Управление прибыльностью и ликвидностью коммерческого банка тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Цициашвили, Сергей Семенович

Введение.

Глава 1.Прибыльность и ликвидность в деятельности коммерческих банков

1.1. Прибыль как основная цель деятельности коммерческого банка

1.2. Ликвидность как необходимое условие функционирования коммерческого банка

1.3. Взаимодействие показателей прибыльность и ликвидность в деятельности коммерческого банка

Глава 2.Методы управления прибыльностью и ликвидностью коммерческого банка.

2.1. Оценка методов управления активами коммерческого банка

2.2. Теории управления банковской ликвидностью.

2.3. Система экономических нормативов Банка России как инструмент управления деятельностью коммерческого банка

Глава 3.Модель управление прибыльностью и ликвидностью коммерческого банка.

3.1. Постановка задачи построения модели управления ресурсами коммерческого банка

3.2. Выбор целевой функции для решения задачи оптимального управления банковскими ресурсами

3.3. Определение системы ограничений, влияющих на принятие управленческого решения

3.4. Практические аспекты применения оптимизационной модели управления прибыльностью и ликвидностью

3.5. Разработка стратегии принятия субъективных решений относительно прибыльности и ликвидности

Диссертация: введение по экономике, на тему "Управление прибыльностью и ликвидностью коммерческого банка"

Современная банковская система - одна из важнейших сфер национального хозяйства любого государства. Банки всегда занимали и будут занимать центральное место в управлении экономикой. Политические и экономические события последних лет коренным образом изменили обстановку для развития банковского дела. Стремясь повысить экономическую эффективность, правительство принимает меры в направлении создания в экономике атмосферы открытости и конкуренции. Многообразие и сложность изменений, происходящих в банковской сфере, вызывают необходимость их глубокого осмысления, а также потребность разработки эффективных подходов к механизму реализации функций коммерческих банков в системе рыночных отношений.

Оптимизация банковской деятельности на современном этапе развития обеспечивается в ходе денежно-кредитного регулирования, проводимого на макроуровне, главным образом, путем воздействия Банка России на коммерческие банки, и на микроуровне посредством саморегулирования в каждом банке.

Одним из методов саморегулирования является внутрибанковское управление ликвидностью и прибыльностью. Правильная оценка уровней ликвидности и прибыльности, а также эффективное управление ими относится к наиболее важным вопросам в деятельности кредитной организации.

Прежний опыт банковской практики, во многом основанный на эмпирическом подходе при осушествлении операций, в настоящее время совершенно неприемлем. События в банковской жизни Кубани и в целом России 1997-1998 годов, когда крупнейшие региональные и республиканские банки, проводя невзвешенную, губительную финансовую политику, теряя платежеспособность, быстро прошли путь от небольших затруднений до отзыва лицензии, свидетельствуют о чрезвычайной актуальности исследуемой проблемы.

CxeлettЪи37^ettд.o^CJ^JCфoблeJИы. Не смотря на существование многочисленных публикаций и работ отечественных авторов, среди которых необходимо выделить Ачкасова А.И., Белоглазову Г.Н., Василишена Э.Н., Лаврушина О.И., Масленченкова 10.С., Пономарева В.А., Усоскина В.М., Черкасова В.Е., Ширинскую Е.Б., Ямпольского М.М., в которых достаточно широкое освещение получили вопросы эффективного управления деятельностью коммерческих банков, представлены различные подходы к проблемам поддержания ликвидности и прибыльности, вместе с тем недостаточное внимание уделено аспектам их взаимодействия и согласованного регулирования, особенно применительно к российским условиям.

За рамками этих работ остается и вопрос практических аспектов внедрения и функционирования моделей управления деятельностью банков. Пока не нашел достаточного отражения и огромный, накопленный десятилетиями, потенциал зарубежного опыта. Особый вклад в разработку ключевых положений и принципов для управления банком внесли труды Аллена Р., Балтенспергера Е., Доллана Э., Келли М., Рида Э., Роуза П., Синки Дж., Сили С., Янга С. и др.

В результате, уровень разработанности проблемы с теоретической точки зрения делает затруднительным и развитие практических вопросов по принципам управления активами и пассивами коммерческих банков, приволящим к оптимальному сочетанию риска и прибыли.

Иель.юи.аслело.ВАН.ил данной диссертационной работы является теоретическое исследование методов управления прибыльностью и ликвидностью современных коммерческих банков, и построение комплексной управленческой системы, служащей основой для обеспечения максимальной прибыли банка при соблюдении внутренних и внешних ограничений банковской деятельности.

Учитывая степень изученности отдельных вопросов и цель исследования, а также понимая необходимость использования в работе прогрессивных экономико-математических методов, диссертант сосредоточил свое внимание на решении следующих задач: исследование различных аспектов формирования банковской ликвидности и прибыльности, а также вопросов их взаимодействия друг с другом; изучение существующих методик управления активами и пассивами коммерческих банков; построение экономической модели, позволяющей оптимизировать проведение активно-пассивных операций коммерческих банков, с позиций достижения необходимого уровня прибыльности и поддержания ликвидности. lpmмeJC^„0-бзeJ^^.c.CJlLeJI03.aJШЯ. Объектом исследования являются коммерческие банки, имеющие лицензию Банка России на проведение банковских операций. Предметом — различные аспекты формирования прибыльности и ликвидности коммерческих банков, а также методы управления ими. состоит в следующем:

Даны оригинальные представления прибыли и ликвидности коммерческого банка, а также аспектов их взаимодействия между собой;

Проведен сравнительный анализ типовых подходов к управлению прибыльностью и ликвидностью коммерческого банка.

Осуществлена постановка задачи по построению системы управления прибыльностью и ликвидностью коммерческого банка, на основе методов математического моделирования. Произведено построение модели с применением подходов линейного программирования. Представлена финансово-экономическая интерпретация основных этапов построения моделируемой системы;

Рассмотрена проблема влияния субъективного фактора на принятие управленческих решений в коммерческих банках и предложены пути по уменьшению негативных моментов такого воздействия.

Основные теоретические выводы и предложения, содержащиеся в диссертационной работе, могут использоваться в дальнейшем при исследовании вопросов, касающихся оптимизации управления деятельностью коммерческих банков.

Практические рекомендации автора могут применяться в банковской деятельности, для оптимизации процесса управления активными и пассивными операциями. На основе действующих в коммерческих банках автоматизированных системах учета, с использованием внутренних генераторов или внешних программных надстроек и следуя изложенным принципам построения возможно создание управленческой системы, позволяющей банку максимально реализовать его экономические интересы в получении прибыли и обеспечении необходимого уровня платежеспособности.

Теоретической и методологической основой диссертации послужили труды отечественных и зарубежных специалистов банковского дела по данной проблематике. Источниками фактического и статистического материала послужили данные отечественной и зарубежной периодики, печатные сведения Ассоциации Российских Банков, нормативные и инструктивные материалы Банка России, а также информация и результаты исследований, проведенные автором в одном из коммерческих банков города Краснодара.

Ддр.о.б.алилр.а.б.о^ш. Основные выводы и результаты исследования, изложенного в диссертации, неоднократно докладывались руководителям финансовых служб ведущих коммерческих банков Кубани, где нашли поддержку и одобрение. Большая часть изложенных в диссертации предложений апробировалась при осуществлении финансового управления операциями коммерческих банков г. Краснодара и других регионов.

Отдельные положения диссертации докладывались, обсуждались и получили одобрения на научных конференциях Кубанского государственного университета и международной научно-практической конференции "Проблемы развития инвестиционных процессов Кубани", г. Краснодар, 15-16.05.1996 г., межвузовской научной конференции "Совершенствование механизмов реформирования экономики на современном этапе", г. Краснодар, 1112.07.1996 г.

Основные положения и результаты исследования нашли свое отражение в четырех опубликованных работах автора.

Цель и задачи диссертационного исследования предопределили структуру данной работы, изложенной на 166 страницах и состоящей из введения, трех глав и заключения, содержит список источников, включающий 122 наименования, проиллюстрирована 18 таблицами, 12 рисунками. В первой главе уточняется понятие прибыли как основного мотива-ционного фактора деятельности коммерческого банка и ликвидности как необходимого условия его функционирования. Определяются функциональные особенности и основные факторы, оказывающие на них влияние. Подробно рассматриваются аспекты их противоположности и взаимозависимости. Предметом исследования второй главы являются существующие базовые подходы к управлению прибыльностью (управление процентным гепом, анализ и управление длительностью ресурсов и активов, построение имитационных моделей управления) и ликвидностью (теории коммерческих ссуд, перемещения, ожидаемого дохода, управления пассивами) коммерческого банка. Рассмотрена система экономических нормативов, установленных Центральным Банком, регулирующих деятельность банка в качестве внешнего фактора. В третьей главе ставится задача построения модели управления прибыльностью и ликвидностью банка, излагаются основные этапы, необходимые для ее реализации. Рассматриваются различные аспекты ее применения в банковской деятельности.

Диссертация: заключение по теме "Финансы, денежное обращение и кредит", Цициашвили, Сергей Семенович

Заключение

1998 год стал для банковской системы России тяжелым моментом в ее развитии. Ряд внешних и внутренних факторов предопределили осложнение положения коммерческих банков, что неизбежно привело коммерческие банки к экстенсивному типу роста.

К числу внешних факторов, оказавших дестабилизирующее воздействие на положение в банковской сфере, относятся складывающая ситуация в экономике страны, динамика промышленного производства, рост внутреннего и внешнего долга страны, азиатский, переросший затем в мировой, финансовый кризис, уровень инфляции и др.

Внутренние факторы, сложившиеся в самой банковской сфере, еще более осложнили положение коммерческих банков. Эти факторы были как прямым следствием проводимой Центральным Банком России банковской политики, направленной по пути интеграции и интенсификации развития банковской системы, что не могло не привести к серьезным издержкам в этом процессе, так и рядом обстоятельств, приведших к неустойчивому, а иногда и тяжелому положению значительного числа коммерческих банков перед которыми встала угроза банкротства и ликвидации.

В последнее время доявился еще и такой новый для российской банковской системы фактор дестабилизации, как недобросовестная конкуренция. Множества рейтинговых агентств, публикующих различные списки "надежных и ненадежных" банков без каких-либо объяснений методики расчетов рейтингов и источников информации, во многих случаях является результатом конкурентной борьбы между банками или группами банков.

В сложившихся тяжелых для коммерческих банков условиях все ветви власти оказались неготовыми к цивилизованной процедуре банкротства и ликвидации банков, а также возможной минимизации потерь для их клиентов - юридических и физических лиц.

Все эти факторы привели к снижению доверия банков друг к ДРУГУ> и что более негативно, к тотальному недоверию со стороны инвесторов, клиентов и вкладчиков, что в свою очередь вылилось в постоянную угрозу массового изъятия ресурсов.

В этих условиях банки избрали межбанковский рынок для преимущественного размещения и привлечения средств. Результатом стало чрезмерное, с точки зрения мировых стандартов банковского надзора, развитие рынка МБК, стимулирующее коммерческие банки использовать "короткие" деньги на рынке МБК в качестве одного из основных источников инвестиций, доходности и поддержания ликвидности. В то же время "короткие" деньги не могут гарантировать стабильную работу банков без должного управления ликвидностью.

Во многих случаях причинами неблагополучного положения конкретных банков оказались их неквалифицированное управление, слабый менеджмент, отсутствие стратегического планирования, неумение грамотно сформировать кредитный портфель и управлять кредитными рисками. Положение осложняется еще и тем, что по существу в настоящее время отсутствует система имущественной и уголовной ответственности руководителей банков и их акционеров за допущенные нарушения и неплатежеспособность банка.

Управлять — значить предвидеть" так звучит один из девизов банковского менеджмента, несомненно, отражающий реальное значение управленческой деятельности и рассмотренные нами выше проблемы и пути их решения есть полное тому подтверждение.

В заключение выделим в краткой форме основные результаты диссертационной работы, выносимые на защиту:

1. Введены в научный оборот понятия прибыли и ликвидности коммерческого банка, как паритетная совокупность основных, мотивационных характеристик его деятельности.

2. Определены основные факторы, влияющие на прибыль и ликвидность коммерческих банков.

3. Проанализированы аспекты взаимодействия прибыли и ликвидности коммерческого банка с позиций единства и противоположности. Сделаны выводы о необходимости управления одним из них с позиции доддержания достаточного уровня другого.

4. Рассмотрены основные додходы к управлению прибыльностью и ликвидностью коммерческих банков. Описаны основные подходы к управлению активными операциями коммерческих банков: управление процентным гепом, анализ и управление длительностью ресурсов и активов, построение имитационных моделей управления проведения активных и пассивных операций, и теории ликвидности коммерческих банков: коммерческих ссуд, перемещения, ожидаемого дохода, управления пассивами. Проведен сравнительный анализ указанных подходов к управлению активными операциями и ликвидностью, выявлены их основные недостатки и достоинства.

Отмечено, что наиболее перспективным подходом к регулированию активных и пассивных операций банков является научные методы управления, одна из главных трудностей реализации которых заключается в проблеме четкого формулирования целевой функции и системы действующих ограничений, наиболее полно отражающих суть моделируемого явления.

5. Дана финансово-экономическая интерпретация построения экономико-математической модели управления прибыльностью и ликвидностью коммерческих банков: выбор целевой функции, в основу которой взят дринцип максимизации прибыли коммерческого банка; нахождение системы ограничений целевой функции, а именно превышение банковской маржой "мертвой" точки доходности, соответствие по срокам активов обязательствам, соблюдение обязательных экономических нормативов, соблюдение валютной позиции, наличие свободных ресурсов для доходного размещения, приоритетные направления распределения ресурсов; определение механизма функционирования модели по оптимизации активов и пассивов коммерческого банка

6. Исследована проблема учета в моделируемой системе потенциальных изменений активов и пассивов банка. Сделаны предложения по осуществлению автоматического прогноза движения ресурсов и активов банка, построению прогнозных балансов и на основе применения к ним оптимизационного механизма системы корректировки текущих управленческих решений.

7. Определена роль субъективного человеческого фактора в принятии управленческих решений. Предложены мероприятия по систематизации субъективного воздействия для уменьшения негативных факторов такого влияния.