Особенности формирования и развития коммерческих банков в Грузии тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат диссертации по теме "Особенности формирования и развития коммерческих банков в Грузии"

ojoK^Gbgèob bùOgQGogrtci—JfllZHjy0™0 OG1Í¡8¡üjj j " о

- ь дпр m%

ô ¿ à t) о л (j o ó o ó з e? ó ь о ь da

joílgf^Qo^f^o àjGjgiob ojnfoSoiVjôc'b} ¡rj jy1 m^fógiob mOigtibgb'^fógiiGn lió^jófóc jjg^rir) o

08. 00. 05. — t^oGùGbgân, j^cjojSjn, •g'gg^ob

OÁJ- û&r /о-

¿ з ô n ¡ímV3 a ^ ¿ ô n

L'.jbojjííci ЪлСпоЬЪоЬ änLjjnggäj^^gi

cnäo^nlio, 1998

б^ТЭЛпЭо clglsio-gEljgcSgç^o^ j'jj«nóobob ¿j. ^QÍÓgorig^ob

¿jJCoGíOí} OJ^JC*» ДЭП^^Счбо, ifOODJ^00^0'

gjnGnSoj'gfó ЭдцБоийдй^т^ ¡no-jjSjoíoo, ¿fooojgbc) (So

gjcnGnSoj-gíó ЭдуБодйдЬ^слЛ jao

2. Блслойос)до{тао,

gjciGnSoj'jJÍ*) ЗдуСодЛдЬлспО» jàEtooioàjSjo, tofßgGjjjjO ^¿3¡jg.bGo nín^Go'bóQnú: bj^ófócrvjQpoob QjoGoBojob boSoGob-

¡8jfóciliaióG jjjoGoSo^fóo g>¿ bciQO.ig^'jjfóo

1998 V^ob C,

bójjd^xnggcjmb ojoGóGlicn^ IsóBoGoli^íóolícnóG ¿Cnbgb-gg^o ojoG.bGbg<!>ob ЬлЗдубодЛсп —jgjmggom o ВЬфоф-д (8)Эо, bgb-ob gjei GoSoj-j] Л bg^ßo^bcnjG ófnbgi-gcjo bjjmfocooGóQnn

bàgr)b-EC 08.00

с №4—ob

Sogin bSgßoög^oüoo): 08.00.05— „ffjoG^GbßÄo, ¿ÍÍqgjo^O, "g^jcjob

cJgjJSGog^ g^fjC^^^CJ bújoobgfódjjó^oo b^Ô^nb ЬЪ(осоЭлЪз. ЭоЪ<ъЭ<>Л<пг>: 380091, cnüojxjobí?, OTjjBjjob molot^gi^, I ¿з-я^флр^о.

ßjobgAj^ößoob ¡yi^Gnió Bgodg^gii bà'j.sAcngggïnb ojoG^GboiOs bo3oGobçjM<obcndG ôtôbgô-gg^o igoG.>Gbg<!>ob bodgßGogAn—ЗЗЕ^ЗЗ00"0 оСЬфоф-дфоЬ ioig^ootngjóBo.

^зб^^з'зз^б0 Рр^пЬ......

■Y

b^ógp^-jjjmo SjnoßOiGo, jyoGnäoj'gfS 83 <ni>

CJcn^^jníno, ЗЛстсэдЬпАо— ¿ G. bóGoDQ

& Q t¡ ô 3 ô С О

>¡q3ob ¿¿fo&içnte' Ьо^взосяй bo0¿daoo«j6 ¿Púrt&etjñb

(Möjcößosft&S6o&> coönjjocoöeflöoü ÜJJDQJ? од»

oôjiiâoç ihiño8ßo Mn6n0aj¿8Q а^роЗодое <i,3ßooc3o йЗус&З^. j6 ,33-Ovi» ¿faasSßüossoü ôûjiiç öcteöj ßoS-Jiigdgj&iÖjäng ¿аЫзЬы.

b¿t>ú&fín Qja6ei8!)j<i&o &içoù3çob ¿JA3<1«»çû од дс-¿OOGoqúS^SS, BS3C?OS&¿ csdßib, fírd ç^jaboagob ^ço^oj^ùo ô.j&in pGSMpÓQíjsnBó QùdçOSQibi, cjj%0 jgtf ¿0333 çoçr» pO ¿¡¿яОЗЗяЗоЬя ùfi-dffcjÊiW Sr>ûOof»çSjef>. обоОгоб ç^oô o,jí?a iî^cj^P çopa«> Sojjflo jíJoSoüsb â5r}&j6jç*fr)eo ¿Ся^б.».

¿yotteOojob fladagotiO ço QùQS&Qgnb ЬоЬ$аОлдо ¿<ib¿$n5Q&3(;6¿ 5QQ3$Q<i<iÇ9&iQ{hid, Oofi(¡obSaOfíb &с,э~ ça Û3Q2Q0 рсяЬ Ajß^seSj б^ябаВиО1 tb»3s£JC>£»

Ü&iöo^ßn ао^лдйпл VflnSnb ОдодадЙеоб, JöJCiJÖüOyaßO oJOo ÍP3ÜQQQ0260 бгаОоб ЭзадздвоЬ оСосоВо ço Qjffßndoj^o

Ыодзоо&о. ЛлаадбоЗо jrtoSoüoü б^рдозо&об s«j6 cftpço

QZQiig-hiS ¿rt ЛО f>« О bnbASjäob OoçGàSùQ Ô.IÛQà, $6<iQßQ03QO ¿á-

Qdsöp5í?tí f>t¡QQ3¿, 8ó&SjSab ÇO«jOf5&30, fyjyßob éoffo foStiob jQÖnjßo totfr>6çDO âOJÛIÎaÔO Çv> piñÓDQñBb "OiP^nSajjño öoüoodcü ¿fin&QQÔû&b, finßQ^ßOQ Ô^ÊOÇOÇ робо vâi3f5rr?çnû Oqç4>(Î S^осД^Jяо ¿fiôgojjcn ^S^QQJQQ o¿rs,

dÔ^a^Sço jjdSGñb doQ¿ ço JíjflobJoíí^Üjpíífio, обЫобвбдбдсо ôoAifîoâufc&jço <Зяс*7,>лпд6о, ¿Апбвб^еабо ójQQiab <щ8-¿ШЗо ÇJ ôjr5«î»Wab

¿oCoipa^ilço ^SnSffcjsü eèd&ltMQjrt-àtâSojjtio

I IbifciïeiQOçnb ¿6jSt}QQ6dob ¡?5dcfcü bo&jQà ÓsáQñnbab

Ьбсяоовл /99? gçfîk ¡9 nfâiiÙ&c&b, &<Í3qsí) C^ü ffjWjßenjo®, pçcb 23 п&пОЬзбо. --------

оаос^ **»вадаоО .»»eöta, qüqoú бедив«* «ï®o0OflÂ>, tfl-

«Збдсо Wb'dCÜ вааб 1992-Í99U ßCS0Si> 0iQ3f>á¿<1obé3Q¿e S> бгь&ьоьоь з^бязсдазоь &»ЙоЗд Ы^бядЙЬо со goSojsrt Эовдбвз aoooJ «Jo^ßob" Ооььдбо, ««eac^â «w 0яЭс°с°

(^зпб^&'ьл ço g^ooç-iKijfî-ocoô» bnbéaflo. oüa« ¿rinto&ao djsjd¿за* tweoe«p<30níí e^&o* емодооо

в^па^бад^збо fcôvJ&ocsSOflODW &ЗСоцйЪ&ай

OSOÜ3CO rtr.¿fí*e<i, «ßöcoü doom^n сое

rtß jjnßnöo^ö rtû^ôûSn. об ¿мдовоь arto-ûfîKc 0m*mjo twjosoo адя ыэобобш-^ь^д}«« to^jeoùob efiôei&œ-

gjCSQ-^JÔÛQoâ" 60&3Qo6Q&ob bßfHi>if dtfbaoçdù jgiiWo iiád^i-ejto ввадэ* ¿оазаойдбоб,»,;-SOOOÜ 6QSTM*. oöobeoö Од-

ñonSoQo &шпооас<» аошваь ñ^fídoñotoь

Uú-jBQdo.

1995 Рсоеоб gHiofon jjvSnGojjVc 86ç>ob ¿tiOQjbo.

OoePox» еоадбобо «бадбеадбоЬ ño606joaúJeitó ^ БдС^^о

Mveobjtoü o^Bflflot) etertoeoço Oo&ipoxO**« a^ßoWSg^O û^Êf-Ö0J3fl0 eôs^Sobob dorio <йй*>*> «М»аЛ>во«, ûoçoq

o* otiQoo *ч?об».А «naooi» ыдоов» e<r

bgflfaûôob впвоадо ¿ÄWSob a^emöojoü лвяйсьбааы» ызыб^зо Soso еовоеб^яко «¿«eso. обоьзлб а^ьобзадсадь ^s^e«-3Q0 бобjjôoû «вд&оябвйавоо ooçodopjno аобе^ебо, ä^süooasfiaö-M duao jffCj^ößö^s^o^aob oeoçeaaobo eo и^де«*« rtobj6bo&ob ctoBoQaobo eo aM^saboo а»&>лцдоам. «яваваедc?Ä» eosdjs&j ÜÚCO едмвдааь qoSO ^^з««, я**» а><» «а«*»»

ы^ойаздс»» bJdßaeofl»-bob»id» bouwsoü аобэоо^еоь эвокэь«

ббоЭзбделйо 360&3ÔO, зобоороб JsaaSob ¿¿рбпболуб qM^jö^So воЬп firiQob «iflvibpnrtSo ¿ообЛдВоЗ Здос^дЗо aoönjüpnrtoS^C" 80060 бвдйобяЬ flnawíg üQoa 00 bnböjdjb, obo Ôeçoo6oç ¿¡г}газбдс OJiGndajib. booôaç» twSoßjn Ьабйдбо с/доуобоЭо (uüoSfln QjaCfídojoü 33¿¿¡SiK>6o saS^Qcaßa-fíjSob 305od¿éQQngj5QLx> JorSnôoo. öoafloö bijcfíciQQQRdo (м^Ядробя-Ьо-CoEjr» jrtEojOcwÖooo 306309^560 ¿№230*0°'* àaça t>¿6nd¿fía£¡aiQ¿ Qñn-3S300 jjfrSfídajeb бяябязбояо SoiwôoOîîô-jç, f?=i« д^^ЗО^о ада ¿fíasQ^nb бдЬдяой ЭзЭо$зз5(ч»еоЗо зя^боа ço rtío 6«Í¿JJ;J6O{I

floSdoçSj йоЬл^одойбЙоз» çoft^jneoôcrtôoûo ço cOßobjsoJBeb çojo-

ôojîjjçojoç обпы, бпЗ aj-/9 ¿JO^SOÙ бо-ообо РсзаоеоО ьоаез-fcra OagT/flSob Зрбада йО^оАоздспЭ» joJojopBl^fl 5f5üoof5onÓ¿58o 6300 ôc/оЭдр öoöeflSofföfsüpo, Oobs^ßü çoôoôoûoosa&jço обзАоЬ^ИдЯз^о Ojliâoç, GöffitiQ 6006(3 £06 дооJ?33ço ço aùgoLдаооо бдроб-

Ôjndnb а^бзоаоАзЗпЬоадйЬ diïçbàîflôQ Jofin&a&b 3¿¡26oq¿.

ÖOOäGob bibù86<i OlPßeSojäSj ¿JÇ0ÎJ5CS19 «Ôoaié^oç ÖWoeönjo jn-öjff/jojc" bo6jj5oö snñdtífjóobá ço a^6gneafíü¡f¡b W33C5Ç0060 .¡jço, rtna^û ЙзЗЛяЫ&ЙозоЗо, обо ¿яведвзбоеоб.

роЛЬдеоЬ 3qlit»!odûSj ep¿3>¡Gr,í;$jZb, finó tójoío^jc^/í oixi-CO í30jf5aeoío-boóo6jn bi-ibSddob сяЯСобдбоЬо Ç0 <?3S¿?s®*бсЛдаой роб ¿jcfiwço jodo^oco ввоЬоодоО еоОойойооадЗзс» Jfl^UW ôoОсобой bü^Qoößniob ejQútlj&ai fínOQQtrp 1>о-¿¡¿ПйззспЗо QdSSfoca&jájQQ азавообо öjjrtß^^fSiSelJ çoÔjsoçfljSoo.

boôo8ff» acrtçooo^oc .згйея^я ьо^зе^п-ьовоб^э iw-

ü§30otí сяЛЗвЛдйоЬо ço Sobo Q30jio¿So tfjS^jowßpOjCsbos'.TOü 30660-li^cfííaco ббоЭзбзс«6о pJÔùjçob, abo Р0боЗр$Яазд

jjaSadajtfteç GnßoSößj à33â$Qàob ао&^ясиво.во éj&jtfjív-jsoíj.

¿fívbQQOob 0¿¡QÚOQ0¿QQ Ôçûirôôiïûfl&J. tOjo6o33C"3o

bab¿Q&ab ejiffojç go ваеац^5-wrtóoSoS¿eo¿jc twjn-flöjößj Qfíiú &¿tkiJ3C03¿ or50¿r2ob{4i 63ôôoo6O jj^Sfídojob Jo6w6¿¡eSo.

9ôûbû&> öüö^ü Ьайовйп jjnSnOojaö JmlnôjôSo, Ьо-

çobjfiâCgnn ojdobeùB (Oj¿3i>ofijájcú ¿nóJpjjbjíSr) Öjqüoj6jqo 6ùB6ndo Off ejÔQù çôôù bùoSéJfiji» ÔJQ6OJ6JÇI> 6ùd6nOQbo

¿ñbaüntb sn5o6üjflo ço BSQàQ'bàjfiSQa$n ¿içeûojob, iw jfljçej п-Ы do -

bobS^Boti tifl$QCJ?>galiii çà sjSrfQOttßcljOoü Q<ÍQd33Q (Ujestia&Gü. ôbiïOQ rftfasoQù {¡CQ$o3tS-Qj36r>9obâQ&o!i -J. SJOSS^OQUIÍ,

6. ¿tooùQéb, Q. ñ¿6$Qádob, Ç. 0JÓa,1SoC<w(j, lí. 6о<мЛа>Ь, fi. än£ßbß<ib, 5, Gei-öiwba<5cooü, & fijfîoûosgocct), с. ¿¿¿део^о, о.боььоль, 3. JOJO^OC, е. "njödeosancob, <5. £»p,y>ü, S. ¿ойй^ой, 6. bü6o¿¡!4jtfob, ô. Озс^^й. 6. ÔOôrtoâ<o«6oti, 3. ¿¿JZQOiià, o.Jot¡d>ijfíob, Q. çjftjSojrtoû ç>0 ЬЬ&збЫ) ¿одп^зедзайо.

oSoOeoB, »iwôoâfin з^Р9бпвос)«>ва ¿ОЙелеЗо ¿явдг^одс!»

6«i6jû&ot) svilôodjàjbô sdGjQcaSofljtolJE26 е^озЗебдйзеа аЗбоЭз-twjnsööäo даИ 0(5 OflnU Coeo5oç«p ôviSrajSCJ.TCO.

iißatiOQ об 3обдбадВой ¿озаасойробабоа одзЛЛаОз bojaocnffo^con боЭЙяЗоО ojSo.

J3JJ¿3¿0Ü 608060 ço оЭяесбабо. OoçobortévJgo« dßfloSii-

¡?í> ÖDSoßcO árfOnQSO if!8¿jfí0fí3QO thi~

Sjjöaü srtôâaÔdùDlj, sjSjQOfiß&ljtiDbi ço ¿ú5aosút}¿)úob daftueóQ júGfiS-dsidñs¡r¡j£<¿2¿ çû aißsbjbgijd^c^ boüAoQ&Stt ¿¿dnjgi.igi, Joj^SÚBo jfiaQjnSndoj&ío <)3^ôftço&iûooco â^çuJûSociô оО^ЗдЗе

^a^rtgojco eoCjoaot» «nc^ e<¿ <збо9зе,эся0Ы1 едй^зео eo ^бвг/зокг ûo ço ä"a3C»3i3 b¿33d&)Q&3 6o£o5¿f> baíi&jSeíJ sgSiscffSotfaSeii Mxäasab nfí&60809030» c^ poöoeoejbjöoiw

ç-i fiOcPÖüSßOößjÖoÜ Эд9дЭозо5о.

,¿300301) paltó fcjjpe. бовбоеоб &J0flÔço6»i(5o, Saií dortoaoç овядобдвб .

- ? -

~ Оо^баддслСо глсоЬ dnón¿¡Q00nb, jß^pojoü go iwBoßjra (joO^j-6ob $апввбйЪп1» qù gs6c}Qon5artQüob r¡oifíabóod603¿Qn 3j(j£03£4j;

- ¿30ifC>6cdo jfJcojfJortôoao âaûySnb búbOQdposno&rtnntob аобдогог^Вой tfôûed áfíado$03Q(>

. bó3¿bSti дАаодйояаайороВ dSJil6i>b o¿3¿дафпза joç-iwjrtûçoflf» дба-

А МЯ1 А и Я Ait СдАм r< s «АА лАкЛло •

~ JaaySoü aijinajfsönSojarto с») ¿¡¿пбябо^о

Snbnçû6 зобяуа^бой ^йЛдбаасиугадоО b¿,jó¿¡da üoójSJÍ? üoí^ofloü rtrapo-(w çd дбо&з8£(У>0{>Ь &ú6bó&ngti¿;

~ deGtjSob гсАосАзОообо bct>¿5&> bobäjÖnü b¿,jÓo¿Gnt¡tíb бэдболбд-ço soü^acti-oßocoSo,-

- öftoäüjC" rtraßnilo Ы.^обззосяЬ ojnGnôojob ЫЬОадрпдя d¿6oa3Qafío&oQo сrsracooo абоэдбосгсбой зд^озсо öf£?as3~

СО ^¿(гллбяВой dßfOÖQte á¿f>3oa¿rt,lt>."!QO dMSBûàob atfifocrfo bob fínpbi PJ ебоЭ,з§аря0оЬяоб СЮ Лддбо ¿ЗйУйаЬэазоЬ ЭдЫАоЗоЪо ^,3633000 ро rtûjrje^poooaeob вовз^яэво,-

- ¿rSngGjçn Soßjoü üo&iöjn йоййдЭова S,Q5?>dööQ3&ob ôortçùéttâo QÔ cñtiJnfl&iJtán 0¿or>Q¿bnb gedornt)aôQbobèb pCfíGf)J06nQO aoç¿sBtiaço JfiflbçcàQàob sabuco ço &>sn орЗяь^в^зсо ¡jnßowojö-дбоЬ bii8ny¿QobQb<i;

- аобсб^газд draöoßßojc» aoöjjSot» r?rta«i6o&K)ojoo ß&nöob bú&ú-6j<í bidCociGnbôbù, боббс&асрыь ço ¿&aJ(}ßo6n6ol!{506 ¿озЭобЭп Sjcpo-ЗОО рл Ыэоборя poôoçoçjôoôoi)

- ÎWÔ^çCpngrab ^CéfdoÍJ, rtíwc^Soíw ро 8¿T Q'iQbOQQOQnbob boLAQÖob ¿nOQfiQnzQO ßoöjjönfc íwJSooGn&jSj SQÔnJd-дадбоь d^jbpùQQÙ Qù itóSOCOg« ÇOOjjt'.îSnb 8{jdjdùQQbû ;

- jcidjfíQOjQO ùt)8joôab bögoßößbft ù6&irto&&3&>&> oGùçnScbù ço

- е -

Qobn djçjaoàob âj&wôoû as^ocGM an&o-

- ьос?ол.аас»ь ^qoiíqosqo ь^еышш мь&хо ^о-

öccäjöob oßocoso ео е^ао а^адя* еоьойзо,-

ßosßflöob едабадйасо ьыьм. boçoMéOQ^ ройамембь

боб^ВоЬ sjßJo^So^fcaU Ö08ö ваЗеаяво аобдо®^-

&„b пй^бововох^ввлв W3B*3ifiob ¿nflaac в

де»*» «звав»« веда**о вва-лвда» вавимвв:

- эасеозе<>о<» (юьадЗоь, d^ew боб^боЬ, 5*<5а«*5д5оО obd«ví5oOCt> fîo6*ïofiflfc)fto go ^вдов-М*}* бЗГ

... i,

üi> Çu ^'/w.^.-w-'v-^ .г* -

- Woôcoçoo Q^o'oác^o p*i<fao»otj bstfvb eojrto-çn^ôob e^ojc-öö^c^ao^o b^dsoôào, -ш^оъо PO 0360^00 â3ûâбои лябяво^вд a^^s^co

ob;

- a^jâcaxoo с^до^зз ь»^» ылюа* ь^во^&оь

30со эдмаабв. 3oö«aco6ocrw во^со»

дов* usos.1« ¿¿пбве^оь ¿ь боЭо;

- ea^aoociw ¿л»збде° ^ejoü jnetfow ьсб^ьбз вавжРоаis-об dort^ooßo оо ОЙ^ойсоахл» аобые^о«» вавюг ôob даайолблбои ¿е^л&оь ¿««со я* ь^со^о;

- о*е«4ХЮОО* à3M6ob b^Bjv io^eob toObWQtob «бовгг 6fl«3û е«бд eo eoUidoaepeejÄD w а»вфс*> ¿»ejßoiao« Робо*»м-

GjöG 0*>fl0 З^^ОПЙЯ^ии« jot^wj^wv-^'ü»«1» ,

- вдедоео eo ñJ^caa^e^ ^Чавведс» e^aob ujrtaco-«5донге» js^Bôûc^fob вобоеае««5л fica»*»^* eo ÄOÖ^CO-

bañsQnú $o6<3Q¿Qoe>obo eo ид^Эдбрододбо рободдбпяо GQbafíbo&ob ao-

J3Q03ob гаВодйо fOfífínjQ-SQanQnQnáfíQño bog^açjôo.

pO(5Sf?oçaa6i> bùjàfiegoçab b¿jftaQú$n-b¿BoÖjra bnb$od¿. ¿овп-J3033¿ doôçoBôri^CQù S3Q0b GodetjQQ3ob, b>i¿6¿iQO¿r> jfíaoj-

flws&Ofiobo ço boöoGj» kobôûQttb аобзязоЛзйоЬ Sßbobüö Ьо^обяззепЬ 3d«36jC<> èODjobo go jraS^enac» ôoujjùoii oSaoî/oSa^Soso ço báo^otí-ásjoO Ш^врезя QQ¿<i6A¿d¿8$ob дяб^пдепЬоЬ Ьо<?зСззе83.

JSCаЗ^Ь ядпЛолсч» ço t)0ffjd33c"O jjnünaojjrto ядя-

Лоо boôo8(5ro ojr>6r>eo¿ob¿ çi öobo «0grto£í5(Í^33í5oü aoSgooofJjÔoO jo-бпбвябодйдвозо Sjboôjô, 6ffö,3C?03 JÇOfiOJSfiO dfîQOéOJalO 3J<76f»0(5go6

<7¡?30b ÍWB033Ü. sortit? otfoü didtiyoSQbxzo iWöoßrtw jflco3rt«98où 60-¿оявдагд bodoe^ PO 3,30.1360 ьоэззбодйя СГ?ЁЗГ5ОДЗЙО:®Д6-

РОбдбйлЯо ¿^".{ЗСЗЗЗбо, ЬббздбозЛл ÜDÖJra8ojÖü6t)üO ço ^653(^360«-3&í5b ¡ЭоЬосЗг~> ОодбвоЭгсбеЬя 'JO30033W впбооЫ (1 .j.jrtбb¡fíjjgо n bo ço ao6josJfÎ3aîî£i бьядаол Co&jnb Iiôbaçddç3à6açn G1** Iwffjjne^ii^oo« QQ&3CQbQto, bùdùfiaQOQnb ¿ñ(¡é;)Q35$nb¿ 90 üojoflo33cob <3¿rtQidQ5$ob doQñ боидддсо bùjùSfsGdço&ça oJôjSn эпбобЬз&оЬ,

двбп-звсащ d6açn^rro.> оь 3300630.

boçob3fl6«J0W7 6o5rtraS3o йовяазбзд^спо j3C33»bo ço з^ябяболзЯо o6oço8ob оЬззо Sjkîçqôo, rtnanflogoo: çooçj^o^o, j^ÖJcä?^0 C«4 ЬоО^зЭдЛо SnçaraSo, »о.^геАдсо 060C080 ço br>6aj8o, 9390636360, ço-Íâj&û&jào, 3dnBndojji'S-ÖjajdJäßdjilft дпддспб&о go 60Д.

¿fîû^bJJCO Ырсйд^зот ffoSrtraSob joooenb 3qq¿-

Ô3ÔO, еоь^збзвп po jyoSoçoçoÔtfôo dQr.dçote dúdn¡jQSc¡&SQ ojëob â30~ уобоЗо 3js6i53oj;jOr> fî3sr?rtS3ôe)b 6,7563 3^odob çoSobcfoûÔoao 50600^3-ojojßob« bobjbbe doJojjocob ÖoStfoü, Ъ^зрофл-Ьо-

ÔoBjrt 60(493606 gitfiäaÖQbob, 53633гэтбобз&пьо 90 <?заеая0о ¿06,3304;-

- to -

tíQbob ¿ñr/QQbdo.

оЗоЬвоб, абпдда di7QjQjQf¡ çoЬ^бдаоОо ça en¿/j6jó¿ djno'çoèô ffjQOb вовя^мзоЬл ço jtijçosob, bo&jb'jrc b^jSnb ço tWi3f5eo6f!i5ebc»-Ooaoc¿55B зПеоаПапЬсяо QabQoäßoBQ&ob

bùQQjQon ¡itfbotbá ÇO 6оЬосдс5о.

6ô86e>8ob ú<¡fífít^Q(hi. bùçab^^Qon 6¿&fífi8nb dnóoaúQO QjâjçjCjÔa fioônyôQOÔJÔzqo n¿J5¿ ¿3An(îùb dfí6(igfi¿3o¿8a -"¿nd&Qßaço t>¿6¿.Q&ob e><iSQ0BùftQb0b eûQObQb36Q&ù6o b^lùrta&çndn" /1996/; è6a3j6o3< ôoBjra bnbsodob аибдоеобдбой bojosbjôn bijôfiesQçndo scrtço&isoço gjoGnBojab /'99?/ ço ùj.^QHQOb iwöpe"^ ¿foedobob

bôbocQpogn jS&sjfiboêùôoli "ônôôèjâo" /№, 1996 g./ &t6n$ßQ{jSQбдс

БоЭбябоб ûôfijiéjfid ço бвалс"^- 6o5f5ffSo djQfâào боЭо oj^oü, Л/дОо ^ibjflßjöoUi ço tijjnßge&iQOQdob&iG, QófíejQO ¿¿ab

ô^âjSsôjQo çodtfosjfiob Ln¿ ÇJ eriogoab öjpßts eoôjâç

//. ßoertßöoi) Ся^со робыбЬо

djbo&içdo Qùbôôjajôjçoii Jfifíócjdob ôJi^Qniki, dob o äQQßatflsQo JâQjâab SoSOuO ço оЗйфабдбо, Аобедороб^-SjOOO SMnOab öqqSo&jqd bo<ibço, Qùbibiiïaçi&jçrK) J3QÔ3ob ôaaoçw-C«ÔOO ço ejançojo, öoGaboçdQOà GóSñaOab b^fij^jflJ.

wecißSoti üof5¿yo 003Э0: "bojd^ßiS« artaojßenöooo öOE.ioeiißjSoO одолей" pi ó,jar)QfíQfí¿o^fí poSúJoflaBnéo boJó6egjQÓ~ до" -Qr>Q{)Q3QO¿ bitúifín jjn6r>eojob ¿c6ßoaö6jönb, ffjçnb dodtvjQ.jgnb, zjfíaoañca&QÚobü QÙ bàùoSjp bobsaôob dç^d^fijoôob ¿6i)Qo8n

ЫдСДйа fíQSnfiQob ¿0¡5üf!j6nb do^Qö^Q ¿QfionQda,

Qq-19 b¿jjj6ab 5O-060 ¡jcJôoç^S 03çoçoôjôo aoôogoço Oo-J^fíajjQDb bneMçjtl-jjiSaÔnjjfiôj дОодЯдаоО. jQO^Sob bOQb¿¿jfíOQd¿ ¿¿.".¿nçBSajsGdù 3f¿.fdi¡fífff&¿3, bûçvb5nùobù çô ¿ПабЫ^лпЬ,SSQ^QO ço bôbQbbn jùSoSùçob 3063090^006 Sjofîjoo garaçoço&da. 5ой«БуЭп0о aoponjgo üJ8Í?¿0çr?д¿бяа<5д0оЫ fo OgfjOdScOT d¿Q&¿ AOÖ/joaort/jB-nb ö^örtjjoe. ÇOO^yn fflôôOÛJ^ùCO jn6jj6aoflI50t) iiOSjdâjCSj Jú^fteóC" oSöotj аобзоиоЯдЗо, 60 bog SnJyjo dofíjj^o ЪоСюоооЪ ЭоС^СЛЬ*^" tföoü ço бядоор,^ jrtcm^ßenßj&So, bo£reaO£«J&fíí>3 овбя^бд-

Öoüo go ¿Я5000«36,360 On.

OoacôÔ" 6jgnr¡di)b dcjdQjQ sortoSöob jrjç>re6nj(5o ¿Rçr>;5o,joÎJ bú¿¡¿6930<?n Г5Д(}ДЙ0Ь0 ÇO дебсдиоо JOs3ff3>>C>Ob ÎXjSjÇÇtfJÇrt ÔOÎOÇ, 60b J&tfOçW ço6oSo$oe aOÇOO^jO.

cfOJf>5«icf>SSr>ü jfîs-jfia ббоЭзбдс^а^б aosnbjôjfiûôot) por53noçe,j6ço (зозойЭп JlQQoQob gortaffç аобдопойдбо, ço асдбдвоб еодд^бдоозоо. SjjOßSjn&jö, ço Ыдбвгар, 605063га joJo-аосЭо üojjjöoO л033^0 círapD dQàbfljçô. ^Сб-ofíao,

боб аооЛобоао pflffoco ö^1i(iöna6cjö"~ö13cf'b6jöo) бобоалд^дзеово ço ЗСДОдбп ço Э^ГЗд, аоблордоо 0д<Эо6дадэо jQúünb QOSO^O^QOÍQOÓ.

aj gônçùçoSâob дЛ^оЭo 63300ЭдпВпй £o6ooe<9ç33 ег!й?со1) jJorto-iûûoç ôjSoSjMûfio бобЛд^зде" s^dSortj-

Ö06 J6(?Qjbdo 3J33 apya&ls bQbbob bxlâjôçob 6о<5адЛд0о6

Oj&jcoöjtßbjctenb Mdnpib ço üoäacflpoanb ônjpoçjèb о^аодбое £од-бояб oö OojoaOob еяадойдаоЭо. 003063300" jnSjtfljGßoob Jnfimâoôdo, о630 jgoäSo&ob öüao3ùoe, 6ojof5o33c°3o3 iwdaaßcoti önöaoöo joJoao-poO ônQùfia зобгзеддбдбяео öjcoöjjcjöot) (7^30603 in ço oçaopo JjtiG-ço bófí¿j6Qt)b çeBoi} docçoàoCjfioa SjÔQortjBoù.

OoacJfcf fíosnfídob робо Jû^ooçSo öjaoösjraöot) bo8oo6r?ç бдрОАбд-

пбоб 0*>бзов0б£|0оЬ обйзЛдйдЬЬ збЬойзбзбяро boJoße&JenSo F>dQn№Qf)-ÙQàSQO J0633Çfi 0¿ cflaùçrfao boj^açaâ» &p3bjÍ3QCio-"Uó&o¿ó(sa3bfío-¿30 ЭвбдбззепбоЬ ¿6ojo8o", rtsôjc'Oo 6363006 oSJ^tfoob bOQObssùça од~ 'ÇO.

bO^Toßoßoertöo ffj£4Je~b0jr53Ç0i5ra 360036(^600^ tíOjo«0¿j6o búgjd3c~ oo бое ooOobo jjr»6«Öoj3<5 о Sei So. боЭбпббо J303of'k бЗСЗ-

30Ç ¿OjjejßjCßO cobj^Co, ЛгаЭ Ыа^Паззс^до 33Q0G~bôjfi3Q0ér> jf5aoj-fjonôjôo fîoSajEoçâo возоЬо&об^йов ¿обгаоййопео йдЬдасоб Эдаобзб-св, fißcßdo ôoâodjôjc0 b03(?jÖ« rfognßöob tjoüooeoo o^ra ¿oG-

ЭоЛпбдйдро. об (jojob6j68¿j bù&}çobb6o*i возо?о85оз6п6о6 обобосо op-злрязой есбо$6о аодообоЬ, popo Joße&joo Ьобп^ообзедбоЬ-осоо ¿jùQôdob, ojojo РзбзясоЬ, Etíjn 6pjfífrdcb ço bögoeso бдВзез036360.

¿обЫ^оябдйоо орбоЭзесъ pooOoo ob 50330» 6o£.~ôO-

Ç« бя^зорзво Gàpoçb JOJOÍOCoâôo gjmÇOCOÔÔcjC SQQ^uQbOS 356"

ofiwôrtûtaç bobôoôoe вооАбео. 0. âo^ô^û» ^. Рз^зазео,

б. бо^яс^З! o. 9ô/ioô3co ¿оОо^осоЗбЬ бооЯбззрбдб fio603сой з^ябгадо-

ЬоОйзбое, finôjçoo бгаозбязго бйз^ззепбоь, ¿jojflßöob, öoöjjeoü, g3pob бйбя^оззоЬ, lirtûpoeob 306300063606.

6330b ôbojjoêOÔ 1859 fiçoù Ы^зег^п tljgúfídfta jo6o в^зо дорооб bojrtjçoâ» га^зяобозббд. об boöob ««336000360 ободйороб 3С50 Зроббядйобо jjrtdï вогеЬбобоЬ. fîog ffjûôjôo бя^еззорооб ¿бдрйзб, 60u

OpOfiôrajôçO Ьоедсбровй SoSjo. oaoß.yr? 363-

ЗясЙоябо ¿ЫпЛл^о 6o6job OijbJjößoQöQ. 603606 яозосовбо-jfía&iü ort Ujîço IW3C3Ö» бддлббоЬ "pöOQO&na" ,убо QQobnbob 3060030-baseäf^oagob äß?p&30° 5ЛС0 6o6jSo ÇO3Ô06Ç3Û060.

Ç. ¿/03006b, fíesele оозоеовбозбябоЬ и"0»5? bpOÔÇJ, 6flâ

Ьоорзоебобдрл 6o6jnb çoo6b36oa 63606303300 яодЬ 500^335630 30-jra¿63óo-áOfio6¿ 3360b, p. ¿/05006b orí зббгзро, rtrcô 606^360 boto86га

QjnSnôcitjnti ÔQ.jùSfi&QM po ùfljQjbasuiQ cñ Qoodçn dôa e030ç0860;jrtra-ôc£> дособЛдбо, Jnfíojna, доао Q^dßQnbna ддЛя QOfiJúfíQGbnQó ÔQ9O~ ÓJQQCIÚ 30Л060&Э60, SoÖjaBo pofiÔnoçôoClj MzQtpgnç. ¿fin-

QJâôb, 6r)ÔQçr.Q j¡> 6oöo5f1/» Qjnßndojöb bô&ÎaiQ SjjdQoo ßjöSnjQSab.

e.^ngooßoü öwboSßüöoeoli iw/?o6oOQäQoyr ú86jóü 0630aofljôço 0.âoaJo^odj. Sobo oSßoo, jrt^pojjoü bo¿o6o oü ofínb,

rtnö cb SivSffùrt.jS^cf) ^Cfx» fíjSs'j p¿66n¿¡0!)b 0«тЯс/0бд6п-

600300, bBfífíQO ùôaa бйояеедйо 'УллубоО бодаемо ¿ззоеее?^^ ^ ü.o-ôçoçrtp".

о. ¿oogöjJdjb 60öo£oaQnJQQQti, JnJaQjjrfa JÎÇQOdab оборов» Дт SÖortc^ бддбо^лс рпбд^ад ододЬ. oü oçSncGoôO, "«б 00 оЧ'деоЗсЬ аобп^дбзВо fW Sooft» ç вдо^огао: обоОоизой, бяб

.. ¿óqSó ôùqo 50 ¿fiafodóQ dno¿rtb 6úQq..." Qi djatij, "... nönbo~ ajoü, ríw6 cwCçoaoe, ôo6;îFtf&33e»3» dnpsntfr^jdnp ço ôj^oçrtoç 0(13 ¿ooo'cojßwüi ¿¿¿¿ôzn&Qbnb Qn5ob QnjdQM&ô, rtfíd bc*6¿ñd-

CfiQùQ, c^-s^äSCi£03 ooGgosoS Зялоао So^çnS&îii t?-i od poft^á"'. ôo^rioa öoüo oSrtoo, J3oço$ob оЭ eoSGoa бобгздзбд&о Öü30(? fîajc"^ об обой eoSí\¡o03é3O0 oçoSooôob bj6,3npS¿j, áo6¿6dQfí¿fí QÖff b$ö6Q3&i ço po¡sortee? 6obW1jöü ¿trtaôoôoç jo ort 0:^330, ortoôjfj-aoCçosoiînaoa, ЛоОадоЫо (xJ^ortrao ô^boçjSo jß^gc^o boSefldcjojo o^O £?0 jf5jçrïjRi5b еобро&об çojBrtjffçaû. ,•>. áú3Í¿3¿dob ¿¿fí&iQ ûbStîfjo JoônQQjrfo jCÎOqg-306 ÔjSafcj, tíoü зобяд Ôraoabo^ço 5o6jj56 ùjWio бороб çoâofîosoôoe зодзов,

1875 pçob Í3 ojöaffjOQÜ çooiîbço süOQObob boeoaoi?os6ojrtra-ijooe-3oç6oôjçw аоб^о, »¡фздя&таЗ 0.3053030^30

çc^ot» боддбоь «Эвбдйузавз »03060 ¿яЗгзоо оЬд Âofîrcoôyçoôo .*

/ ^ЬЗ., а.?,

- ib -

1. So 6" jo íi в о ¿б 6д(Яо &¿oqqQú 6oç>ço$ go эборСС;

2. jbQçoQob óoüogoffsaóc^e üoáíK5rao: ßöraßo eOüoaoАоздадсо ÖoÖj-coü 06 доУЗодо Jraßjßnb ооябойд, Öopot) адаЭоЯо go бое^оЬ bñjc№~ SOQo ЭддойдбоО PofÎDjvjôoeo opß'jrto.

o. ¿o^Josodoti <ЭсдС5 йо^адосоддбдс Jcrfnöjöoa 6oeçoç ¿¿ânojgjaù ÔOÊJob 0j6j&ú ço i3d60Ç0ç OÇ>f>0(j JßßÖtfOJjgO -ôoçaraôo OooçôoçôoCj- '

en eoßjoü «36ot¡5o¡?í>b oôoçcûôob Оо^ЭдЭо.

r>.â03â030ctob 0О6О8«Д0ДЗО jrt^çoàoû йддАггЗв ôewcnç бовозороёбо-jrtfl -CooçaocÔo^ç** ¿ob"jo6 Oojdnjdaôoa об дуя ЭдбодоЛа^зсл. Ôoùo boço, Зд£?0«и5»0о ùÙ6jtn dop^Qù 0 art ,9» 33 L^àQObn £o6'jb, Ооаед0л> 30-0йд00д0дс~3д0бо0ддс Ç^ Оодбаодбега j63ço$ot> воЗлаодгодбоЦ,

G.3¿3g03¿dQ 50833 "o&jflcoü" /693 ÇQob r5oôедбоЗд сп5дбЗо 603-OJöf? 6oßjoü S3O0Û35 dnsùabQbjQo bdùQoa'ôoa ообобдебядд Ьо^обадд-pi-<ti зьбооЕз5о. оая &3&Ü; "(^¿QQbjùQn еоб^об ¿oSüojjscj&je" ео 3f5soç3rtEo oÊfin йО o?5r>6, rfoö ap¿je¿o0rc0oi>, 6ù jpâûôobOô ô<s6ç аодоезос>л0 аобдеоС byoçQoa Эдо*дбо, fîsjçn бгс^дСДбо 00 ÊoCjoCo 0SO-вдо Boóqqzqo, 6nÔ âQdb^Qnb-ib bobbùQ ùtiQixib 53ro dùQsçab búb^OQ-poç ço oâSooffoç боЬдоео зобов? бойдЬОой aOÇOÔÇO-

бсд"7.

0Д-/9 bùj.jiSob ?0-об $v¿áf)Q¿6, finçjbiiQ $!4ßo603Д bù£r,$oç?i3èô ao6twjjs63ôac ббоЭдбдсоьоь о^одзго ьобоб^ OOJÖ^ÖOÜ еп^дЬбоад-öob, о.^дйдадсо дпОдсэте ffflJ^ûôço боаозо^оббодбга-боодзообовда Ô06J3Ô0U 6o¿/Soo6re6oü. oso о^боЭБодео, Cteö ¿00033со 0д0о<Здсдд0о вп^зозрп обооб ôoçQôdçaQ QbatfíдЗоЬ, оо<?д&дб боб^яЪ bQbüQüb SIТ

30500630336, адЭеда боОо еодвгззбдбеябгж здедаое ьдОйоь böß-cîSço<5o-en<?0 ед5овдодвоаоб "/бобй-доЗЛдбоб" bQçdn аосозоп. Ü06JOÍÍ Ç00 6b3SoUoçÔo о.рдйдвсой ¿¡¿бйядпяо <?0б«^оед0дсд0о6 0{>вд8о o¡íí>o

' о.¿03^030^3, BÖS., а.?, 33.

rind öoü jjfi&ç «s" djnBço а^обпбодбовдсо (w&vôoçmoôoo n&oodiatío

306(j0fl0(5jÔi»{i jô6n68nôoj6jô^6r) ço Sijffçocoeôoû çoffçob ctorftwoç Ö0S3-

Soç ôooâ6ço, боЭоб, OriQQbJß 30^3^600309 SoCjSo ззлс"<? síc"

ЗйЭРЬ'я ¿o 6t?303ob MttQcbn.

r>4 í;¿33¿a¿dQ o.Fjtijajcl} 30830 "t>3jf> r>¿3o" jjjjjrijbnpj po jboöj-

бпд r>QQ6З0 боб^оЬ poortbjîo ort n¿OT PO «SojaSoçjBj-

со. '.'obo oSfíno, ay booçsopôoôjc" SoSjoSs 0о8обЭзрпбоеоо дг5яо Чпб-

OCoâj дЛоЬоадоЬ, floüo 00333 ort oft&jßb böao СОсОДбО, ад

дь 'ijsjöo bpoßog aoaabjc е^ dQjd6nço. А3360 бобдсдзоь çojortaanb

do'iQ8t> 6o6joçoS oçaôjç" 3003Ô0 jo ort 060b, ortoбде "cjôw^rtûôob ao-

б.чляоАдапС Sjçaaiw" "C^ Êûrtb.; ..soriogorto crsjoôo 3Jrt ЙОЗС'СДЙЬ

,;íiet» rtjaßoü joSaßb bôJifça^ojff-^jrrSnûajnbob, tfoôjpo ço збсг»0 ¿я-

ЗЗС» cP^qôù jöjofin bQçb OQQQÔJ ço ôocSawfa (¡aañaúG bQQobùjo6;dQ~

nSúfíjb jabn&j&ú ço âoSrt^cbo.jje, ôôrindjçobôjj6 Ofijjb ço dnjSop-

3Ô0 еодапзбдйсоз ço cobjjpoojöoa. o3ob poGooçSftJô ¿"33C°33 öjgoo-

0630B0 3JS00 ço оЭоя. aoftbortjßjö ço 3b oport 0J6350... 30b родЗОоо

o9o¿r»0, find &fí¿0Q(fa aojgfiaöocaöüc d^ßb oßrtÄnÖb"'.

bojrtûçoàro-boôo6jn ¡jrtoojrtc» 03683 önbofertü^öo JoSSortoa бдобод-

бдс boQàçQoQQQ оадзобо çoçôo 6г\я öojnpodjfl.Öob

6o6jD ço jrtûCOi» bùboçbn djjOSyvâob "¿¿âÔiitiagQç" cûqOç Ö00Ä600,

rtwôpçaoo twço j6ço 8o3$tpb j30îaj6o9o 3oârtffôobo ço Gftjß&iQndob

aoßgaeortjöobo ço 00303360b. ¿rtjçoéâô "¿nßojfi ejjrtßjb" &>j~

2

ço ¿ù^oùgfib djjàSgnÔob &>jOjm&jbj&> . 6. 6ojmcodç djßcßöjjöb 0gfioOOQjib bjbönb "bjofíMúog" 6360b оопйовд. »¿o pjrib: "30Çob 0^360 joflao ço 33900» bojöjo,

3

aj jo ejçot) ЬоАззйдсп воб^соЬ взОлЬозсоЬ боОДЬ 0(5 аор^Зобвовй'"

' at>8- » З. 7, 33. 377-378.

2 «â<9Ôeôâ»"s6, /sw, a3.171-172.

3 "дза, "Id'25

iiOfí¿Qí>{]Q&Q 6.6¡íjí7C'Odoü 0Д0Дcooj&oöt) P£?3bo$ aß eüjjoría^^ti V6üdßÜQ-çab-ù. 030 6063,36006 Ьобовбл ргсбдЬ ¡зоббовезбодЬ bob3bbn ¿.iJo^opob

6v>Srtn65o iolWBjsjSjçrxi, 6nfl 6. Sojneocíoü 6036 Лобо#0со£>30зоо bôjfiOQOôn aQtâoù, cob робобгаббзево djbjQjcjt^üaoß Эзробзбо» даЛга ¿об^зяобдбзо" çj bífacawgopoo. бобо оелоо, ^loposo заз^ооб^р збро йобтаоудбгса, fíúo So Зоб oSfíQjfa, 6rqó j6oqo$o дбыедЛдбо f?00iV»3ôob еобзоаолдбой, обобпб jß^eo^rw ьобгзбрябоь ззозбо збе>> 60303'j 03-366336b, ÔQPùfiSQQ&b. "fir)ü¿ jtiQQOèob daçQfob зорзорЗб »£>3°

0306006366, Cr/OQQàno 060336b ort aportÖBjSjG, обоз бое bpficgn %iZr>-CoSoqooU CO 30(6030 JnßQbob 06333 bpßogop 3060033606 bójjjujbf^ bo-ЭдОсЗй^Ь ОйсЗЗЗ"'.

оббозор, боц^зройп jfiaßjßBf) 636060 ро #зе>1р-Ьол6зро$я ЬоЬ^зблй 0006083 Ö3-/Ä. bcjjjßob бО-обо РсЗ^ороб Qj-20 bójjjBob 20-¿6 Ôo6ç3 bi¿-Jfía33Qfído bcñfífíSacn 5<>8nj3Q33Qöo Лолобро, DdGqçGùq дро-¿jip Роб роброо бобовбл 3jn6i40ojo6 ob 6330p ббоЗзозсязобо 6j¿fo6o-ебоб 303360.

_eoSrtnfloü дз<1бз оозЗо: "boj63poflw-bo6o6jm bobßoöob 3063030(53-

ôo lwJort»33C«3o 1900-1990 РеЗбЗо". dobptgço'ço роЬобзазб'зсоо блб 0ojoflß33onb Oojrtûçoflra- 6o6o6jra ЬоЬйзбо '92/ рробрз 06033 380a зоообрзбяро, 603069 базов бзЬззоЬо 3«Э06063&>С, Ьо6о86я 3jnбобо job jo6o68fiöooff3636b зЬороззборо. »so Ь^б^^боа, 53630036030 ро я^зАоеоз^оз ЗззЬобобзбяро 60£0сй05зй806з6з£0 ¿33^636ob bú^j-QoSR-bùboûjn bai$aGob ônQ^QO&b. 6363906 odJjfíoot) bo6o6jn ЬоЬйзЭо пЛооЯдЬообо адя -ЫОдабр05» 6o6j-> ро jjrtcte ¿väjOQOjQO 606^360,

630(33 603^3606 роборуобороб ôoônojaooo 6363006 o6J3rtooSo ijO-

/ 6. öojffposü, «öS., 33.18.

3a>5ùço8dob bßö¿go gadJjdoa ¿обдооог5д0о. jjnünSoj^dn ЭдбоАЛд-

BjSjpo ауп jrtoojßartöooo зо^влбоЭадпо. rljOjanO qo-

rtoSSß jf5câ5ocwûç луп ÇôoS^jîjtjoSjco ¿oCoJoflo, ¿wçnSojff

oôrtrtoûSSa e^üJra^oSfloü Sjóbojjj6¿¡ndrto3n gnfiôjôob 9çбоПАубдбоя, obQ егабпЗоооЬДдАо ça ЬодобобОгс joJo^oçoO зобзояоПзаоя.

обоОооб &>Эобеаоо 6¿¡3ob fijbjaob зобзояоАзбой 0030(136303005 j6-ço бояпЛболо Эоросаоб.зосо^лйдсо jodosocobájrto Jg.j¿-6¿¡5ob О05обоЙЬг» J0J030Ç83 бо1ю jjfîDraSoj^ilo çoôn .joç^dccôo, 0оВо8обя бз^бзгабоао боббозсз, ùojnjçoârt lx>ö,X'6pi}jiv'ü 0ùSùàr>5jôjci>

rtOQ Эззддао Ü0^0rt033cf5b, SJSQO ôflaFjûen&ob зобзозоЛдеоб Ö3CÜ зЭрпрО 6j3joü 1IJÜ330C) jnçnBojdo 900-об рсдбоЭрз ofl-

bjôjço Pglùçn, jjbÇàfijçn bôbjQiïbSn3S06 0Ç30C0 doQOfíjdna 6b~

Ö30CÖ0 (jOpO(50fJ3ÔSo ÇOOJOSO. toffCCÜ 6jjrt63i7ÔO0O 3Jf)ÇÛCCIÎfloÛ ÔOÇÔ«-боЗвзЗо jgrfß ftfêoç 30^3 6jb¿¡sob СЗ65С0сдб 33036603000,

(ÍOQ Hjçb Jpinôçù ¿zobnínb 3'J 9030O SW03, 0053600 30-

3Ç360Ô 0633650 jojot3ocosôo6o(i3où Ооообой ôoôdoO srcrt Sort 38083,

ÖJ--20 üojjjooc) goüopiobän Sdjoógoóo 3¿v Sc/Soj'fí So ¿rtoSoüSo gß-çoç 036« bàdàftesQçab bùâdc^socn 6oportôrt3âU jflo8o6o 6^303313 З30-Jflo uacoe-ûojflsçoâc (¡SYjrtwSo. çoofryn ogçoû 30350bj^jôô ço ônbibç-jabab ÔbyoQQàçaboaо jSortooßnöoü еодзЭо.

«зоЛззиЭо abf^çiCT oô¿3f500ço£23^5So r>aao, 93300 <»orto36o6 впзфо-çSo Ысобога Owpo^ojoö ço 6o&*Ç330360 üo^^oqooü ¿o ££303360 О Ogçoo-бое önSopo rtjü30oü ов^зоооэо гдебобл^здо ço ЭдыеобоЬое, 60О 3dra6rs0ojO.

гсбоО Эзадаор i)Ojof5«33c«ü 3^16176030 00306305« О^зпЭобзпбоЭо Äo~ зо(1 ço. ôraboôcû"^ ñó6ñ>-¿¡ógn¿bnb эенороб a^5noçoço з^ьоояойоеооо. oOoßo ¿«33cSbfÎ03 oBrSjwcjSçSjS бгсОоОоЗАбоОозоб аодаоОзГ5зйзсо Joç-ОсеоО 6o(j3ôo£), 3¿of5o33ünaoü 0b'oâ3Sç636 соштбоО Ôjrtço 53cil,

6ûQ ÜOJJJCOQOOÍJ eibOQfyO ßOÖpO.

6doÔQ Ôçara9ofljRÔo3o OjnSrtWgO bngçob воз>оро8бодАга6о. оберо-qgoü Soon б^бЫдпбо j6go ¿оддЗ.упбдйдВобо, бобедборо0 ùooçaoe-ôàdjçn аоблдаэо еоаободдбде» 0оЭдсдаоь с-одосооблйосо $03015,30 ао-дао6дбд0,зсо боб<?дбо9ддзб бо^сдйо oJSatoço дособ оедйоб çflre-

об(?,зо бдоедб еодоеообдаоЗд. боaßos Sos оЭоо Здйос/ед&сяйоз об ÔOOÂ6ÇOO. ¿обстоя, 06^c0ö00ti doQCôQ^o 6«â 0305636, a&-

ocoboùo ço ¿даоobob Ûoeo5oço66ojrt."?-ûooeôoc0o6j0v Йоб^дВбо g^çab d¿jdQ&>eo 0ú¿3úbjfi¿0ab доЗоа QiófiJúfíjb £>оапбодд0део doÔjQjÔob Oo-дйб» Рдйода а^даезо- floaoçoooç, <Эоб0га 1915 ßpob оадой^габо ofioQOb-ob coöjöo Jßjüoso еозойоддадро еоЭдсоь ьо/олпр ¿oiinçao

aoöfweöopo.

Öj-20 üojjj6o6 goüop¿/0ОЭ0, fijbgaob бйаодбод, бо^обаздсяЗоэ üoöoöjra bójd^oQ бдовлБддо jnßojb'aßoooob Эбпедйо. 1910 рробовдоЬ bójúfíasjpfí&ñ 20-Sq djéo 90603^0236300 So б jo ço бдОдаоб дЗМдоеД" 1ю Во6j3óí»Ü gocooçfi enJQaç3âço çj вое pnc^Ç Oreçoflço бодро çoôo6-5Д0дсо JoJoáOQoO дсоэдЬо бороро.

Coloría здргаЭо goß sop 3063030650 üoJoJrc^jя бобздВоб dbQQO, fíto-ЭсДЬоо йдс^ Дрб^Ьво bnsQüb ЗддббдяаоЭо Coôofirtra дбаодбопадВоО ço-бддоебдбой. 60 (г>ас?я-йобздЛбдя f?o5o36jç>33ob аоб^деороб ojj6o6o36o-доо ЬододСп аоб^дбо. дб бобддбе 4 аодйдвоЬ ^дбдбоооооой ço aofto-боадаоО ft до- ço Sos üo&oSßf? дбаодбаясово бябддЗо беодро.

боЗбобоо çobjgSo, 6oû йоб^дйО об бддЗояа

6Сд0л0о8д йдроЬ Эдр^аой Лирой ЭдЬбдсДбо, бобое Зов одоОбдбео Jo-Йяддсо Эгсробозд ЬовяаоегадВо. оОоБо, ЬСдо joôpfigojc" ВобддбоЬ ЗЬа-одбое, üoBofiöff 3jn6oóojoü o6ffrto6ártj¿^prtoíj portôroocô36ço ço ьойоййя ¿Збоодбягсбово гсВодд^дбо ¿облбдбоо ItóJflooBwôço.

боеойдб^одоя GoSflrcöoO o*j6o86jqo ÇOOJ360 обо Зоб^л ft3360 Ыд-

jj6»b Qóbápynbob bifâ£br> 606336b 3&3ô0, cfíúdQQ ac5ùdaçfir>3d (jo¿7o-базоспЬ k¿óQabe!-bú¿(lQQn$fí^Qót>3b0ñ3Q0bc¡bb±Q. ô03ô3 Jojyßnb o¿rto-fío¿itb-fí03nfi6ó$nfiíí¿ SçsùfiQàQibziço ndQQQÙcib робаобдсо g^ní^OQdQ orto rt^ocjrtoo. bóbnSQn-bódQ^CQn So6jjiOQ bOÔOfirtf9 jjnsnôojoli eopj-bj6jQ3ô3ÔOii ço öoao üoJSooüoóo, rtwarjrt© âOJfeûftoiJO ço sofídQfísánb, QódyúfíQb^QOú jfíCjjñpÜQByibó ço Öo^fflii-OnaЬп^боb jößnßSj. (03b,

8¿>¿Sfíí¡603úQ ¿ndôçdjbob ^QQäjQO bQbb-

jôob àbbnçcQtfio дббозсдЬдЗо 3¿q¿&q ort rvJ5o çoBÔjÔjSjoo-

6o3rtraô3o dobpàQçnço ço пообороёздлсоо boSJooo бзспЬззеЗ6'5'1 bojÔ^çr^n bobjâdob biidnQfriöapQOJßo àjfiwço. nfynd&ñnb fta&içdQnob ¿MÍ33QO ÇÇJ5ÔOÇO630 çoo^yo ÛOjrtûÇO^r» bobàoQob бооогабоопзодоо, ÖflCf» /9/5 pçob çobo£3ob3» b¿6n&>Qójf> rcSÖo Öoqooбор дпЬЗп ort(j£|Ôjço bo-ôoCjn bob^jóo, jrtapOiSßo çojortao Я030О0 ббсЭдбдеяао. öoartoö 20-060 ßQQöob Qùbopyabdo ùbùçôô ззпбг>9пл$53o bàsjdfâçn Ло^/оЛо

boj|rt3ç»ân CríliájSob oânjâjç^ôôù. d30jd So boöjcö^n^ Bo Sjö, <5606380 çooftyfl bó<XjQOf> ço jiotjjrtoqojcôo Ô06J3ÔS0. /925

p^fços ort^coç 0J60 ojjça^scço bojrt^çoff? Ьо(#з9о, rtwsjçôoo О'лзяо 60-Ö3 JfaSço: 1. hJbQçdÇngn Зоб^о; Я biiôGjrt bqS^nda: faorfgm 306-j3ôf> - ôrt3?35o6jo, ûcaiirtfSoôja, ùoaorta» aojrtwsob öoßjo, ьобьлзя-oeöffbotfcflonfa 60630, Зя?5зз(>-Ор&тЬ0зсзэсЬ Bo6jo, 0jo oännb ôo6jo; jw^rtogojrto 0063360: jjrtooSoôoe^p; ^ôjôocjrto 6063360:

ЗЗЗяЗоб^э ço oç^orwôrtn/ro ¿ndjßjQtfio 6063360,* goGjßoporto ЫЬядсЦг-biÔQtfiÇQio 50630 ço "ЗЬЗзбсоззбоЬ bo~- 60 Sjjrt53.-7 бобззЗо; 3,6J~ зэоособзбдс" bOjf53çoôR-b05o6o6bn рорзЬз&дезЬЗ6"-' bobngçn-bùôjjfi-63л ¿6Qço$ob ьоаяаосозао, boortiçfjôf jrrj^oqdo, jrtsojrtcîsçnsnb jrt-3ço^O, 83Ö6CÜ33CO boçortn3Ôo.

b03rt3çoe» bob$Qdob bjrt^ijjrto ролбпразбосп ад» boöo oortjbob bobea ço а00п00й03?0 30-oè ¡?03öSo Лобп^Уеобзазе oöo£j b(VQOOC3rt-3J-

nSndcjjö ^fíaocfisa&Qbb,

obopo bojrtjpo^n bal$odob оозоЬзбдбз&о обобо öpanöoßjraöpo, Над dabo fi&>CJßob jdjöjbo boßnco bàbQçôpogn bojjaôjôob goooivopajbpo, 8û®Qûd ft?Ç<tf>po ypnJjrtjQOjço ibidjeôabù. bnçn jnônôùQobStfîo /jJorto-eoboç jrisnjrSaSçtfÔoà jfijçoâoli bàôn&içe73Ô3Ô0/ d0poo6 3Ô60Ô363су» бя~ Q3Qf)bob обоЬооб bôjfijço$n ЬоЬ^дбо роббгарззбос" b¿QQO¿cn~ 836300 6o6j3Ôobo ço íxJjrtjpOiSív bo8n?ôOÇS7353Ôob bobos.

bOjÖOQOdn bni&QQob obo^o 0(5 пазороьробзаро bopo8ç33~

rc.l 30 6080003 6b, fío boa аодоЬо 608360 j¿?n6po. SjoJö6o ¿JOtyQÖpogffl Ьоров^зззга jfi9Jo6oo, ffoÖopOQ ôo6«ygo6oço 0J60 bOjf53poâro bobsjdob bÔfiaâfààobàQoS. OOäjfiOßjoÖoo oboe» ßraö d33¿/6ob üoOcjb0я ¿oJogopob 6080683 Зосооб äQOÖo SriQ^Qnboa вcdunJojvQà goboo6o ¿^lijoppjSo.

bW j030060b bú¿f>3QC$r> baböjäod 30-поб ßpQ&So ебоезсзредобо örtoßbswrtöOQOO. öoßogopo, tftfßü cojiopotf^ö^co AÍSo bOÜjQäßoffnb 606ç*J bojjaô^ôob tf33po 6ögo graflSo. ogo зосра дбвообдбеобо, 063 збебб"-рообо botôjôo, бабûqoô об Jjrtoraçnb 0raeoocjfi-ûdw6ra6ojpfio бгаябязбо-ОЗбдбоЬ оаз^зо$дЙо о^га po abopoa^ôwpo dQQäSob o6p3bg6oopt>8o0oobo po ¿геоз^озоводооЬ бгавЪлдбзбЬ. безе" Ü0df5opo,3n jfíanjfian&j&o, 03-3Ô300 адл öortaaob 0365600083030-3336006 ЬоЬ^Збово po Portfîwçaç^O-po oí/o boöo boöob Во б job po 636600330" bocortrtfôoa /boftöpößogw 60-6jo, ÔS3660SJ0, bo^iß^ jojfiwßob еоб^о, Э3З60В3300 Ьоропгадбо, bo-

büQÖßvßfi ÇO 85)3330 po 30&,-5jrto biibQQÖpoga Ç08Ç3330/.

boj63eo6« bobó3<5ob flopojop3í56o ßjfüflaoßo&JoooÖ äodnSßaoJ 6063-сброэя öoöjob ssCJoopâob ббоЭзбзрязбор aogo6a«3&>. 030 ¿oöpo ffOd-flfjôiioaop boöopöw бздпбзпгво ¿/ззео робзоь örajoas^eo^Sß ро^бреобз-bobo po Оязоо'о бздйбогабоЬ ô6c#ocgoçoo6o Ç0jrtoeo63ôob 036^60. ЗЗ36-606jSo ^6336(360630300 oJ6o JOÜaJOoafl çofiosçoêoeo pO£jo606b3Ö0 pi збе^зезорообо poj63pcS3Öo (¡óbOQba djzfiß&iÙab ¿13DQJ e-iößdo /а^бро

bogçob бддббзлаоЬо«,

Эдабосазс ьособгсзвой ьоьйзбо дОобо^оьое блйоьрзябоь збьобд-63BCJÇ0 ço ç35jçf»Bço боа обоВбоВЬ. 030 зРзгсро 0363833 ЬьЬдцвродп

üQbOttli n&Qn&iQOQinb enâbôbjticfàb.

(5030631? 3ú§fínát)b 5o6jo 3p3r»ço (1050630 góSfínünb çùjÔQQOQQbtb, ЬозбаоЭ«боЬг? обзобоЭЬрпбзЗой n re а о go ддЬя.зб 30033000 гс «33605036(5.

Sjâîe àùôaaQçnQa »ñ&iGo!k>Qt)Qvob GOQÜ ал^пцИяс-о SûCOçc boöbrt-3Ö0 Д^Эбоебдб dootjüob йоЬдЬй.7 «çSçO, fln^çng ^öp^eSo aoöopoc^öß-bo ço зоеоборосдЙзЬ boöoöjn bQböQbnb boüna 300036,490

ОоРоббгадаЗд.

006360(0030 «ЭзболроЬ So6doç8o bojßjeo^r» bo&jjöob 0ВбсЛ>бд0еаб~ оебобоЬЭбооодсо йэЬоя дзб^оо^бобдаоЭ зобпордоо Ôobo зза2йообе?ВоО ÇOgoÔo, зобЬолдвбдВоа вО-ообо pçjâob pobop¿/obofo6, бподОод До'габ''?-ôeïjoQo бопрдбгеВбоз боДздбз0сз58з зобпедзбзбоб ^здаобоЭо 30600^300 SoS^Sbjñn jóoSobo- Ç03&0 0о8л>зо£»зВбо,эо fiifiönjbab OSOOÔ"O-6fflöo, ббоЭдблс^збор aoçoçpo воборообо ço £>060063660630360 bof>of5-dmjbnb 603630, ¿úr.&úfíQó bC>Ü¿QQposro t>ojjj¿ob ÇO^ogr^o, flndaç00 обдпгсро bibQçdÇnsn ВоSjob hCiQÔobrm оя. ¿бдео^ oßbjBß-

itoç drf?û3r>5ô бг> Са^озоЬоЬ ço&'^a^o-

83 о^одбп &збпфз80&аЬ tinço-, (wßo6jr? bQbbQ&ab çoço

бороло ottîjciJâço 6,3763 bùÔQçdpaga ôojfj^cû (iaçb, бободбороg зОддбд-С <fi3QOôr> ЬороббпдВоб <Эг?Дб ort jMjffçtfârjço 5o6jj2b, (lob e^äag nb~ обо Лобпо^збдбяео ço go¿0ra660309 <?nôçf)6ort3f»3çd бороббяао aoçojtfj-Çoj3Bo. дбзеоЗоО ЬобззЗзсо оОдво ço3oe& ад", боб Sob ort 300MÇ0 боьдобзсобзбдсо эзб^доо ço ЭдЬоВобпЬое о6<? Bo6jo ço Обо hoporfftî Об ßtfw çoo5à3f5ab38aco зэл/зообо dj&iff&oa.

3oôn6ç(ï6o«3 8J3WOÎJCOS6JCOÇO6, eo-ооб ¡?озя£о зобьтабдозсдв^о 3jrt6raöojob Ö06030Ü бз»баобо8оосоЬ GnJaj» üoöoÖjtj бдзгсббо, ЙпЭдрог?

k ¿osnoöoäo Öltóaopo çortaraBrtojo b3QQ()¿Q0&QájQn 60633606 srarJöi3f5jdii-ÄjGß^OcOöoöCSfj.

0oöoßjra fíQsntiGab 8¿qj¿úq dQjOónQO b¿Ji3QC§n boL>$jdob bQfijd-3jf5o Оба ô^fW^Ôneo: 6oö3cö£f5£j« 60630; 2, ь^впзРдзоп-Ыв-Эдбабсга ôo6ji>; 3. оабяОоббзРззсп 60630; бобобол-зябдбоозбо Эд-ЭббзябоОо ро bnQOùçj6r> QùôgoaàÔQ&ob ÔoCjo; 5. 03660633^0 Ô0630; 6. 60¿0(530- j j? 6oflojj60 bàjBaôGnbcb Ôo6jo,

бОфОбзвдо» 6oño5jí>» бззюббоО 003063636360 обоЭо браябобзгаесо, 6«6 006306603 Û333»0ço8303c ßoßjaöO 603303 6n¿n6o бязсзз^с^бо» 063 ôrtcûejoçoôOo 3630033606 aoöJÖnO 350360. bibOQÖßagn 60630006 çoço пезбябой 60363eОб" 636366360 б^с^за^ ЫззоОооЗзбло 6o6jaÖ0. Ообзсйро^п Ôo6jCi еобйо-ОозбоОога, 0ообао6о90!?я6з6л ço бозгаб^бтрга 536,^30360, 0363333 Обор0б0лз0ово bgcfifib pojrí 300336 о.

üoaoöje bob$QQob 63306606 datioaùço 608060 030 ¿603630300 Oo-j63po$re t)nça$t>job 30006360, ùôjtijçrtfr? bobôjôob jgjJgi>o6r?bob OÖo-Ç03ÔO, 603606 a^6tOT60O3C303Ce>i <5згс6ао6о8ооо»>б ддб» 03¡3o 630050360 öoüooao 306^030060, 30^3 ¿178050360. 036^6003660 3600063600660 Oo6o6jn bab$Qd¿e Qàônop&iù во633606 а^зОЗбоЬ bgQÖnßbab 306АЗЗ^ОЗ" ôo 3^0366030 Эбоб^оДзбоО 6053^33083.

0330000083630» 60633Ô0O 0габг?<Зг?роз6бо брзябобзгааоб go 60083 6363003606 ззСс6оооЁЛ03сое 6060363006 ¿oftíflcgiso gzjQùb Ç0

s3ç<iço ôoértoo gR6öo63öo6 Эдоосозао^бо. nob aoöwq Оозбзроб" с^ S3C0ÇÔO 6363663590 Ç0306036 осйозбо 6«0О СО 336 Зз^озО ззяблбга-job ¿063000630083 oscdôfw6o взОп^Озмбо.

еоа063га Сд£ябЭоь 5036*30360 ад» £зоо зобеябаозозСзо» ао6ооз?3бз6о -дбооря 06306 оЭО^бдбгзб, ^обоооЬо ço Ообо^габоп-боб-Збоор.тб Я06ззс«6^З0 S36ro6<90g03C0 бобо¿36о6 60363^053600 Эз^УЗЗ" бо6, 600336630 663630506 ¿ortóo 63O36Ü3Ó06 обярзбйО ftr

fijrtj&ob Öki8oa. óogAofl ôd ôr>8n$oдббо d(pQbdc>Q ÇÙQQ&IMO dgçoàoQe qq6 ôoôDnjn oöni) а>>бг!, ßns tAßoßjrj бзз^ябпь ¿jofiaragocíói} Эдедадб-9o âoçogofjûû 06060.

b¿£nbQfí$úQOr> 5¿6t1пвдо ÇOÎJOa^a^âjCOO, ГИЭ Ыб^ГСЭО iVJÇOÎlJgQ.JÔ-»>ö, W)30á06, aba b¿j1jQ(i$n baLftQdúSoQ eoopSD jrctiö^ojjflo

Ö06ooaoü boôoôjo «озяЛбдбоО 6330 ¿o^o dcQdfâ&ab

\ierdnb¿$b3ñao¿Q 1988-1969 Pçjôdn çôoptp jnô^fÎQOjço ço jmJjfíOQO-3Q0 ÔOGJ^ÊOÙ 3Qa'd6ô. g^nSrtojJe MÔoSjo boùôjâo ffrtoortj-

O0060 3oôço. Jortaapo ooß^Oo-üoöüQe^o^ra ôoSjo ço 03дооосо8д0дрл ôoSjjôo çj бзсгбд ооЛд1ю -¿VÔjôqojco ç>o jifiîJûfîooojço боб^Зо.

bpnfloQ Qb ¿ortçoi.i06ûÔo Эдос^сдйо об po6oJoßr»Üjöoe,

rtraSctfö&ö Ьо&базаспда aúS^djQfínjj bJödßjy bob$QÖob Ло-

ôrcygçinôjôoO.

бйдбпбдо» ¿-Jjjaj&je^ pobjjßö, бпв bábó&ñn .j.jnßndo.j<i8j ¿Oßpii-S050CO J^rtofflgaikSosoi} 033006 iwjfiûço^n-iwaoejra bnbSQdob Wjc"

¿TO5O0 j8fíj633eb¿¿P>3¿e ä30(S> ßoß^Jofinöo вз030600 0?33£-

606 j^Craâojjrto ço brtooocjfîo зобдоаоЙдЗоЬ co3o6o3o(5oS¿¡5oü ÇO з^з-öraöojjßoe бгаробозо йоОзсб/?одяз0о£> зоблороезЗоэо зоозосо^обзйоз 330J660Ü 6¿bQbbn jóJi^úQob ÔO&Jfio go eoba^oü еобо006оооз0зсо 06-Sflotófi^^úSo-SoS^So, (иров^зо ¿ябЛобадйо ço oßoüo&oßji? çofj-дЬдадсДйозо #ойся Jbjço, зоа^зейЗ^ bóJ¿6a3JQt?8r) b¿-

oóSfín jjnvfíufjjnb 3063000?! 3Ê0.

Sódfíndob 03OOÖ3 аодЭо: "¿ndjrtQojço &6jjôob gnddofljdobi} ço аобдово^дбой nfîaaSoôogojç-SjcOTçjfio bojoaöjöo зоЛеоОодоро jjnßri-Qojob óofínZa&do" &Qb$ù3Q0Ç0 Qó 300600083^00 jfföjrtoojeo победой oçanno 6r>çn tfgvßob j-jnSndnjzfia PiXjSß.jöob аобобзрбгсзз OS<i<i&a ço бооо 30630006,5006 rîîsoôoSoqojç» ço ЗдажкзАо «ЗЛгабсзДэ-ôo.

- 2ц

зобдоеобзбор bOQobjsQûàob sjQàç-bùjiïoQOôa vira с 03 o ja

6r>QnÖQ ôoÔQùàtâa, obQ обо^обро^обо 86083(23Qfíüae, зоббо^двбзбдс бярЬ 06^30366. ôiiQt^n^b 6080600 36(53630» ддябяб-

ojob бдазелбз^ S3COÜ 6a6n$QQ3abú ço ¿Йдро^оЬ ддбс?аог»боГ5з&о8з 83-бга^бдрз&оЬ dodgQfí&oa. n¿n do6o6mjcnù J&jyGob OdPблболдбо 0¿fa030-Ô06 ЭзбобЛзбдбоЬо^зб з0дЭзз6г>&оЬо ço $0660 ЬобдоозбддбоЬ ЭдбогсрЭо po об o^ânarcônb doSçaçjobàjQC 0630030060 ço Jortôo äneöneßnb Jjffa-raçtJo. бзбоЬбодбо dQOijSob 5300p-bojtfjpo^n dreoo^ojob 03063003366 ço 06C*v6Qß303ab ОЗбфбОрдбо об jf/GQujço ÔÙSJJÔG.

b¿Qfíbcfi$¿Q(*> боЗбгабЗо роЬйбдвдбзооо, бгсб 36(736300 6o6jo 530" op-boj63po$i? Onoo^ojob об(#бдбдб|9зеоЬ бдЭддгабоа 8О9Я^9З930Ь J«6-Ü6QO3qo So6j3Ôob Ьодбоо 6176083.

боЗбгабЭо <50830663000, бпб bàôi>8rtra 3jw6nöojo0 38083 робрзобо bo^o6íS33prab 38.-36300 Ojr^raSojob jößSntepoS 3060,93060 ро oçô^c^0^ BCSlCQàQÇOO Ьо^бдройя 3^0036 сетбдбоЬ 306300063006 ЗОбзЭд, ¿6300^60 630066036 333306000 po бое 5л fi ob bOjo6s33oßSoö дбро ajóbíljóñu Зд™ брдзо s^öJqoqöo: bobjbön jojogocob ^QiSùpoçQôob po бгу&зсоО Stfrt-606 зоблвобоббзбоб; 60Sn^û33»b 606^3606 ¿¡jrj&'wöoob; joJo^opnb <336-абосовоеооЬ, df)6ü36ö(50Q00b0 po 5036^33006. jCsçodob 00 дзб^одбо-роб зоЭгабробОбз jtoÔ36qî>3o6o Ôo6j3&6o 3650 ЭдоЬбзогаб рбядбоа «030-Ьд^оро 53¡?opo 600Ь6д2пЬ ÔFi&aQD&ùQDOb ço jo<3o$ooOp 30^0^33306,030-6o3oraSoùo po dodnjQjßnb bojíí3poára ЬоЗдоеоЗово d¿jQ6ob gzSrfQOQào, bo6o6jf9 boI4360 Ьобо 86f? 3j^6«6ojob ОобпбдбЭо зЗбоЗзбзоозобдЬ еобобЬдб 06bà0s93ôb £?о66о0р$д5Ь. ño6j36o бдбоЬбозбо ^здубоЬ з^б»" 6030Э0 вбороаодрор 060663606 Р3«3я8о£д0ое боворзоЬо ро боа Ьдбвдбор 3033606 sffiQOùb 066303636, боз^оЭ co6o03p6ñ>33 o^ùSt) 606JO 003060 с)габзд6з6бзбо6ообп6оЬ eo69ôdoo3Ôobo ро бо^зорядабозо örcaö«-360036360b pojôo^ngopaôob боВбоя ос?зозЗзо°^ 00030bffb 6o¿J6oo6rt6ob

oboç-oboç>o Оо&дпбдбо. дгабдбдодро SoSjo Qùdnçob: ffjoâojçob, 30 ço-bùbQOQaboti ¿¿SbvrtQooçsàob, зобобзоь, ббоздбзп еябыбдбдэоб обо-вс^обоЬi ço бпрдйЭо.

бобдо 0до9одс">Ь 6nçdr> libôjçj&b jjffcfr ЛобдбоЬозоб

doaû^QO Qù&i&aâo&ob â6o6(®i76ÔOgoOb зоббдЗЗд ¿бдробоЬ зоодбоэ;зо-QàbùbQQQQ&ob зоб0<7ббодозбо{> 6nçSo бобдо оббдсдЗЬ Sobo jçajB$Qbob содоедйоз bojrc6ç>obo ço бгебЬобдбдбоЬ еобдбдсдбоь 30çoôçob;So6js Зобоб^пь teöoa aoônçob оодоЬо доадб^дВой бЬобсобЗдбоЬ 6rcç3o, 6r>çp-üoo оЬобо досдЗЬ зоб 3060336; boo&jfyn бпбйобдбдбob гсбзобо8о$г?боЬ бо^бо ftoßjo бобаодО ço 0003b бдобоЗбддбобо ço дсдбЗдбоЬ Ьоддебд-Воб, обоОооб дсодб(5ДбяЬ СОзоодВоя зобга^ддйЬ ço дободЬ 506006 Jo-(?О00Д0Ь; lirvc^ojj^ 6raç>3o öoöjo оЬбдедбЬ bùbaçàpwsnb JrcoofJojob 30S-йобдброЪ SsSJooob, ЛгеЭдсоо SnSorta^çno ¿лдубоО ojr>блбо^обо 00 Оля-оосдбо оЬпдбз&пЬ со^бдздообд0<?->е. oÖobaoS аобобдсбядд ¿nSfifiQnjQO Зобддбо ОйбдрдВдб Оо&обдга бябОоОдбдбоЬ ЬоОдябдбЬ с£#г?бодо бд^бяЬ-¿ДЗ5030Э0: ЬодордЗп зооЗС»Ь, Ооробблдбвд дбдсяфдбоЬ зоодЗоЬ, ЬоЭд-ббоЬддсга Qü¿n8r>$jbnb, ¿уоЬддслбоао ЭдбобдоЬ, беозбябоб Ьо^бообтбовд ^блеойзаоо бОоброЗдбоЬ, Эоайлзбобад çjOrtSryдЗой /СоЛддга обзобоЭд-Ôob/ ço Ьо^боОЗга бгеббоВдбдбоЬ.

ЯддбЬ ¿ддуобоЭо Ьобоб^л 6ojôoo6(7ôo6 яобЬоЗпдбодО ço ордЬбозд-ñü Ьо^обвдзсяЬ joöraSo -"^иЗдбзодс" бобддЗоб Ьо^бообовоО ЭдбойдВ", об ¿обябзЬ вдйобобоЬо? дябдбдэдр аоб^дббОовдоЬ бдворобо^с Ьо^боо-бтабое обоЬ бо^бддсо-" StfO^ÇO обоббдВоб /бгсзлбе Лбяддбйообо, ойд дОб-"0366"/ »>6 ô^ôçob 60до рллдбдбйдбоб бпЗосдо; »¿ЙЗ^лбдбоО з^ОДЗо; ддо^со ЬобдадбоЬ /Ядлдбой, 30^060^3060 аобоЬдй боб ço üo^JraSod« Ьдбводо^ойдпоб Aoagçoa/, .зодЛдбЬлв»^ ço «шооябдЗоЬ /bù&çn о6b¿-бдвдб(5д0оа об Ьо<3б«одб|5г» зободддодбоа/, Ьодор^п ço боЭбпздб^я оббйбдбдбадОоЬо со бодосга еюздбдбЗдбоЬ уордо-зодеедо Зоб^дбоб б.)-

fljt&O >>б 300364360b bo6jf83; sjqoçо 30006006336060 ро Ьоробгсб «1Э360-QnaBob $ú5bafiQO0(;¿&¿; дабгазбо 30039о6 дорзо~ао#йрзо dbnçnp 36.4363-со öoßjob cfö^SSojaofli; ä^e^öeoü боЭдосдбояо аоблЗзз&о ço бово боб-féQQ3nii габзобо8о#оо; ffJCOg Ô080683 Ьовлобозрл öraöbobjßjöo; ¿0036,506 розосзбоэ 6çT!Ôos /0o46o0flra/ <?.336o0o3üob aoSftnrtQoaojöo, ЬоЬЬбдбоЬ Ôra-ворзо ро аобоододоо; s>o6eo6s. ¿¿ç-iQçabob 606030; доЬззслбооо Б3606-30 ço 0^03030; обззОД(7бво ®06oo6o (paVQQQäob ЗябздзроЬ бобвдО ро ôoÔOoôafljûo, бпагойв ббйззсоЬ, ОодобобОга оазовоь об jñubjCrjú^áSb, bo3rt3poi?<9-bo06nôo6o бпЗЫбзбзбо.

од озбдбосо8д0дро <33360060 ЭззйБ^ЬбоябоЬ ¿oÔabjôBo çoCffjjo- . ÇûàQQO jeid^ÔQOsço боб job 066190^330, аобоЭзр6л>зз 303360a, об 06636-nôpo, boöofirtra 3jT76»3o30 jfföjrtQojco 60633606 ззб^оогзбобзбобоозэб nJ-40ÖOQ36 ¿обпвзбО JJ96o6. 6031460 рзЬо, 6063300 oJôSjàù go 536^0?)--606366 Qj&çpçjÇo •JobjeobÖ336pffl6ob ouöo 603га 63 ôobo ро Ыодасхч О08Л30-PW3Ô3Ô06 5^6003. Об 00633606 bO^fÔOO6(700 ÖÖtfpffp 60333000 3í»33606 5д-рзвоб ¿облбзаэоо ©зОос^зезро. 6(?г»6зр 36 33060636300 бгабзифО о66з~ ÔooOq 03роЬ бороббпойоьо ро 6o6j36ob збаозболбово bobooeb, зорззро ЭпбЬоЬзбзбоЬ oßbbo ро розбзроадбоЬ ßjbb.

ÇcSJb bopjfiômjbttlrt ро 6063360b jfíaoqfíen&j&o 033630» збр^ o¿?63b 60Ö3CS3J63C30« 3600366^63683 «60336 06^36363606 30030006^063603.

Ооз'обвззопЭо 536^00336300 oJSo 6o6o6jn ОоОйдбоО ao6çoJ66ob bg-60^3300, 6^63003 Qoöoßajpo оде 06636300 60633606 азоябзябаобобое-oob çoboÂJo63ôpop ЬоЬзрбРоЭ" бОЗзРЗ^ОО 306066360 роббобзбоО з<я5зЭд. зобро^ббоб 646043300 оазособ^обзбро: ¿WáCpo ЫЬа^дродя 00633606 J60303080000O; об 60633680, 608036О00 306066360 бос^зозз6» роя, бозбзродге ро OÖ30 пЗдбооозбоб зоеобстдбоь об 00833606 бобоб, бобоЭ вооо брзгебоЛзгепо об ао0г»йр(9брз&о ço Зоббоярор Об ЭзоЬбдоЗбдб 36^36300 606306 6036 рорзбзбзо азЗС° бпббодозб, jaSbnçoçôQOabà ро

F&IOQO djócto ôo6jûÔo6 даfiptfdnü poftooobjfiob. Ьргабз? S363Эодзбзро 6660433006 8353300 об, ßraö /99? Ppoü 1 006360b безябобзябоя botfo-бадэспЭо gj6jqo«6of5aôço ôôoçnç б/ jrcöatfßojpo боб jo, бос?об, блрзЬоо /995 Penk 1 00636ob ÔpanSotfjnÔDa оазооро 22ô 3603306,00ö368ßß3ö3~ qo ßoöjjöoü богайзбгсЗоб doffoaopo 6080600 jßopo^ob бобоборзбо pobo-933Ö0 бгаззробоб jfjrtro Soçoqo рпбоЬ ço^bjSo, ßo(j So6j3Öo6 œjoaco-daoçofloob, роЬдбзоб об ЗздбазбоЬ орэазЬ. 3jo6o(jj6jc0 t«ôo ft?ob 6doc8¿3 22ö 6o6jopo6 üjp 303^6650 /72 5o6j9 So а Эгаб ob: ззояооЛЗ"-çoqoo зобгаоq5oço 22-dó, goQo¿Qob¿í> aopoj3apo /б, 8336£30 OO30 öo-6jjôb -?, 3on¿ббо 5 oüopo 60 б jo.

öoöjjöoü болрзбпВбозо G30O03&0ßnü ЗбпузЬо бябозорЗоа б^ЗбЗЗ" OP3Ô0 обоб зобга, боб j63poQob 6060600360 ргабоб бгсяОлзбо аобросм-блбоа зооглрзбо сю 1996 Ççob 0360Ü06 /00 o».cortoço6 1998 ßQOb 03-SoOSo 500 оз.^обобрз eoo¡jB33b.

боЭйпбЭо Ьояоборга 060008360b 6одао>ззс>8д 3OJ333Ô3P0O pobj36o, ß(70 popo богсрзбгабob jßöjdöojco Soßjjäoü Bjôonfijônh So^Ojç^goç, 6000 робйзборо гсрзбябо Эооба 83963300 333¿í6ob 3jr)5oSojjrt боЬЗ^о-бдбаоб Эзробзбоя»

боЭ6г»63о зоббоозеоо Ьо^обоззряЭо ^63630300 S06J3Ô06 OOcfSoo-бл&оЗд 36^36300 ño6jnb 8зеоб&зедзспвоЬо go jn6j>.flnçab íjo bo^rtanç бзазо^з^б 06636300 bnb.^Qo ро боЬо ЭзЗгзкбй

Ь6зр,уя®оЬ робороезбзйо.

боЗбгабЭо 6oooe3Ô30<W» бгаб OoöoSjo &>pjbjojcùûûàob 63330^38-ônoQàsb 60633606, бгаброооо 36"ЗбЗС° Ûo6j» 38636-

J"636g03çn Ôo6j36o(j l)(?0ôoc3'5 ^ 360 s to 336^00(76063606 çc Ьобo6j* bob^cGùSa борлО^оаоройзйзео 06033606 0^60303606. 060-bao6 boôoôjf» 83poGô3Ç33CfÔOb лбо do6oooço 608060 300A600ÎÔ06J3-Sob 63060363360 6/9Ьосебзро 8060036060306 ço 30606636

8об8д боЦ^дбдбо бобддбob оивадедбобо go оодороб оаосдбоО д&ов dj-обобйдбпО 6<5обос,тбябо. foôaascoQO 6о2бдВо6 ЭдОоббдсдВc$>Q Дбозбдсо öoGjo бязорзо: бдзоЦбоеооео ¿oo^ortofc уддро боб jo ço 306036 60 öo-ßjra búddoóGabob dô6 bö&nÖßdjQQbQOQ ÇoqjSSojôo, oporíQmb Вобддбob Об-3060S33Ö000 оборойо, Йоо^обгаб 635080,360 ço сгеддбдббдбо Эдблр&дбд-бо go зоо^гсб^бгарлб 6oBo6jn г»ОдбО0ОДбОб бгсббдбоб роаао.

b¿eabjf}$<iQOfí бодГ,г,53о ¿^одздбдроо ÇOûjjSo, бяб jsoi/5 ob бдро, 6o6jo, 603060 баодобп иоО.эрероз» SjeoSboeaSCO бпдордо j5ço Эдобзаояб г?дбо6с/од0оао ¿габЛрд^бо дгаЗдбопдро 6об^д5еб Оо^ЗообгаВоЭо боборгсебдро ЛбоЗрдбзВоб орбоягаВоО 3o66o8ij3rtoCi боБбоя. ообоо Jrtra-ÔQjôoao зобгсдрдбоб ЗдблйддзоЗо дблдбдр 6o6j6 joCrêSîô èçnèoa 33Q0~ Во дбро бододб боао эодоеоб 0300300600306 Sooçob дгсб^бд^дро 6360. d3f5drae, дбро 6woCço6raO öS 0,^033606 ЛобгаРдбо.бобрдбоо Öoft-бддрОО SOdOQCiQ ¿¿¿dQOQfíob SoÇO 6o6o6¿¡7 ¿ГСбфбгарО, á0600f7rt303CW6 gOCoÛ^ÇO 60Ç.0Ô 6дЫ)дЗо6 ¿00360606 Эдв^дрдд&о, otädapnb ¿ябдбоодро бобддбйб дзоро.3000360 ¿оебдбоа ео^бЗрд^дбобоязэб.

¡506^363660 go po6o'èoçj03ÔSo бободоробдбдроо дябдб^адро бобдд-Воб згсббобдбебо ço ¿06300063006 ядгсбодоо ço ¿60^0^300 ббоЭдбд-егабоб езбдсзбзбо, бдс^здСб^аоо60 ço jßoj^ojje^ ¡?обо$оедйз-

бо.бобдрво обо^бдрзВо bQçb ßojß&vbb ¿ддуобоЗо dßQQÖQQ3Q0 бобдд-öob азб^о^бо63Ê06 u?¡3Qi)n3>¡Q.

tsjçabjljogort 60dñndbb dodooogo Эобооббй ДОб^ДЗА бд&Л ço ^ gg ~ Сдб^об^бб Эзбсдй' 505б«Эд530.*

/. дябдбдодро бобддВоб 306303063606 аодобдбдбдбобо бо^обязд-0<?3о, Jjaàoba, 1996, / бобдЗео ooôoôo,

бобобдга boüsjdob аобдмоедбйб ЫдпгаСдбо бодобадзсгаЗо 306-Ç0603OCO ддгабпбодаб ¿обя&дВЭо, ¿foeooüö, /997, /,5 бобд^ео soßobo^

. 3» 0о#л?вздря6 Ъобобдо Ьо6<дбо6 ¿обдоаобдВоб Здбб^з^оззбо, ол.Рдбдйроб ОоЬдрпбоб с?двоо6о6 ьоьдсб^оё-п дбоддббофззоб "бгсоббд", »i, /996.

Р К 3 D 3 Е

автореферата кандидатской диссертацаи Табуцадзв Г,В.

"Особенности форзарования я развития коиыарчвсках банкоз в Груаяи"

Настоящая диссертационная работа является первой понятней монографического исследования фориарованяя и развития комиорче-ских банков Грузии в взглядов грузинских общественных деятелей относительно нродитно-банновскоЗ сзставы страны.

Переход Грузии от плановой аконоавкн к рнаоиой требует воссоздания в рывке ссудного капитала со всаыя обсаузшгавдики aro кнститугааа. Эгз задача сложна и ипозотраняа. В прсплоз з Грузии яэ существовало на ринка капитала, на его инфраструктура в вида частных коиыерчаских и инвестиционных банков, бирж, страховых обществ а 5.д.

Рыночные иэгоды хозяйствования требувт использования потенциальных возыогностей рынка ссудного капитала прэадэ зоого для обеспечения всестороннего роста национальной эконсяакн в целях ваабсдээ шлного удовлетворения разнообразных aoipsíaooieM общества.

В Грузии становление и развитие рншса ссудзого налагала происходят в довольно слояшгх эзоясштскпх а податачэоквх уедознях, з частности $янанооаоЗ нестабильное«!, огронпеЯ еззвянЙ задол-зэяностн.дредпрнятиа и фарз, спада прозазейзгза, дедадата государственного бадгзта, процветания псяругдгл и всгзагзчасзза.

Когзврцаалазацзя отечественной башсозокой сястеиы, обострение 252ду §ннзнс02ннн ннстигутзмя сбуслоглагавт ssc5-ходииосгь позяаная а применения на практике позитивного ошта,накопленного кредатно-банкозсксй сис теней Груаяи в Ш-ХХ столетиях а банкани развитых стран.

Цель диссертационного исследования - састеыное изучение осо-

бенностей и закономерностей становления,функционирования и развития коммерческих банков Грузии в условиях переходной экономики.

7Гг#Лг» ArilBQtrt*nutie а ъп^пяп пллпппм пп пплипммп irmav чтул« «пт»^. MJttfwwjjAQHowxiuGa ^wvAUAi шла a¿n¿j\v nnn^ í MU JB f «ел

лвчзяия ш прэдлолендЙ.

В пергой главе - Теоретические и нвтодологическив предпосылки развития кредитных отношений в Грузин" даагся оценка развития капитализма в пореформенной Грузии, состояния крвдитно-банкогской системы в ssoí период,* анализируются взгляда грузинских обществен-

UUV товиатго^ ftft írvaoBtiimu Tinnnn/ieu ПИ.А AWUiUMV« uv иыдшд&м «UUpUWQM«

В Грузии крестьянская реформа была проведена со значительным опозданием <1864-1871 гг.) в угоду лоыоцакаы в ущерб крзпостнш. крестьянам. СтреклеЕие царизма оставить крестьян без зоила и закрепить экономачесаув масть помещиков в Грузки проявилось более резко, чей в центральннх губерниях России.

Капитализм в Груза®,как и s других окраинах Россия, еароднл-

CS Н рЗЗЗКЕаЛСй ПОД ВЛИЯЕИаы РУССКОГО KSuiiTaSSSiiíi. С ОДа&н ОгОрО-

Ем, русская буржуазия способствовала развитей капитализма в коло-шальншс окраинах, a¡ с другоЗ - стревидаоь превратить их в сырьевую базу русского капитала, в ркнок сбыта продукции своих фабрик и заводов, тормозя гев самым разьнтке праазводкэелышх сия атих окравн.

С развитие!! капитализма крестьянское хозяйство, обремененное остатками феодализма, постепенно приобретало товарно-денежный характер и втягивалось в ряночвай водоворот.

В работе повадно, как возрастал интерес грузинских общественных деятеле! к развита® креднтно-банкоаскях отнояеней в Грузии в пореформенный период. Кредит в банки Грузии представляли определенна интерес о. точки зрения изучения воздействия надстройки на Оазис катодами доиепю-кредитной политики.

Вопросы крадята я банков занимали уш представителей различных направленна грузинской эконоиичасксЯ кксли. Взгляды многих из них, исходя из особенностей эконоиического развитая Грузни, характеризовались оригинальности. Особое внимание заслуживают оуж-деняя представителей консврватавно-дворяясхсй идеологии - Д.Киаа-анн, прогрессивно-демократического направления - й.Чаэчавадгз, Я.Николадзе, А.Церзтела, а такае грузинских народников.

Банковско-крэдитннэ проекты, разработанные после врастьннскоЗ ре$орын в Грузии (Д.Кипиани, ЯЛавчазадзе, Н.Наколадао), представляли собой составнув част» абааршх нрограна скщаадьнах преобразовании, связанных с эжоаоаячэскнз разлнтяаз Грузия з порэфорыеннкЗ период.

Банковские проекта, ясявазвязся з зтот период, слухат наглядный подтзергдепаен тсЗ борьбы, которая велась, о одыоа стороны, иежду дворянйшу, а с другой - излкобурхуазнни, крестьянсхны направлениями.

Как угзорздал Д.Килиани, посла отмены крепостного права путем учрвгдешиг банкоа .можно сохранить экономическое господство дворянства. Он считал, что если банк но заадатиг интересы поне^нков, то лу1пэ аго вовсе но открывать.

1зз2ду с обцива реегуздеандащ о банке Д.Капиана, исходя нз интересов грузннсного дворянства, трябоззаз запрещения гродагн за-яояензих нзегай, что прэдведзло подрыв основ банкоэ. Узаконение этого яраЗоааняя дало Сн отииул привнквша к базэаботяеЗ жизнн, роскоаа поаевдкаы не возвращать банку кредит, полноотзв раотрачи-вать эго.

В изучен*« а разработке вопросов, касавцяхся денег к кредита, больная заслуга пряаадяежяв.И.Яаатазадза, которнй 30 лет своей яш8ня яосзятнл служба в Тбилисском дворгшшв зэнельнои банка.

По инешш ЙЛавчавадзэ, экономическая оущпость кредита за к ль-

чаегся в вслользозанин его для развит производства. Он даег такое определенна кредита: сИы часто видам, «о лицо, иивющэе деньги, и ДЩО, Еуждающовся 3 них, дОГ023р22аВЮм К 0ДЗЛГ2£2В2 друг другу девы**. Такой уговор достигается яри наличии доверия между договаривавщшися. Bos азо-доверне, благодаря которому деньги перегодит взайин из рук одного а руки другого ... называет кради-гей"1.

Основными пранцнпаии банковской деятегькосЕи ВЛавчавадзе счягел слэдувцлв: а) тшоваков дгло sssssrss общзоггеязаа делсы и всякое лачвое дозпшо бить отзергнузо; б) кроднт должен выдаваться преиаучаогзенно toa, кю является непсюрвдсгвеннш! производителей яле обработчиках заылк; в) лринягоэ а обеспечение кр&дита два-гиное к недвижимое имущество не долхно быть спорны» и должно слу-зшгь gn-epecasí банка.

Б SKCSCÜÍÍÍ'JSCKHX взглядах ЕЛавчавадзе Оольвсе iiecso закиваег еиадйз ипотечного крэдига. По его инбЕШ, з ЗойЗбД8гаа кредит не— пользуемся в двух наяравдийиях: во-яаргкх, дла "сгс, чтеби получатели кредита извлекали прибыль, а во-вторнх, для sopo, чтобй кре-дих способствовал раавикш производила, т.е. "улучвеюге заыледе-лмя", довшеншз его яровзводвгелмостк. йяогечЕнй крзди* долге в быть ддагольныи, "гаракхарованннм ssusefi" г возвра* его долвен

ПрОНСКДОДЬ "nOCSeHSEHO".

й.Чавчавадвв, как двмократ-дроеввгнтел}, сгремклся к гоыу, чгебц чаевь дохода Епогечшг баякоз направлялась на общие нужда страны - дяж osEpasKK скол, иоддераания "обцзства со распространении грамотное» орада rpysas", особенно для поаоцн бедные кра-егьянан.

НЛавчавадзе рзвко критиковал дворян и помещиков за so, что

* ЯЛавчавадзе. Соч., sr. JQ, стр. 323 (на груз.яз.).

они видели в ипотечной байке средство своего спасения и возрождения. Он ярэдупреядад их: ... "кредит обоюдоострая ыеч. Значевно кредита зависит от того, кто и как использует aro. Еслн кредит не используется для усиления производства, тойон погубит лвдей. Нре-дат se, используемый для усиления производства, является одним из таких экономических рычагов, таким источником богатства, без которого нвыысяиао благосостояние общества"*.

Наряду с идотэчншщ банками, ЙЛавчавадзе возлагал болыяие надахды на создание ссудо-сберегательных товариществ, которые, по его иненнп, аоглн удучяать экснохичзскоз пологаaza крестьянства.

В днссертациояноЗ работа рассмотрены взгляды одного аз представителей груазнскнх просветителей - Н.Ниголадэе о банковской кредите. Но aro мноншо, необходимость креднта з Грузна в пореформенный период была обусловлена требованиями двух каассоа - яокагщ-коз и крестьян. Как зндин, он овабалоя уке з саинх исходных позн-цнях - упустил из виду гароадавааПся ¡ела с о буржуазии.

И.йиколадзз в своих банковских проектах доказывал необходимость создания"а Грузла такях кредитных учрэздепнй, которао защищала бы общество от потеря аненяй. Он очзтал, что о поаоцыз банков вменяя дворян долган пврейта на в руна ростовщиков, а крестьян. 30 в далмейаеа Н.Няколадзе прннел к выводу, что создание такого банка дело нераальноэ, утопическое. По его знанию, нет вн одного общества, которое зависело бн только от кредита. Банк, - пнает он, -

"аозат поставить на ногд одно общество, а другое совершенно погу-р

бить и уянчтозэтэ

Васлугиваат внимания нявяно З.Ныколадзэ о сельских банках.Одни» из средств улучнання экономического положения крестьян после

1 ЯЛазчазадзе. Соч., т. JII, стр. 317 {на груз.яз.). .

2 З.НяколадзаТ Соч., т. Ш, 1963, стр. 24 (на груз.яз.).

реформы он считал учрвгдеккв сельских банков- Я.Николадаэ верил, чю при наличии таких банков крестьяне не- будут попадать в кабалу к ростовщика« н тсргззаы.

Н.Никояадае во понимал, что,--во-первых, для создания сельских банков не бнло соответствущего капитала, а во-вторых, их существование ускорило бы дифференциацию крестьян. Такки обрагоа, пропаганда народных, сельских банков была лит на реального основания и обречена на провал.

Более близки* к негинб бнло шш» Е.Никодадзе огноситвльно ссудного процента. По его мнении, рыночный уровень процента зависит от предложена« ссудного капитала и спроса на него.

Пропаганду ипотечных банков в порефораэнной Грузна с неодобрение« вотретил великий грузинский поат ¿.Церетели. Учреждение банка он считал неовсзврбМвБкыя. По его мпанав, под влиянием банка дворянство лнаглось ба земель, и последние перавли бя s руки росто£яикс2. Это ошибочное утверадэние А.Церетели в своз вреия критиковал й.Чавчавадзе.

Один из видвайвах обцастзенних дзятазеЙ второй полозавы III взка Е.Начабели пророчил ипотечныи банкам бояьвое будущее. Он считал, что банки могут способствовать зкономичзсяоиу возрождешз дворянства и нообцэ всей страны.

Вторая rasaa диссертации - "РаззвЕне .крадятно-банковсксй системы в Грузни в 1980-19Э0 гг.я.

Начаавнйся в 900-х годах ннровоЗ Еконоиическна кризис наложил свей отпечаток на экономическое развитие есой российская индерии. Вместе с гон он отразил геснув связь ионоиаки России с иаровыв капиталистическая хозяйством. Кризис охватил Грузив раныао, чем России. Наряду е предприятиями капиталистического типа в Грузии

существовала порогами §8адалаваа.

В 900-х годах концентрация производства сопровождалась коз-цэптрацяоЗ банков. В России бнлн создапи токнэ крупкие банки, как Русско-АзазгскяЯ, Азозо-ДопскоЯ, Петербургская иэздународшгЯ :<оа-нерческгй я др.

Хотя з Груака & не существовало банковских ионополий, все крупные банка Россия ниэли здесь свои §ллаэлы, а утрезяакяя вао-тэчаого и аеякого крздяга размножались очааь бысгро.

Нс^шй зксноначоскаЗ краазс 900-z годов, рааолдцноняая ситуация раскраяи кэпятаяистячзскуэ сузносгь япемчаих банков Грузкз. Начиная с 1990 года, значительно возросли акглзнцэ операции Тбилисского и Куганоонсгс (Ляхайлозского) дворянских зеыэяькнх баакоз.

БзнковскзЗ кредит прнобретаат ловив особенности. Происходит

уиевьяекао коаиерческого кредита з увеличение удельаого веса бая*

козоеого, сляяина конаэрчэского а ялотечаого крэднаоз с сказ кредкг-оз, дродлояие сроков догаяеняя кредита я рост веаку-реацаа ж?say баякавз.

В дяосзртацисЕноЗ работа аналнзируеяся доятзжювзь крэдзмо-банвоЕСКоЗ сястойн яра соцяалазиа. Все дорезсшшокзне кщ«8р»а-скяв балка били укгатояоаы одецаалгш®' дгарззеа СовэгсксЗ вас та а был создан едный ГсоударсггеянкЗ банк СССР.

3 третьей глава - "Опгенпаэвдонн^згоддадекяв вопросы йор-иарозаааа a развитая козшрчзевшх Сааков з уелозЕзх перехаджеЗ эковоаяки* определяется иеето конаерчеоках банков в рывочасЗ гзо-ноиккэ, гаракгзрззуа?сл ароблзвм ах Зсргарозаная а функииокярсва-ния в условиях аерэхэдЕсЗ зкопоашш.

В работе подчеркивается, что коммерческий банк - это фирна, лрэдосгавлявяая фалаясорие услуги и осуцествляицая профзеснональ-ное управление дааэш?:ш ресурсани общества, а также вкпоашвдая

другие многочисленна функция в эконоияке (кредитная, трастовая, брокерская, сберегательная функция, а такав функции страхования, инвестиционного планирования, платежей и расчетов, управления потоками наличности, банковского инвестора или функция андеррайтера).

Успех коммерческих банков зависит о: того, насколько прадос-тавлязмна иш финансовые услуги соответствуют об^естванноиу спросу, насколько они качественна и конкурентоспособны в ценовом отнесении.

К наиболее вагным функциям коммерческих банков следует относ-тн: кредитнуп и инвестиционную деятельность, осуществление плате-гоа но поручения клиентов при покупке ими товаров и услуг, уцрав-лоние ^анансоваш акТЕзами а недвшакостю клиентов, оказание помощи клиентам в инвестировании и иобилизацеи средств.

В работ? рассмотрены различные способа органазационлого построения банков. Проанализирована связи ыожду оргаЕваацвеЗ баккоз-ской доягегьноотн, прибыльноетьв и з^^активноотьв предлогепав услуг. Показано, что банки становятся сложнее в крупнее и через своп филиала предлагают потребители все более варокей набор услуг.

Dps езоы cjsssas хывад о тон, что политика фактической блокировка кредитования реального сектора нацвоиальноЗ экономики (в условиях хрошзчаокого недостатка собственных оборотшх средств) провоцирует предприятия и фяраы на использование в качество заемных средотв, причитающихся бвджету и социальный фондам. Политика резких ограничений потребностей предприятий в заемных банковских ресурсах привела, по существу, к грайс|ормация потенциально необходимых банковских средств s просрочен!ую saдолезнессть бедгету и другие кредиторам.

В диссертации рассматриваются фундеа Национального.» бекса,

деятельность которого регулируется законом "О Национальной банка Грузии". Е соотзатстгли с атпв, закопоа осяозкаын целями деятельности Национального банка язлявтся: засдата и сбеопаченне устойчивости ларн, в тон числа его покупательной способности по отнове-нии к иностранны« валатая; развитие и укрепление коммерпэских банков сзранн; обеспоченсэ элективного и бесперебойного $уняцио2иро-яапия системы расчетов.

Национальный банк Грузка разрабатывает н проводят едкнут го-сударстзеннуо данвжно-креднтнув политику, ооуцвствляат государственна регистрации кредзткых организаций, гадает и отзывает лицензии крэдитннх оргвапзацаЗ, нрзднтуот вомыерчвскив банка.

Коыаарческне банка Грузии отроят свсв деятельность в соответствии с законен "О г.цЦ'юзвльпоз банке Грузик1* к озкснси "О деятельности коназрчзсках бзнкоз". Но состсянйз на I января 1995 года чн— »»

ело коныерчасних банков в Грузии составило 228, а па I января 1997 года - 61 единицу.

Коммерческие банки функционируют на основания лицензий, зыда-вавшх Национальная банкой Грузни.

Для оовреианной банковской систэаы страна характерен следув-цзе негативные нонеятн: слабое развитие еэги епдцяазизярогаяннх банзов как елвдетвзэ закадданного фуивдзошрйгазаа рынка aamisasa вообще а ссудного капитала а частносзм; гдрпнторнаяьшгЗ дисбаланс рынка капитала, оосрадоточевного з г.Гбшгиса <$>!% фикансоа скон-центрарогано в столице); значительный удэльЕй sao пэболгиях коа-нерчаскнх банков; парамоазряса рэвгатяе банков, больпннство из которых изначально оказалось в худгаы долоасенни но сравнению с рэ-организованнеми отраслевым банками; ненадежность мелких коммерческих банков против биганх олецналиаарованннх банков.

за.

ИеусЕсЙадвосгь банковской снсгенн сграни являогся более серьезной дробленой, чеа aso üoxas псхагахься на первый взгляд. Кз еарубегного опыта известно, чю крах одного, пусть дам самого иойеого, банка ясагда влечет аа собс2 веселагельнно досдодсгвяя для всей сксгоук. Доварио вкладчиков саЕсзз^зегся годаыа, 2 теряется в считанные дни. В условиях ко Грузии сегодня зтк явления MOryS ЙЬ'ЗТЬ Л СОЦЯЗЛЬЕО-ЯОЛИГИЧеСКИЙ pos ока НС»

В насюяцев время одни» из наиболее вааных аедекгои функционирования как огдозышх кредитных организаций, zas и кродиЕНоЗ системы в сихя&гся леквлдеосеь.

В современней кредоЕНо-банксвской сисгеиз в основе определения диквидносхн как boshoshocsh выполнения банков своя обязательств га счее реализаций активов лаваг расснотрзнке банка в качество посредника иеаду владельцами привлекаема! рэсурсов и заемЕШками.При saкои подходе' платаЕеспособность банка обычае опрзделяегся как его способность бесперебойно и в полной объема вшолнягь свои плахос-еь'о обягагельсгва, вастуяагь как фориа суцосгвоЕЗЕия ликвидности.

В диссергационной рабою ликнаднооть определяется как способность банка обеспечивать своевременное ЕиподЕенве своих обязательств*

Ваяиое uocro в диссертация отведено рассмотрению снстеки банковского надзора и контроля, регулирование Нециональннм банкой Грузаи дввгельвоии кошшрчвекых банков. Подчеркивается, что банковская encrasa выполняет хазненно вавнув роль посредника, аккумулируя сберегенвя чнетнлх лиц в $ира и предоохавляя их другим £наи-чвокиц и юраднчэскаи лицам, Поскольку кеинорчэскав банки является BasGeüBBEH эхемонгамв кн§раструктура современного обевсзЕа, то обеспэчвЕио ех устойчивого §унк«вонправання кребует постоянного надзора и контроля.

Организация банковского надзора основывается га нацаовальнсй законодательной база и рекоаандациях яегдуаародяых рнаясовых орга-нязаций. Систэиа банковского надзора включает: типы банков, процедуру выдачи лицензий на совершении банковских операций, стандарты учета и отчетности, порядок аннулирования лицензий, обязательность аудиторских проверок, порядок назначения вренанноЗ адшшметраяш по управлении банков и объявление банков неплатоваспособншш. Банковский надзор осуществляется в ваде лицензирования, контроля за зко-аоааческихш яориативага, рагизяции деятельности банка.

В работа едэлаа вагод, что иетодика раяядго распознавания проб-леа в деятельности банков яуздаотся в дальнейшей соверязнотвованна. Процесс санация я оздоровления яроблеияых банков страны требуат дли-5ельного временя. Рассчитывать на успех в выходе банка из кризиса HDZHO только при оксордяяярованяоя ззаиг/одзйствяи специалистов Национального банка, руководства Совета и правления банка, цолноа взаимном доверии п открытости со стороны руководства Йанка, актнвяоЗ яоддаргке его участников.

Национальному банку страны слэдует занять более четкуп позяцвв з отяовэнпа мелках банков. Ораонтарованаые на сотрудничество и под-дернку мелкого бизнеса, osa ногут стать sea звзпоа, которое позволвэ резать каогие наяа аконошческие яроблеиы.

ОсноЕяые яолехепяя дассергзцяа опубликованы з слздущнх рзба-гах автора:

1. Особенности развития кояиерческих банков а Грузии. Мзд.Еу-таясского госуяяверсягета на. Ак.Церетели, 19%, 4,1 д.л.

2. Вояроси развит ОаякозскоП еяетоки з Груаяи в условиях пе-раходвсЗ skosohseh. Нзд. Кутаисского госукиверснтота кв. Ак.Цовмэ-ла, 1997, 1,5 а.л.

3. ПарсязкгяБн развивая банковски скстваы Грузяя. Лзвзстяя Кутаисского гооуиавэрсатета яэ. Ак.Церзтеля, й 1996 , 0,3 п.л«