Стратегия и политика коммерческого банка в переходной экономике : проблемы разработки и оценка эффективности тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: доктора экономических наук, Ляльков, Михаил Иванович

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. РОЛЬ И МЕСТО КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ В ПЕРЕХОДНОЙ ЭКОНОМИКЕ.

1.1. Становление и развитие КБ в России.

1.2. Коммерческий банк как субъект финансового рынка.

1.3. Функции коммерческих банков. Проблемы риска.

ГЛАВА 2. ПРОБЛЕМЫ РАЗРАБОТКИ СТРАТЕГИИ ФОРМИРОВАНИЯ И УПРАВЛЕНИЯ БАНКОВСКИМИ РЕСУРСАМИ.

2.1. Стратегия управления пассивами.

2.2. Стратегия управления активами.

2.3.Стратегия управления ликвидностью.

2.4. Стратегия управления единым портфелем активов и пассивов банка.

2.5. Проблемы достаточности банковского капитала.

ГЛАВА 3. ИНВЕСТИЦИОННАЯ ПОЛИТИКА БАНКА.

3.1. Цели и факторы инвестиционной политики банка.

3.2. Оценка инвестиционных инструментов коммерческого банка с позиций портфельного инвестирования.

3.3. Проблемы формирования банковского портфеля в условиях переходной экономики.

3.4. Стратегия управления инвестиционным портфелем банка.

3.5. Направления снижения риска банковского портфеля.

3 .6. Оценка эффективности инвестиционной политики.-.

ГЛАВА 4. МЕТОДОЛОГИЯ ОЦЕНКИ ЭФФЕКТИВНОСТИ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ БАНКА.

4.1. Классификация факторов, влияющих на деятельность банка.

4.2. Система финансовых коэффициентов, их взаимосвязь и методика анализа.

4.3. Оценка влияния факторов на финансовые коэффициенты.,.

4.4. Рейтинг банка как показатель эффективного выбора стратегии политики.

4.5. Комплексная оценка эффективности деятельности банка.

ГЛАВА 5. ОРГАНИЗАЦИЯ БАНКОВСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ И ОРГАНИЗАЦИОННАЯ СТРУКТУРА БАНКОВ.

5.1. Современные тенденции в организационной структуре российских банков.

5.2. Сопоставление организационных структур российских банков и банков стран с рыночной экономикой.

5.3. Выбор вариантов организационной структуры банка. Различия организационных структур крупных и малых банков.

5.4. Влияние типа организационной структуры банка на выбор стратегии.

5.5. Основные финансовые операции коммерческих банков.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Стратегия и политика коммерческого банка в переходной экономике : проблемы разработки и оценка эффективности"

Актуальность выбранной темы обусловлена прежде ■ всего насущной необходимостью поиска путей усиления эффективности работы банковской системы России, поскольку именно она является главным механизмом финансово-кредитной и предпринимательской деятельности, и от эффективности ее работы в значительной степени зависят успех в преодолении экономического кризиса, снижение инфляции и финансовая стабилизация.

Коммерческие банки в современной России начали возникать всего 9-10 лет назад и за этот кратчайший исторический отрезок времени прошли стремительное развитие, отразив в себе как выдающиеся возможности российской экономики, связанные прежде всего с громадным интеллектуальным и предпринимательским потенциалом, так и различные трудности становления финансового рынка в период переходной экономики. Развитие современного банковского дела в России представляет исключительно сложную задачу. На вопросы, возникающие при создании банковской системы, нужно отвечать сразу же в момент их появления, а еще лучше - предвосхищая их появление на уровне намечающихся тенденций.

Исторические традиции практического ведения банковского дела и его научного анализа в России фактически были утеряны за восемь прошедших десятилетий. Опыт зарубежных банков и банковских аналитиков в целом у нас мало известен, к тому же он часто неприменим в наших условиях. Новые российские банкиры в своей профессиональной деятельности шли и в основном продолжают идти путем проб и ошибок.

Руководители банков сталкиваются с проблемами решения ряда задач, наиболее важными из которых являются:

• определение потребности в финансовых ресурсах;

• выбор источников получения финансовых ресурсов;

• формирование целесообразной структуры финансовых ресурсов (собственных и заемных);

• обоснование и выбор наиболее перспективных направлений использования финансовых ресурсов;

• оценка эффективности финансового управления.

Успешное функционирование коммерческих банков во многом определяется постановкой в них аналитической работы, что важно для объективной оценки сильных и слабых сторон деятельности банка, для выявления тенденций его развития. Именно экономический анализ позволит выработать наиболее эффективную стратегию управления.

Несмотря на многочисленные исследования субъектов финансового рынка и механизма их функционирования, все еще недостаточно обобщен отечественный и зарубежный опыт анализа деятельности коммерческих банков.

Таким образом, выбор такого направления исследования, как оценка эффективности деятельности коммерческих банков, анализ и разработка эффективных методов банковского менеджмента, изучение стратегии и политики банковских институтов в период переходной экономики определяются прежде всего не только теми процессами, которые происходят в настоящее время в экономике России, но и острой необходимостью в обобщении, анализе и систематизации накопленного отечественного опыта и зарубежной практики в банковском деле.

В отечественной экономической литературе проявляется значительный интерес к теоретическим и практическим вопросам развития российского банковского дела. К фундаментальным исследованиям в этой области, направленным на становление российской банковской школы, относятся прежде . всего труды О.Н Антипова, А.Д.Голубовича, М.Э. Дмитриева, Л.Г.Ефимовой, О.И.Лаврушина, ВД.Мехрякова, А.В.Молчанова, Ю.И.Мхитаряна, Я.М.Миркина, В.М.Усоскина. Работы этих авторов определяют теоретическую основу изучения и комплексного рассмотрения проблем становления и развития как всей банковской системы, так и отдельного банка.

Именно этот подход и попытался реализовать в настоящей работе ее автор. Проведенное исследование позволяет увидеть развитие всего комплекса банковской системы, функциональные взаимосвязи ее иерархической структуры по вертикали и горизонтали. Показаны регулирующая роль государства, уровень и проблемы законодательного обеспечения, роль и функции Центрального банка и перспективы развития коммерческих банков России.

В условиях быстроразвивающихся товарных и финансовых рынков структура и функционирование банковской системы резко усложняются, поэтому ряд проблем, рассматриваемых в диссертации, носит дискуссионный характер и требует дальнейшей проработки.

В основу написания диссертации были положены следующие главные принципы: • охват как можно более широкого круга вопросов, практически важных для каждого банковского учреждения и для всей национальной банковской системы;

• анализ каждого вопроса с максимально возможного числа сторон, рассмотрение наиболее важных проблем теории и методологии, характеристика и оценка обеспеченности законодательной и нормативной базы, представление дореволюционного российского и зарубежного опыта, обобщение позитивного и негативного практического опыта российских и зарубежных банков, характеристика организационных решений, технических и технологических процедур, подходы к кадровым, психологическим и иным аспектам деятельности банковских учреждений. При этом фиксировалось и то, что можно считать «белыми пятнами» в теории, законах и других нормативных актах, а также отмечались имеющиеся, по мнению автора, принципиальные ошибки и недостатки;

• отражение в данной работе не позиции того или иного ученого или банкира-практика, а совокупности того практического опыта и тех теоретических разработок ученых, которые сложились в настоящее время и которые дали возможность актуализировать рассматриваемые вопросы. В диссертации представлены различные точки зрения на активизацию участия коммерческих банков в инвестиционных проектах, расширение сферы банковских услуг и улучшение их качества.

Цель исследования состоит в изучении и разработке стратегии и политики коммерческого банка в период переходной экономики, а также системы инструментов и механизмов, на основе которых производится оценка эффективности его работы. При этом демонстрируется зависимость результатов кредитно-финансовой деятельности банков и выбора стратегии от построения их организационной структуры и организации их деятельности.

Объектом исследования служит коммерческий банк как одно из центральных звеньев системы рыночных структур, его инструменты и механизмы, основы его функционирования, а также методы осуществления и анализа финансовой политики банка. Предметом настоящего исследования является организационная структура коммерческих банков и организация банковской деятельности. Показаны основные факторы, оказывающие влияние на формирование типа организационной структуры кредитной организации и выбор методов и форм комплексного анализа эффективности его деятельности.

Теоретическими основами исследования служат достижения ведущих отечественных и зарубежных экономистов, раскрывающие закономерности, инструменты и механизмы функционирования банковской системы в целом и отдельного банка в частности. Методологическую базу исследования составляют: системный подход управления рисками Generally accepted risk principles (далее - GAJRJP), принципы функционирования основных подразделений банка, теория выбора стратегии и организационной структуры банка (структура Минцберга, Ю.И. Мхиторяна, А.Э. Шкариновой, В.М. Усоскина и др.), методы оценки потребности банка в ликвидных средствах (метод источников и использования средств, метод структуры средств, метод показателей ликвидности), методы оценки управления активами и пассивами коммерческого банка (метод оценки чистой процентной маржи), метод длительности (или средневзвешенного срока погашения), метод дисбаланса чувствительных к изменению процентных ставок активов и пассивов (гэп), метод кривой доходности, методы системного анализа и моделирования, методы рейтинговой оценки деятельности банков (номерной, балльный и индексный), методика, разработанная группой экономистов под руководством B.C. Кромонова по оценке финансовой деятельности банка, теория полезности, метод коэффициентов для анализа ликвидности, метод структурного анализа прибыльности.

Информационную базу исследования составляют российская и зарубежная научная литература, публикации в периодической печати, материалы научных конференций по данному вопросу, статистические данные, отчеты о финансовой деятельности ряда крупных московских коммерческих банков.

Научная новизна диссертации заключается в разработке целостной концепции эффективного функционирования и регулирования деятельности банка и банковской системы на основе использования инструментов и механизмов финансового рынка. В этих целях используется система методов экономического анализа, основанная на комплексной оценке деятельности коммерческого банка.

Достижение поставленной цели осуществлено путем рассмотрения ряда логически связанных между собой вопросов:

• характеристика и анализ исторического опыта формирования мировой банковской системы, особенности деятельности коммерческих банков в настоящее время;

• роль кредитных институтов в создании реального рыночного механизма; комплексный анализ основных функций коммерческих банков и связанных с ними рисков, а также системного подхода к управлению рисками; сопоставление различных видов организационных структур коммерческих банков, выбор банковской стратегии в зависимости от вида организационной структуры;

• характеристика основных видов банковских операций; анализ стратегии банка управления пассивами и активами в отдельности, а также управление единым банковским балансом; исследование стратегии управления ликвидностью, разработка методов оценки потребности банка в ликвидных средствах, проблемы достаточности банковского капитала;

• изучение факторов, влияющих на выбор инвестиционной политики банка; анализ формирования банковского инвестиционного портфеля и выбора стратегии его управления в условиях переходной экономики; разработка конкретных рекомендаций как в области снижения степени риска инвестиционного банковского портфеля, так и в оценке его эффективности;

• характеристика и теоретически обоснованная классификация факторов, влияющих на деятельность банка; изучение системы методов комплексной оценки эффективности деятельности коммерческого банка, а также разработка предложений и рекомендаций по применению методов оценки эффективности в банковской деятельности.

Практическая значимость диссертационной работы состоит в том, что систематизированные и проанализированные методики экономического анализа явились основой конкретных методологических и практических рекомендаций по формированию и постановке аналитической базы в коммерческом банке для разработки эффективной стратегии управления.

Предложенные автором диссертации практические рекомендации могут использоваться и используются банковскими и финансовыми структурами при разработке моделей анализа деятельности, выборе стратегии управления и для оценки эффективности финансового управления.

Данная работа имеет характер исследования в области финансовой теории и явилась основой для создания учебного курса «Методы анализа деятельности коммерческих банков».

На защиту выносятся следующие основные положения:

• экономическая природа образования и становления банковской системы в целом, где банк - это такая ступень развития кредитного дела, при которой кредитные, денежные и расчетные операции в их совокупности концентрируются в едином центре;

• коммерческий банк как основное звено кредитной системы, выполняющее операции в различных секторах денежно-финансового рынка. Представлена динамика (начиная с 1992 года) качественных изменений в деятельности коммерческих банков России;

• комплексный анализ основных функций коммерческих банков в настоящее время. Используя принципы (ОАЛР), разработанные на основе зарубежного опыта, дается системный подход к стратегии управления банковскими рисками, а также систематизируются основные принципы работы фронт-, миддл- и бэк-офиса банка для раскрытия взаимосвязи функционирования системы управления рисками и системы управления активами и пассивами банка; основные тенденции и причины в динамике организационной структуры сегодняшних российских банков, сравнительный анализ организационных структур банков в России и банков зарубежных стран с развитой рыночной экономикой; зависимость результатов кредитно-финансовой деятельности банков, выбора стратегии от построения их организационной структуры; разработка стратегии управления банковскими ресурсами в условиях переходной экономики: выбор и рассмотрение новых видов банковских продуктов для увеличения объема привлекаемых банками средств, проблемы ценообразования по депозитным услугам банков и методы их расчета; разработка стратегии управления банковскими активами в условиях переходной экономики: характеристика основных видов активных операций коммерческого банка в настоящее время и связанные с этим проблемы ликвидности; характеристика ликвидности, ее отличие от платежеспособности, анализ путей и методов обеспечения ликвидности, методы оценки потребности банка в ликвидных средствах, недостатки и достоинства представленных методов; общая концепция управления банком, состоящая из трех стадий: управление портфелем активов-пассивов коммерческого банка, скоординированное управление банковским балансом, основные принципы стратегии управления; инструменты, применяемые для осуществления эффективного управления активами и пассивами коммерческого банка: чистая процентная маржа, метод хеджирования риска процентных ставок (управление гэпом), метод кривой доходности, метод анализа средневзвешенного срока погашения (дюрация); анализ вышеперечисленных методов и необходимость их комплексного использования для эффективного управления банковским балансом; проблемы формирования и оценки достаточного объема собственных средств банка (капитала); анализ принципов построения инвестиционной политики банка, практические рекомендации с использованием рейтинговой оценки по осуществлению операций с ценными бумагами; характеристика фондового рынка в условиях переходной экономики;

• классификация типов инвестиционных программ и анализ стратегии управления инвестиционным портфелем банка; анализ направлений снижения риска банковского инвестиционного портфеля, методы оценки риска и эффективности данных операций; результаты исследования сравнительной характеристики государственных ценных бумаг;

• анализ деятельности банка с использованием методов финансовых коэффициентов (банковского капитала, совокупных активов, валовых доходов и расходов, чистой прибыли после налогообложения, показателей ликвидности и платежеспособности), разработка управленческих решений на основе изучения влияния на финансовые коэффициенты группы взаимосвязанных факторов (внутренний анализ деятельности кредитной организации), а также сравнительный анализ результатов работы банка с результатами работы других банков (использование методов рейтинговой оценки); характеристика основных методов рейтинга деятельности кредитных организаций: системы номерного, балльного и индексного методов оценки, принципов построения рейтинга Центрального банка России, методики рейтинга МБО «Оргбанк», современных методик экспресс-анализа и развернутого анализа; методики, разработанной группой экономистов под руководством В.С.Кромонова; методики рейтинга, основанной на теории полезности;

• анализ комплексной оценки эффективности деятельности коммерческого банка с применением методов группировки, сравнения, коэффициентов; недостатки существующего в России методологического аппарата; разработка и характеристика принципов построения работы при оценке общей эффективности деятельности банка.

Апробация результатов исследования была проведена в Сберегательном банке Российской Федерации и нашла отражение в учебнике «Методы анализа деятельности коммерческих банков» (М.: Диалог-МГУ, 1998), монографии «Проблемы разработки стратегии и оценки эффективности деятельности коммерческого банка» (М.: Изд-во Рос. экон. акад., 1998), книге «Становление и развитие российских коммерческих банков» (М.:Изд-во Рос. экон. акад., 1998), публикации «Рейтинг коммерческих банков» (Финансовые и бухгалтерские консультации. 1998. № 12).