживание деятельности иностранных банков приводит к снижению конкурентоспособности, например, банковской системы России, с другой стороны, активная политика европейских ТНБ может угрожать финансовой безопасности России и привести к вытеснению российских банков с национального рынка;

• раскрыты наиболее существенные для интересов российского бизнеса направления сотрудничества банковских систем Германии и России: совместное финансирование крупных инфраструктурных, инвестиционных проектов в энергетике, металлургии, автомобилестроении и т.д.; финансовая поддержка развития малого и среднего предпринимательства.; секьюритизация банковских активов, дальнейшее развитие ипотечного кредитования на базе технологий немецких банков;

• разработаны предложения по повышению эффективности сотрудничества российских и немецких банков.

Теоретическая и практическая значимость исследования.

Теоретическая значимость представленной диссертационной работы заключается в расширении представления о банковских системах стран ЕС (и германской, в особенности) и обобщении опыта их деятельности, полезного для использования его в условиях российской банковской системы. В исследовании раскрываются и конкретизируются положения, относящиеся к роли и значению интеграции банковско-кредитной сферы ЕС в общем процессе развития европейской экономической интеграции.

Практическая значимость диссертационного исследования определяется тем, что основные положения, выводы и рекомендации ориентированы на взаимодействие российских банков с западными партнерами и на эффективное функционирование российской банковской системы. Это заключается, прежде всего:

- в совершенствовании российской банковской системы с учетом опыта функционирования немецкой банковской системы, в частности банка развития, на основе двухуровневой системы, финансирующей развитие малого и среднего предпринимательства;

- в совершенствовании законодательной базы, а также реализации подходов, основанных на использовании информационно-методологической базы, соответствующей международным стандартам;

- в регулировании деятельности иностранных банков Банком России.

Апробация и внедрение результатов исследования.

Результаты исследования представлялись в научных докладах и сообщениях на ряде научных конференций, в том числе на научно- практической конференции в Академии маркетинга и социально-информационных технологий - «Глобализация и регионализация в экономике и образовательном процессе» (г. Краснодар, 2005) и на Международной научно-методической конференции в Финансовой академии при Правительстве РФ «Интеграционные процессы в экономическом образовании» (Москва, 2006).

Материалы диссертации используются кафедрой мировой экономики и международных валютно-кредитных отношений Финансовой академии при Правительстве РФ в преподавании учебных курсов: «Международные экономические отношения», «Международные валютно-кредитные и финансовые отношения».

Материалы диссертационного исследования используются в практической деятельности ООО ИКБ «СУДКОМБАНК» для внедрения новейших бизнес-стратегий, применяющихся на рынках стран ЕС.

Публикации.

По теме диссертации опубликовано 4 работы общим объемом 2,1 п.л., весь объем авторский, в том числе одна работа в издании перечня ВАК. Структура работы обусловлена целью и задачами исследования. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы, приложений. Иллюстративно-справочный материал представлен схемами и таблицами.

Диссертация: заключение по теме "Мировая экономика", Николаев, Сергей Зиннурович

Заключение.

Исследование развития банковских систем западноевропейских стран в условиях усиливающейся экономической интеграции дает основание для ряда важных выводов и обобщений. Такие выводы и обобщения фиксируют степень научной разработки рассматриваемой темы, дают толчок к дальнейшему изучению. Обратим внимание не наиболее существенные характеристики и оценки.

1) Общий экономический интерес участников европейской экономической интеграции строится на основе мотивов интересов отдельных государств. Интеграционные процессы затрагивают все сферы экономических отношений, включая сферу распределения капиталов, в том числе банковско-кредитную сферу.

2) Банковская система - одна из важнейших структур рыночной экономики. В современных условиях банковско-кредитная сфера активно вовлечена в процессы глобализации. В мировой экономике наблюдается консолидация банковского капитала. Наибольших успехов в этом добились европейские страны, сформировав интегрированную банковскую систему стран ЕС.

3) Банковская система Германии - одна из наиболее стабильных и организованных систем в мире. Высокий уровень надежности германских банков обеспечивается рациональным сочетанием универсализации банков с определенной специализацией, а также наличием большого числа региональных банков. Эти банки призваны работать с предприятиями и организациями регионов, в том числе и с малым бизнесом. Также выделим отлаженный механизм надзора за деятельностью немецких банков со стороны Бундесбанка, эффективную систему внешнего аудита.

4) Введение единой европейской валюты оказало серьезное воздействие на банковскую систему Германии. Оно сделало немецкую систему более гибкой, приспособленной к непосредственному взаимодействию с европейскими банковскими системами. Единая валюта обязывает национальные банки Германии прилагать максимум усилий для сохранения рыночных позиций у немецких клиентов. Вместе с тем включение немецких банков в зону расчетов евро стимулирует более жесткую конкуренцию на рынке банковских услуг.

5) Исследование опыта работы немецких банков дает основание обратить внимание на целый ряд свойств и особенностей, которые характерны для немецкой банковской системы. Во-первых, использование богатого и разнообразного инструментария работы с физическими лицами. Здесь у немецких банков российским есть чему поучиться. Во-вторых, очень интересен опыт немецких банков в финансировании предприятий среднего и малого бизнеса. В-третьих, использование разнообразных и доступных для большинства населения схем ипотечного кредитования. В-четвертых, широкое применение немецкими банками всех уровней передовых банковских технологий.

6) Выявлены негативные и позитивные последствия деятельности западноевропейских банков на российском рынке банковских услуг. К негативным последствиям отнесем то, что иностранные банки вытесняют российские банки со многих важных сегментов рынка. Однако эти же негативные последствия обращаются в последствия положительные. Приход западноевропейских банков в Россию создает необходимый заряд конкуренции. Он заставляет наши банки совершенствовать свою работу с клиентами, добиваться лучших результатов в борьбе с иностранными банками. Тем не менее с одной стороны, искусственное сдерживание деятельности иностранных банков приводит к снижению конкурентоспособности, например, банковской системы России, но с другой стороны, активная политика европейских ТНБ может угрожать финансовой безопасности России и привести к вытеснению российских банков с национального рынка.

7) Обоснование процессов интеграции банковской системы России в мировую банковскую систему в целом и в банковскую систему ЕС особенно актуально в связи с разработкой и реализацией комплексной стратегии развития банковской системы России, а также при прогнозировании перспектив в условиях изменения макроэкономической ситуации и общей рыночной конъюнктуры.

В связи с многообразием реализуемых функций получение объективных оценок интеграции банковского сектора России в мировой банковский сектор требует дифференцированных подходов, связанных с использованием различных критериев, расчетных алгоритмов и исходной информационной базы. В этом плане наиболее актуальным направлением исследований для международной и российской практики является реализация подходов, основанных на использовании информационно-методологической базы, соответствующей международным стандартам, и в первую очередь стандартам, предусмотренным в рамках ЕС.

8) Создание устойчивой, гибкой и эффективной банковской инфраструктуры -важная и чрезвычайно сложная задача современной российской экономики. Банковский сектор страны все еще находится в состоянии «переходности», без преодоления которого невозможно обеспечить его устойчивое и динамичное развитие. В этой связи не может не вызывать интерес развитие банковской индустрии за рубежом, так как мировая практика финансовых институтов во многом предопределяет становление современной отечественной банковской системы, приближает ее к международным стандартам и, таким образом, обусловливает выход российских банков на мировой уровень. В этой связи большую пользу можно извлечь из сотрудничества банков Германии и России. Оно может рассматриваться как база развития инвестиционного сотрудничества в совместном финансировании и реализации крупных проектов в энергетике, металлургии, машиностроении.