Специфика функционирования кэптивных банков в условиях трансформации банковской системы России тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Диссертация: текстпо экономике, кандидата экономических наук, Иванова, Юлия Васильевна, Ростов-на-Дону

РОСТОВСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ

УНИВЕРСИТЕТ (РИНХ)

На правах рукописи

04201452138 Щ

Иванова Юлия Васильевна

СПЕЦИФИКА ФУНКЦИОНИРОВАНИЯ КЭПТИВНЫХ БАЖОВ В УСЛОВИЯХ ТРАНСФОРМАЦИИ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ РОССИИ

Специальность - 08.00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит

ДИССЕРТАЦИЯ На соискание ученой степени кандидата экономических наук

Научный руководитель -доктор экономических наук, профессор Кузнецов Н.Г.

Ростов-на-Дону, 2013

ОГЛАВЛЕНИЕ

Введение 3

Глава 1. Теоретические аспекты возникновения и функционирования кэптивных банков в Российской Федерации 14

1.1. Трансформация банковской системы России в современных условиях 14

1.2. Кэптивный банк: экономическая сущность, этапы развития 27

1.3. Исследование сегментов деятельности кэптивных банков 43 Глава 2. Роль кэптивных банков в современной банковской системе России 56

2.1. Особенности функционирования кэптивных банков в банковской системе РФ 56

2.2. Анализ стратегий развития кэптивных банков 68

2.3. Формирование ресурсной базы кэптивного банка как 78 базового элемента построения его стратегии

Глава 3. Направления трансформации банковской системы с учётом 89 специфики деятельности кэптивных банков

3.1. Проблемы и перспективы функционирования кэптивных банков в трансформирующейся банковской системе России 89

3.2. Совершенствование взаимодействия участников банковской системы как условие развития кэптивных банков 103

Заключение 119

Библиографический список 124

Приложения 134

ВВЕДЕНИЕ

Актуальность темы исследования обусловлена необходимостью выявления закономерностей становления и развития кэптивных банков в условиях трансформации банковской системы России, и отсутствием в экономической литературе работ, посвященных исследованию специфики кэптивных банков, а также нормативного закрепления понятия "кэптивные банки"в России.

Обзор исследований, проведенных в разные годы, и мнений экспертов свидетельствует, что кэптивные банки играют заметную роль в современной банковской системе России, поскольку их бесспорно выделяют в качестве самостоятельного сегмента. Однако с 2000-х годов по настоящее время комплексных исследований в области стратегий развития кэптивных банков не проводилось.

Последние годы реформы банковской системы ознаменовались политикой регулятора по сокращению количества банков, увеличению нормативов достаточности капитала, сокращению объёмов кредитования связных сторон. Игнорируется широкая дифференциация банковских организаций в банковской системе страны, что приводит к замедлению темпов роста банковской системы страны и противоречит её поступательному развитию.

Большой практический интерес в изучении кэптивных банков и исследовании их феномена в современной российской экономике представляет анализ, посвященный выделению и классификации видов банков, функционирующих на территории России, и характерных для российских банков направлений специализации.

Это обуславливает актуальность и значимость настоящего исследования, в котором предпринята попытка дать теоретико-аналитическое обоснование роли кэптивных банков в условиях трансформации банковской системы.

Степень разработанности проблемы. Особенности банковской системы РФ изучены в трудах таких учёных, как Балабанов И.Т., Белоглазова

Г.Н., Булатов A.C., Вострокнутова А.И., Ивантер А., Игонина JT.JL, Ковель-Мишина И.А., Петров М.А., Плион Д., Попков В.В., Рябцев C.B., Тихомирова Е.В., Турбанов A.B., Хасянова С.Ю.

Теоретические и практические вопросы функционирования банков в отечественной экономике изучены такими учёными, как Алескеров Ф. Т., Аникин A.B., Бабина Ю.В., Валинурова A.A., Воробьёва И.С., Дубровина A.M., Есенский C.B., Заернюк В.М., Закиров Ш.З., Зубкова C.B., Кузьмин М.М., Ломакина О.Н., Мамонтов М.Е., Матовников М.И., Рыбин Е.В., Солнцев О.Г., Стародубцева Е.Б., Солодков В. М., Челнокова Д.С., Федюнин A.C.

Вопросы, связанные с дифференциацией банковских институтов и выделением сегмента кэптивных банков, а также проблемы их функционирования нашли отражение в работах таких авторов, как Васин М., Войлуков A.A., Годжаева Э.С., Дубровина A.M., Зверькова Т.Н., Мусина Д.С., Новиков А., Обухова Е., Радченков С.М.

Однако следует отметить, что в отечественной и зарубежной теории и практике отсутствуют фундаментальные и прикладные исследования, касающиеся природы кэптивных банков, особенностей их функционирования и взаимодействия с другими институтами в рамках банковской системы. Кроме того, мало исследованы признаки кэптивности банков, их доля в масштабах экономик отдельных стран, влияние на банковскую систему государств. Необходимость исследования феномена кэптивности, его особенностей в российских условиях обусловили целесообразность проведения настоящего исследования и определили цель, задачи и структуру работы.

Целыо исследования является обоснование стратегий развития кэптивных банков с учётом специфики их деятельности в процессе трансформации банковской системы России.

Реализация поставленной цели предполагает решение следующих задач:

- на основе теоретического анализа уточнить и дать авторскую трактовку

понятию "кэптивный банк";

- исследовать сегменты кредитной деятельности кэптивных банков и установить роль кэптивных банков в системе кредитно-банковских организаций современной России;

- проанализировать особенности функционирования кэптивных банков и стратегии их развития;

- выявить специфику формирования ресурсной базы кэптивного банка как базового элемента построения его стратегии;

- определить проблемы и перспективы совершенствования банковской системы РФ с учётом влияния деятельности кэптивных банков;

- обосновать необходимость учёта дифференцирования банковских организаций как ключевого условия развития кредитно-банковской системы РФ.

Объектом исследования выступают кэптивные банки как элемент банковской системы и конкретные виды их деятельности в условиях российской экономики.

Предметом исследования являются финансово-экономические отношения в процессе функционирования и развития кэптивных банков в российской банковской системе.

Теоретико-методологическая основа исследования базируется на научных принципах и фундаментальных положениях, разработанных отечественными и зарубежными учёными и специалистами-практиками в области банковского дела, финансов и кредита, государственного регулирования банковской деятельности.

Диссертационная работа выполнена в рамках Паспорта специальности ВАК 08.00.10 - финансы, денежное обращение и кредит, части 2, раздела 10 «Банки и иные кредитные организации», п. 10.1.Формирование банковской системы и её инфраструктуры в условиях рыночной экономики, п. 10.5. Устойчивость банковской системы РФ и стратегии её развития.

Инструментарно-методическнй аппарат базируется на общенаучных и

специальных методах познания: диалектическом, логическом, структурном, функциональном и системном подходах, методе статистической обработки информации.

Достижению аргументированности и достоверности выводов исследования способствовало использование методов анализа, синтеза, обобщения, сравнения, классификации, научной абстракции.

Информационно-эмпирическую базу исследования составляют законы Российской Федерации, нормативно-правовые акты Банка России, официальные данные Банка России, аналитические исследования рейтинговых агентств и банков, Ассоциации российских банков (АРБ), научные исследования в области стратегий развития банков и банковской системы, материалы научно-практических конференций, информационно-аналитические материалы международного банковского форума, посвященного обсуждению проблем банков в условиях трансформации банковской системы России.

Рабочая гипотеза диссертационного исследования состоит в обосновании специфики кэптивных банков как кредитной организации, их особой роли и позитивного воздействия на экономические процессы в России, выражающиеся в удовлетворении спроса на кредиты для всех категорий заёмщиков и усилении перетока капитала за счёт предоставления кредитов предприятиям реального сектора экономики, а также участия в трансформации банковской системы России, обеспечивающего гибкость финансовой системы и функционирование дифференцированной структуры банковских организаций в РФ.

Основные Положения, выносимые на защиту:

1. В настоящее время не существует законодательного определения понятия "кэптивный банк". В экономической литературе также нет единства мнений по поводу определения данной дефиниции. Однако кэптивность - это начальный этап развития банковского бизнеса, который по мере своего развития либо выходит на новый уровень, либо избирает кэптивность как

долгосрочную стратегию. В связи с этим, существует острая необходимость в детальном изучении специфики понятия "кэптивный банк" и выделения признаков кэптивности, используемых при идентификации данной группы банков, а следовательно в чётком определении данной дефиниции.

2. При исследовании сегментов кредитной деятельности кэптивных банков, обращает на себя внимание, что наибольшая концентрация кредитных операций кэптивных банков приходится на такие сегменты, как: беззалоговое кредитование кредитными картами (37,7%), ипотечное кредитование (24%), автокредитование (34,8%), кредитование связных сторон (22%), кредитование в точках продаж (Р08 - кредитование) (16%). Таким образом, игнорировать вклад кэптивных банков в развитие кредитно-банковской системы нецелесообразно с экономической точки зрения, в виду значительной доли осуществляемых ими операций кредитования на указанных сегментах рынка банковских услуг.

3. Кэптивность имеет свои качественные характеристики. Для многих банков характерны отдельные характеристики кэптивности, однако банк может быть идентифицирован как кэптивный лишь при условии наличия всей совокупности характеристик кэптивности, описанных в диссертационном исследовании. Каждая из этих характеристик имеет количественное выражение. В частности, узкий круг собственников выражается через долю акций в руках одного владельца, высокая доля собственного капитала в структуре пассивов выражается в размере собственного капитала, отраженного в пассиве баланса банка, о концентрированной структуре средств клиентов свидетельствует их доминирование в общей структуре операций банка, высокая доля резервов под возможные потери находит отражение в превышении норм обязательного резервирования. При этом, чем выше количественные значения данных показателей, тем более ярко выражена специализация банка на том или ином сегменте банковских операций.

4. Ключевой особенностью функционирования кэптивных банков в

современной банковской системе РФ является развитие стратегии специализации в рамках универсальных банковских групп или холдингов. Подталкиваемые ужесточением требований со стороны регулятора к достаточности капитала, кэптивные банки, избравшие кэптивность как основной принцип деятельности, не стремятся расширить ассортимент услуг и продуктов. Продолжая ведение выбранной стратегии, банки объединяются в конгломераты, сохраняя свой бизнес, но учредив над собой управляющую структуру, которая, объединив группу кэптивных банков, специализирующихся на каком-то конкретном виде банковской деятельности, вполне может считаться универсальным банком и удовлетворять формальным требованиям регулятора к достаточности капитала. При этом по консолидированной отчётности банк считается универсальным, а входящие в него в качестве дочерних структур кэптивные банки и спектр оказываемых ими услуг в совокупности также будут соответствовать требованиям универсальности. Таким образом, классическое представление об универсализации и специализации банковской деятельности в России приобретает свою специфику.

5. В настоящее время пристальное внимание кэптивных банков должно уделяться выбору стратегии развития в целях сохранения доли рынка и повышения показателей эффективности хозяйственной деятельности. При этом, существующие в отечественной практике ключевые стратегии универсализации и специализации крайне тесно взаимосвязаны и переплетены. Каждая из них, работая лишь в чистом виде, будет максимально уязвима с точки зрения воздействия рыночных рисков, с которыми неизбежно сталкиваются все субъекты рынка. В складывающихся условиях выделенные в диссертационном исследовании основные типы стратегий способны обеспечить кэптивным банкам успешный рост объемов бизнеса и одновременно сохранить устойчивость к возможным кредитным рискам. Эти стратегии работают на приципе диверсификации, как наиболее подходящем способе их реализации. Возможности завоевания новых

сегментов на банковском рынке весьма ограниченны, поэтому диверсификация представляется наиболее подходящим путем для инвестирования ресурсов и снижения степени риска.

6. Ключевой задачей реформирования финансовой системы РФ является создание эффективной банковской системы с контролируемыми системными рисками. Это невозможно осуществить без комплексного подхода к развитию банковской системы и без деления банков на универсальные и специализированные, крупные, средние и мелкие, выделения региональных и кэптивных банков. Сохранение всех жизнеспособных, много лет подтверждающих свою финансовую состоятельность банков, обеспечит конкуренцию на финансовом рынке, повысит доступность и качество предоставляемых банковских услуг, будет способствовать повышению гибкости финансовой системы страны и развитию экономики. Реализация всех мер совершенствования банковской системы именно в комплексе, системно позволит уравновесить условия функционирования различных групп банков с учетом государственных интересов, не потеряв при этом эффективности рыночных механизмов, поскольку поступательное развитие банковской системы возможно лишь при одновременном удовлетворении интересов всех институциональных субъектов.

Научная новизна диссертационного исследования состоит в разработке и обосновании комплекса теоретических положений и практических рекомендаций по формированию стратегий развития кэптивных банков с учётом специфики их функционирования в современных условиях трансформации банковской системы. Основные результаты, характеризующие научную новизну исследования, состоят в следующем:

1. Определена дефиниция "кэптивный банк" как банковская организация, созданная по инициативе корпоративной бизнес-структуры в целях сопровождения и обслуживания её капитала и удовлетворяющая следующим признакам: узкий круг собственников, высокая доля собственного капитала в структуре пассивов, концентрированная структура средств клиентов и активов и пассивов, высокая доля резервов под возможные потери, наличие

скоринговых систем кредитования и ярко выраженной доминирующей специализации по активным и пассивным операциям, что позволяет идентифицировать данный институт в общей системе банковских организаций.

2. Выявлено основное противоречие между регулятором и банковскими институтами в системе регулирования банковского сектора в РФ, нарушающее естественные рыночные механизмы и заключающееся в отсутствии учёта широкой дифференциации структуры банковских организаций, включающих различные группы банков и специализированных банковских и небанковских институтов, что позволило сформировать пути решения данной проблемы, такие как введение в практику индивидуального подхода со стороны регулятора к принятию решений в области надзора и выработке нормативов, определению мер поддержки перспективных с точки зрения укрепления банковской системы институтов и признание принципа многоукл адности.

3. Сформулирована система принципов совершенствования системы взаимодействия банковских институтов, такие как: принцип равенства всех участников (равный доступ всех участников к рыночной инфраструктуре и ресурсам, т.е. к рынку); принцип транспарентности (банковская система информационно открыта и прозрачна как для участников, так и для регулятора); принцип невмешательства (выражается в отсутствии государственных рычагов, дискриминирующих участников рынка: административные барьеры, ценовые ограничения, ужесточение налогообложения, введение пошлин, тарифов, штрафных санкций), что позволило сформулировать целостную концепцию решения данной проблемы.

4. Выявлены и обоснованы основные типы стратегий развития кэптивных банков: первый тип, ориентированный на наиболее быстро растущие, но и неизбежно более рискованные сегменты спроса на кредит, уравновешиваемые адекватным укреплением капитальной базы и повышением устойчивости банков за счёт капи�