Государственное финансовое регулирование деятельности корпораций в Китае тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Государственное финансовое регулирование деятельности корпораций в Китае"

На правах рукописи

ЧЖАН ИВЭЙ

Государственное финансовое регулирование деятельности корпораций в Китае

Специальность 08. 00. 10 - Финансы, денежное обращение и кредит

Автореферат

диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Санкт-Петербург 2005

Работа выполнена в Государственном образовательном учреждении высшего профессионального образования «Санкт-Петербургский государственный университет экономики и финансов».

Научный руководитель: кандидат экономических наук,

доцент Добросердова Ирина Игоревна

Официальные оппоненты: доктор экономических наук,

профессор

Круглов Вячеслав Вениаминович

кандидат экономических наук, доцент

Белозеров Сергей Анатольевич

Ведущая организация: Институт управления и экономики

Санкт-Петербурга

Защита состоится « » __2005 г. в_ часов на

заседании диссертационного совета Д 212.237.04 при Государственном образовательном учреждении высшего профессионального образования « Санкт-Петербургский государственный университет экономики и финансов» по адресу: 191023, Санкт-Петербург, ул. Садовая, д. 21, ауд._.

С диссертацией можно ознакомиться в научной библиотеке Государственного образовательного учреждения высшего профессионального образования « Санкт-Петербургский государственный университет экономики и финансов» по адресу: 191023, Санкт-Петербург, ул. Садовая, д. 21.

Автореферат разослан "_ "_2005г.

Ученый секретарь диссертационного Совета

Евдокимова Н.А.

Общая характеристика работы

Актуальность гсмы исследования. Государственное регулирование является составной частью современной рыночной экономики Фу нкционирование современной экономики включает два основных фактора 1) механиш рыночной конкуренции - механизм движущих сил. 2) механизм макроэкономического регулирования - механизм контролирующих сил. эти два механизма взаимодействуют друг с другом. Рынок оказывает огромное влияние на размещение средств под действием государственного регулирования, т.е размещение средств должно проводиться с помощью рыночного механизма, однако рынок имеет свои недостатки и иногда перестает действовать эффективно, поэтому в любой экономической системе необходимо государственное регулирование.

В разных странах и на разных этапах развития экономики государственное регулирование выполняет различную роль, эта роль отличается эффективностью применяемых мер и средств, с помощью которых решаются проблемы экономического развития. В данный период экономического развития в Китае идет процесс углубления экономической реформы, соответственно, главные цели государственного регулирования заключаются в следующем:

1) сохранение непрерывного, быстрого и здорового развития народной

экономики, сохранение приблизительного экономического прироста в 8

2) сохранение ситуации, при которой уровень прироста цен ниже уровня экономического прироста,

3) ограничение масштабов инвестиций и улучшение структуры инвестиций;

4) обеспечение равновесия между народного баланса, достаточно полной

занятости и экономического

5) уничтожение дефицита бюджета в основном и осуществление равновесия доходов и расходов бюджета;

6) сохранение стабильности курса национальной валюты и ограничение количества предложения национальной валюты.

7) строгое ограничение роста населения и повышение уровня занятости

Для осуществления намеченных целей необходимо государственное регулирование, которое очень важно для развивающихся стран мира в том числе и для Китая Это свя юно со слсд\ ющими факторами

в переходный период экономики Китая уровень развития рынка не достаточно высок, особенно не развит рынок факторов производства, к которым относятся рынок капитала, рынок труда и рынок технологии, в этих случаях действие рыночного механизма ограничено: ситуация экономического развития в разных районах Китая не одинакова, полная зависимость от рыночного механизма может ухудшить это неравновесное состояние Это особенно нуждается в правильном государственном регу лировании:

в данный период экономика Китая стабильна, но экономическая основа слаба. При обостренной международной конкуренции преимущество в области экономики и высокой технологии развитых стран стало давлением для Китая, поэтому ему не только нужно развивать инфраструктурные отрасли с большим объемом инвестиций и длительным сроком, но и поддерживать и развивать фундаментальные отрасли и отрасли высшей технологии.

Степень научно-практической разработанности проблемы.

Исследованием проблем государственного финансового регулирования занимались многие ученые Среди них российские ученые М В. Романовский. А С Селищев, А И. Якобсон, А.Е Карлик. А М. Хода чек. А Р. Батчаев. С М Калимов. С.Ф. Ссргина. И.Н. Герчикова, И.И. Столяров, И.Н. Мысляева, О.В. Катихин. М А. Сажина. О М Пеганова, МВ Кудина, Т А. Батяева, ИВ.

Малькова, китайские ученые Ли Мин, Чжан Хэн. Цин Шунхай, Чжан Вэйин, Цао Сяоин, Ван Шаохуа, Чэн Дунци, Го Сяоцин, Ли Жуй, Ху Дайгуан, Юань Чжиган и Ван Чуаньси и другие. В трудах исследоваьелей были рассмотрены различные аспекты государственного финансового регулирования: административное, правовое и экономическое (налоговое, денежно-кредитное, инвестиционное и т.д.).

Отдавая должное весомому вкладу этих ученых в исследование теоретических основ и решение практических проблем государственного регу лирования. следует отметить, что развитие экономики в целом, и вменение и р<пвитис отношений между хозяйствующих субъектами и государством требует улучшения и усовершенствования системы государственного финансового регулирования, вызывает появление механизма государственного финансового регулирования в соответствии со спецификой страны. Эти задачи требуют как практического решения, так и их исследования с теоретических позиций.

Цель и задачи исследования В диссертационном исследовании на основе анализа и обобщения опыта государственного финансового регулирования деятельности корпораций Китая определяются возможности совершенствования системы государственного финансового регулирования в Китае и в России. С этой целью рассматриваются следующие задачи:

определение сущности и роли государственного регулирования в экономике Китая;;

исследование механизмов государственного финансового регулирования при двух разных экономических системах;

анализ результата создания и развития современных корпораций и выяснение особенности государственного финансового регулирования их деятельности

изучение основного инструмента государственного финансового регулирования деятельности корпораций и его основных направлений;

}*

анализ реформирования системы собственности в процессе развития корпораций и определение финансовых отношений между государствами и корпорациями;

анализ результатов реформ в Китае и России при разных механизмах государственного финансового регулирования:

определение дальнейших возможностей государственного регулирования в обеих странах

Обьскмом исследования являются место и роль государственного финансового реп лирования в процессе развития корпораций, тенденции их развития. оценка дальнейших возможностей совершенствования государственного регулирования в Китае.

Прсдмеюм исследования является изучением процесса развития современных корпораций и анализом основного инструмента и направлений государственного финансового регулирования деятельности корпораций в Китае в целях обеспечения эффективности деятельности корпораций и развития экономики в целом.

Теоретическую п методологическую основу диссертационной работы составили базовые концепции, научные труды ведущих китайских, российских и экономистов других стран в области исследования проблем государственного финансового регулирования.

В работе также использовались законодательные и нормативные акты Китая, публикации в периодической печати, материалы с официальных сайтов китайских правительственных и независимых организаций.

В процессе исследования применялись общенаучные методы познания: логический, системный и сравнительный анализ, обобщение и систематизация научных данных.

Научная новизна работы -заключается в том, что в ней:

определены место и роль государства в регулировании экономики Китая и дана сравнительная характеристика механизмов

государственного финансового регулирования при переходе от плановой экономики к рыночной;

выявлены сущность и роль корпораций в экономике Китая, на основе которых автором предложена классификация современных корпораций в соответствии со спецификой Китая и сделана попытка установить сбалансированность целей на уровне корпораций и на макроэкономическом \ ровне

охарактеризована действующая налоговая сиасма как результат проводимых налоговых рс<|юрм в Китае и предложены основные направления дальнейшего налогового регулирования: проанализирована структура рынка капитала в Китае и выявлена роль иностранных инвестиций в процессе развития государственного регулирования деятельности корпораций;

дана характеристика особой системы социального обеспечения в Китае, ядром которой является пенсионное страхование, сочетающее два счета для пенсионного начисления корпораций личных отчислений работников, определены преимущества данной системы Китая: исследован процесс реформирования системы собственности при развитии корпораций и показана новая структура собственности в Китае;

осуществлен сравнительный анализ экономических реформ в Китае и России, на базе чего определены возможности использования положительного опыта Китая для России: Личное вклад автора в проведенное исследование. Вклад автора в проведенное исследование состоит в выборе самого объекта исследования обосновании его задач и формировании выводов:

- определены основные цели финансового регулирования корпораций на

макро- и микроэкономическом уровнях в соответствии с этапами экономического развития Китая;

выявлена роль налоговой системы как главного инструмента финансового регулирования в процессе развития корпораций в Китае и особенности налоговые политики в разных районах и разных отраслях экономики, способствующие росту эффективности корпораций.

исследована динамика результатов деятельности корпораций в Китае и доказано что корпорации имеют большое влияние на увеличение уровня занятости и страховое обеспечение населения Китая . проведено исследование динамики прямых иностранных инвестиций в Китае с 1991 г по 2003г и показано их значение в развитии корпораций: выявлены положительные результаты развития современных корпораций вследствие вступления Китая в ВТО. как рост доли конкурентоспособных ТНК. увеличение эффективности деятельности корпораций путем расширения внешнего рынка и т д Одновременно отмечены его отрицательные последствия. Практическая значимость исследования. По нашему мнению, теоретические положения настоящей диссертационной работы могут быть использованы в процессе дальнейшего совершенствования государственного регулирования Китая, в практической деятельности государственного регулирования России с у четом ее особенностей, в разработке финансовой стратегии экономического роста государства и хозяйствующих субъектов и других различных отраслей экономики, а также в учебном процессе.

Апробация результатов исследования Основные положения исследования прошли практическую апробацию на научно-практических конференциях (г Санкт-Петербург - 2002г. 2003г), а также получили отражение в 3-х публикациях автора

Структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы Общий объем диссертации - 173 страницы

Основное содержание диссертации

В каждой стране существует соответствующий механизм государственного регулирования с учетом этапа экономического развития и внутренней специфики Ишсстно что экономическая реформа Китая продолжается уже 20 с лишним лет и экономическая система плавно переходит от командной к рыночной, соответственно государственное регулирование также постепенно переходит от прямого к косвенному До начала экономической реформы (1979г.) государство предполагало прямое вмешательство в фу нкционирование рыночных механизмов. в частности, в процессы ценообразования, политику доходов, например' замораживание или допуск в определенных размерах роста цен и заработной платы, ограничение изменений показателей в финансово-кредитной системе, использование квот и др В это время государство выступает как управляющий, как собственник и как контролер. после экономической реформы (1979г.) только с 1993 г. государство начало регулировать деятельность корпораций и экономику финансовыми инструментами, к которым относятся налоговый, бюджетный, кредитный, таможенный и д.т.

Выступая в качестве микроэкономической единицы экономического действия, предприятия является основой государственного регулирования национальной экономики Если государственное регулирование считается стабилизатором экономического действия, то предприятия являются источником движущей силы экономического развития, поэтому современная система государственного регулирования не может оторваться от предприятий В настоящее время государство обращает большое внимание на

преобразование отношений между государством и предприятиями, одним из важнейших шагов в процессе преобразования является разделение их функций. С помощью этого государственные предприятия стали самостоятельными производителями и управляются изнутри, несут полную ответственность за свою деятельность за себя, и сформировалась новая система современных предприятий, в которой появились хозяйственные объединения - корпорации По "Закону КНР о корпорациях" корпорация представляет собой хозяйственные объединения самостоятельных правовых субъектов - юридических лиц. связанных между собой отношениями капитала, с ядром в лице материнской компании. На основе изучения зарубежной и отечественной теорий о корпорациях автор пришел к выводу, что корпорация в соответствии со спецификой Китая является хозяйственным объединением независимых юридических лиц. участвующих в капитале друг друга или сотрудничающих в финансовой и производственной сфере, имеющих единый координационный центр Цель государственного финансового регулирования деятельности корпораций заключается в получении высокой и устойчивой прибыли, разработке и выпуске новых видов продукции и услуг, что в конечном счете увеличивает эффективность предприятий и корпораций: усиливает их конкурентоспособность на внутреннем и внешнем рынках: увеличивает общий уровень занятости и ускоряет социально-экономическое развитие страны В 1998 г. на долю корпораций приходилось 38.9% промышленных активов. 40,6% доходов от реализации и 45,3% чистой прибылей и 50% налоговых платежей. В 2003г соответствующие доли увеличились до 63%, 70%. 74%, 72%.

Динамика поступлений денежных средств от корпораций с 1998 г.

по 2003 г.

показатели Доли поступлений денежных средств от корпораций

1998г. 1999г. 2000г. 2001г. 2002г. 2003г.

Промышленные активы Доходы от pea ли $ации 38.9% 40.6% 39.2% "41.3% 47.8% 50.2% 48.7% 52" 1% 52.6% "56%" 68% 70% '

Чистая прибыль 45.3% 45.9% 53.3% 54.7 58.9% 74%

Налоговые выплаты 48.2% 51.5% 59.6% 60.2% 64.2%» 72%

Динамика поступлений денежных средств от корпораций показывает, что корпорации в Китае занимают ключевые позиции и являются опорой национальной эконолшки.

в современной экономике суть государственного регулирования заключается в выполнении государством определенных видов деятельности для достижения конкретных целей, направленных на обеспечение эффективности хозяйственной деятельности и стабилизацию экономики в целом. Финансовое регулирование является неотъемлемой частью государственного регулирования. На основе рассмотрения понятий о финансовом регулировании российских и китайских экономистов мы пришли к выводу, что финансовое регулирование - это процесс воздействия государства на деятельность всех хозяйствующих субъектов с помощью финансов, т.е государство регулирует отношение интересов разнообразных субъектов экономики и влияет на их действия с помощью распределения общественных средств и доходов. Основным инструментом финансового регулирования деятельности предприятий и корпораций является налог С момента образования нового Китая развитие налоговой системы прошло 3 исторических этапа: 1) 1949 - 1978 гг. существовало только два вида собственности - государственная и коллективная. Госпредприятия уплачивали

только единый торгово-промышленный налог, затем перечисляли в госбюджет всю оставшуюся после его уплаты прибыль. Коллективные предприятия, кроме данного вида налога, уплачивали в госбюджет еще торгово-промышленный подоходный налог. 2) 1979 - 1993 гг. С проведением экономической реформы и разрушением плановой экономики старая налоговая система явно перестала удовлетворять требованиям новой экономической ситуации, установление новой системы отношений распределения между государством и предприятиями стало особенно важным В 1980 г государство сделало один влжный шаг в налоговой реформе, коюрая называется " Замена отчисления от прибыли налогом" Главное содержание этой реформы заключается в том. что государственные предприятия ( включая финансовые и страховые учреждения) начали облагаться подоходным налогом, тс подоходный налог заменил отчисления от прибыли 3) с 1994г. в данной реформе главным образом были объединены подоходные налог с государственных, коллективных, частных предприятий и корпораций в единый подоходный налоги с предприятий. Одновременно реформировался состав налога с оборота, реформированный налог с оборота включает в себя НДС. акциз и налог с продажи. Действующая налоговая система для предприятий и корпораций включает две главные части: подоходный налог и налог с оборота. Общая ставка подоходного налога составляет 33%. Одновременно был установлен предпочтительный налоговый тариф 27% и 18%, ставка НДС составляет 17%. налог с продажи - 3% - 20%, для акциза используются различные налоговые ставки, например, спирт - 5%. литр бензина - 0,25 центов.

В Китае общие налоговые поступления являются значительной статьей бюджетных доходов, за счет которой формируется 40-50% центрального бюджета По статистическим данным в 2002 г. общая сумма налоговых сборов в Китае 187.5 $ млрд.. что составляет 93,1% общих доходов государственного бюджета, в 2003 г - 216.05 $ млрд, что составляет 93.4% общих доходов государственного бюджета, в том числе, налоговые поступления от корпораций в бюджет государства в 2002 г. составили 64,2%, в 2003 г. - 72%. На основе исследования налоговой системы

Китая автор пришел к вывод)', что налоговое регулирование деятельности корпораций занимает особое место в системе финансового регулирования при распределении доходов между государством и хозяйствующими субъектами

Одно из главных направлений государственного финансового регулирования - это социальное обеспечение Цель регулирования социального обеспечения в Китае заключается в повышении благосостояния населения, а также в создании благоприятной среды для фу нкциониронания корпораций и дрлгич хозяйствующих субъектов В настоящее время действующая система социального обеспечения включает 4 уровня социальной защиты- социальную помощь социальное страхование социальное благосостояние социальную заботу В Китае как и в других странах, главный элемент в системе социального обеспечения - это пенсионное страхование Система пенсионного страхования в Китае требует сочетания двух счетов' индивидуальных и общественных Суть индивидуальных счетов заключается в том. что органы социального страхования открывают и обслуживают счета, на которые ежемесячно по фиксированному проценту от зарплаты работник перечисляет страховые взносы. процент начисления был равен 4. а в 2003г увеличился до 8% Кроме того, на индивидуальный счет работника 3% от фонда заработной платы поступает от корпораций Таким образом, каждый страхователь в ближайшем будущем может иметь, выйдя на пенсию, со своего личного счета ежемесячный доход в 11% от его накопленной годами зарплаты "Индивидуальный счет" является высоким импульсом и стимулирует желание работника совершенствоваться в умении и мастерстве, получать более высокую зарплату, которая позволила бы отчислять большой страховой взнос, следовательно, на старости лет получать большое пенсионное пособие Общественный счет предназначен для отчислений страховых взносов от корпораций - 5% фонда заработной платы Суммы накоплений на общественных счетах находятся в ведении органов социального страхования и по указанию правительства используются для выплаты пенсионных пособий и различного рода компенсаций Общественные счета - это

воплощение справедливости системы социального обеспечения По статистическим данным в 1998г число занятых на корпорациях составляет 35.6% общего числа занятых на предприятиях, сумма начислений страховых взносов от корпораций составила 28.5% общей суммы страховых взносов от предприятий, а в 2003 г число занятых на корпорациях выросло до 64.2%) общего числа занятых на предприятиях, сумма начислений страховых взносов от корпораций увеличивалась до 57.8% общей суммы страховых взносов от предприятий Исследование показывает, что корпорации играют важную роль в системе социального обеспечения Китая

В направлении государственного регулирования деятельности корпораций важное место занимает регулирование привлечения инвестиций В Китае, как и в других странах, инвестиции являются главной движущей силой экономического роста, именно инвестиции формиру ют темпы и пропорции развития экономики и в конечном итоге определяют социальное благополучие страны Таким образом, для привлечения внутренних и внешних инвестиций важным каналом стал рынок капитала. Исследование автора показывает, что на рынке капитала Китая существует четыре источника инвестиций • бюджетные инвестиции, инвестиции с фондового рынка, ссудный капитал и иностранные инвестиции. В старой экономической системе безвозмездные бюджетные ассигнования обеспечивали до 1/3 инвестиционных ресурсов, при йере.ходе к рынку падение удельного веса бюджетных инвестиций в валовых капиталовложениях составило 3%-7% в различные годы сопровождается их возвращением в важный инструмент государственного регулирования и структурирования рынка капитала В результате удельные веса ссудного капитала, капитала с фондового рынка и иностранного капитала в общем объеме инвестиций увеличились Фондовой рынок является естественным результатом осуществляемой политики рыночных реформ и внешней экономической открытости Китая, поэтому он представляет собой новое явление в экономической жизни Китая В 1987г. был созданы первые фондовые компании, открывшие торговлю ценными бумагами китайских

эмитентов в Шанхае и Шэньчжэне. в 1990 г образованы фондовые биржи. С тех пор на основе общих закономерностей развития рыночной экономики, получивших закрепление в соответствующих законодательных актах, совершен переход от региональных рынков к единому общенациональному рынку ценных бумаг, на котором действуют свыше 100 фондовых компаний и обращаются государственные и негосударственные ценные бумаги На рынке ссудного капитала в начале 80-х годов удельный вес банковских кредитов в общем объеме капиталовложений в национальную экономику Китая не превышал 13%. а с начала 90-годов этот показатель стабильно составляет 20-25%. не подвергаясь значительным колебаниям Современный банковский сектор Китая представляет собой сравнительную диверсифицированную систему кредитно-финансовых институтов, ориентированных на реализацию конкретных хозяйственных задач и заполнение различных ниш на денежном рынке страны Все многообразие действующих в Китае кредитно-банковских учреждений можно подразделить на государственные банки, негосударственные банки, банки с участием иностранного капитала, а также городские и сельские кредитные кооперативы. Функции центрального банка выполняет Народная Банк Китая. Известно, что иностранные инвестиции занимают особое место в китайской экономике. Активное привлечение иностранных инвестиций началось с 1979г. В 2002г по объему привлеченных ПИИ Китай впервые опередил США и стал мировым лидером прямых иностранных инвестиций(ППИ) Годовой приток прямых иностранных инвестиций в последние годы составляет, как правило. 4555млрд долл США Инвестиции являются финансовым источником создания современных корпораций в Китае, в частности иностранные инвестиции имеют большое значение в процессе развития корпораций и стимулирования их деятельности.

По статистическим данным в 2004 г размеры валовых инвестиций в Китае достигли 1,2 трл долл, в том числе бюджетные инвестиции составили 7%.

инвестиции из фондового рынка - 13%, ссудный капитал составил 25%, иностранные инвестиции - 55%.

млрд долл 60,0 ,

50 0 ,

40 0

30 0 I

20,0 ! I

10,0 1 0,0

52 7

45,3 45 5

46 9

41 7

37,5

33,8

27,5

11,0

¡3 5 О.4

!Д_.0

3,6

и ,11.

4,5

3,1

Иш.

40 3 "0 5

9 1

5>9 3,1 6,0 .

шЛшшЦ

1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003

Динамика ПИИ в РФ и Китае с 1991 г. по 2003 г. Г° КитаГ] (млрд.долл.США) [■Россия]

Процесс государственного финансового регулирования деятельности корпораций в Китае сопровождался реформированием системы собственности, которое явилось предпосылкой создания и регулирования корпораций. До 1979 г. в Китае теоретически существовало три формы собственности-государственная, коллективная и частная. однако практически частная собственность почти не существовала. В результате экономической реформы сформировались корпорации с различными формами собственности, в 2003 г. * доля государственной собственности составила 28,2%, коллективная собственность - 35.5%, частная собственность - 18,20%. прочие - 26,10%. *

Экономические уклады в промышленном производстве

Экономика Китая вышла на новый этап развития, вызванный его присоединением к ВТО в декабре 2001г. Для адаптации этого процесса ВТО дала Китаю право сохранить в течение 5 лет ввозные тарифы и лицензирование импорта по защите отечественных производителей. При теоретического и практического анализа вступления Китая в ВТО. автор замечал, что во- первых, вступление Китая в ВТО расширяло корпорациям внешний рынок, так как участники ВТО устраняют или относительно отпускают ограничение экспорта китайских товаров в их страны, в результате часть корпораций могут увеличивать эффективность их деятельности путем расширения экспорта Во-вторых. внутренний рынок расширялся для иностранных инвесторов, при этом увеличивается доля ТНК. которые обладают более передовые техники и имеют больше финансовой возможности в пользу повышения конкурентоспособности корпораций на внешнем рынке В-третьих, часть отечественных корпораций могут иметь больше шансов получения иностранных инвестиций для

дальнейшего расширения сферы деятельности. Однако вступление в Китая в ВТО принесло части отечественных корпораций отрицательные последствия, в неразвитых отраслях экономики Китая ТНК имеют большие преимущества в области производства и сбыта, возможно, что ТНК вытесняют отечественные корпорации из данной отрасли, в результате отечественные корпорации потеряют дорогу дальнейшего эффективного развития Для дальнейшего обеспечения благоприятных условий отечественным предприятиям и корпорациям на между народном конкурентном рынке Китай постепенно проводит ряд способов, в частности, поощрение вложения капитала в передовые, высокотехническис отрасли; развитие частных наукоемких инвестиционных фирм: дальнейшее совершенствование созданной в стране в 80-90 годы системы государственного протекционизма наукоемких корпораций с различными формами собственности. Эта система защиты отечественных корпораций включает в себя правовые гарантии высокой легитимности хозяйствования в данном секторе экономики, механизм премирования из средств госбюджета за выдающиеся научные разработки и их внедрение, льготный кредитный, налоговый и таможенный режим, преференциальное право выхода корпораций на внешние рынки и т.п.

Подводя итоги китайской и российской реформ при различных способах государственного регулирования. ' автор заметил, что Россия и Китай разошлись по следующим разными дорогами в проведении реформ. В Китае Реформа шли по пути, так называемой "мягкой посадки". Суть этого способа заключается в сохранении ранее созданного потенциала, последовательности мероприятий реформ ( сначала деревня - затем город), постепенности - плавном вхождении в рынок при одновременном формировании не государственных форм собственности помимо государственных, т. е. не вместо, а вместе. А российская реформа проходила по пути, так называемой " шоковой терапии " В короткий период в стране была проведена либерализация цен. приватизация и создание негосударственных секторов экономики. На момент начала реформ в

России предприятия всех форм собственности, наращивая производственный потенциал, могли бы обеспечить необходимый прирост дополнительных ресурсов, в том числе и инвестиционных. Главной отличительной чертой китайского опыта, отличающегося от российского, является, во-первых, серьезная теоретическая проработка общих проблем экономической реформы с учетом зарубежного опыты, во-вторых, на первой стадии реформ в Китае проводились эксперименты, результаты которых анализировались и обобщались, и после этого принимались необходимые решения, в-третьих, все мероприятия проводились постепенно, шаг за шагом, чтобы в случае неудачи можно было отойти на прежние рубежи и начать как бы сначала. Используемая в Китае теоретическая модель перехода к рынку вполне соответствует России но практические мероприятия реформы в значительной мерс определяются конкретной российской спецификой, т.е. китайская модель могла бы быть применена в определенной степени и в российских условиях с учетом российской специфики для каждого региона отдельно На основе анализа практики китайской реформы автор пришел к выводу, что как по конкретным экономическим достижениям, так и с точки зрения жизнеспособности выработанной экономической модели развития общества Россия относительно отстает от Китая, такая сложившаяся ситуация является временным явлением при кардинальном изменении экономической системы России, в перспективе экономического развития существуют большие потенциалы, связанные с огромными природными ресурсами, хорошей базой инфраструктуры и территориальным преимуществом. Автор считает, что для будущего экономического развития обеих стран нужно усовершенствовать финансовые инструменты государственного регулирования и определить их направления в соответствии со своими спецификами.

»15868

Основные положения диссертации отражены в следующих публикациях: 1. Чжан Ивэй. Реформирование государственных предприятий в КНР// Современные аспекты экономики /Под. редакцией

Рябчевской. Л.Л. 2004 г. №12. - 0.7 п.л.

2. Чжан Ивэй. Новая финансовая политика в Китае после 1998г.// Современные аспекты экономики /Под. редакцией Рябчевской. Л.Л. 2004 г. №11.-0.5 пл.

3. Чжан Ивэй. Акционирование государственных предприятий в Китае// Научная сессия профессорско-преподавательского состава, научных сотрудников и аспирантов по итогам НИР 2002г. / Под редакцией В.Е. Леонтьева, Б.А.Еремина. 2003г. СПб: СПбГУЭФ -0.4 п.л.

РНБ Русский фонд

14355

ЧЖАН ИВЕИ АВТОРЕФЕРАТ

Лицензия ЛР № 020412 от 12.02.97

Подписано в печать 5 09 05 Формат 60x84 1/16 Бум офсетная. Печ.л 1,3 Бум. л 0,65 РТП изд-ва СПбГУЭФ. Тираж 70 экз Заказ 779.

Издательство Санкт-Петербургского государственного университета экономики и финансов 191023, Санкт-Петербург, Садовая ул, д 21

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидата экономических наук, Чжан Ивэй

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. ОСНОВЫ ГОСУДАРСТВЕННОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОРПОРАЦИЙ.

1.1. Сущность и роль государственного финансового регулирования.

1.2. Механизм государственного финансового регулирования в Китае

1.3. Корпорации в Китае.

ГЛАВА 2. ОСНОВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ ГОСУДАРСТВЕННОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОРПОРАЦИИ.

2.1. Налоговое регулирование деятельности корпорации.

2.2. Регулирование социального обеспечения.

2.3. Финансовое регулирование по привлечению инвестиций в Китае

ГЛАВА 3. СРАВНИТЕЛЬНЫЙ АНАЛИЗ РЕЗУЛЬТАТОВ ФИНАНСОВОГО РЕГУЛИРОВАНИЯДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОРПОРАЦИИ В КИТАЕ И РОССИИ.

3.1. Реформирование системы собственности в Китае.

3.2. Развитие предприятий после вступления Китая в ВТО.

3.3. Особенности и общие тенденции экономической реформы в Китае и России.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Государственное финансовое регулирование деятельности корпораций в Китае"

Актуальность темы исследования. Государственное регулирование является составной частью современной рыночной экономики. Функционирование современной экономики включает два основных фактора: 1) механизм рыночной конкуренции - механизм движущих сил, 2) механизм макроэкономического регулирования - механизм контролирующих сил, эти два механизма взаимодействуют друг с другом. Рынок оказывает огромное влияние на размещение средств под действием государственного регулирования, т.е. размещение средств должно проводиться с помощью рыночного механизма, однако рынок имеет свои недостатки и иногда перестает действовать эффективно, поэтому в любой экономической системе необходимо государственное регулирование.

В разные исторические периоды роль государства в экономике многократно менялась. Эволюцию взглядов на роль государственного регулирования можно проиллюстрировать такими примерами:

- в 50-е годы в обществе обсуждался вопрос, регулировать или не регулировать экономику;

- в 80-е годы решался вопрос, какова должна быть степень этого регулирования; в последующие годы определялось, с какими целями, в каких направлениях и какими средствами надо регулировать экономику. В настоящее время особое внимание государственного регулирования уделяется решению вопросов:

• особенности применения тех или иных государственных мер;

• совместимости целей, инструментов их достижения; их взаимодополняемости и необходимости оптимизации;

• эффективности и последствий государственного регулирования;

• возможности снижения уровня налогообложения, оптимизации государственных расходов; повышения эффективности капиталовложений; обеспечения занятости; роста совокупного спроса.

Поэтому в современной экономике суть государственного регулирования заключается в выполнении государством определенных видов деятельности для достижения конкретных целей, направленных на обеспечение эффективности хозяйственной деятельности и стабилизацию экономики в целом.

В разных странах и на разных этапах развития экономики государственное регулирование выполняет различную роль, эта роль отличается эффективностью применяемых мер и средств, с помощью которых решаются проблемы экономического развития. На наш взгляд, в Китайской Народной Республике просматривается соответствующий механизм государственного регулирования с учетом рыночной экономики с внутренней спецификой. Известно, что экономическая реформа Китая продолжается уже 20 с лишним лет и экономическая система плавно переходит от командной к рыночной, соответственно государственное регулирование также постепенно переходит от прямого к косвенному. До начала экономической реформы (1979г) государство предполагало прямое вмешательство в функционирование рыночных механизмов, в частности в процессы ценообразования, политику доходов, например: замораживание или допуск в определенных размерах роста цен и заработной платы, ограничение изменений показателей в финансово-кредитной системе, использование квот и др. в это время государство выступает как управляющий, как собственник и как контролер. А после экономической реформы (1979г) только с 1993 г. государство начало регулировать экономику экономическими инструментами, к которым относятся налоговый, денежно-кредитный, инвестиционный, производственный и т.п. Вместе с этим государство применяет правовой и административный способ для регулирования экономической жизни страны.

В настоящее время экономика Китая идет по рыночному пути с учетом специфики страны. Государство обратило большое внимание на преобразование отношений между государством и предприятиями. Одним из важнейших шагов в процессе преобразования является разделение их функций. С помощью этого разделения государственные предприятия стали самостоятельными производителями и управляются изнутри, несут всю ответственность за себя. И от этого сформировалась новая система современных корпораций. В качестве микроэкономической единицы экономического действия корпорация является основой государственного регулирования народной экономики. Если государственное регулирование считается стабилизатором экономического действия, то корпорация является источником движущей силы экономического развития. Поэтому современная система государственного регулирования не может оторваться от корпораций.

В целом функционирование в Китае рыночной системы с регулирующей ролью государства обеспечивает целый ряд положительных результатов, в их числе поддержание социально-экономической стабильности, сохранение экономического роста, повышение жизненного уровня населения.

В данный период экономического развития в Китае идет процесс углубления экономической реформы, соответственно, государство наметило главные цели государственного регулирования следующим образом:

1) сохранение непрерывного, быстрого и здорового развития народной экономики, сохранение приблизительного экономического прироста в 8 %;

2) сохранение ситуации, при которой уровень прироста цен ниже уровня экономического прироста;

3) ограничение масштабов инвестиций и улучшение структуры инвестиций;

4) обеспечение равновесия международного баланса, достаточно полной занятости и экономического роста;

5) сведение к минимуму дефицита бюджета и достижение равновесия доходов и расходов бюджета;

6) сохранение стабильности курса национальной валюты и ограничение количества предложений национальной валюты;

7) строгое ограничение роста населения и повышение уровня занятости;

8) сохранение международного баланса доходов и расходов.

Для осуществления выше намеченных целей необходимо государственное регулирование, которое важно для развивающихся стран мира, в том числе и для Китая, и имеет большое значение, связанное со следующими факторами: в переходный период экономики Китая уровень развития рынка не достаточно высок, особенно не развит рынок факторов производства, к которым относятся рынок капитала, рынок труда и рынок технологии, в этих случаях действия рыночного механизма ограничены. ситуация экономического развития в разных районах Китая не одинакова, полная зависимость от рыночного механизма может ухудшить это неравновесное состояние. Это особенно нуждается в правильном государственном регулировании. в данный период экономика Китая стабильна, но экономическая основа слаба. При обостренной международной конкуренции преимущество в области экономики и высокой технологии развитых стран стало давлением для Китая, поэтому ему не только нужно развивать инфраструктурные отрасли с большим объемом инвестиций и длительным сроком, но и поддерживать и развивать фундаментальные отрасли и отрасли высшей технологии. Это все требует того, чтобы государство собирало необходимые финансовые силы для прямого вложение в них.

Степень научно-практической разработанности проблемы.

Исследование проблем государственного регулирования занимались многие российские и китайские ученые. Среди них: М.В. Романовский, А.С. Селищев, А.И. Якобсон, А.Е Карлик, A.M. Ходачек, А.Р. Батчаев, С.М. Ка-лимов, С.Ф. Сергина, И.Н. Герчикова, И.И. Столяров, И.Н. Мысляева, О.В. Катихин, М.А. Сажина, О.М. Пеганова, М.В. Кудина, Т.А. Батяева, И.В. Малькова, а также Ли Мин, Чжан Хэн, Цин Шунхай, Чжан Вэйин, Цао Сяоин, Ван Шаохуа, Чэн Дунци, Го Сяоцин, Ли Жуй, Ху Дайгуан, Юань Чжиган и другие. В трудах этих ученых были рассмотрены различные аспекты государственного регулирования: административное, правовое и экономическое (налоговое, денежно-кредитное, инвестиционное и т.д.).

Отдавая должное весомому вкладу этих ученых в исследование теоретических основ и решение практических проблем государственного регулирования, следует отметить, что развитие экономики в целом, изменение и развитие отношений между хозяйствующих субъектами и государством требует улучшения и усовершенствования системы государственного регулирования, вызывает появление новых методов регулирования. Эти задачи требуют как практического решения, так и их исследования с теоретических позиций.

Цель и задачи исследования. В диссертационном исследовании на основе анализа и обобщения опыта государственного финансового регулирования деятельности корпораций Китая определяются возможности совершенствования системы государственного финансового регулирования в Китае и в России. С этой целью рассматриваются следующие задачи:

- определение сущности и роли государственного регулирования;

- исследование механизма государственного регулирования;

- анализ создания современной системы корпораций и выяснение финансового регулирования их деятельности в системе государственного регулирования;

- изучение основных форм государственного регулирования финансовой деятельности корпорации;

- анализ реформирования системы собственности и определение финансовых отношения между государствами и хозяйствующими субъектами;

- анализ результатов реформ в Китае и России при разных механизмах государственного регулирования;

- определение дальнейших путей государственного регулирования в обеих странах.

Объектом исследования являются место и роль государственного финансового регулирования в процессе развития корпораций, система финансовых отношений между государством и корпорациями, тенденции их развития, оценка дальнейших возможностей совершенствования государственного финансового регулирования в Китае.

Предметом исследования является государственное регулирование деятельности корпораций в Китае путем изучения процесса развития современных корпораций и анализа основного финансового инструмента и направлений государственного регулирования в Китае для обеспечения эффективности деятельности корпораций и развития экономики в целом. Теоретическую и методологическую основу диссертационной работы составили базовые концепции, научные труды ведущих китайских, российских и зарубежных экономистов в области исследования проблем государственного регулирования.

В работе также использовались законодательные и нормативные акты Китая, публикации в периодической печати, материалы с официальных сайтов китайских правительственных и независимых организаций.

В процессе исследования применялись общенаучные методы познания: логический, системный и сравнительный анализ, обобщение и систематизация научных данных.

Научная новизна работы заключается в следующем:

- определены место и роль государства в регулировании экономики Китая дана сравнительная характеристика механизмов государственного финансового регулирования при переходе от плановой экономики к рыночной;

- выявлены сущность и роль корпораций в экономике Китая, на основе которых автором предложена классификация современных корпораций в соответствии со спецификой Китая и сделана попытка установить сбалансированность целей на уровне корпораций и на макроэкономическом уровне;

- охарактеризована действующая налоговая система как результат проводимых налоговых реформ в Китае и предложены основные направления дальнейшего налогового регулирования;

- проанализирована структура рынка капитала в Китае и выявлена роль иностранных инвестиций в процессе развития государственного регулирования деятельности корпораций;

- дана характеристика особой системы социального обеспечения в Китае, ядром которой является пенсионное страхование, сочетающее два счета для пенсионного начисления корпораций личных отчислений работников, определены преимущества данной системы Китая;

- исследован процесс реформирования системы собственности при развитии корпораций и показана новая структура собственности в Китае;

- осуществлен сравнительный анализ экономических реформ в Китае и России, на базе чего определены возможности использования положительного опыта Китая для России;

Личный вклад автора в проведенное исследование. Вклад автора в проведенное исследование состоит в выборе самого объекта исследования, обосновании его задач и формировании выводов:

- определены основные цели финансового регулирования корпораций на макро- и микроэкономическом уровнях в соответствии с этапами экономического развития Китая;

- выявлена роль налоговой системы как главного инструмента финансового регулирования в процессе развития корпораций в Китае и особенности налоговые политики в разных районах и разных отраслях экономики, способствующие росту эффективности корпораций;

- исследована динамика результатов деятельности корпораций в Китае и доказано, что корпорации имеют большое влияние на увеличение уровня занятости и страховое обеспечение населения Китая ;

- проведено исследование динамики прямых иностранных инвестиций в Китае с 1991г. по 2003г. и показано их значение в развитии корпораций;

- выявлены положительные результаты развития современных корпораций вследствие вступления Китая в ВТО, как рост доли конкурентоспособных

ТНК, увеличение эффективности деятельности корпораций путем расширена внешнего рынка и т.д. Одновременно отмечены его отрицательные последствия. Практическая значимость исследования.

Теоретические положения настоящей диссертационной работы могут быть использованы в процессе дальнейшего совершенствования государственного регулирования Китая, в практической деятельности государственного регулирования России с учетом её особенностей, в разработке финансовой стратегии экономического роста государства и хозяйствующих субъектов и других различных отраслей экономики, а также в учебном процессе. Апробация результатов исследования. Основные положения исследования прошли практическую апробацию на научно-практических конференциях (г.Санкт-Петербург — 2003г), а также получили отражение в 3-х публикациях автора.

Структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения и библиографии. Общий объем диссертации - 169 страниц, в том числе без списка использованной литературы - 153 страницы.

Диссертация: заключение по теме "Финансы, денежное обращение и кредит", Чжан Ивэй

Государственное регулирование является составной частью рыночной экономики. В условиях современной экономики роль рынка в КНР значи тельно возросла. Если в 1980-е гг. рыночные отношения формировались главным образом в сфере материального производства, то с начала 1990-х гг.бурное развитие получили рынки недвижимости, ценных бумаг, информации, рабочей силы, научных технологий. Это оказало колоссальное влияние на модификацию всей экономической системы. Однако в рыночной экономике необходимо государственное регулирование - как в сфере инвестирования, так и в области финансов, занятости, социального страхования и т.п.Практика всесторонней экономической реформы в Китае доказала, что при адаптации к рыночному механизму государство умеет рационально регу лировать деятельность хозяйствующих субъектов и экономику в целом путем различных экономических методов, в частности, финансового регулирования, в результате чего были достигнуты следующие экономические успехи: В промышленности только за 1990-е гг. объем инвестиций возрос почти в 7 раз, достигнув около 17 трлн. юаней. За все годы реформы объем про мышленного производства увеличился примерно в 19 раз. Преодолевается традиционный крен в сторону тяжелой промышленности. В настоящее время Китай является мировым лидером по производству многих современных тех 138 нологий в области электроники (компьютеров и другого информационного

оборудования). Все более важную роль начинает играть авиастроение, косми ческая и атомная промышленность.В области системы хозяйствования государственный сектор перестал за нимать монопольное положение в сфере промышленного производства. К концу XX в. доля государственного сектора составила 28,2% всей индустри альной собственности страны. Примерно 35,5% принадлежало коллективному производству, 18,2% - индивидуальному укладу (предприятиям с занятостью до 7 чел.), а остальные 26,1% - прочие формам экономической деятельности.На государственных предприятиях сократилось число рабочей силы. Это сви детельствует о росте производительности труда в данной сфере. Одновремен но образовалась современная система корпораций.Кроме того, увеличилась привлекательность Китая для прилива ино странного капитала: так, объем прямых ежегодных иностранных инвестиций составляет от $ 45 до $ 55 млрд. Улучшился финансовый порядок - проводит ся ликвидация и упорядочение вне банковских финансовых учреждений, уменьшается беспорядочное привлечение и заимствование средств. Также, для успешного проведение реформ, были выработаны их различные меры (финансовая мера, налоговая, валютная, инвестиционная, ценовая и т.д.), что образовало канву для развития в Китае рыночной экономики.Также при определении экономической стратегии должен быть учтен глобализационный контекст, формировавшийся в процессе интернационали зации различных экономик и имеющий обратное влияние на макроэкономи ческое действие. Очевидно, что современная экономика должна соответство вать ситуации глобализации, когда высокая открытость экономик разных стран и международный рынок объединяются и являют собой единый между народный экономический режим. Поэтому при выработке новой политики государственное регулирование должно соответствовать условиям глобали зации. С точки зрения автора в прошлом веке государственное регулирование стало источником большого опыта, однако сегодня в его рамках созрели но вые задачи:

1) согласовать традиционные и мировые производственные тради ции, а при сочетании расширения объемов базового и новейших производств (носителей технического прогресса) осуществить стремительный качественный подъём всей экономики;

2) в контексте рыночного развития ускорить вхождение в мировой рынок и одновременно стимулировать быстрое развитие внут реннего ранка;

3) в сфере социальных благ сочетать на практике принципы эффек тивности и справедливости;

4) в модели регионального развития, сохраняя приоритет прибреж ных регионов на востоке, усиливать поддержку центральных и западных районов.Для решения этих задач необходимо сочетать ориентацию на более пол ное раскрытие роли рыночного механизма с одновременным совершенство ванием государственного регулирования: при свободной конкуренции на рынке всех хозяйствующих субъектов государство должно контролировать рыночный механизм, проводя четкую политику по соответствующему ориен тированию различных экономических сфер. Данная необходимость особенно актуальна в таких областях как увеличение конкурентоспособности страны и ее экономическая безопасность, дальнейшее развитие внешнеэкономического сотрудничества и активное участие в международной конкуренции, усилие территориального экономического сотрудничества, увеличение международ ной конкурентоспособности национальных предприятий, создание эффектив ного механизма по защите финансового риска.По итогам диссертационного исследования автор предлагает ряд мер по усовершенствованию государственного финансового регулирования: • снижение уровня налогового бремени отечественных предприятий до

30% для обеспечения их эффективности конкурентоспособности на рын 140 ке, одновременно целесообразное увеличение уровня налогового бремени предприятий с участием иностранных инвестиций ( в данный момент на логовое бремени иностранных предприятий составляет 15%) путем регу лирования системы налоговых льгот; • регулирование инвестиционных направлений, целесообразное ограни чение инвестиций в отдельных отраслях, например легкой промышленно сти, для преодоления перепроизводства, улучшение структуры источни ков инвестиций, т.е. снижение доли бюджетных инвестиций, увеличение объема инвестиций за счет фондового рынка и иностранных инвестиций; • улучшения структуры отчислений в пенсионное страхование, т.е.снижение процента пенсионного отчисления от заработной платы работ ников с 8% до прежнего уровня 3%, одновременно увеличения доли от числения от предприятия; • используясь положительным опытом государственного финансового регулирования, улучшится инвестиционный климат в России путем упо рядочения налоговой , региональной или отраслевой политики и т.д.Надеемся, что Китай сумеет управлять экономической ситуацией и со хранить стабильный и быстрый экономический рост в соответствии с зако нами рынка. По сравнению с Китаем уровень экономического развития Рос сии значительно слаб, однако такая ситуация является продуктом тотальной коррумпированности и применения заведомо неэффективных экономических механизмов: ситуация имеет шансы улучшиться при кардинальном измене нии данной глубоко порочной экономической системы. Россия обладает хо рошими экономическими перспективами в связи с большими природными ресурсами; базовой инфраструктурой и территориальным преимуществом.Для ускорения экономического развития Россия может воспользоваться ки тайским опытом в некоторых направлениях реформ, касаемых усиления роли государства в регулировании экономического процесса.